המלצה מארה"ב: הדואלית הקטנה שזוכה לאפסייד של 75%
חברת ננו-דיימנשן, שמשבוע שעבר החלה להסחר גם בנאס"ק, זכתה אמש להמלצת קנייה מבית ההשקעות 'מקסים גרופ', עם הכותרת המחמיאה: "ננו דיימנשן משנה את כללי המשחק בתחום ה-PCB". בבית ההשקעות העניקו למניה מחיר יעד של 12 דולר, אפסייד של 75% ביחס למחיר הסגירה שלה אמש, 6.8 דולר למניה.
שעה לאחר פתיחת המסחר בת"א, מזנקת ננו דיימנשן בעד 10%, ומרכזת מחזור מסחר של 1.3 מיליון שקל, כמעט פי 4 מהממוצע בחודש האחרון.
בהמלצה ציינו כי ננו דיימנשן תתחיל בקרוב למסחר את מדפסת התלת מימד לעסקים, ואלו יוכלו להדפיס אבות טיפוס של כרטיסים אלקטרוניים רבי שכבות, הנמצאים בכל מכשיר אלקטרוני המיוצר היום.
"הטכנולוגיה של ננו מקצרת את זמן ייצור אב טיפוס של כרטיס אלקטרוני משבועות לשעות ומייתרת את הצורך בשליחת עיצוב הכרטיס האלקטרוני לגוף חיצוני. השוק העולמי של כרטיסים אלקטרוניים צפוי לגדול בכ-3.6% ל-74 מיליארד דולר, ואפילו נתח שוק קטן מהווה הזדמנות ניכרת לננו דיימנשן", נכתב בהמלצה.
בנוסף, מציינים במקסים כי ננו דיימנשן נמצאת בשלבים של פיתוח ולפני התחלת מסחור. לננו יתרון תחרותי חזק כראשונה שתציג מדפסת תלת מימד ראשונה לתחום וכן, מכיוון שלחברה פורטפוליו פטנטים רחב וחזק.
מחברת ננו דיימנשן נמסר כי אינה נמצאת בקשר עסקי עם מקסים גרופ ולא שילמה על העבודה: "מדובר בעבודה אובייקטיבית לחלוטין שנכתבה על ידי אנליסט הטכנולוגיה המוביל של בית ההשקעות, בריאן קינסטלינגר".
- 3.מתעניין 15/03/2016 13:02הגב לתגובה זוהאם איכות הדפסת המעגלים תהיה מעל או מתחת לטכנולוגיות הקיימות והאם ישפיע על חברות שעוסקות בבדיקת מעגלים חשמליים כמו אורבוטק? האם סה מיועד לאב טיפוס או וגם לייצור המוני מסיבי ביחס לטכנולוגיה קיימת.
- איתי 15/03/2016 19:29הגב לתגובה זומשקיע בשניהם והולך איתם יד ביד תסתכל על המניות מה עשו בשנה האחרונה (ננו) ובשנים האחרונות אורבוטק בהצלחה!!!
- 2.קניתי (ל"ת)עמית 15/03/2016 10:27הגב לתגובה זו
- 1.הסיבה היחידה שהיא תעלה זה אם יהיה שורט סקוויז (ל"ת)כסף בבנק 15/03/2016 09:53הגב לתגובה זו
תשואה סולידית של 8% בחצי שנה על הנייר: בי קום בדרך לפירוק אחרי מכירת בזק
אחרי מכירת יתרת ההחזקה בבזק, הערך הנכסי עומד על 27 שקל למניה מול כ 25 שקל בשוק. הפער מגלם 8%, כששורה של הוצאות ותשלומים משפטיים יכולה לצמצם את המספר לאזור 5% עד 6% בחישוב שמרני מאוד
בי קומיוניקיישנס 5.8% מתקדמת לפירוק וחלוקה לבעלי המניות אחרי שמכרה את יתרת המניות שלה בבזק 5.1% . לפי מצגת החברה הערך הנכסי למניה עומד על 27 שקל, בזמן שבשוק היא נסחרת סביב 25 שקל. הפער מגלם תשואה סולידית של 8% בחצי שנה על הנייר, עם שחיקה אפשרית בגלל הוצאות ותשלומים משפטיים.
המכירה של בי קומיוניקיישנס מסמנת יציאה סופית של קרן סרצ'לייט ודוד פורר מההחזקה בבזק, אחרי קבלת אישורים שאפשרו ירידה מתחת לרף שמגדיר גרעין שליטה והפצה רחבה בשוק. בזק נשארת חברה בלי גרעין שליטה, והשאלה שחוזרת היא אם יתגבש בעל בית חדש דרך איסוף מניות מהמוסדיים ובמסחר בשוק.
במקביל, זה שבזק בלי גרעין שליטה לא מחייב מהלך מיידי. אבל זה כן מעלה מחדש את הדיון על גופים שמסתכלים על עסקה ארוכת טווח, בעיקר כאלה שיודעים לעבוד עם תזרים יציב ומינוף.
גרעין השליטה והאם בזק יכולה להתייעל
בין השמות שעולים בשיחות בשוק מופיעות קיסטון וקרן תש"י. ההיגיון של קרנות תשתית בבזק נשען על שני דברים שנוטים לעבוד להן טוב. הראשון הוא יציבות תזרימית של עסק תקשורת גדול עם תשתיות לאומיות. השני הוא יכולת לבצע רכישה במינוף, כלומר לשלב הון עצמי עם חוב, מתוך הנחה שמימון זול יחסית משפר את התשואה לאורך זמן.
- 38% מבני הנוער אומרים שה-AI מבין אותם יותר טוב מהמשפחה והחברים
- בזק מעלה את תחזית הרווח ל-1.55 מיליארד שקל
- המלצת המערכת: כל הכותרות 24/7
אבל מול ההיגיון הזה עומדת נקודה פשוטה. בזק לא נסחרת כאילו היא מציאה. שווי השוק שלה סביב 18.5 מיליארד שקל והמניה במכפיל רווח של כ-13 עד 14. בהשוואה עולמית, מכפילים בענף התקשורת נוטים להיות נמוכים יותר, ולכן קשה לבנות תרחיש של אפסייד מהיר רק מתמחור מחדש.
אינטרקיור נופלת: חוב בספק של 27 מיליון שקל מבזלת
צניחה ש כ-13% במניה לשווי של 200 מיליון שקל; בזלת נמצאת בסוג של הסדר חוב. על התוצאות של אינטרקיור, היקף החשיפה ביחס לשווי והעתיד
אינטרקיור מניית אינטרקיור -12.72% ירדה ב-12.7% לאחר שבשבוע שעבר, בזלת שהיא ספקית של אינטרקיור החלה בהליך ארגון מחדש מטעם בית משפט. החשיפה הכספית של אינטרקיור מגיעה לכ-27 מיליון שקל. סכום משמעותי מתוך שווי השוק של החברה הפועלת בתחום הקנאביס שנסחרת ב-200 מיליון שקל.
חלק מהסכום עשוי להיגבות במקביל להסדר חוב ומכירת הפעילות של בזלת, אך צפוי שתהיה תספורת. "המכה" הזו לאינטרקיור היא סוג של הוצאה חד פעמית, אבל בשנים האחרונות, יש הרבה "הוצאות חד פעמיות" לרבות הפסדים בגלל המלחמה והשיתוק של המפעל של החברה שנמצא סמוך לגדר.
מנגד, הקנאביס גדל בביקושים בעולם, וצפוי לחזור לגדול גם בארץ, ואינטרקיור שהיא גם יבואנית, גם מייצרת בארץ וגם מייצאת לעולם, צופה ליהנות מהגידול העולמי. במחצית הראשונה של השנה
במחצית הראשונה של השנה הסתמו הכנסות אינטרקיור ב-130 מיליון שקל, עלייה של 15% לעומת המחצית השנייה של 2024,. תזרים המזומנים התפעולי היה חיובי בסך של 12 מיליון שקל, לעומת תזרים שלילי של 43 מיליון שקל בתקופה המקבילה אשתקד. מדובר במחצית האחת עשרה ברציפות שבה החברה מציגה EBITDA מתואם חיובי, שהסתכם ב-12.6 מיליון שקל (כ-10% מההכנסות).
- אינטרקיור מסכמת מחצית: הכנסות של 130 מיליון שקל ותזרים תפעולי חיובי
- הקנאביס ב"היי" - טראמפ שיתף סרטון והמניות קופצות
- המלצת המערכת: כל הכותרות 24/7
החברה מדווחת על המשך השיקום במתקן ניר עוז, שחידש את פעילות הייצור, הייבוא והמכירות לאחר מתקפת ה-7 באוקטובר. במקביל הושקו יותר מ-40 מוצרים חדשים, ההשקות הראשונות מאז אוקטובר 2023. עד סוף התקופה קיבלה אינטרקיור מקדמות פיצוי של 81 מיליון שקל מהרשויות בגין נזקי מלחמה, מתוך תביעות כוללות בהיקף של 251 מיליון שקל. יתרות המזומנים הסתכמו ב-54 מיליון שקל וההון העצמי עמד על 432 מיליון שקל.
