סיילספורס מנצחת את אפל ומיקרוסופט בוול סטריט - האם זה יימשך?
סיילספורס המספקת שירותי ענן לניהול העסק ומערכות לניהול קשרי לקוחות נמצאת על הגל עם עלייה של 60% בשער המניה מתחילת השנה - נתון שמציב אותה מעל כל החברות האחרות במדד הדאו ג'ונס, כולל אפילו אפל ומייקרוסופט שעלו ב-50% וב-37.2% מתחילת השנה. מניית החברה עולה ב-5.9% במסחר שלפני הפתיחה בוול סטריט ועומדת כרגע על 215 דולר למניה, זאת לאחר הדוחות שפרסמה אמש, שעלו על הערכות האנליסטים ואפילו על הערכות החברה עצמה.
החברה דיווחה על הכנסות של 8.6 מיליארד דולר, עליה של 11% מהתקופה המקבילה ומעל הערכות האנליסטים ל-8.53 מיליארד דולר. טווח הנהלת החברה עמד על 8.51-8.53 מיליארד דולר. הרווח למניה עמד על 2.12 דולר למניה, הרבה מעל תחזיות האנליסטים שחזו רווח של 1.9 דולר למניה. התוצאות הטובות נבעו בעיקר משיפור הרווחיות כאשר הרווחיות התפעולית עלתה ל-31.6% לעומת 27.6% ברבעון הראשון.
תחזיות החברה להמשך גם כן עולה על אלו של האנליסטים: החברה צופה הכנסות של בין 8.7-8.72 מיליארד דולר ברבעון הקרוב לעומת צפי האנליסטים שעומד על הכנסות של 8.67 מיליארד דולר. החברה צופה רווח למניה של בין 2.05-2.06 דולר למניה אל מול צפי האנליסטים ל-1.84 דולר למניה. "הביצועים האלה הם הוכחה שמגיעה מידי יותר מ-450 לקוחות שמשקיעים יותר מ-10 מיליון דולר בשנה" אמרה בראיון סמנכ"לית התפעול של החברה, איימי וויבר, "השינויים שעשינו עזרו לנו להיות יותר רווחיים ולהגיע לרווחיות תפעולית של 30% שלושה רבעונים לפני שציפינו".
"יש לזה השפעה עצומה על העבודה שלנו השנה" הוסיפה וויבר בהתייחסות לתחילת ההשקעה של החברה בתחום הבינה המלאכותית, "אני חושבת שייקח לנו זמן להבין איך אנחנו גורמים ללקוחות שלנו לאמץ ולשלם על התוספות האלה בהמשך". בשיחה עם אנליסטים הוסיף גם מנכ"ל החברה, מארק בניוף: "אנחנו מאוד צמאים להפוך להיות החברה מספר אחת שמציעה מערכות לניהול קשרי לקוחות מבוססי בינה מלאכותית, ואנחנו עושים המון דברים כדי להגיע לשם".
- דל מעלה תחזיות ארוכות טווח - המניה מזנקת 6.5% ומובילה את S&P 500
- זום מזנקת - האם זה הקאמבק שחיכו לו?
- המלצת המערכת: כל הכותרות 24/7
למרות התקופה הטובה בה מצויה החברה, מחיר המניה עדיין רחוק מהשיא של 300 דולר למניה בו היה מצוי ב-2021, ולמרות העלאת המחירים בשיעור ממוצע של 10% שביצעה החברה למוצריה לראשונה מזה 7 שנים, בנוסף להשקעה של החברה בתחום הבינה המלאכותית, חלק מהאנליסטים עדיין מתקשים לראות את מחיר המניה חוזר לשיא בו היה מצוי בעבר.
גיל לוריא, האנליסט האמריקני מחברת דוידסון, מציין שלמרות התוצאות החזקות, השיפור בהכנסות החברה עדיין נמצא קרוב לשיעורים הנמוכים היסטורית שלה של 10-11%: "ללא אינדיקציה ממשית להאצת הצמיחה בהכנסות, אנחנו נשארים ניטרליים", כתב לוריא בדוח שלו כאשר הוא משאיר את מחיר היעד שלו למניה על 200 דולר. מחיר שלמעשה מבטא המלצת מכירה שכן הוא מתחת למחיר הנוכחי של המניה.
לגבי תחום הבינה המלאכותית, מעבר להטמעה של הטכנולוגיה במערכת הדגל של ניהול קשרי לקוחות ומוצרים פופולאריים אחרים, החברה לא מצפה לראות תרומה ממשית מהטכנולוגיה שתתבטא בדוחות - "אנחנו סקפטיים לגבי היכולת של סיילספורס להרוויח כסף מהשקעות הבינה המלאכותית שלה" כותב ג'ון דיפוצ'י, האנליסט האמריקני מחברת גוגנהיים, "בשבילינו השאלה היא האם סיילספורס יכולה לשמור על צמיחה בשיעור דו ספרתי או לא".
- זינוק של 130% בעקבות התקדמות בטיפול לסרטן: מי היא קוגנט ומה ההבטחה שלה?
- בגיל 95 וורן באפט מעביר את המושכות - עידן חדש בברקשייר האת’ווי
- תוכן שיווקי שוק הסקנדרי בישראל: הציבור יכול כעת להשקיע ב-SpaceX של אילון מאסק
- הונאה של 2 מיליארד דולר - עונש של 11 אלף שנות מאסר - ומוות...
- 2.סטש 31/08/2023 16:36הגב לתגובה זואפל שווה 2.9 טריליון דולר סיילספורס שווה 210 מיליארד מיק דרופ
- 1.מהנמוך של 1/12/22 כמעט 90% אבל קודם היא ירדה מ-310 (ל"ת)דש 31/08/2023 16:09הגב לתגובה זו
איבדו עשרות אחוזים: הביטקוין נפל - וחברות אוצר הקריפטו צנחו
המודל שאפשר למשקיעים מוסדיים להיחשף למטבעות דיגיטליים דרך מניות חברות האוצר מתגלה כפגיע במיוחד, כשהביטקוין יורד ב־15%, מניות החברות קורסות פי שניים ויותר, ובוול-סטריט מזהירים: הפרמיה המנופחת גובה את המחיר
ההשקעה שנחשבה לפופולרית ביותר השנה בקרב משקיעי הקריפטו - רכישת מניות של חברות שמחזיקות במטבעות דיגיטליים כנכס מרכזי - נקלעה לתקופה קשה. מחירי הביטקוין והאתריום ירדו, ומניות אותן חברות נסוגו אף בשיעורים חדים יותר. מיקרוסטרטג'י MicroStrategy Inc -1.26% , שמוכרת כיום בשם סטרטג'י, הייתה החלוצה במודל הזה בהובלת מייקל סיילור. החברה, שהחלה כחברת תוכנה קטנה, הפכה לאחת המחזיקות הגדולות בביטקוין. בשיאה ביולי שוויה עמד על כ־128 מיליארד דולר, וכעת הוא ירד לכ־70 מיליארד.
הרעיון מאחורי חברות האוצר היה לאפשר למשקיעים מוסדיים, שלא יכלו לרכוש קריפטו ישירות, דרך עקיפה להשקעה במטבעות דיגיטליים. המשקיעים קנו מניות של חברות שהחזיקו ביטקוין או אתריום עבורם, מה שנחשב פתרון נוח למגבלות רגולציה. אלא שהמודל הזה יצר בעיה מובנית: מניות החברות נסחרו בפרמיה גבוהה ביחס לשווי האמיתי של המטבעות שברשותן. ברנט דונלי, נשיא ספקטרה מרקטס, הסביר כי “משקיעים שילמו שני דולר על כל דולר של ביטקוין שהחברות החזיקו בפועל”.
נקודת המפנה הגיעה ב־10 באוקטובר, כשנשיא ארה״ב דונלד טראמפ הכריז על הטלת מכסים חדשים על סין. ההודעה גרמה לגל מכירות בשווקים, והקריפטו הצטרף לירידות. השבתת הממשל הפדרלי וחוסר הוודאות סביב מדיניות הריבית של הבנק המרכזי הגבירו את הלחץ.
כשהנכס הבסיסי יורד, המניה יורדת יותר
מחיר הביטקוין ירד בכ־15% בחודש האחרון, אך מניית סטרטג'י איבדה 26%. הירידה החדה משקפת את האופי הממונף של החברות הללו: כשהנכס הבסיסי יורד, המניה מגיבה בעוצמה גדולה יותר. פיטר ת'יל, משקיע הון סיכון בולט, נמנה עם התומכים הבולטים בתחום חברות האוצר הקריפטו והשקיע במספר חברות מהתחום. BitMine Immersion Technologies, אחת החברות הגדולות בתחום האת'ריום שנתמכת על ידי ת'יל, איבדה יותר מ-30% מערכה בחודש האחרון. גם ETHZilla, שהחלה כחברת ביוטכנולוגיה והפכה לאוצר את'ריום בהשתתפותו של ת'יל כמשקיע, ירדה ב-23% באותה תקופה.
- שוק הקריפטו תחת לחץ: הביטקוין בדרך ל-100 אלף דולר
- הפרמיה נמחקה והמשקיעים הקטנים נשארו עם ההפסד - המקרה של זוז
- המלצת המערכת: כל הכותרות 24/7
מתיו טאטל, שמנהל קרן סל שמטרתה להכפיל את תשואת סטרטג'י, חווה ירידות חדות עוד יותר, כאשר קרן MSTU שלו נפלה בכ־50%. לדבריו, “חברות אוצר דיגיטליות הן למעשה גרסה ממונפת של נכסי הקריפטו, ולכן כשהשוק יורד, זה הגיוני שהן יפלו מהר יותר.” מאט קול, מנכ"ל חברת Strive, אמר כי רבות מהחברות “תקועות”. Strive רכשה ביטקוין במחיר הגבוה בכ־10% ממחירו הנוכחי, ומנייתה ירדה ב־28%. עם זאת, קול ציין כי החברה ערוכה להתמודד עם התנודתיות בזכות גיוס הון באמצעות מניות ולא באמצעות חוב.
וול סטריט שור (גרוק)וול-סטריט ננעלה בירוק: הנאסד״ק קפץ ב-2.3%, סולאראדג׳ זינקה ב-13%
המסחר בוול סטריט התנהל בעליות חדות, כשהמשקיעים מיהרו חזרה לנכסים מסוכנים בעקבות ההתקדמות בסנאט האמריקאי לקראת סיום השבתת הממשל הארוכה ביותר בתולדות ארה"ב. מדד S&P 500 קפץ ביותר מ־1.5% לאחר שבוע חלש במיוחד, הנאסד״ק זינק ב-2.3% והדאו עלה ב-0.8%. מניות הטכנולוגיה, שספגו את המכה הקשה ביותר בשבועות האחרונים, הובילו את העליות. גם הביטקוין טיפס, בעוד הדולר נחלש.
בבית הלבן בירכו על ההסכם הדו־מפלגתי, שנועד להחזיר את פעילות הממשלה בתוך ימים ספורים. אף שההצבעה הסופית בסנאט ובבית הנבחרים טרם נקבעה, השווקים רואים בכך פריצת דרך שתסיר חסם מרכזי מעל הכלכלה האמריקאית. חידוש פעילות הממשל צפוי לאפשר פרסום מחודש של נתונים כלכליים, מה שיאפשר תמונה עדכנית יותר לגבי שוק העבודה והצמיחה לפני החלטת הריבית הקרובה של הפדרל ריזרב. באג"ח הממשלתיות נרשמה ירידה קלה, כאשר התשואות לשנתיים עלו בשלוש נקודות בסיס לרמה של 3.59%. השוק נערך למבחן ביקוש נוסף עם סדרת הנפקות חדשות בהיקף כולל של 125 מיליארד דול. מניות חברות הבריאות נפלו על רקע החשש שהסכם הסיום לא יכלול הארכה של סובסידיות חוק הבריאות.
אנליסטים מסבירים כי תגובת השוק הגיונית: סיום ההשבתה מסיר עננה של חוסר ודאות ומחזק את הסנטימנט החיובי. מייקל בראון מ־Pepperstone אמר כי "החזרה לשגרה לא רק תשפר את האווירה, אלא גם תאפשר שחרור נתונים חשובים שיכולים להעיד על מצבה האמיתי של הכלכלה". פיונה סינקוטה מ־City Index הוסיפה כי המשקיעים יוכלו סוף־סוף לקבל "אותות ברורים לגבי מצב שוק העבודה והכיוון העתידי של הריבית".
טאואר היא אחת ממניות היום עם זינוק של 17% על רקע דוחות טובים - טאואר עם תוצאות מעל הצפי - מעלה תחזית. גם פאגאיה הישראלית טסה, מנגד מאנדיי בנפילה וקמטק מתממשת עם תחזית חלשה (ראו הרחבה בהמשך)
- לקראת שבוע המסחר: וול סטריט מחפשת כיוון - מה חושבים האנליסטים?
- ג'יפרוג טסה 22%, אפירם עולה 11%; המגמה השלילית נמשכת בחוזים
- המלצת המערכת: כל הכותרות 24/7
לצד ההתפתחויות הפוליטיות, השוק מתמקד גם בדוחות של החברות שיתפרסמו השבוע, ובהם של דיסני, סיסקו, אפלייד וחברות טכנולוגיה נוספות. זה לאחר שבוע קשה במיוחד למניות ה-AI בו היה נראה שהמשקיעים שוקלים מחדש את התמחורים של המניות בתחום ובראשם פלנטיר, ביתניים נראה שהשוק מנסה לפתוח את השבוע בטון יותר חיובי.
