אודיטי Oddity Tech -2.22%   העומדת מאחורי מותג האיפור IL MAKIAGE דיווחה על השלמת גיוס אג"ח להמרה בסך 525 מיליון דולר לפירעון ב-2030 בריבית 0. האג"ח יהיו ניתנות להמרה לפי מחיר מניה של כ-92 דולר, מחיר המשקף פרמיה של כ-32.5% על מחיר הסגירה האחרון של המניה. בנוסף, אודיטי ציינה כי למשקיעים ניתנה אפשרות לרכוש איגרות נוספות בהיקף של עד 75 מיליון דולר בתוך 13 ימים מההנפקה.

מהחברה נמסר כי בכוונתה להשתמש בכספי ההנפקה לצרכים כלליים, ללא תכניות מיידיות לרכישות, אך תוך שמירה על אפשרות למיזוגים ורכישות בעתיד. כחלק מההנפקה, החברה ביצעה גם עסקאות הגנה פיננסיות (capped calls) בהיקף של 55 מיליון דולר, שצפויות לצמצם דילול פוטנציאלי של בעלי המניות במקרה שהאיגרות יומרו למניות.

הגיוס מגיע אחרי שבחודשיים האחרונים מניית אודיטי זינקה ב-86%, בין היתר בעקבות העלאת תחזית בדוחות האחרונים - אודיטי העלתה את התחזית לשנת 2025 בכל המדדים וכעת מצפה להציג צמיחה בהכנסות שתעלה על 20%. ההכנסות ב-2025 צפויות להיות בסך 790-798 מיליון דולר, גידול של 23%-22% בהשוואה לשנה קודמת. שיעור רווח גולמי צפוי של כ-71%. Ebitda מתואם בין 157 מיליון דולר ל-161 מיליון דולר. רווח למניה מדולל מתואם בין 1.99 דולר למניה ל-2.04 דולר למניה, בהנחת שיעור מס של 20%.

גם המנכ"ל ובעל המניות הגדול בחברה, אורן הולצמן, נהנה מהזינוק במניה - הולצמן מימש אחרי הדוחות 5.5 מיליון מניות בשווי כולל של 385 מיליון דולר. הוא  מימש 9.5% ממניות החברה, וברשותו נותרה החזקה של 23% במניות החברה, בשווי 924 מיליון דולר. המימוש הגיע אחרי מימושים קודמים, כך שבסך הכל מימש הולצמן מניות בסך של כ-700 מיליון דולר. המימושים ושווי האחזקות הנותרות של הולצמן מסתכמות בכ-1.5 מיליארד דולר.

• אקזיט לאורן הולצמן: מכר מניות ב-385 מיליון דולר
• אודיטי מעלה תחזיות - המניה מזנקת ב-14%
• המלצת המערכת: כל הכותרות 24/7

אורן הולצמן רכש את IL MAKIAGE תמורת 11 מיליון שקל, במסגרת הסדר חוב שכלל מחיקת כשני שלישים מהחוב לנושים, ובראשם הבנקים, כשהפעילות עברה לידי הולצמן כשהיא נקייה מחובות. בעברו הולצמן ליווה עסקאות גדולות כמו רכישת פסגות ומכירת משרד הפרסום באומן לפובליסיס, אך החליט לעבור לזירה העצמאית ולהתמקד בתחום הקמעונאות. את הרכישה מימן באמצעות חברה ייעודית שהקים במיוחד לצורך העסקה. מדובר באיש עסקים שמגיע מרקע כלכלי מבוסס - אביו הוא אחד מבעלי השליטה בשילה סחר, יבואנית בשר ודגים גדולה, והולצמן עצמו עבר בה התמחות. גם אחותו ממשיכה את דרכו של האב ועובדת כשותפה בפירמת רואי החשבון ארנסט אנד יאנג.

הרשת עצמה נוסדה ב-1996 על ידי הדוגמניות והמאפרות שלי גפני וגלית ורטהיימר, שהשתמשו בשם המותג של איל מקיאג' האמריקנית. במקור הוקמה הרשת בניו יורק בשנות ה-70 על ידי בני הזוג אילנה וסם הרכבי, ישראלים שפתחו חנות איפור במנהטן. החברה הבת של הרשת, ODDITY, הונפקה בנאסד"ק ביולי 2023 לפי שווי של 1.97 מיליארד דולר - לאחר עדכון כלפי מעלה לשווי המקורי שנקבע טרם ההנפקה (1.7 מיליארד דולר). מאז ההנפקה זינקה מניית ODDITY בכ-45% והיא נסחרת היום לפי שווי של 3.96 מיליארד דולר.