גיוס ענק ללבייב: אפריקה הנפיקה סדרת אג"ח חדשה בהיקף של 467 מיליון שקל
אפריקה ישראל, בניהולו של אברהם נובוגרוצקי, הודיעה היום (ה') על השלמת המכרז למשקיעים מסווגים בהנפקת סדרת אג"ח חדשה (סדרה כח').
במהלך המכרז התקבלו ביקושים גבוהים בהיקף של כמיליארד שקל מתוכם קיבלה החברה התחייבויות מוקדמות של משקיעים מסווגים לרכישת אג"ח בהיקף של כ- 467 מיליון שקך במחיר של 1,055 שקל לכל 1,000 שקל ע.נ. המשקף תשואה אפקטיבית של 5.39%. מחיר זה יהווה את מחיר המינימום למכרז הציבורי אשר צפוי להתקיים בימים הקרובים. האג"ח יונפקו יחד עם כתבי אופציה הניתנים למימוש עד ליום 1.12.14 לאג"ח סדרה כח' במחיר של 970 שקל לכל 1,000 שקל ע.נ. אג"ח.
אגרות החוב מגובות בשעבוד ראשון על מניות חברת הבת אפי פיתוח. מח"מ האג"ח הוא כ- 5.04 שנים והיא נפרעת ב-6 תשלומים שנתיים שווים בין השנים 2018 ו- 2023.
לאחרונה הודיעה חברת הדירוג מידרוג על העלאת דירוג סדרות אג"ח כו' ו-כז' של אפריקה ישראל לדירוג A3 עם אופק יציב וכן אשררה דירוג זהה (A3) להנפקת סדרות חדשות, בסכום של עד כ-775 מיליון שקל ע.נ. אשר ישמשו לפירעון חובות של החברה (קרן וריבית).
מידרוג ציינה כי העלאת הדירוג נובעת, בין היתר, מחיזוק מיצובן הפיננסי והעסקי של החברות הבנות המרכזיות אפי פיתוח, אפריקה נכסים, דניה סיבוס ואפריקה מגורים. מידרוג ציינה עוד את ההתקדמות בפיתוח ואכלוס נכסים מרכזיים באופן המשפר את יכולת מימושם בעת הצורך וצפוי להביא לשיפור בתזרים הפרמננטי וביחסי הכיסוי של החברות הבנות ובהתאם הקבוצה; השלמת מימוש ומימון מחדש של מספר נכסים, כך שלחברות הבנות המרכזיות יתרות נזילות משמעותיות, לצד רמות מינוף סבירות ומצבת נכסים מניבים בצמיחה. האמור משפר את יכולתן לחלק דיבידנדים בהתאם לתוכניות החברה; היקף, מגוון ונראות טובה של המקורות לשירות החוב בטווח הקצר-בינוני.
- לבייב מבקש 110 מיליון דולר תמורת 35% מ-AFI Development
- רוסיה שוקעת ומצבן של אפי פיתוח ומירלנד כלוט בערפל
- המלצת המערכת: כל הכותרות 24/7
ברק קפיטל חיתום הובילה את ההנפקה ולצידה פעלו גופי החיתום של לידר, פועלים אי.בי.אי, אקסלנס, כלל פיננסים, לאומי פרטנרס, דיסקונט, איפקס, מנורה, ווליו בייס וענבר.
- 10.אזרח 16/09/2014 13:14הגב לתגובה זואיך החברה הזאת והבעלים שלה לא קיבלו כבר הרחקה לכל החיים מהבורסה!!!!! אין נותנים למוסדיים שהפסידו אצלו מיליארדים של החוסכים לקנות שוב אגרות חוב שלו. מושחתים נמאסתם!!!!
- 9.מטומטמים!!!! לא הספיקה לכם פעם אחת??? (ל"ת)אזרח 15/09/2014 12:53הגב לתגובה זו
- 8.עוף החול 11/09/2014 14:55הגב לתגובה זוהשערים נמוכים ושורט של 10 מיליון מניות אפילו כל האופציות לא מכסות. יהיה סקוויז או טבח כמו בטאואר.
- 7.לגייס כסף ועוד כסף בלי סוף שיראו רווחים ויחלקו דוידנד (ל"ת)ציון 11/09/2014 12:01הגב לתגובה זו
- 6.סוף סוף קצת נחת למשקיעים (ל"ת)אפי 11/09/2014 11:11הגב לתגובה זו
- 5.המלש 11/09/2014 11:08הגב לתגובה זולמה נותנים ללב לבייב ודומיו כסף בעיקר ציבורי לאחר מחיקת חלק מחובותיו . ומה יקרה בעוד שנים אם יקלע שוב הוא או דומיו לאי יכולת להחזר חובות. אנשים כאלה צריכים להעמיד את כל רכושם כביטחונות .וכך יהיו זהירים בהשקעותיהם. ולא יחזורו הסיפורים המבישים הקודמים.
- 4.תגידו - הוא החזיר את כל התספורת שנותנים לו כסף?! (ל"ת)אבי 11/09/2014 10:59הגב לתגובה זו
- 3.רן 11/09/2014 10:39הגב לתגובה זומיחזור החוב יחסוך הוצאות מימון כבדות שמאפילות על כל דבר טוב שעשתה ב 4 שנים האחרונות השוק מאוד מעריך את לבייב על לקיחת האחריות וההסדר המשמעות של הגיוס אדירה לחברה שהבנות שלה נסחרות ברבע מההון תכפיל את שוויה בפרק זמן קצר מאוד
- 2.מציאות 11/09/2014 10:14הגב לתגובה זומצפה לכם הפתעה לא נעימה! , דומה למה שקרה לכם בטאואר , והמבין יבין!
- רואה חשבון 11/09/2014 10:51הגב לתגובה זולאחר מס ימים יגיעו ימים עם מחזורים נמוכים ואז החברה מהשורט יתחילו במכירות מאחד לשני בשיטת פינג-פונג והשער ירד וירד וירד. במקרה והמנייה תקפוץ קדימה הם יגדילו את השורט וחוזר חלילה
- סתם אחד 11/09/2014 11:25ידידי , גם האמצעים של החבר'ה האלה , מוגבלים , וכשתגיע הפריצה (והיא תגיע) הם יפשטו רגל!
- כן כמו בטאואר שהם נשארו עם תחתונים חחחח (ל"ת)טאואריסט 11/09/2014 11:19
- 1.משקיע 11/09/2014 09:59הגב לתגובה זומזרחי השלימו אתמול הנפקה של 2.9 מיליארד, ופועלים השלימו את השלב המוסדי של הנפקת 3 מיליארד עם ביקושים של יותר מ-4 מיליארד, פשוט טירוף
אופנהיימר: אפסייד של 30% בטבע
בבית ההשקעות אופנהיימר מציינים לחיוב את השיפור בכל חטיבות הפעילות של חברת התרופות, את העלאת התחזיות להכנסות מאוסטדו ויוזדי, והתקדמות בפיתוח מולקולת ה-TL1A; מחיר היעד למניה על 30 דולר עם המלצת "תשואת יתר"
אופנהיימר מפרסמים סקירה חיובית על טבע טבע -1.91% בעקבות דוחות הרבעון השלישי, שבהם הציגה החברה הכנסות של 4.5 מיליארד דולר - עלייה של 3% מהתקופה המקבילה וגבוהה מהצפי שעמד על 4.34 מיליארד דולר.
כל חטיבות הפעילות - הגנריקה, הביוסימילרס ותרופות המקור - הראו שיפור בתוצאות, וטבע העלתה את התחזיות השנתיות שלה. בבית ההשקעות אופנהיימר משאירים את המלצת ה-Outperform ומחיר היעד על 30 דולר למניה, כשהם מתבססים על מכפיל 6.7 לרווח התפעולי המתואם של 2026.
צמיחה בכל החטיבות
בחטיבת הגנריקה נרשמה צמיחה של 2% בהכנסות, ל-2.58 מיליארד דולר, מעל תחזית השוק שעמדה על 2.41 מיליארד דולר. בארה"ב בלטה עלייה של 7% (במונחי מטבע מקומי), שהובילה להכנסות של 1.18 מיליארד דולר, בעוד שבאירופה נרשמה ירידה של 5% עקב בסיס השוואה גבוה. שאר העולם הציג צמיחה מתונה של 3%. תחת אותה חטיבה משולבות גם תרופות הביוסימילרס, שמהן כבר הושקו 10 תרופות, ועוד שש צפויות עד סוף 2027. אופנהיימר מציין כי השקת התרופות באירופה ב-2027 צפויה להאיץ את קצב הצמיחה בתחום, כאשר התחזית להכנסות נותרת על 800 מיליון דולר.
בחטיבת תרופות המקור הממוסחרות בלטה צמיחה משמעותית באוסטדו (Austedo) - עלייה של 38% ל-618 מיליון דולר. גם יוזדי (Uzedy) הציגה צמיחה של 24% ל-43 מיליון דולר, ואג’ובי (Ajovy) עלתה ב-19% ל-168 מיליון דולר. טבע מאשררת את תחזית ההכנסות לאוסטדו לשנת 2027 - 2.5 מיליארד דולר - וצופה כי לאחר חדירה לשוק האירופי היא תגיע להכנסות שיא של כ-3 מיליארד דולר. בהתאם לכך, החברה העלתה את התחזית השנתית ל-2025 ל-2.05-2.15 מיליארד דולר. גם יוזדי מתקדמת בקצב מהיר מהצפי - עם תחזית מעודכנת של 190-200 מיליון דולר השנה, לעומת 150 מיליון בתחזית הקודמת. שתי התרופות, יחד עם האולנזפין שצפויה להגיע לשוק ב-2026, מוערכות לייצר בשיאן בין 1.5 ל-2 מיליארד דולר.
- טבע מזנקת ב-21% - האנליסטים צופים אפסייד של עוד 25%
- טבע מכה את התחזיות בהכנסות וברווח; המניה מזנקת
- המלצת המערכת: כל הכותרות 24/7
בצד של הפיתוח, טבע מתכננת להגיש את זריקת האולנזפין (לטיפול בסכיזופרניה) ל-FDA עד סוף 2025, עם צפי למכירות מ-2026 והכנסות של עד 1.5 מיליארד דולר. מולקולת ה-TL1A, שמפותחת יחד עם סנופי, מתקדמת כמתוכנן, והחברה צופה לקבל בגינה תשלום ראשון של 250 מיליון דולר ברבעון הרביעי של השנה ועוד 250 מיליון נוספים ברבעון הראשון של 2026. בטווח הארוך מעריכה טבע כי מדובר בפוטנציאל הכנסות של 2-5 מיליארד דולר, לא כולל אינדיקציות נוספות.
