תמונה קשה: כך פעל הציבור בבורסה מאז התפרקות הממשלה - צפו במספרים
ביום שני האחרון נפל דבר בישראל. אחרי שיחה לילית קשה בין נתניהו ללפיד, הסיפור נגמר - הולכים לבחירות. ואיך מגיב הציבור בישראל בכל הקשור לבחירות והבורסה בת"א? התמונה שעולה מתנועת הכספים בקרנות הנאמנות לפי סיכום שערך מיקי סבטליץ ממיטב-דש ברורה לחלוטין.
1. גיוסים של 240 מיליון שקלים בקרנות המנייתיות שמשקיעות בחו"ל מול פדיונות של 70 מיליון שקלים בקרנות המנייתיות שמשקיעות בת"א. מבחינת יציאת הכספים מהקרנות המנייתיות שמשקיעות בת"א, מדובר בהמשך מגמה. מבחינת זרימת הכספים למניות בחו"ל, מדובר בהחרפה של המגמה. ועדיין, מדד ת"א 25 עלה 0.5% בשבוע החולף לשיא כל הזמנים.
2. האפיק המגייס ביותר מבין כל אפיקי הקרנות בשבוע החולף הוא קרנות אג"ח חו"ל. המשמעות היא שאם עד כה הציבור השקיע בחו"ל בעיקר באפיק המנייתי, כעת גם האפיק האג"חי בת"א חוטף. גיוסים של כ-620 מיליון שקלים נרשמו בקרנות אג"ח חו"ל, זינוק של כ-30% לעומת הגיוסים בשבוע הקודם. קרנות אג"ח מדינה שלפני שבועיים רשמו פדיונות של 120 מיליון שקלים אחרי תקופה ארוכה של גיוסים רצופים, רשמו גם בשבוע החולף פדיונות (אבל קלים מאוד). הבחירות הן חלק מההסבר, החלק האחר קשור להתחזקות הדולר. נציין כי המדד הקונצרני מדד תל בונד 60 איבד 0.38% בשבוע החולף (השבוע הגרוע מאז אוקטובר) והיום צולל עוד 0.4%.
- 11.יובל 08/12/2014 11:36הגב לתגובה זולצערי הבורסה שלנו, לאט לאט מצטמקת, ולא ירחק היום שכולם יבינו שניתן לסחור באמת רק במספר מצומצם של מניות. פשוט בושה למנהיגי המדינה שלא מבינים את המשמעות של בורסה בריאה ודינמית במדינה. להזכירכם, משמעות ראשונה מכל לפני הכל זה לשמור את השקלים בארץ.......ואני מקווה שמי שיבין, ירד לו כבר האסימון.
- 10.עוד מעט כבר לא תהיה בורסה בת"א (ל"ת)ביבי בורחים בגללך 08/12/2014 08:32הגב לתגובה זו
- 9.לחייב מינימום השקעה בשוק ההון הישראלי (ל"ת)יעקב 08/12/2014 00:13הגב לתגובה זו
- 8.עמכה 07/12/2014 20:11הגב לתגובה זומופסד כבד בארץ מורווח בחול
- 7.אני חושב שאפשר לעשות 07/12/2014 18:25הגב לתגובה זוהגיע הזמן לבטל את המיסוי על שוק ההון ולא לחזור לעשות טעויות כאלה בעתיד. חברי הכנסת יודעים רק לדאוג למתנחלים ולשכורות ותנאי השכר שלהם. להרוס את הכלכלה ולא לחשוב על אזרחיה. מספיק עם מלחמות את הכסף למלחמות תשקיעו בצמיחה במפעלים בפריפריה בכבישים וגם כן גם להשקיע במגזר הערבי .כשלאנשים יש תקווה הם מפסיקים להיות חיות .
- 6.אני לא סוחר בשוק ולא מגיע לכנסים כלכלים!מזרחי סגר האשרא (ל"ת)יופיטר שוקי הון 07/12/2014 15:00הגב לתגובה זו
- 5.יופיטר שוקי הון 07/12/2014 14:54הגב לתגובה זוגם פנייה לפיד לא עוזרת !
- 4.לא מאמינים לממשלה המספסרת בקרקעות ובאזרחים (ל"ת)חיים 07/12/2014 14:03הגב לתגובה זו
- 3.אייל טלביט יועצים 07/12/2014 12:57הגב לתגובה זומאז ומתמיד ולא כטרנד חשבנו שחשוב להחשף להשקעות בחו"ל כחלק מפיזור סיכונים אמיתי ונכון.להחשף ל$ כמטבע, לדעתנו, אינו דבר נכון אלא צריך לבחון איזה שימוש מבצעים בו. לכל אלה המבצעים ג'גלינג משקל ל$ מציע לפנות ליועץ בבנק ולקבל ממנו המלצה כיצד להשקיע את ה$ בצורה המייטבית עבורו בהתאם לרמות הסיכון בהשקעה ישירה ולא באמצעות קרנות נאמנות יקרות. זיכרו, בכל השקעה בחנו מה רמת ההפסד המכסימאלית אותה אתם יכולים לספוג והאם אתם מסוגלים להיות בה במקרה הצורך בלי "לקבל רגליים קרות" ולישון טוב בלילה. אייל ביטרמן. מנכ"ל טלביט יועצים פיננסים. talbit.co.il מקסימום משוק ההון בשבילך.
- רק דולר ושימותו הקנאים וכל הפרזיטים שחיים צעמלות (ל"ת)ונקראים יועצים 07/12/2014 18:42הגב לתגובה זו
- מוסדי 07/12/2014 14:17הגב לתגובה זומי שחי בישראל ועושה תשואה שנתית של 17% זה לא רע בכלל, לא בטוח שהשקעה באג"ח דולרי תעשה יותר בהינתן עמלות, דמי אחזקת ני"ע והפסדי הון כתוצאה מעליית תשואות בכל העולם ובארה"ב בפרט.
- 2.מהלכים נכונים והגיוניים לפרק זמן זה. (ל"ת)רף 07/12/2014 12:57הגב לתגובה זו
- 1.מנשה 07/12/2014 12:55הגב לתגובה זוהרי לא היינו רוצים התנפחות של נכסים פיננסיים מעבר לערכם הכלכלי. יש לזכור שהמשק הישראלי יחסית קטן ולדעתי לא יכול להכיל את כל עודף הכספים שמנותבים לשוק ההון המקומי. התהליך כשלעצמו אינו בעייתי
המסלול ל-350%: הקרנות שהופכות השקעה צנועה להון מרשים בעשור אחד
מדוע חשוב להתמיד בהשקעה אחת שמאמינים בה ולא לקפוץ מקרן לקרן? מה כוחה של ההתמדה והנחישות גם בתקופה של ירידות? שלוש קרנות עם תשואה של מעל 350% ב-10 שנים מלמדות אותנו שיעור חשוב, כשגם המתחרות הפחות מוצלחות מציגות תשואות נהדרות בטווח הארוך
כשמדברים על השקעות בשוק ההון, הדימוי שעולה לרבים בראש הוא של מסכים מהבהבים, סוחרים לחוצים בטלפונים וניסיון בלתי פוסק "לנחש" מה יהיה הטרנד הבא. אבל האמת היא שדווקא עבור המשקיע הפשוט, הסוד להצלחה אמיתית טמון לעיתים קרובות בפעולה הכי קשה לביצוע: פשוט לא לעשות כלום. במקום לנסות לרכוב על גלים חולפים או לרדוף אחרי המניה התורנית שכולם מדברים עליה בחדשות, האסטרטגיה המנצחת היא "זמן בשוק" ולא "תזמון השוק". כשאתם בוחרים קרן איכותית ונשארים בה לאורך שנים, אתם רותמים לטובתכם את הכוח החזק ביותר ביקום הפיננסי – הריבית דריבית, שבונה את עצמה שכבה על גבי שכבה בשקט ובסבלנות.
מעבר לרווח הכספי, היתרון הגדול של הגישה הזו הוא השקט הנפשי שהיא מעניקה. כשמפסיקים לנסות "לנצח" את השוק בכל יום מחדש, נעלם הלחץ המלווה כל ירידה זמנית בבורסה. אבל לא מדובר רק בפסיכולוגיה; יש כאן מתמטיקה פשוטה ומשתלמת. בכל פעם שאתם קונים ומוכרים, אתם משלמים עמלות לבנקים ולברוקרים, ובנוסף – פוגשים את רשויות המס. בכל פעם שאתם מוכרים ברווח כדי לעבור ל"דבר הבא", אתם נפרדים מ-25% מהרווח לטובת מס הכנסה – כסף שיכול היה להמשיך לעבוד עבורכם ולייצר עוד רווחים (דחיית מס).
סבלנות משתלמת בענק
בכתבה זו נציג את הקרנות שהוכיחו שהסבלנות משתלמת, ובגדול. אלו הקרנות שהצליחו להניב תשואה פנומנלית של מעל 350% בעשור האחרון. הן מוכיחות שמי שלא התפתה לצאת מהשוק ברגעים קשים או "לזגזג" בין השקעות, מצא את עצמו במסלול הישיר לצמיחה כלכלית משמעותית, תוך שהוא חוסך לעצמו המון כאב ראש, עמלות מיותרות ותשלומי מס מוקדמים. חשוב לזכור שלא מדובר במטה קסמים, וכמובן שלא כל קרן נאמנות מבטיחה "טיסה" שכזו אל על. למעשה, רוב הקרנות בשוק לא הצליחו להעפיל לפסגות המדהימות של ה-350% ומעלה. עם זאת, הנתונים מראים שהכיוון הכללי של מי שבחר במסלול המנייתי היה חיובי מאוד: כל מהקרנות המנייתיות וחלק ניכר מהגמישות שפועלות כאן בעשור האחרון חצו בקלות את רף ה-100% תשואה מצטברת. זה אומר שגם מי שלא "פגע" בקרן המצטיינת ביותר של העשור, אך השכיל להתמיד ולהישאר מושקע לאורך זמן במסלולים הצומחים, ראה את הכסף שלו מכפיל את עצמו.
למה דווקא מניות?
כל הקרנות ברשימה הן מנייתיות, וזה לא במקרה. ככל הנראה רק קרנות מנייתיות מסוגלות להגיע למספרים פנומנליים שכאלה. הסיבה לכך נעוצה בטבעו של שוק ההון – לאורך זמן, המניות הן המנוע החזק ביותר לצמיחה, והן נוטות להניב תשואה עודפת משמעותית על פני אפיקים סולידיים כמו אג"ח או פיקדונות בנקאיים. הכלל כאן הוא פשוט: ככל שאופק ההשקעה שלכם ארוך יותר ויש לכם יותר שנים קדימה, כך גוברת ההמלצה להקדיש חלק נכבד יותר מתיק ההשקעות למניות. באופן מעט מפתיע, אף אחת מהקרנות הגמישות לא נכנסה לרשימה היוקרתית הזו. נראה שדווקא עודף האפשרויות שעומד בפני מנהלי הקרנות הגמישות עמד בעוכריהן, והשקעה "פשוטה" יותר וממוקדת במניות הניבה תוצאה טובה יותר לאורך זמן.
- קרנות גידור: ההייפ שהיה כמעט נעלם
- הזהב שובר שיאים; מהי הדרך העדיפה למשקיע הישראלי להיחשף לסחורה?
- המלצת המערכת: כל הכותרות 24/7
הנבחרת המובילה: הקרנות המצטיינות של העשור
לפניכם הקרנות המצטיינות בטווח הזמן של 10 שנים (לא כולל קרנות ממונפות). התשואות נמדדות מתחילת 2016 ועד היום. מצאנו בסך הכל 3 קרנות שחצו את הרף הגבוה. התשואה לעשר שנים נמדדה מהיום הראשון של שנת 2016 (כלומר עשר שנים פחות שבועיים). בנוסף, לא נלקחו בחשבון קרנות ממונפות.
המסלול ל-350%: הקרנות שהופכות השקעה צנועה להון מרשים בעשור אחד
מדוע חשוב להתמיד בהשקעה אחת שמאמינים בה ולא לקפוץ מקרן לקרן? מה כוחה של ההתמדה והנחישות גם בתקופה של ירידות? שלוש קרנות עם תשואה של מעל 350% ב-10 שנים מלמדות אותנו שיעור חשוב, כשגם המתחרות הפחות מוצלחות מציגות תשואות נהדרות בטווח הארוך
כשמדברים על השקעות בשוק ההון, הדימוי שעולה לרבים בראש הוא של מסכים מהבהבים, סוחרים לחוצים בטלפונים וניסיון בלתי פוסק "לנחש" מה יהיה הטרנד הבא. אבל האמת היא שדווקא עבור המשקיע הפשוט, הסוד להצלחה אמיתית טמון לעיתים קרובות בפעולה הכי קשה לביצוע: פשוט לא לעשות כלום. במקום לנסות לרכוב על גלים חולפים או לרדוף אחרי המניה התורנית שכולם מדברים עליה בחדשות, האסטרטגיה המנצחת היא "זמן בשוק" ולא "תזמון השוק". כשאתם בוחרים קרן איכותית ונשארים בה לאורך שנים, אתם רותמים לטובתכם את הכוח החזק ביותר ביקום הפיננסי – הריבית דריבית, שבונה את עצמה שכבה על גבי שכבה בשקט ובסבלנות.
מעבר לרווח הכספי, היתרון הגדול של הגישה הזו הוא השקט הנפשי שהיא מעניקה. כשמפסיקים לנסות "לנצח" את השוק בכל יום מחדש, נעלם הלחץ המלווה כל ירידה זמנית בבורסה. אבל לא מדובר רק בפסיכולוגיה; יש כאן מתמטיקה פשוטה ומשתלמת. בכל פעם שאתם קונים ומוכרים, אתם משלמים עמלות לבנקים ולברוקרים, ובנוסף – פוגשים את רשויות המס. בכל פעם שאתם מוכרים ברווח כדי לעבור ל"דבר הבא", אתם נפרדים מ-25% מהרווח לטובת מס הכנסה – כסף שיכול היה להמשיך לעבוד עבורכם ולייצר עוד רווחים (דחיית מס).
סבלנות משתלמת בענק
בכתבה זו נציג את הקרנות שהוכיחו שהסבלנות משתלמת, ובגדול. אלו הקרנות שהצליחו להניב תשואה פנומנלית של מעל 350% בעשור האחרון. הן מוכיחות שמי שלא התפתה לצאת מהשוק ברגעים קשים או "לזגזג" בין השקעות, מצא את עצמו במסלול הישיר לצמיחה כלכלית משמעותית, תוך שהוא חוסך לעצמו המון כאב ראש, עמלות מיותרות ותשלומי מס מוקדמים. חשוב לזכור שלא מדובר במטה קסמים, וכמובן שלא כל קרן נאמנות מבטיחה "טיסה" שכזו אל על. למעשה, רוב הקרנות בשוק לא הצליחו להעפיל לפסגות המדהימות של ה-350% ומעלה. עם זאת, הנתונים מראים שהכיוון הכללי של מי שבחר במסלול המנייתי היה חיובי מאוד: כל מהקרנות המנייתיות וחלק ניכר מהגמישות שפועלות כאן בעשור האחרון חצו בקלות את רף ה-100% תשואה מצטברת. זה אומר שגם מי שלא "פגע" בקרן המצטיינת ביותר של העשור, אך השכיל להתמיד ולהישאר מושקע לאורך זמן במסלולים הצומחים, ראה את הכסף שלו מכפיל את עצמו.
למה דווקא מניות?
כל הקרנות ברשימה הן מנייתיות, וזה לא במקרה. ככל הנראה רק קרנות מנייתיות מסוגלות להגיע למספרים פנומנליים שכאלה. הסיבה לכך נעוצה בטבעו של שוק ההון – לאורך זמן, המניות הן המנוע החזק ביותר לצמיחה, והן נוטות להניב תשואה עודפת משמעותית על פני אפיקים סולידיים כמו אג"ח או פיקדונות בנקאיים. הכלל כאן הוא פשוט: ככל שאופק ההשקעה שלכם ארוך יותר ויש לכם יותר שנים קדימה, כך גוברת ההמלצה להקדיש חלק נכבד יותר מתיק ההשקעות למניות. באופן מעט מפתיע, אף אחת מהקרנות הגמישות לא נכנסה לרשימה היוקרתית הזו. נראה שדווקא עודף האפשרויות שעומד בפני מנהלי הקרנות הגמישות עמד בעוכריהן, והשקעה "פשוטה" יותר וממוקדת במניות הניבה תוצאה טובה יותר לאורך זמן.
- קרנות גידור: ההייפ שהיה כמעט נעלם
- הזהב שובר שיאים; מהי הדרך העדיפה למשקיע הישראלי להיחשף לסחורה?
- המלצת המערכת: כל הכותרות 24/7
הנבחרת המובילה: הקרנות המצטיינות של העשור
לפניכם הקרנות המצטיינות בטווח הזמן של 10 שנים (לא כולל קרנות ממונפות). התשואות נמדדות מתחילת 2016 ועד היום. מצאנו בסך הכל 3 קרנות שחצו את הרף הגבוה. התשואה לעשר שנים נמדדה מהיום הראשון של שנת 2016 (כלומר עשר שנים פחות שבועיים). בנוסף, לא נלקחו בחשבון קרנות ממונפות.
