נדלן בנייה דירה
צילום: נתנאל אריאל
מחירי הדירות לאן

עדיין אין ירידה במשכנתאות: 11.98 מיליארד שקל בחודש מאי

עליית הריבית באפריל לא ציננה עדיין את הביקושים בשוק, והיקף המשכנתאות עלה בחודש מאי ב-14% לעומת אפריל, וב-44% לעומת אשתקד. ההשפעה של העלאת הריבית השניה (0.4% נוספים) בסוף חודש מאי - תשתקף בנתוני חודש יוני, שיתפרסמו בעוד חודש; מחר בערב יפרסם הלמ"ס את העלייה בחודש יוני

נתנאל אריאל | (8)

בחודש מאי נטל הציבור בישראל משכנתאות בהיקף של 11.98 מיליארד שקל, מדובר בעליה של 14% לעומת חודש אפריל, אז נטל הציבור 10.48 מיליארד שקל, כך על פי נתוני בנק ישראל. מדובר גם בהמשך זינוק של 44% לעומת חודש אפריל בשנה שעברה, אבל בירידה של 11% לעומת השיא של חודש מרץ (אז לקח הציבור 13.4 מיליארד שקל בחודש אחד). אבל עדיין מדובר על רמות גבוהות מאוד - רק לפני מספר שנים הממוצע החודשי של נטילת משכנתאות חדשות עמד בכלל על 5 מיליארד שקלים בחודש.

בכל מקרה, מי שציפה לראות ירידה חדה יותר בהיקף המשכנתאות בחודש מאי מתאכזב כעת. אבל זה הגיוני, עלייה של 0.25% בריבית בנק ישראל היא משמעותית כמובן ומשמעותה עליה של 200-300 שקל בהחזר החודשי של נוטלי המשכנתאות, אבל מדובר עדיין ברמת ריביות נמוכה היסטורית. ב-23 במאי, כלומר בסוף חודש מאי, בנק ישראל העלה את הריבית, ב-0.4% נוספות, כך שריבית בנק ישראל עומדת כעת על 0.75% ומדובר בעלייה דומה בתשלומי נתח הפריים במשכנתאות. גם כאן עדיין מדובר ברמות נמוכות היסטורית, אבל זה כבר משמעותי יותר ומדובר בתוספת של יותר מ-800 שקל להחזר החודשי של נוטלי המשכנתאות.

היום פרסם הלמ"ס כי הביקוש לדירות ירד ב-18% בחודשים פברואר-אפריל, אבל מוקדם מדי לחגוג: כדאי רק לזכור שמדובר על חזרה לרמות של אפריל בשנה שעברה. ייתכן כי הירידה נובעת מעליית ריבית בנק ישראל, אבל לא פות מכך - מדובר על ירידה פשוט כי ברבעון הקודם משקיעים מיהרו לרכוש דירות, לפני שמשרד האוצר העלה את מס הרכישה ל-8%.

הריבית תעלה - ואיתה ההחזר לנוטלי המשכנאות. מנגד - היקפי המשכנתאות צפויים לרדת ככל שהריבית תעלה - כי החזרי המשכנתאות מתייקרים

בנק ישראל צפוי להמשיך ולהעלות את הריבית (כדי להתמודד עם האינפלציה) וצופה ריבית של 1.5% ואפילו 2% בעוד שנה. עלייה משמעותית נוספת בריבית צפויה להביא לירידה משמעותית יותר בהיקפי המשכנתאות שהציבור ייטול. בכל מקרה, את ההשפעה של עליית הריבית האחרונה (0.5%) שביצע בנק ישראל בחודש מאי, נראה בנתונים של חודש יוני, שיתפרסמו לקראת אמצע החודש הבא (יולי).

מתחילת השנה נטל הציבור הישראלי משכנתאות בהיקף עצום של 57 מיליארד שקל. נזכיר שבשנת 2020 נטל הציבור 78 מיליארד שקל בשנה כולה - וזו הייתה שנת שיא בנטילת משכנתאות חדשות. ב-2021 נטל הציבור 114 מיליארד שקל בשנה כולה. אז נכון לעכשיו מדובר אולי על האטה קלה ביחס לשנה שעברה, אבל עדיין ברמות מאוד גבוהות היסטורית של נטילת משכנתאות על ידי הציבור הישראלי.

הריצה של הציבור אל הבנק (במקרה הזה לא כדי למשוך כסף אלא כדי לבקש הלוואות) במהלך השנה האחרונה הובילה את מחירי הדיור לזינוק של יותר מ-16% בשנה האחרונה. מחר (רביעי, 18:30) יתפרסמו הנתונים המעודכנים לחודש יוני (יחד עם נתוני מדד המחירים לצרכן - אינפלציה) ונדע האם מחירי הדיור המשיכו לעלות גם בחודש יוני, ובכמה הם עלו.

נחזור ונדגיש: ציבור נוטלי המשכנתאות נמצא במילכוד 22

בעיה נוספת של נוטלי המשכנתאות היא שהנתח שלקח הציבור במסלולים צמודים למדד המחירים לצרכן (האינפלציה) יורד בהתמדה ועומד על 25% מכלל המשכנתאות, בעוד החלק שלווה הציבור בריבית שאינה צמודה למדד ממשיך לעלות ועומד על יותר מ-74% מהיקף המשכנתאות. מצד אחד: הציבור מקטין חשיפה לחלק שתלוי באינפלציה, מצד שני הוא מגביר את הסיכון של עליית הריבית. - מאחר שגובה המשכנתאות שהציבור נוטל רק הולך ועולה, והמשכנתא הממוצעת לחודש אפריל כבר מתקרבת למיליון שקל ועמדה בחודש אפריל על שיא של 992 אלף שקל ומנגד ריבית בנק ישאל וגם האינפלציה בעליה - מדובר במלכוד 22 של הציבור ולא ברור שיש ברירה. איך נצא ממנו? סביר להניח שצורה זו או אחרת של משבר כלכלי. 

קיראו עוד ב"נדל"ן"

תגובות לכתבה(8):

הגב לכתבה

השדות המסומנים ב-* הם שדות חובה
  • 8.
    כלכלן 19/06/2022 00:04
    הגב לתגובה זו
    יש תופעה של לא מעט דירות שנמכרות ממוכר א׳ למוכר ב׳ ועדיין נשארות על המדף (מתווכים או אנשים פרטיים שמוכרים אחד לשני), באזורי ביקוש רואים פעמים רבות הודעות של דירות שכביכול נמכרו חוזרות ללוח המודעות כעבור כחודש מטעם מתווך אחר, כמו גם ביטולים של עיסקאות על-ידי לקוחות לפני קבלת המפתח. לדעתי זה היה אפילו עוד יותר נפוץ בתקופת תחילת הקורונה כשכולם פחדו מנפילת מחירים, אז גורמים בשוק החליטו לנקוט בצעדים כאלה כבר אז... ישראלים היו ויהיו עם של בלפנים...
  • 7.
    רון 14/06/2022 22:00
    הגב לתגובה זו
    כאן אכפת רק מהבנקים
  • 6.
    תומר 14/06/2022 17:51
    הגב לתגובה זו
    דירות בארץ גם יכולות לרדת, כן כן!! ראו מה קרה בשנים 2001 - 2006 שוק הנדלן היה רדום ולמה? כי היתה אחלה ריבית בתקופה זו. הדירות התחילו לעלות עם הורדת הריבית לאפס במשבר 2008 ואז במה משקיעים - מניות או נדל"ן. עכשיו הריבית שוב תעלה , שוק המניות כבר מגלם את העלייה, שוק הדירות עוד קצת...
  • 5.
    כל המשכנתאות שנלקחו במאי על עסקאות שנסגרו לפני כמה חודש (ל"ת)
    יעקב 14/06/2022 17:43
    הגב לתגובה זו
  • 4.
    אנונימי 14/06/2022 15:58
    הגב לתגובה זו
    אם יהיה להם את האומץ בכלל להגיע לשם
  • 3.
    אנונימי 14/06/2022 15:07
    הגב לתגובה זו
    או מיחזור. ירידה בביקוש לצד עלייה במשכנתאות. הולך להיות מעניין לקראת העלאות הריבית הקרובות
  • 2.
    כנפ ציון 14/06/2022 15:02
    הגב לתגובה זו
    בתכלס יש פחות עיסקאות
  • 1.
    יוסי 14/06/2022 14:13
    הגב לתגובה זו
    קשה להאמין להלמס וכל מה שסביבו
שכר דירה שחור
צילום: דאלי אי

באוצר מנסים - חובת דיווח למשכירי דירות; האם הפעם יצליחו?

הדיווח יאפשר לעלות על מתחמקים ומעלימים, אך ועדת הכספים מדי שנה בולמת את המהלך; במקיל רשות המסים מגיעה לדטה מאוד גדול דרך הצלבת נתונים ממקורות נוספים  

צלי אהרון |

הפוליטיקאים שלנו לא מעוניינים בחובת דיווח על משכירי הדירות. ההסבר הוא שהם לא רוצים עוד בירוקרטיה והכבדה על הציבור. אבל, אם לכאורה מדובר בחובת דיווח מאוד פשוטה, דוח של דקות בודדות של אחד יכול למלא , ואין כאן הכבדה גדולה על הציבור, אז מה הבעיה? לכאורה אין בעיה. לכאורה, אמורים להעביר את התקנה הזו בקלות. בפועל, זה יהיה קשה. הפוליטקאיים לא רוצים בחובת דיווח על משכירי דירות. 

יכול להיות שמשה גפני שהיה מהכוחות הגדולים נגד המס, קיבל הוראה מהבוסים שלו, יכול להיות שהסיבה היא פשוט שלרבים מהח"כים שלנו יש מספר דירות ואלי נוח להם להתחיל לדווח. הכל יכול להיות, אבל מה שבטוח שזה לא רק רצון להקל על הציבור.

יש מספר סוגים של העלמות מס. יש פשוט חוסר התייחסות מוחלט. אנשים שלא מדווחים למרות שצריך. נקודה. יש דיווח נמוך יותר מהמצב האמיתי כדי לא להגיע לרף. יש מספר סוגים של דיווחים לא אמיתיים - טריקים שמורידים את השכר מתחת לרף (כמו הורדה של סכום שהכירות מול תשלום חד פעמי על ריהוט וכו'), קניית דירות דרך הילדים ועוד. זו תופעה ענקית, רבבות משפחות מחזיקות דרך הילדים דירות נוספות. אם רשות המסים תיכנס לעובי הקורה, היא תמצא שלגבי המון דירות זאת לא באמת הדירה של הילדים, אלא זו דירה של ההורים וכאילו ניתנה לילדים. זו השיטה לחסוך במסים - במס רכישה ובמס על שכר דירה.

המדהים הוא שלמרות שמיסוי על שכר דירה הוא מאוד נמוך, אנשים בוחרים להתחמק ממנו. מדובר באפס מס עד 5,650 שקלים כשמעל הסכום זה יש אפשרות לשלם 10% בלבד, או מס על כפליים מהחריגה. בשביל 10% מס אתם בורחים? זה נמוך ממס על עבודה שמגיע ל-50% וזה נמוך מהמס על הבורסה בשיעור של 25%. לא הוגן. 


רשות המסים מנסה שוב להגיע למצב של דיווח חובה גם אם לא מגיעים לרף החבות במס. בדרך הזו היא תקבל מאגר מלא, ותדע אם המחירים הגיוניים, אם מספר הדירות לכל משפחה אמיתי. דמיינו שהיא תקבל על 3 דירות דומות במחירי שכירות שונים מאוד, היא מיד תדע שמשהו אל תקין. דמיינו שיצופו דירות של הסבתא שנפטרה מזמן ושהכר דירה מגיע לשני הילדים שיש להם עוד דירות להשכרה.  העלמות המס, הטריקים וה"גנבות" הקטנות לא ייעלמו מהרדאר. היא תהיה מרושתת על הכל. ברגע שתהיה חובת דיווח אקטיבית, אנשים לא יוכלו להגיד לא ידענו, לא הכרנו. רק ההנחייה הזו תגרום לכך שמעלימי מס במודע שתכננו ביום שבו יתפסו אותם להגיד לא ידענו, ידווחו וישלמו.

שכר דירה שחור
צילום: דאלי אי

באוצר מנסים - חובת דיווח למשכירי דירות; האם הפעם יצליחו?

הדיווח יאפשר לעלות על מתחמקים ומעלימים, אך ועדת הכספים מדי שנה בולמת את המהלך; במקיל רשות המסים מגיעה לדטה מאוד גדול דרך הצלבת נתונים ממקורות נוספים  

צלי אהרון |

הפוליטיקאים שלנו לא מעוניינים בחובת דיווח על משכירי הדירות. ההסבר הוא שהם לא רוצים עוד בירוקרטיה והכבדה על הציבור. אבל, אם לכאורה מדובר בחובת דיווח מאוד פשוטה, דוח של דקות בודדות של אחד יכול למלא , ואין כאן הכבדה גדולה על הציבור, אז מה הבעיה? לכאורה אין בעיה. לכאורה, אמורים להעביר את התקנה הזו בקלות. בפועל, זה יהיה קשה. הפוליטקאיים לא רוצים בחובת דיווח על משכירי דירות. 

יכול להיות שמשה גפני שהיה מהכוחות הגדולים נגד המס, קיבל הוראה מהבוסים שלו, יכול להיות שהסיבה היא פשוט שלרבים מהח"כים שלנו יש מספר דירות ואלי נוח להם להתחיל לדווח. הכל יכול להיות, אבל מה שבטוח שזה לא רק רצון להקל על הציבור.

יש מספר סוגים של העלמות מס. יש פשוט חוסר התייחסות מוחלט. אנשים שלא מדווחים למרות שצריך. נקודה. יש דיווח נמוך יותר מהמצב האמיתי כדי לא להגיע לרף. יש מספר סוגים של דיווחים לא אמיתיים - טריקים שמורידים את השכר מתחת לרף (כמו הורדה של סכום שהכירות מול תשלום חד פעמי על ריהוט וכו'), קניית דירות דרך הילדים ועוד. זו תופעה ענקית, רבבות משפחות מחזיקות דרך הילדים דירות נוספות. אם רשות המסים תיכנס לעובי הקורה, היא תמצא שלגבי המון דירות זאת לא באמת הדירה של הילדים, אלא זו דירה של ההורים וכאילו ניתנה לילדים. זו השיטה לחסוך במסים - במס רכישה ובמס על שכר דירה.

המדהים הוא שלמרות שמיסוי על שכר דירה הוא מאוד נמוך, אנשים בוחרים להתחמק ממנו. מדובר באפס מס עד 5,650 שקלים כשמעל הסכום זה יש אפשרות לשלם 10% בלבד, או מס על כפליים מהחריגה. בשביל 10% מס אתם בורחים? זה נמוך ממס על עבודה שמגיע ל-50% וזה נמוך מהמס על הבורסה בשיעור של 25%. לא הוגן. 


רשות המסים מנסה שוב להגיע למצב של דיווח חובה גם אם לא מגיעים לרף החבות במס. בדרך הזו היא תקבל מאגר מלא, ותדע אם המחירים הגיוניים, אם מספר הדירות לכל משפחה אמיתי. דמיינו שהיא תקבל על 3 דירות דומות במחירי שכירות שונים מאוד, היא מיד תדע שמשהו אל תקין. דמיינו שיצופו דירות של הסבתא שנפטרה מזמן ושהכר דירה מגיע לשני הילדים שיש להם עוד דירות להשכרה.  העלמות המס, הטריקים וה"גנבות" הקטנות לא ייעלמו מהרדאר. היא תהיה מרושתת על הכל. ברגע שתהיה חובת דיווח אקטיבית, אנשים לא יוכלו להגיד לא ידענו, לא הכרנו. רק ההנחייה הזו תגרום לכך שמעלימי מס במודע שתכננו ביום שבו יתפסו אותם להגיד לא ידענו, ידווחו וישלמו.