הפניקס: רווח של 356 מיליון שקל, לעומת הפסד של 577 מ' שקל

תוצאה מהנפקתה הצפויה של גמא הפניקס תרשום רווח חד פעמי של 230-280 מיליון שקל. התשואה על ההון: 19%; ההכנסות ברבעון עמדו על כ-6.87 מיליארד שקל

סתיו קורן | 27/05/2021 14:05 (3)

נושאים בכתבה הפניקס

חברת הביטוח הפניקס -6.29% מדווחת על רווח כולל של כ-356 מיליון שקל ברבעון הראשון של השנה, בהשוואה להפסד של כ-577 מיליון שקל ברבעון המקביל אשתקד. הפרמיות ברוטו הסתכמו כ-2.62 מיליארד שקל ברבעון, לעומת כ-2.72 מיליארד שקל ברבעון המקביל אשתקד. פרמיות בשייר עמדו הרבעון הראשון של השנה על 2.3 מיליארד שקל, ירידה קלה לעומת כ-2.73 מיליארד שקל ברבעון הראשון אשתקד. סך ההכנסות של הפניקס ברבעון הסתכמו בכ-6.87 מיליארד שקל ברבעון הראשון של 2021, לעומת הפסד של כ-5.2 מיליארד שקל ברבעון המקביל אשתקד, שנבעו כתוצאה בעיקר מהפסד של כ-8.1 מיליארד שקל בעקבות הנפילות בשווקים בתחילת הקורונה. התשואה על ההון של הפניקס עומדת על כ-19%.

בחלוקה למגזרי פעילות

ביטוח כללי - הרווח הכולל לפני מס לרבעון הראשון הסתכם לסך של כ-178 מיליון שקל, בהשוואה להפסד כולל לפני מס בסך של כ-223 מיליון שקל ברבעון המקביל. התוצאות ברבעון הושפעו מהעלייה בשווקים הפיננסיים בארץ ובעולם לאור ההתאוששות ממשבר הקורונה. העליה ברווח החיתומי ברבעון הראשון ביחס לרבעון המקביל אשתקד נובעת על פי החברה מהקטנת ההתחייבויות הביטוחיות בגין שנים קודמות ומהשפעת נזקי מזג האוויר והפסד בענף ביטול טיסה בעקבות התפשטות נגיף הקורונה ברבעון המקביל אשתקד.

ביטוח חיים - הרווח הכולל לפני מס ברבעון הסתכם בכ-276 מיליון שקל בהשוואה להפסד כולל בסך כ-260 מיליון שקל ברבעון המקביל אשתקד.

בריאות - הרווח הכולל לפני מס ברבעון הסתכם בכ-23 מיליון שקל, בהשוואה לסך של כ- 50 מיליון שקל ברבעון המקביל אשתקד. החברה מייחסת את הקיטון לירידה ברווח החיתומי בסך של כ-205 מיליון שקל אשר נבעה בעיקר מקיטון בעתודת ה-LAT ברבעון המקביל אשתקד כתוצאה מעדכון הנחות אקטואריות והשפעות אחרות.

שירותים פיננסים (אקסלנס) - הרווח הכולל לפני מס לרבעון הראשון של שנת 2021 הסתכם בכ-30 מיליון שקל, לעומת כ-54 מיליון שקל, ברבעון המקביל אשתקד. לפי החברה הירידה ברווח נבעה בעיקרה מהכרה מרווח חריג בפעילות עושה שוק ברבעון המקביל אשתקד בסך של כ-15 מיליון שקל, ומכך שהחברה הגדילה את מספר לקוחות הברוקראז', דבר אשר הגדיל את הוצאותיה.

סוכנויות ביטוח - הרווח הכולל לפני מס לרבעון הראשון של שנת 2021 הסתכם בכ-52 מיליון שקל, לעומת כ-34 מיליון שקל, ברבעון המקביל אשתקד. לפי החברה, עיקר העלייה ברווח נובעת מגידול בפעילות ובעליה בהכנסות מהשקעות.

החברה מתכננת להנפיק את חברת הבת 'גמא' ובמסגרתה הפניקס תחזיק בכ-60%, ותישאר בעלת השליטה בגמא וצפויה לרשום רווח חד פעמי מעליה לשליטה של בין 230 ל-280 מיליון שקל. בנוסף, החברה מתכננת למכור את רשת בתי האבות 'עד 120' לפי שווי של כ-1.4 מיליארד שקל

כל הכותרות 24/7 הטלגרם שלנו - תכנים יחודיים

תגובות לכתבה(3):

הגב לכתבה

שם המגיב *

כותרת תגובה *

תוכן התגובה

השדות המסומנים ב-* הם שדות חובה

3.
אליאס 27/05/2021 14:41
הגב לתגובה זו
הדוח הזה מראה שיש לה רווחים נעים ומנכ״ל שמנווט אותה קדימה ולעליות
2.
מייק1 27/05/2021 14:41
הגב לתגובה זו
של 19% יותר מבנק לאומי- 15%, מומלצת להשקעה
1.
ברוך 27/05/2021 14:35
הגב לתגובה זו
יש לה עתיד גדול ועכשיו היא עושה סדר מוכרת כמה דברים אם רווחים נוחים ומצד שני מתרחבת במקומות שיש לה שליטה על החברה

משקיע מבצע ניתוח טכני, נוצר ע"י מנדי הניג באמצעות Gemini

הדילמה של המשקיעים - הם רוצים לממש מניות, אבל לא רוצים לשלם מס; מה לעשות?

צרות של עשירים - משקיעים רבים סבורים שהשוק עלה מדי ורוצים לממש, אבל אז הם נזכרים במס על רווחים ומתחרטים - למה זו טעות ונאחל לכם לשלם כמה שיותר מסים על רווחים בבורסה

מנדי הניג | 25/12/2025 11:37

נושאים בכתבה משקיע מס

אחרי שנה שבה שוק המניות המקומי רשם עליות חריגות ( שיא מאז 1992) ואחרי שנים שוול סטריט שוברת שיאים, אתם לא תשמעו אנשים שאומרים באמת שזה זמן מצוין להשקיע בבורסות. סליחה, טעות - אתם תקראו מנהלי השקעות, מנכ"לים, אנליסטים שאומרים שהשווקים ימשיכו לעלות, אבל הם לא אומרים את האמת שלהם, ואם כן - הם כנראה לא יודעים מה זה שוק מניות, מה זו מחזוריות ולא בטוח שהם יודעים לתמחר חברות ושווקים. וזה לא שאנחנו מבינים יותר, ממש לא, אלו מספרים, עובדות, זו מתמטיקה פשוטה. ככל שהשווקים עולים התמחור של הפירמות גבוה יותר וזה במבחנים שונים כמו - מכפילי רווח, מכפילי הון ועוד.

ההקדמה הזו חשובה למי שרואה את התחזיות של המומחים. אין באמת מומחים, יש פוזיציה ענקית שמחייבת את המומחה להאמין בעליות - זה הביזנס שלו. הוא חייב להיות אופטימי. מה שכן יש אלו בעלי שליטה שמממשים. שי את זה בלי סוף, ולמי הם מוכרים - לנו. פראיירים כנראה רק מתחלפים. הגופים המוסדיים מקבלים מאיתנו כסף גדול דרך הפרשות לפנסיה, גמל השתלמות ועוד וקונים מניות גם במחירים של פי 2-3 משנה שעברה, גם במכפילי רווח של 40.

ומה אתם באופן ישיר עושים? כלומר בקרנות נאמנות, במניות וכו'? יש כאלו ומסתבר שהם רבים מאוד שאומרים לנו - "השוק יקר, טאואר הגיעה ל-90 דולר מכרתי חצי מהכמות, זינקה ל-100 מכרתי עוד חצי. קניתי באזור 32-33 דולר. אבל עכשיו היא ב-120 דולר. גם לא הרווחתי את העלייה הנוספת וגם שילמתי מס ענק".

בואו נחלק את הדילמה לשתיים: לתזמן את טאואר בשיא - אף אחד לא יכול. לתזמן את המסים - כולם יכולים.

משקיעים חוששים מ-FOMO, אבל ככל שהשוק עולה, הם משתכנעים למכור. הבעיה שאחרי שהם משתכנעים למכור יש דילמה חדשה. למכור עכשיו ולשם מס? זו היתה שנה מופלאה, אין כמעט ניירות שירדו, התיקים מפוצצים ברווחים וגם במס תיאורטי (מס של 25% על הרווח בעת המימוש). ברגע שתבוצע מכירה, המס התיאורטי יהפוך למס בפועל.

ואז משקיעים רבים אומרים - נחכה כבר לשנה הבאה, ודוחים את העסקה. הכל יכול להית בעתיד - אולי יתברר שהם צדקו, אבל זו חוכמה שבדיעבד.

להמשך הכתבה לחץ כאן