לקראת פתיחת עונת הדוחות, המסחר בוול סטריט ננעל בירידות שערים שהתחזקו לקראת סוף יום המסחר: הנאסד"ק איבד 0.6%, הדאו ג'ונס וה-S&P 500 ירדו ב-0.7%. האם זה הזמן להכנס למניות הסיניות ? הצביעו בסקר ביזפורטל:  

שבוע גדול עומד בפני המשקיעים בעולם, כשעונת הדוחות יחלו כבר מחר, אבל ביום רביעי מעלים הילוך עם דוחות הבנקים (הרחבה למטה) ענקית ההשקעות בלקרוק BLACKROCK INC (BLK) וחברת התעופה דלתא איירליינס DELTA AIR LINES INC (DAL). בחמישי ענקית הבריאות יונייטד FIRST UNITED CORP (UNH) ו-וול גרינס WALGREENS BOOTS ALLIANCE (WBA). 

דאו ג'ונס 0.52% נאסד"ק 0.52% S&P 500 0.53% BITCOIN 0.01%     מאקרו עונת הדוחות נפתחת בצל החששות לאינפלציה ריאלית גבוהה בארה"ב, שצפויה להשפיע על תוצאותיהן של חלק ניכר מהשחקנים בשוק, כשענקיות כמו פייסבוק  FACEBOOK  (FB) ואמזון  AMAZON  (AMZN), כבר הורידו תחזיות להכנסות, לאחר שהממוצע של ההכנסות של החברות הנסחרות עלה ברבעון שעבר בכ-90%. זאת לעומת הקונצנזוס שצופה עלייה בהכנסות ממוצעת של 27.6% ברבעון השלישי.   השוק מצפה לראות את הדוחות והמשך ההשפעה של המשבר בשרשראות האספקה והייצור, שכבר הובילו למשבר אנרגיה, למחסור בשבבים, לקושי של חברות להשיג חומרי גלם וגם בעיות בגיוס כוח עבודה.  הדוח של פדקס  FEDEX  (FDX) היה הספתח שגרם למשקיעים לקסוס שיניים, בשל החשיבות של המצב, שבין היתר, יקבע עם הבנק המרכזי האמריקאי, הפד', ימשיך את תוכנית ההרחבה כפי שהיא, או שלאט לאט יתחיל למתן את הרכישות ב-120 מיליארד דולר באג"ח בכל חודש.   "ההפרעות בשרשרת האספקה צוטט על ידי מרבית החברות במדד ה-S&P כפקטור שהיה לו אימפקט שלילי על ההכנסות או הרווחים ברבעון האחרון, אבל גם ברבעוןנים הקרובים", כתב האנליסט ג'ון באטרס מפאקטסט במכתב למשקיעים והוסיף כי "אחרי הפרעות בשרשרת הייצור, מחסור בכוח אדם, עלויות של הקורונה, הובלה ומחירי השינוע הימיים הם הגורמים הכי מדוברים". אלכס זבז'ינסקי, הכלכלן הראשי של מיטב דש בוחן בסקירתו את ציפיות האינפלציה בארצות הברית כפי שהן נגזרות משוק האג"ח הממשלתי: "מאז תחילת המהלך הנוכחי של עליית תשואות לפני כ-20 ימים, ציפיות האינפלציה הגלומות בארה"ב עלו בדומה לתשואות האג"ח הנומינאליות (10Y), כאשר התשואות הריאליות נותרו יציבות. החוזים על הריבית בארה"ב מגלמים ציפיות עלייה בריבית בשיעור של כ-0.4% בשנה הבאה (ריבית בסוף 2022 של כ-0.55%) ועוד כשלוש העלאות בשנת 2023 (ריבית של כ-1.25%) - האם זה הרבה?". (לכתבה המלאה) החוזים על הנפט הגולמי עולים ב-1.4% לכ-80.46 דולר לחבית. נפט ברנט (דצמ) עולה אף הוא.  השבוע נפתח על רגל שמאל, כשהתשואות לפדיון לאג"ח ל-10 שנים של משרד האוצר האמריקאי – הבנצ'מארק הבינ"ל לכל שוק האג"ח העולמי – עלו לרמה של 1.61% ויש לזה השפעה על השווקים, במיוחד על מדד הפחד, ה-VIX, שעולה ביותר מ-7% לרמה של קצת יותר מ-20 נקודות. (לכתבה המלאה) מניות במרכז מחירי הפחם מרקיעים שחקים בהודו ובסין כשהרשויות מדווחות על מחסור חמור, במקביל, בריטניה חווה מחסור בדלק, בלבנון הייתה הפסקת חשמל של 24 שעות ומחירי הנפט והגז ממשיכים להשתולל ומעלים את החשש להתגברות האינפלציה. במצב עניינים זה, מי שעלו היום במסחר בארצות הברית הן מניות האנרגיה המתחדשת: סולאראדג' (SEDG) הישראלית, SUNPOWER CORPORATION COMMON STOCK (SPWR),  FIRST SOLAR (FSLR), ENPHASE ENERGY (ENPH), SUNRUN INC (RUN), SUNNOVA ENERGY INTERNATIONAL INC (NOVA), SOLARWINDS CORP (SWI) - לכתבה המלאה. הפרשות, משכנתאות ועמלות מסחר: מה לצפות מדוחות הבנקים בארה"ב? ברביעי ידווחוJP MORGAN (JPM) ו- FIRST REPUBLIC BANK (FRC) ולמחרת בחמישי יהיו אלה  BANK OF AMERICA (BAC), WELLS FARGO & CO (WFC),  MORGAN STANLEY (MS) ו- CITIGROUP (C), ובשישי  GOLDMAN SACHS (GS) - לכתבה המלאה. חברת הפינטק SOFI (סימול: SOFI) העוסקת בבנקאות מקוונת התרוממה הודות לאפסייד שקיבלה בשיעור 54% ממורגן סטנלי, שהציבו לה מחיר יעד של 25 דולר למניה. מניית חברת הביוטק PROTAGONIST THERAPEUTICSINC (PTGX) הכפילה את שוויה. החברה המפתחת טיפול למחלות דם נדירות בהן אחד מסוגי הסרטן תוכל להמשיך בניסוי הקליני, אותו הקפיא ה-FDA לפני כחודש, מה שהביא לקריסת המניה ב-60% בזמנו (לכתבה המלאה). מפתחת התרופות  FLEXION THERAPEUTICS INC (FLEX) זינקה עם ההודעה על רכישתה ע"י Pacira ב-427.5 מיליון דולר, שווי הגבוה ב-47% על מחיר הנעילה בשישי. החברה מפתחת תרופות כאב לא-אופיואידיות (לכתבה המלאה). מניית  PROGENITY INC (PROG) קפצה בלא שהחברה הוציאה הודעה כלשהי. משקיעי הריטייל ברשתות החברתיות מזכירים את החברה כפוטנציאל לשורט סקוויז. AT&T INC ׁׁ(T) ירדה אחרי שבברקליס הורידו את מחיר היעד למניית ענקית התקשורת והמדיה ל-30 דולר לעומת 34 קודם לכן. גם ל- VERIZON הורד מחיר היעד. המתחרות T-MOBILE (TMUS) ו-  LUMEN TECHNOLOGIES (LUMN) איבדו גובה גם כן (לכתבה המלאה). מנייתה של חברת התעופה סאות'ווסט SOUTHWEST AIRLINES CO (LUV) ירדה לאחר שהודיעה על ביטולן של למעלה מ-1,800 טיסות בסופ"ש בשל מזג האוויר סוער ובעיות כוח אדם. החברה מכחישה  שהפגיעה בה משמעותית יותר מחברות אחרות, בשל מחאות עובדים נגד מדיניות החיסונים בחברה.  רובינהוד ROBINHOOD MARKETS (HOOD) שבה לעליות אחרי שמחקה את הירידות מוקדם יותר. אלה נבעו ככל הנראה מדיווח של רשות ני"ע בארה"ב, ה-SEC, בנוגע לסיכונים בשוק הקריפטו, כמו גם על האפשרות להשתת רגולציות חדשות בתחום התשלומים לתעבורה הזמנות, שזו דרכה המרכזית של החברה להרוויח כסף.  בדיווח האחזקות האחרון שלה, הדיילי ג'ורנל DAILY JOURNAL CORP (DJOC), שבראשה עומד המשקיע האגדי צ'רלי מנגר – שותפו של וורן באפט בברקשייר הת'אוויי – דיווחה בשבוע שעבר על כך שהיא חיזקה את הפוזיציה שלה במניית עליבאבא ALIBABA GROUP (BABA) לקצת יותר מ-302 אלף מניות אמריקאיות רגילות של ענקית הקמעונאות המקוונת הסינית. המשמעות של זה היא, שהחברה של מנגר כמעט והכפילה את הפוזיציה שלה כשרכשה 136.7 אלף מניות חדשות בערך של מעל 20 מיליון דולר, בזמן שהמניה הייתה בתחתית היסטורית. (לכתבה המלאה)   באירוע שערכה בסופ"ש טסלה TESLA INC (TSLA) במפעל הענק החדש בברלין, שאמור גם להוות בית לבניית הסוללות של החברה, מנכ"ל החברה אילון מאסק אמר כי "התחלת הייצור זה דבר נחמד, אבל החלק הקשה יהיה הגדלת הייצור וייקח זמן רב יותר להגדיל את התפוקה מאשר לבנות את המפעל".   מאסק גם הגדיר את השאיפות שלו לייצור שבין 5,000 ל-10,000 רכבים ביום. בעוד כשבועיים אמור להיות הדיון האחרון בהתנגדויות הציבור לפתיחת המפעל, שזוכה להתנגדות מצד ארגוני סביבה מקומיים, בשל הטענה כי המפעל לבניית הסוללות יזהם את מקורות המים באזור. עם זאת, שר הכלכלה של מדינת ברנדנבורג אמר כי הסיכוי שהמפעל יקבל את האישורים הדרושים עומד על 95%. (לכתבה המלאה)   ה-4 לאוקטובר 2021, כנראה שייחקק עמוק במוחו של מייסד ומנכ"ל פייסבוק (FB), מארק צוקרברג, התאריך בו הייתה הנפילה הגדולה של שלושת הרשתות החברתיות שבבעלותו, הכוללות גם את אינסטגרם ווואטסאפ – כשלפי אתר סטטיסטה, משתמשים בהן במצטבר למעלה מ-6.2 מיליארד משתמשים, כשרק בפייסבוק יש למעלה מ-2.85 מיליארד משתמשים. צוקרברג הוא אמנם הרבה דברים, אבל טיפש הוא לא. גם אם תשימו את כל התביעות והרגולציות שרוצים להשית על הענקית יחדיו, הוא עדיין יעדיף את כל אלה על פני התקלה. למה? כי צוקרברג יודע את המשמעות של עקביות במתן שירות. העקביות הזו מאפשרת לגולשים לחזור יום ביומו ולמפרסמים לשפוך מיליארדים בפרסום. בהינתן והעקביות נעלמת, המשתמשים והמפרסמים יכולים לברוח למתחרים. לכן 6 שעות מלאות שבהן שלושת השירותים לא היו פעילים, היו התגשמות "כל פחדיו של צוקרברג כולם". זה גם הפיל את המניה בכ-5% למחיר של 326 דולר ביום המסחר ההוא לנתון הנמוך מאז סוף אפריל, בהתחשב בעובדה שב-2020 החברה הכניסה למעלה מ-84 מיליארד מפרסום גרידא. (לכתבה המלאה) ישראליות בוול סטריט פרוטליקס נפלה כשככל הנראה המשקיעים מתמקדים בדיווח השלילי מבין השניים שהוציאה היום: בפרוטוקול הפגישה ב-FDA בעניין התרופה בפיתחה החברה לחולי פברי, שם אמרו כי הנתונים המשלימים שהתבקשה לספק אחרי דחיית הבקשה, לכשיוגשו, עשויים לתמוך באישור רגיל לתרופה. ואולם, בפרוטליקס מעריכים כי יצטרכו לספק נתונים כאלה על מצב המטופלים בניסוי שנערך, כשנתיים לאחר סיומו - וייתכן שמשך הזמן הזה הוא שמטריד את המשקיעים. בו בזמן, ב-EMA באירופה "נציגי הרשות תמכו באופן כללי בהגשת הבקשה לאישור מסחור (MAA) המתוכננת עבור PRX-102", נכתב בדיווח החברה. מה גרם לתנודיות במניית יצרנית הבשר המתורבת  מיטק (MITC) הישראלית הנסחרת בנאסד"ק? בשבוע שעבר פורסמה ידיעה לגביה התפרסמה ביאהו פייננס ומאז לא התפרסמה ידיעה נוספת. אבל, המחשבות על המניה (בליווי מן הסתם פעולות דחק של מערכות מסחר ממוחשבות ושורטיסטים) גרמו לתנודתיות תוך יומית גדולה שבסופה הכרעה שורית. (לכתבה המלאה) חברת סלברייט (CLBT), שהחלה להיסחר רק בחודש שעבר בנאסד"ק, ושעוסקת בפתרונות של אינטליגנציה דיגיטלית (DI) למגזר הציבורי והפרטי, הודיעה היום כי חתמה על הסכם סופי לרכישת נכסיה של דיגיטל קלוז (Digital Clues) ספקית פתרונות מודיעין ממקורות גלויים (open source intelligence), במטרה להפוך ספק שירות מקצה לקצה של חקירות דיגיטליות. הרכישה צפויה להיסגר ברבעון הרביעי של 2021 בכפוף לתנאי סגירה המקובלים. סכום הרכישה לא נמסר, גם לא המבנה, אם במזומן או במניות, אבל הערכות בשוק כי שוויה עומד על עשרות מיליוני דולרים. (לכתבה המלאה)