כמה באמת צריך לחסוך לפנסיה?

מילניאלס מעריכים כי יזדקקו ל-1.2 מיליון דולר לפנסיה, אך מצפים לחסוך רק 850 אלף דולר בפועל. האם מדובר בשגיאה מסוכנת? וגם: מה קורה בישראל?

אביחי טדסה | 14/12/2024 06:55 (16)

נושאים בכתבה אינפלציה חיסכון פנסיוני

סקר שנערך על ידי חברת ההשקעות שרודרס בקרב 2,000 אנשים בארה"ב חושף כי מילניאלס מציבים יעד חיסכון של 1.2 מיליון דולר לפנסיה כדי לחיות בנוחות. עם זאת, הם צופים לחסוך בפועל כ-850 אלף דולר בלבד – פער משמעותי שעשוי להשפיע דרמטית על איכות חייהם בגיל השלישי.

החישוב מבוסס על כלל אצבע פופולרי בקרב יועצים פיננסיים: על החוסך לצבור 25 פעמים את הוצאותיו השנתיות הצפויות לפני הפרישה. לדוגמה, מי שמתכנן להוציא 80,000 דולר בשנה, עם צפי להכנסות של 40,000 דולר מביטוח לאומי, יזדקק ל-40,000 דולר בשנה מחיסכון. במכפלה של 25 מדובר ב-1 מיליון דולר. הכלל אצבע הזה נכון גם לישראל. אם ההוצאה השנתית המוערכת שלכם כזוג צפויה להיות 240 אלף שקל ונניח שתקבלו קצבאות של 40 אלף שקל ביחד (בפועל זה יהיה יותר), אז אתם צריכים בפנסיה סכום של קרוב ל-5 מיליון שקל (200 אלף שקל כפול 25). כל אחד מכם צריך פנסיה של 2.5 מיליון שקל.

בפועל, רוב הפורשים מגיעים לסכומים נמוכים יותר כשבמקביל יש להם תקבולים גבוהים יותר בביטוח לאומי. עם זאת, הם זקוקים לפחות כספים מאשר בדוגמה, ההוצאות שלהם נמוכות יותר. הפנסיה הממוצעת של זוג בישראל עוברת את ה-2 מיליון שקל, אך בזכות חיסכון החובה שמיושם כבר מעל 15 שנים, אלו שיגיעו לפנסיה בעוד 10 שנים ומעלה כבר יהיו עם סכום קרוב ל-3 מיליון שקל וזה מאפשר סדר גודל של 160-180 אלף כהוצאה שנתית. זו בהחלט הוצאה סבירה.

שיעור החיסכון של מדינת ישראל הוא גבוה מאוד, אנחנו במקום הרביעי בעולם. ב-2008 החלה בארץ הפרשה חובה לפנסיה, וזה מוביל למצב שבאופן יחסי לעולם, החיסכון הפנסיוני בישראל במקום טוב. לזה יש לצרף את התשואות הטובות בפנסיה בשנים האחרונות בזכות עליית מחירי המניות וזה מוביל למצב שונה מההערכות לפני כ-5 שנים. אז סברו שתהיה בעיה מאוד קשה בפנסיה, חוסכים ששלא יוכלו לחיות בכבוד. זה עדיין נכון, יהיו לא מעטים כאלו, אבל ככל שיעבור הזמן ויהיו פחות כאלו שלא חסכו לפניסה (אלא רק מ-2008), נקבל יותר פורשים עם חיסכון משמעותי.

המרכיבים החשובים בחיסכון לפנסיה הם רציפות החיסכון, הפרשות מספקות ומסלול היסכון. ככל שאתם חוסכים צעירים יותר כך אתם צריכים לחסוך יותר במניות כי גם אם המניות ירדו אתם תוכלו לתקן (תיקונים נמשכים תקופות יחסית קצרות ושיאים נשברים שוב יחסית מהר - תוך מספר שנים). כך לפחות קובעת ההיסטוריה, ובאין משהו אחר, אנחנו מסתמכים עלייה.

ככל שמתקרבים לגיל פרישה עדיף להפחית את מרכיב המניות כדי ל אלקחת סיכונים עם הכסף שמיועד לכלכל אתכם בתקפת הפנסיה.

ונחזור לסקר בארה"ב. המסקנה היא שהחיסכון הפנסיוני של הצעירים לא מספיק. כשבוחנים את הסיבות לכך מגלים כי צעירים דווקא נוטים להחזיק חלק גדול מדי מתיק ההשקעות שלהם במזומן. זה סותר את הידיעה שהם משקיעים כספים לזמן קצר במניות. על פי הסקר נמצא שהם פחות מסתכנים בחיסכון הפנסיוני ויותר בהשקעות קצרות הטווח שלהם, אבל דווקא בחיסכון הפנסיוני הם אמורים להשקיע בשיעור גבוהמ במניות ובטח שלא במזומן. מניות כידוע מספקות תשואה עודפת על פני זמן.

טעויות נפוצות בדרך לחיסכון

אחת הסיבות להיקף מזומן גבוה בתיקים היא חשש משוק תנודתי. עם זאת, היסטורית, שוק דובי נמשך בממוצע כ-15 חודשים בלבד, ולאחר מכן מגיעות התאוששויות מהירות. חוסכים שנמנעים מהשוק מפספסים את הרווחים.

שאלות ותשובות בנושא חיסכון לפנסיה

כמה באמת צריך לחסוך כדי לחיות בנוחות בפנסיה?
זה תלוי ברמת החיים הצפויה, אך מומלץ לשאוף ל-25 פעמים ההוצאות השנתיות, פחות הכנסות מביטוח לאומי.

מה הסיכון בהחזקת מזומן רב בתיק הפנסיה?
קיראו עוד ב"חיסכון ארוך טווח"
כל הכותרות 24/7 הטלגרם שלנו - תכנים יחודיים

תגובות לכתבה(16):

הגב לכתבה

שם המגיב *

כותרת תגובה *

תוכן התגובה

השדות המסומנים ב-* הם שדות חובה

11.
כמו כולנו 16/12/2024 06:33
הגב לתגובה זו
מחקרים ותחזיות בסופו של דבר...לא מעט יחיו בזקנה בעוני??
10.
כלל אצבע? 15/12/2024 16:33
הגב לתגובה זו
(כשיש לשלם על ילדים, משכנתא ועוד) הן כמו ההוצאות בגיל מבוגר?
9.
פנסיה חחחחחח כם לא בטוח שנגיע לשם (ל"ת)
לוי 15/12/2024 13:27
הגב לתגובה זו
8.
האינפלציה אוכלת מההוצאה הצפויה (ל"ת)
בנקאי בכיר 15/12/2024 11:51
הגב לתגובה זו
פלוני חבר של אלמוני 15/12/2024 19:10
הגב לתגובה זו
גבר 67? אשה 64?
7.
א-ב 15/12/2024 11:41
הגב לתגובה זו
זו הסיבה שהחיסכון הפנסיוני מעט בעייתי. הוא מובנה בצורה שמאכלת אותו לגמרי. לא תמיד כדאי למשוך את מלו הפנסיה ויש לבצע תכנון מדוקדק ומתוחכם. למשל בני זוג שחסכו 5 מלש"ח באפיקים השונים אם ימשכו 3% מהחסכון יקבלו 12,500 ש"ח לחודש + 2 קצבאות זקנה ובסה"כ כ 17,500 לחודש. לבטח החיסכון יגדל שכן תשואה על הסכום הנחסך לרוב עולה על 3% כך גם תיוותר ירושה "צומחת" . אינני יועץ ולא בן יועץ רק חישוב מעט יותר מורכב מהרגיל. כשמושכים פנסייה מממשים כ 7% מהחיסכון ולכן הוא נאכל ולא תמיד בשל צורך אמיתי.
6.
רן 15/12/2024 09:06
הגב לתגובה זו
החיסכון בישראל מתחיל מאוחר ולא רציף חוץ מזה לא נכון לקחת מקדם של היום וחיסכון עתידי זו טעות
5.
סמוראי 15/12/2024 08:54
הגב לתגובה זו
מדובר בשאלה כללית שאין עליה תשובה חד משמעית. היא תלוייה ברמת חיים כמובן. במצב בריאותי לטוב ולרע. מקום מגורים ומצב משפחתי. מניתוח סך ההוצאות שלנו, זוג בגיל קרוב לפנסיה, יצא שנזדקק ל 20 אלף שקל בחודש כדי לשמר את רמת חיינו. דיברתי עם הילדים שלי, אמרתי להם להכין הוראת קבע לטובת ההורים, שלושה ילדים, כל אחד 6,666 שקל בחודש, את השני שקל האחרונים יש לנו ??.
4.
הזקן 14/12/2024 17:55
הגב לתגובה זו
כלומר 600 כפול הוצאה חודשית ממוצעת. או חמישים שנה. זאת מכיוון שניתן להשיג תשואה ריאלית של 2%. וכך למעשה ניתן לחיות מבלי שהקרן תאבד. והירושה לילדים לא תיפגע.
שמואל ברגר 15/12/2024 09:00
הגב לתגובה זו
הייתי מגדיר ירושה קונקרטית רצויה בנפרד מהשאר. אין סיבה להחליט שהקרן היא בדיוק מה שאתה צריך להוריש, במיוחד בהינתן שהילדים גם אולי יעבדו קצת, ושמספר הילדים של משפחות שונות שונה זה מזה.
יועץ פלס 15/12/2024 08:33
הגב לתגובה זו
אז במקרה שכזה עדיפה השקעה בנדלן למגורים שמניב כ 3%-4% עם רמת מיסוי נמוכה נכון להיום או בנדלן מניב מסחרי ששם התשואה עומדת על 5עד 8% אך מחייבת עיסוק עם מס הכנסה וכו'. מי שמכוון לנדלן בעת פרישתו יכול לתכנן את דרכו מגיל יחסית צעיר, נניח 35 , במינוף נכון יגיע ליעד בגיל פרישה. כמובן האמור לעיל מתייחס למי שמסוגל לכוון ל מכפיל 600.
3.
וואו! יש לי כבר את הסכום הזה!! אני פורשת! (ל"ת)
לאטישה בוזגלו (בת 38 14/12/2024 16:49
הגב לתגובה זו
אני פרשתי כבר בתחילת השנה (ל"ת)
ליאור כרמי (בן 36) 15/12/2024 08:59
הגב לתגובה זו
2.
באמת שלא ברור לי 14/12/2024 12:27
הגב לתגובה זו
אני יודע שעל כל מיליון הקצבה היא בסביבות 5000 שח. אם אני צריך 15 אלף לצורך העניין, וקצבאות ביטוח לאומי לי ולבת זוגי הן 5000 שח אז לכאורה 2 מיליון מספיקים לי.ולפי החישוב בכתבה אני צריך 3 מיליון ..למה פער כזה ?
שמואל ברגר 15/12/2024 09:00
הגב לתגובה זו
ולא רוצה לגעת בקרן
1.
אליהו 14/12/2024 09:34
הגב לתגובה זו
עדיף לשים כיפה ולקבל תלושי מזון מדרעי על חשבון הציבור

צילום: דאלי אי

חוסכים בקרנות השתלמות - הנה עמלות שלא הכרתם

למה מנהלי החיסכון שלנו משתמשים בגופים חיצוניים, מה זה אומר עליהם, מיהם הגופים שלוקחים לכם דמי ניהול גבוהים ואתם אפילו לא יודעים, ומי גובים דמי ניהול נמוכים?

רן קידר | 24/08/2025 14:43

נושאים בכתבה קרן השתלמות

למה מנהל קרן השתלמות צריך שקרן גידור תנהל לו כסף בהשקעות ייעודיות - מניות במניות קטנות בת"א, השקעות בטכנולוגיה ועוד. אם מדובר בהשקעות סחירות אז מצופה שגוף ההשקעות על מנהלי ההשקעות והאנליסטים שלו יידע לעשות את העבודה בעצמו - על זה משלמים לו דמי ניהול, ואם מדובר על נכסים לא סחירים, אז בסבירות גבוהה מאוד לרוב הנכסים האלו יש תחליף בשוק ההון הסחיר, וגם אם אין תחליף זהה, הוא יהיה קרוב.

אז אומרים לנו שיש הזדמנויות בשוק הלא סחיר. יש יתרון לגודל, יש יתרון לגמישות ולמהירות. אפשר למשל לתת מימון גדול במהירות בעוד שאם זה בשוק הסחיר זה תהליך ממושך, וזו הסיבה שאפשר לקבל עוד תוספת ריבית לעומת השוק הסחיר. זה נכון, אבל, יש גם חסרונות ברורים ועמוקים בשוק הלא סחיר - זה פשוט לא סחיר, אתם לא יכולים להוציא ולממש את זה מחר בבוקר. יש על ההשקעות האלו דיסקאונט מובנה והוא לא קטן.

בגופים מסוימים רואים בזה יתרון - ניהול הנכס הוא בראייה ארוכת טווח, לא בודקים כל יום מה המחיר, אפשר להיות סבלניים עם ההשקעה. הם מצביעים על הזדמנויות במקרים של חברות לפני הנפקה, נכסים גדולים שלוקחים בהם נתח כשאי אפשר עשות זאת בשוק הסחיר. אם זה נעשה באופן ישיר, כנראה זה מוסיף לחוסכים, אבל אם זה דרך מתווך, צריך גם לספור את העלויות האלו. מסתבר שדמי הניהול האלו גבוהים.

לא רק דמי הניהול - מה העלות הכוללת שלכם על קרן ההשתלמות?

הרוב המוחלט של החוסכים מכירים את דמי הניהול מהצבירה. החיסכון שלכם שווה 100 אלף שקל ודמי הניהול הם 0.7%, אז תשלמו 700 שקלים בשנה. יש גם דמי ניהול מההפקדה, פופולארי בעיקר בקרנות הפנסיה, אבל לא רק. משלמים דמי ניהול על הסכום שמפקידים מדי חודש. ויש את דמי הניהול החיצוניים - דמי ניהול עבור ניהול השקעות חיצוני.

להמשך הכתבה לחץ כאן