amdמניית AMD קופצת ב-7% לאחר שדרוג המלצה נוסף
מניית AMD ADVANCED MICRO DEVICES זינקה כבר ב-20% מתחילת השנה, על רקע האופטימיות הרבה סביב ההזדמנויות של החברה בשוק השבבים המשמשים ליישומי בינה מלאכותית. כעת, חברת השבבים מקבלת שדרוג המלצה מאנליסט NewStreet Research, פייר פרגו, שמעלה את דירוג החברה מ"החזק" ל"קנייה" עם מחיר יעד של 215 דולר.
פרגו ציין כסיבה לשדרוג את החשיפה של מנכ"לית החברה, ליסה סו, בשנה שעברה כי היא צופה ששווי השוק של בינה מלאכותית למרכזי נתונים יעמוד על 400 מיליארד דולר עד 2027. "יש לקחת את ליסה ברצינות; התחזית הזו עשויה להתגלות בסופו של דבר כשגויה, אבל היא בהחלט לא נשלפת מהכובע", כתב האנליסט. השדרוג האחרון מגיע בעקבות ההמלצה של אנליסט וודבוש מאט בריסון אמש, שנתן דירוג "ביצועי יתר" והעלה את מחיר היעד שלו למניית AMD ל-200 דולר מ-130 דולר.
אם השוק אכן יגיע לגודל הזה, צפוי אפסייד משמעותי למגוון רחב של חברות ביניהן: Arm, ברודקום, אינטל ומיקרון. לפי האנליסטים אם ההוצאה על שבבי בינה מלאכותית תגיע רק למחצית מהתחזית של סו, סך ההוצאה על מרכזי נתונים צפויה לגדול בקצב צמיחה שנתי של 25%. ובתרחיש של "אימוץ מהיר" - שבו צמיחת AI מגיעה ליעד של סו עד 2027, מחיר המניה של AMD עשוי לקפוץ פי 4.
עוד צוין ב-NewStreet Research כי התחזית להוצאות על מרכזי נתונים לבינה מלאכותית בשנת 2025 ממשיכה להתחזק, כאשר לחצים תחרותיים צפויים להניע חברות כמו גוגל ומיקרוסופט להשקיע רבות בתשתיות, עם השקת Copilot של מיקרוסופט ויישומי בינה מלאכותית אחרים לשימוש כללי, בנוסף למורכבות הגוברת של מודלי שפה גדולים מבית OpenAI, גוגל ואחרים.
- 24 שעות לפני התוצאות: המתחרה הקטנה של אנבידיה - מזנקת
- אנבידיה, AMD והמניות הבולטות בוול סטריט
- המלצת המערכת: כל הכותרות 24/7
לפי התחזית האחרונה שפורסמה על ידי KeyBanc Capita, נראה כי AMD הייתה החברה המועדפת מבחינת מוצרי בינה המלאכותית ומעבדים לשרתים. הייתה "הטייה משמעותית בביקוש ל-MI300X", נכתב. מבדיקת שרשרת אספקת השרתים עולה כי הביקוש למעבד AMD Genoa גובר והצפי הוא שהמעבד ימשיך לצבור נתח שוק לעומת המעבד של אינטל Sapphire Rapids.
הואנג וליפ בו טאןאנבידיה משקיעה 5 מיליארד דולר באינטל - מיריבות לשותפות אסטרטגית
ג'נסן הואנג עוזר לליפ בו טאן. מנכ"ל אנבידיה שלו היכרות קודמת עם מנכ"ל אינטל, הציע עסקה שאי אפשר לסרב לה. אנבידיה תשקיע סכום משמעותי באינטל ותפתח יחד איתה שבבים בתחום הדאטה סנטרס. אינטל שנסחרת בכ-2% מהשווי הכולל של אנבידיה, מזנקת בשיעור חד, אבל אם המיזם הזה יצליח, מדובר רק בהתחלה.
אנבידיה משקיעה 5 מיליארד דולר באינטל - שיתוף פעולה אסטרטגי בתחום הדאטה סנטרים
מניית אינטל מזנקת 33% לאחר הודעה דרמטית על השקעה של אנבידיה בהיקף של 5 מיליארד דולר, במחיר של 23.28 דולר למניה. ההשקעה היא חלק מהסכם אסטרטגי רחב במסגרתו החברות יפתחו במשותף מספר דורות של מוצרים ייעודיים לדאטה סנטרים ולמחשבים אישיים. נזכיר כי הממשל השקיע באינטל סכום של 9 מיליארד דולר לפני כחודשיים - הממשל האמריקאי רוכש 10% מאינטל בדיסקאונט של כ-20%
במסחר בניו יורק בטרום נסחרת מניית אינטל במחיר של 32.4 דולר - מחיר שיא של השנים האחרונות, ומניית אנבידיה עולה בטרום ב־2.6%. המהלך נתפס כהבעת אמון יוצאת דופן בחברת אינטל, שבשנים האחרונות התמודדה עם ירידה במעמדה מול מתחרות כמו AMD ואנבידיה עצמה.
מהות העסקה
אנבידיה, שמובילה את מהפכת הבינה המלאכותית עם שבבי ה־GPU שלה, מחפשת דרכים להרחיב את היכולות בתחום השרתים וה־PC באמצעות שילוב עם טכנולוגיות ייצור השבבים של אינטל. אינטל מצידה מקבלת חיזוק הוני משמעותי לצד אפשרות לשתף פעולה עם אחת החברות הדומיננטיות ביותר בשוק.
- ההשקעה המוצלחת של טראמפ: 5 מיליארד דולר בפחות מחודש
- אינטל - העבר, ההווה והעתיד לצד אנבידיה
- המלצת המערכת: כל הכותרות 24/7
במסגרת ההסכם, אינטל ואנבידיה צפויות לפתח במשותף ארכיטקטורות חדשות שיותאמו במיוחד ליישומים בדאטה סנטרים, תחום הצומח בקצב מסחרר עם העלייה בביקוש לשירותי בינה מלאכותית, ענן ו־edge computing.
טראמפ אינטלההשקעה המוצלחת של טראמפ: 5 מיליארד דולר בפחות מחודש
אם רוצים ללמוד על השקעות מוצלחות, כנראה שכדאי לעקוב אחר הממשל האמריקני. ב־22 באוגוסט הודיע נשיא ארצות הברית דונלד טראמפ שהממשלה תרכוש 433 מיליון מניות של אינטל Intel Corp במחיר של 20.47 דולר למניה – עסקה בהיקף של כ־9 מיליארד דולר שהקנתה לה כ־10 אחוזים מהחברה. כעבור פחות מחודש שווי ההשקעה עלה לכמעט 14 מיליארד דולר, רווח של כ־5 מיליארד דולר.
הזינוק במניה הגיע בעקבות חדשות לא צפויות. אנבידיהNVIDIA Corp. 3.49% , שלה שווי שוק של כ־4.3 טריליון דולר, הודיעה על השקעה של 5 מיליארד דולר באינטל במחיר של 23.28 דולר למניה, נמוך ממחיר הסגירה של יום רביעי. בתגובה מזנקת מניית אינטל ב־29% והגיעה ל־32 דולר, ומניית אנבידיה עולה ב־3.5% ל־176 דולר, כאשר ענקית השבבים הרוויחה כבר כמעט 2 מיליארד דולר על העסקה.
בראשית אוגוסט פרסם טראמפ ברשת החברתית שלו Truth Social קריאה להדחת מנכ״ל אינטל, ליפ־בו טאן, בעקבות דיווחים שלפיהם השקיע בחברות סיניות, בהן כאלה שיש להן קשרים עם הצבא הסיני. הפוסט עורר תגובות חריפות מצד פוליטיקאים רפובליקנים. טאן הבין את חומרת המצב ופנה לבית הלבן לפגישה דחופה שנערכה ב־11 באוגוסט. לפי הניו יורק טיימס, המפגש נועד להרגיע את הביקורת על ניהולו. הוא הגיע במטרה לשמור על תפקידו, אך סיים את הפגישה בהתחייבות לעסקה גדולה עם הממשל.
- טראמפ פנה לבית המשפט העליון כדי לפטר את ליסה קוק
- טראמפ רוצה לבטל דיווחים רבעוניים - איך זה יכול לפגוע במשקיעים
- המלצת המערכת: כל הכותרות 24/7
המצב המורכב של אינטל
החברה סיימה את 2024 עם הפסד של 18.7 מיליארד דולר, ולא נהנתה מתזרים מזומנים חיובי מאז 2021. אינטל פועלת בשני תחומים עיקריים: פיתוח שבבים וייצורם, ובשניהם נתקלה בקשיים. בייצור, שאליו פנתה כחלק ממדיניות החזרת הייצור לארצות הברית, היא אמנם נהנית מסובסידיות ממשלתיות אך טרם השיגה רווחיות.
