אחד הנרטיבים שלנו כאן לאחרונה הוא התפוגגות באזז ה-AI לטובת מעגלי משנה שלו. מה שקרה ל-SMCI הוא פן אחד של האירוע. המניה התרסקה והדיאלוג לגבי מניות כאלו הוא מול שאלת הזדמנות הקניה. זה קיים גם לגבי מנית LULU, כדוגמא אקטואלית, ומניות להיט מתרסקות אחרות.

לפני שנסתכל על הגרף של SMCI רק אגיד ואומר שפעמים רבות סיבוב העליה השני, אם מתקיים, הוא איטי ומתון יותר. שאלת ההזדמנות למניות שעלו חדות בסיבוב ראשון היא לא ביחס לאפשרות לסיבוב מהיר כמו הראשון (לשם כך אתם צריכים לחפש את הדבר הבא) אלה האם יש פה סיכוי ל-Trade טוב. מבחינת הגרף של SMCI התשובה היא שההזדמנות טרם באה לידי ביטוי על הגרף. אין סימני היפוך או תמיכה. התמיכה למעקב היא 350 דולר.

עכשיו נטפס במעלה השוק. נבדוק קרן סל של מניות שבבים וממנה נעלה ל-S&P500. קרן הסל הגדולה בעולם למניות שבבים היא SMH. היא קרובה מאוד לממוצע ל-200 יום וממוצע זה לא נחצה כלפי מטה כבר שנה וחצי כך שיש פה פוטנציאל תמיכה. שימו לב שמגמת ההתחזקות מול ה-S&P500 נשברה כך שכאמור, אם אתם רוצים.ות הרפתקה תחשבו על הדבר הבא.

• סופר מיקרו קופצת ב-7% בעקבות שותפות עם נוקיה
• סופר מיקרו מזהירה ונופלת: בעיות חשבונאיות יפגעו באמינות הדוחות
• המלצת המערכת: כל הכותרות 24/7

ונעלה ל-S&P500. לא הצליח לפרוץ ובמקום שבר את התמיכה והחל תיקון. עכשיו אנחנו בפני תקופה קשה שכן אנחנו נכנסים אל תוך השאלה: תיקון או מימוש תבנית ה-M ושינוי מגמה ארוך טווח. בינתיים תיקון. 5460 הוא יעד התיקון הקרוב ו-5350 הוא יעד התיקון העמוק יותר. תמיכה ב-5460 וחזרה מעל הענן יהיו סימן חיובי. מהלך מתחת ל-5460 יעלה במידה רבה את החשש משינוי מגמה. ישנם אינדיקטורים שתומכים  בהמשך ירידה וישנם שתומכים בתמיכה. נצטרך לחכות עוד כמה ימים לראות מה קורה.

• קנו לעצמכם מניה מתנה לראש השנה - הריבית ירדה איזה מניות יעלו?
• כשספטמבר סוף-סוף מחייך למשקיעים - איפה יהיה הראלי הבא?
• תוכן שיווקי צברתם הון? מה נכון לעשות איתו?

בינתיים הייתי מגדיר את המצב כמדאיג אבל עוד לא פאניקה. עוד רמז לשאלת הפאניקה-דאגה יתן לנו הויקס. מהלך מעל 22.5 ילמד כי פאניקה נבנית פה.

נמשיך להיצמד לסקטורים הסולידיים כחלק ממגמת תחלופת הסקטורים שאנחנו עמוק בתוכה. חומרי גלם, פיננסים, צרכנות קבועה, נדל״ן, תעשיה, תשתיות, בריאות וצרכנות קבועה/מחזורית. בקיצור: בלי טכנולוגיה ואנרגיה. אפשר בקלות לעשות זאת על ידי לונג SPY ושורט XLK, XLE או לגלגל את זה לבחירת המניות בתיק.

רעיונות מסחר

רעיונות מסחר כשמם כן הם: ניירות שצצים ממרחבי המחקר שלי שיש להם פוטנציאל למהלכים משמעותיים. מסחר הוא על בסיס טכני בלבד וחלק מהחברות הן ברמות סיכון גבוהות. בתקציב המסחר של תיק ההשקעות אנחנו דגים כמה דגים מתוך ציפיה שאחד יהיה דג שמן ואת השאר נחזיר לים.

RELY: חברה צומחת (מבחינת פעילות) שעוסקת בתחום העברות הכספים בעולם, התמקמה מעל ענן איצ׳ימוקו בחלק צר וזה סימן טוב.

VUZI: מניה מתקופת באזז המציאות המדומה. זוכרים את הבאזז הזה? היתה 30 דולר ועכשיו חזרה לתמיכה באזור ה – 0.90 דולר. ביום שלישי נתנה קפיצה ונרגעה. מעניין לעקוב אחריה לאוהבי האקסטרים כל עוד מעל 0.91 דולר. 

תיק ״סוף העולם״

תיק התרחישים המלנכוליים לעולם שהתחלתי להרכיב הופך להיות לנושא שיחה שכיח כשאני פוגש חברים שקוראים את המאמרים. הנה שתי תוספות.

ECL: חברה מתחום הסטריליזציה שעקבנו אחרי בזמנו הן בימי הקורונה והן בעקבות רכישות של קרן ביל גייטס. תשומת הלב למניה מתעוררת בשל פעילות החברה בתחום טיהור מים. מים הוא נושא שעוד נשוב להרחיב בו. המניה אחרי פריצה של רמת התנגדות משמעותית כך שבאופן כללי מהלך עליה עוד לפניה. צריך לראות איפה התמיכה תתגבש. שרטטתי שתי אפשרויות.

SLV : קרן סל להשקעה במתכת הכסף. באזור שמעל 24 דולר אפשר לאסוף. 

השקעות בעולם

אוסטרליה יושבת טוב על שלוש משבצות שאנחנו עובדים עליהן: פיזור עולמי, סחורות ותיק ״סוף העולם״. שנים היתה חלשה מה-S&P500 ולכן לא דברתי עליה. עכשיו, בעוד זה מתמודד עם התנגדות, EWA-קרן הסל אוסטרליה אחרי פריצה. להוסיף לרשימת המעניינות.

מעקב שוטף

נסיים עם עדכון שוטף ל-S, מניה שאנחנו עוקבים אחריה כאן בהדיקות. מציגה תמיכה משולבת ממוצע נע ל-200 יום, ענני איצ׳ימוקו ופיבונאצ׳י. Hold / Buy.

כותב המאמר הינו זיו סגל ([email protected]) העוסק בתחום השווקים הפיננסיים, ניתוח טכני, מימון התנהגותי ואימון מנטלי.