כיצד להשוות בין קרנות נאמנות ?

בתעשייה ישנן היום 1,024 קרנות נאמנות במספר קטגוריות. הקטגוריות עצמן לא הומוגניות ולדוגמא בקטגוריית אג"ח כללי - עומדות זו לצד זו עקרות בית סולידיות (קרנות ללא מניות) לצד דוגמניות מסלול פרועות (קרנות 50% אג"ח).

אני ממליץ על 3 כללי אצבע לבחירת הקרן:

א. סיכון: קבע את מידת הסיכון שאתה רוצה לקחת ולפי זה בחר את הקרן - ולא להיפך. בדוק את החשיפה המנייתית ואת תנודתיות הקרן בעבר (סטיית תקן 12 חודש).

ב. זהות המנהל: ברר מי מנהל הקרן, מה עשה בעבר ומהי המתודולוגיה שלו. כמה כסף הוא מנהל. זה נשמע מסובך אבל בעזרת מחלקות השיווק הנמרצות וקווי המידע, ניתן לברר זאת בקלות. מנהל הקרן הוא מנהל ההשקעות שמנהל בפועל את הקרן ולא בית ההשקעות בו הקרן נמצאת.

ג. תשואות ודרוגים: השווה את תשואת הקרן לקרנות דומות. בדוק מול יועץ ההשקעות שלך את דרוג הקרן בדרוגים חיצוניים (למשל כוכבי מידע זהב) ופנימיים (מערכות דרוג של הבנקים).