הבנק קפיטל וואן דיווח על הפסד של 1.3 מיליארד דולר
בנקים עונת הדוחות בוול סטריט ממשיכה בהילוך גבוה, כאשר אחד הדוחות המעניינים ביממה האחרונה ביממה האחרונה שייך לקפיטל וואן (סימול:COF). ברקע לדיווחים על קשיי נזילות של הבנק בחודשיים האחרונים (לכתבה המלאה), הבנק מדווח על הפסד ענק של 1.3 מיליארד דולר. מדובר בבנק הגדול היחיד בארה"ב שדיווח על הפסד בעונת הדוחות הנוכחית.
הכנסות הבנק ירדו ברבעון האחרון ב-2% ביחס לתקופה המקבילה אשתקד והסתכמו ברמה של 7.24 מיליארד דולר. הצפי בשוק עמד על הכנסות של 7.3 מיליארד דולר. ההכנסות מריבית הסתכמו ברבעון האחרון ב-6.02 מיליארד דולר, עלייה של 4% ביחס לתקופה המקבילה אשתקד וירידה של 1% ביחס לרבעון ה-4 של 2019. ההכנסות שלא תלוית מריבית ירדו ב-10% ביחס לתקופה המקבילה אשתקד והסתכמו ב-1.2 מיליארד דולר.
ההפרשות לחובות אבודים זינקו ברבעון האחרון לרמה של 5.4 מיליארד דולר, לעומת הפרשות של 1.8 מיליארד דולר ברבעון האחרון של 2019. בחברה מציינים כי אימוץ תקן החשבונאות CECL בתחילת 2020 גרם לגידול של 2.8 מיליארד דולר בהפרשות להפסדי אשראי על כרטיסי האשראי.
בבנק מציינים עוד כי הם הורידו את החשיפה לסקטור הגז והנפט ברבעון האחרון לרמה של 6.2 מיליארד דולר, והגדילו את ההפרשות להפסדי אשראי צפויים בעקבות האירועים האחרונים.
- הבנק מול בית ההשקעות, מי מנצח בקרב על הסוחר הישראלי?
- רשות התחרות בודקת את הבנקים; לאן זה יכול להוביל?
- המלצת המערכת: כל הכותרות 24/7
חשיפה של הבנק לסקטור האנרגיה והגז מתוך הדוחות האחרונים
בשורה התחתונה, הפסד כאמור רושם הפסד נקי של 1.3 מיליארד דולר או 3.1 דולר למניה, לעומת רווח של 1.4 מיליארד דולר או 2.86 דולר במהלך התקופה המקבילה אשתקד. ההפסד המתואם של הבנק הסתכם ב-3.02 דולר למניה, כאשר בשוק ציפו לרווח של 2.36 דולר למניה.
בעקבות ההפסד של הבנק, יחס ההון רובד1 שלו ירד לרמה של 12% בלבד. נזכיר בהקשר זה כי הבנקים קיבל את הציון הנמוך ביותר במבחני הלחץ האחרונים של הפד', כך שהוא ה"חוליה החלשה בשרשרת". עם זאת, חשוב להדגיש כי פעולות הפד' בחודש האחרון מסירות את החששות מקריסה של הבנק.
- 5 עובדות על וורן באפט והאם הוא ממשיך לממש באפל?
- סין מזהירה את אזרחיה: הימנעו מנסיעות ליפן על רקע מתיחות סביב טייוואן
- תוכן שיווקי שוק הסקנדרי בישראל: הציבור יכול כעת להשקיע ב-SpaceX של אילון מאסק
- לא מי שחשבתם: 10 המדינות עם התוצר לנפש הגבוה בעולם
גרף מניית הבנק בשנים האחרונות: נפגע משמעותית מהאירועים בחודשיים האחרונים
יותר טובה מבאפט - מ-3 מיליון דולר לשווי של 300 מיליון דולר
האם ננסי פלוסי שהיתה יו"ר בית הנבחרים ופרשה לאחרונה מהקונגרס היא משקיעת על או סוחרת במידע פנים ועל הכוונה לאסור על פוליטיקאים לסחור במניות - "אם אתה רוצה לסחור במניות - לך לוול סטריט, לא לוושינגטון"
חברת הקונגרס הרפוליקאנית אנה פאולינה לונה מקדמת איסור גורף על מסחר במניות לנבחרי ציבור ובני משפחותיהם בהמשך לסיפור המדהים של ננסי פלוסי שהודיעה לאחרונה על פרישה מהקונגרס לאחר שהיתה יו"ר בית הנבחרים.
בראיון שנערך ברשת פוקס ניוז, הציגה פאולינה לונה, את השקפתה - "חברי קונגרס שנכנסים לפוליטיקה כדי לסחור במניות - לא צריכים להיות בוושינגטון, אלא בוול סטריט". לדבריה, נבחרי ציבור אינם יכולים לשמש גם מחוקקים וגם משקיעים עם גישה למידע פנים - זוהי תשתית לניגוד עניינים מערכתי.
לונה מקדמת הצעת חוק לאיסור מוחלט על מסחר במניות מצד חברי קונגרס, בני זוגם וילדיהם. על פי ההצעה, תותר רק החזקה בתעודות סל/ קרנות סל או בקרנות מדדים רחבות, תוך חובת דיווח שוטפת, וללא גישה לעסקאות במניות. החוק נועד למנוע תופעות של שימוש במידע רגולטורי או מדיניות ממשלתית לצורך רווחים פרטיים.
ננסי פלוסי - רווח של 10,000% תוך השירות הציבורי
ננסי פלוסי. פלוסי, שכיהנה בקונגרס מאז סוף שנות ה-80', החלה את דרכה הציבורית עם שווי מוערך של פחות מ-3 מיליון דולר. כיום, לפי הערכות עדכניות, הונה המשפחתי יחד עם בן זוגה, פול פלוסי, חוצה את רף ה־300 מיליון דולר.
בחישוב תשואה מצטברת, מדובר בזינוק של פי 100-150 לאורך כ־35 שנה, אם כי רוב ההון נצבר בעשור האחרון. מדובר על תשואה של בין 10,000% ל-15,000%. במונחים שנתיים, מדובר בתשואה ממוצעת של כ־17-18%% לשנה. תשואה כזו חורגת בהרבה מהממוצע של שוק ההון. למעשה בשנים האלו מדובר בתשואה טובה יותר מאשר של וורן באפט שהתשואה המשוקללת של 65 שנות השקעה מתקרבת ל-20%, אבל בעשורים האחרונים היא ירדה לכ-10%-12%. בין ההשקעות המוצלחות שלה בשנים האחרונות - אנבידיה, אפל וטסלה.
ההימור הכושל של בלקסטון על המגזר שדווקא עכשיו חווה פריחה
האם יגיע תיקון לשווקים, השקעה בבתי אבות-דיור מוגן, העיתוי של בלקסטון ומה צפוי בהמשך?
בלקסטון האם תיקון רציני מתחייב? בהחלט, אבל תלוי כמובן בעיני מתבונן ובכמות המתבוננים. האם צריך למכור את מניית אנבידיה (סימול:NVDA) בגלל ערכה או שצריך לקנות אותה מאותה הסיבה? האם צריך לרכוש את מניית סופטבנק (סימול:SFTBY) בגלל שמכרה את החזקותיה באנבידיה או לקנות אותה בגלל אותה סיבה? מה עם טסלה (סימול:TSLA)? למכור בגלל שבעלי המניות אישרו למאסק דיל בעל פוטנציאל של טריליון או לקנות את טסלה בגלל סיבה זאת?
ומה עם פייזר (סימול:PFE)? הגיע הזמן לרכוש את ענקית הבריאות בגלל המחיר או למכור אותה בגלל המחיר המטורף שהיא משלמת עבור חלום הביוטק Metsera (סימול:MSTR) כדי לנצח במלחמה על מיגור השמנת היתר? ומה עדיף כרגע? לרכוש עוד סלי מדדים כמו SPY או QQQ או שכדאי יותר להעביר עוד כספים לזהב ולביטקוין?
תלוי כמובן את מי שואלים, בן כמה הוא?, מה רמת ההשכלה שלו, האם הוא גולש ברשתות החברתיות ומה דעותיו הפוליטיות. כדאי מאוד לנסות ולפענח מה מריץ את ערכי הנכסים השונים. אפילו "הדוב הגדול" של המניות, מייק וילסון ממורגן סטנלי, למד בדרך הקשה מדוע סביר להניח שמניות יישארו עמידות למרות אי-הוודאות. שווה להקשיב לפודקסט.
השקעה בהיקף של 1.8 מיליארד דולר בדיור מוגן
מניית ענקית ההשקעות/אחזקות בלקסטון (סימול:BX) מנהלת למעלה מטריליון דולר ולאורך השנים נחשבת אחת ההשקעות הנבחרות בוול סטריט. בחודשיים האחרונים ירדה המניה ביותר מ-21% וזאת כתוצאה מהעובדה שלא עמדה בתחזיות הקונצנזוס.
- בלקסטון ובלקרוק מתחרות על ה-AI הסעודי
- השקעה בתשתיות - תשואה של 19% לקרן של בלאקסטון; גם משקיעים פרטיים יכולים להשקיע
- המלצת המערכת: כל הכותרות 24/7
השבוע הודיעה החברה שהיא מממשת השקעה גדולה שלה שהשתבשה: מסתבר שבמהלך 2017 השקיעה החברה 1.8 מיליארד דולר בדיור מוגן, וההשקעה הזו הביאה להפסדים של יותר מ-600 מיליון דולר. הנדל"ן נחשב תמיד לחלק החזק של החברה וזוהי ההשקעה הגרועה ביותר שלה. בלקסטון הציעה למכירה את תיק הנכסים שלה בתחום, שכולל כ-9,000 יחידות דיור מוגן ברחבי ארה"ב, באמצעות סדרה של עסקאות חד פעמיות, לעיתים בהפסדים של יותר מ-70% בהשוואה למחיר הרכישה שלהן.
