ירידות בוול-סטריט - יתכן ועונת הדוחות תשנה את המצב
השבוע האחרון היה קשה לשווקים, עם נתוני אינפלציה גבוהים מהצפוי לחודש מרץ, מה שהוריד משמעותית את הסבירות להורדת ריבית ביוני. החוזים על קרנות הפד מתמחרים סיכוי של 71.7% כרגע לכך שהריבית תישאר על כנה בחודש יוני וסבירות של 55.9% להורדת ריבית ראשונה ביולי. עם זאת, עונת הרווחים הקרובה עשויה לעזור ולשנות את הכיוון.
ה-S&P 500 ירד ב-1.6% השבוע, בשבוע השני של ירידות ברציפות. זו הייתה הירידה הגדולה ביותר של המדד בשבועיים מאז הירידה בשוק בסוף אוקטובר.
הבנקים הגדולים אכזבו
בעוד כלכלה חזקה עשויה להניע את האינפלציה, סביר להניח שהיא תתרום גם לתוצאות חזקות ברבעון הראשון עבור חברות רבות. במידה והחברות יצליחו לעמוד בציפיות הגבוהות יתכן והמגמה בשוק תתהפך. עונת הדוחות החלה רשמית בשבוע האחרון עם דוחות הבנקים שאכזבו ברובם. בוול-סטריט נוטים דווקא לאופטימיות ומקווים לתרחיש של ירידה באינפלציה וצמיחה כלכלית יציבה. חובת ההוכחה תהיה על החברות.
"אומנם עדיין מוקדם להגיע למסקנות, אך דוחות הרבעון הראשון של הבנקים מדגישים את הסיכון של פספוס תחזיות הצמיחה, גם כאשר התמונה הכללית נשארת בריאה", אמרו בסיטיגרופ. בשישי האחרון מניות הבנקים כמו ג'יי פי מורגן וולס פארגו נפלו לאחר פרסום התוצאות לרבעון, כאשר המשקיעים חוששים מהשפעות הריבית.
האופטימיות עדיין גבוהה
בסיטי ממשיכים לשמור על אופטימיות, כאשר בעוד ה-S&P 500 כבר הצליח לעקוף את היעד של 5100 של הבנק לשנה, או פי 21 מהרווח למניה הממוצע של המדד של 245 דולר, התרחיש השורי של הבנק צופה יעד של 5700 נקודות למדד. ב-UBS צופים גם הם שהמדד יסיים את ה-2024 עם רווח למניה ממוצע של 245 דולר ואת 2025 עם רווח למניה של 260 דולר. ב-UBS רואים צמיחה של בין 7% ל-9% לרבעון הראשון משנה לשנה.
- JD רושמת עלייה בהכנסות, אבל התחרות על הצרכן הסיני שוחקת את הרווחיות
- הביקושים בתחום התעופה דחפו את תאת לצמיחה דו ספרתית ברבעון השלישי
- המלצת המערכת: כל הכותרות 24/7
האופטימיות הזו של הבנק נובעת מכך שהיסטורית התוצאות ברבעונים שהסתיימו בפברואר היו חזקות יחסית וכך גם הרקע הכלכלי, כפי שמעידים נתוני שוק העבודה והייצור. בוול-סטריט צופים כי הרווחים של 7 המופלאות בקיזוז טסלה יקפצו ב-54% לרבעון, לעומת ירידה של יותר מ-10% ברווחי 494 החברות האחרות במדד ה-S&P 500.
עוד טוענים ב-UBS כי ראלי ברבעון הראשון סביר שימשוך תיקון בשוק המניות, אך מבהירים כי יהיה מדובר כנראה בתיקון קצר, כאשר הסביבה הכלכלית נשארת חזקה ומונעת על ידי צמיחה איתנה ברווחים, הורדת ריבית צפויה והשקעות גוברות בבינה מלאכותית. תרחיש הבסיס של הבנק הוא כי המדד יסיים את השנה בשער של 5200 נקודות.
יותר טובה מבאפט - מ-3 מיליון דולר לשווי של 300 מיליון דולר
האם ננסי פלוסי שהיתה יו"ר בית הנבחרים ופרשה לאחרונה מהקונגרס היא משקיעת על או סוחרת במידע פנים ועל הכוונה לאסור על פוליטיקאים לסחור במניות - "אם אתה רוצה לסחור במניות - לך לוול סטריט, לא לוושינגטון"
חברת הקונגרס הרפוליקאנית אנה פאולינה לונה מקדמת איסור גורף על מסחר במניות לנבחרי ציבור ובני משפחותיהם בהמשך לסיפור המדהים של ננסי פלוסי שהודיעה לאחרונה על פרישה מהקונגרס לאחר שהיתה יו"ר בית הנבחרים.
בראיון שנערך ברשת פוקס ניוז, הציגה פאולינה לונה, את השקפתה - "חברי קונגרס שנכנסים לפוליטיקה כדי לסחור במניות - לא צריכים להיות בוושינגטון, אלא בוול סטריט". לדבריה, נבחרי ציבור אינם יכולים לשמש גם מחוקקים וגם משקיעים עם גישה למידע פנים - זוהי תשתית לניגוד עניינים מערכתי.
לונה מקדמת הצעת חוק לאיסור מוחלט על מסחר במניות מצד חברי קונגרס, בני זוגם וילדיהם. על פי ההצעה, תותר רק החזקה בתעודות סל/ קרנות סל או בקרנות מדדים רחבות, תוך חובת דיווח שוטפת, וללא גישה לעסקאות במניות. החוק נועד למנוע תופעות של שימוש במידע רגולטורי או מדיניות ממשלתית לצורך רווחים פרטיים.
ננסי פלוסי - רווח של 10,000% תוך השירות הציבורי
ננסי פלוסי. פלוסי, שכיהנה בקונגרס מאז סוף שנות ה-80', החלה את דרכה הציבורית עם שווי מוערך של פחות מ-3 מיליון דולר. כיום, לפי הערכות עדכניות, הונה המשפחתי יחד עם בן זוגה, פול פלוסי, חוצה את רף ה־300 מיליון דולר.
בחישוב תשואה מצטברת, מדובר בזינוק של פי 100-150 לאורך כ־35 שנה, אם כי רוב ההון נצבר בעשור האחרון. מדובר על תשואה של בין 10,000% ל-15,000%. במונחים שנתיים, מדובר בתשואה ממוצעת של כ־17-18%% לשנה. תשואה כזו חורגת בהרבה מהממוצע של שוק ההון. למעשה בשנים האלו מדובר בתשואה טובה יותר מאשר של וורן באפט שהתשואה המשוקללת של 65 שנות השקעה מתקרבת ל-20%, אבל בעשורים האחרונים היא ירדה לכ-10%-12%. בין ההשקעות המוצלחות שלה בשנים האחרונות - אנבידיה, אפל וטסלה.
וול סטריט השוק האמריקאידשדוש בוול סוטריט; הישראליות בירידות חדות - מה יקרה בראשון בת"א?
מניית הביוטק שמזנקת 100%, מניות השבבים, אנבידה, הישראליות ומה קורה בביטקוין?
המניות הדואליות צפויות לרדת בחדות בבורסה בת"א עם חידוש המסחר ביום ראשון. גילת -1.93% נמצאת בפער ארביטראז שלילי של 10.5%, מניות השבבים - טאואר -1.01% ו קמטק -2.03% נובה -2.58% בפער שלילי של 3% ומעלה גם טבע צפויה לרדת מעל 2.5%, הנה המניות הדואליות העיקריות, כנסו לקבלת מידע מעודכן ומלא:
התחיל באדום, ועבר לירוק. הנאס"דק היה במינוס 2% ועבר לעלייה של 0.5%. אנבידיה היתה בירידה של 3.5% ועולה כעת 1.5%.
גאוזי, Gauzy -31.36% ישראלית קטנה שפועלת בפיתוח וייצור זכוכיות שמשמים לחלונות מיוחדים פתחה בנפילה של 50% וזו התמתנה ל-35%. הנפילה היא על רקע דחייה של פרסום הדוח הכספי. השוק מאוד חושש מדחיות כאלו שלרוב מתבררות כדחיות על רקע ויכוחים-עימותים בין הנהלת החברה לרואי החשבון שלה בגלל רישומים שונים בדוחות.
אנבידיה NVIDIA Corp. שירדה אתמול 3.5% פתחה בירידה של מעל 2%, אחרי שבטרום כבר ירדה 3.5%, טכעת היא כאמור עולה. אנבידיה עומדת בפני פרסום דוחות רווחים קריטי בשבוע הבא, והציפיות גבוהות, אך ככל שהלחץ גדל, כך הסיכון שהתוצאות לא יעמדו בציפיות מתגבר. אנליסטים צופים דו״ח חזק לרבעון השלישי ושיפור לרבעון הרביעי, בעקבות העלאה באספקות וצבר גדול - "מניית אנבידיה תעלה ב-38%" - מה חושבים האנליסטים על אנבידיה ומה קורה היום?. אבל החששות שקפצו מדרגה עם המימוש הגדול של סופטבנק באנבידיה נמשכים.
- טאואר ירדה 6.9%, נייס עלתה 6.2%; נעילה שלילית בוול סטריט
- נעילה מעורבת בוול-סטריט; פריון זינקה ב-10%, גילת קפצה ב-7%, טאואר עם 6%
- המלצת המערכת: כל הכותרות 24/7
אחד האתגרים הגדולים של אנבידיה כרגע הוא הגבלות ייצוא לשוק הסיני.החברה כבר הצהירה שאין בה כרגע שיחות אקטיביות למכירת שבבי Blackwell לסין בעקבות איסורי ייצוא מארצות הברית. משמעות הדבר היא אובדן פוטנציאל ענק בשוק שנחשב כאחד המרכזיים לצמיחת הבינה המלאכותית.
