הירשמו
  1. ראשי
  2. שוק ההון
משה לארי מנכל בנק מזרחי טפחות
צילום: אבשלום ששוני
דוחות

מזרחי טפחות: הרווח הנקי גדל ל-1.367 מיליארד. התשואה על ההון - 22%

גידול של 18% ברווח הנקי, גידול בתשואה על ההון העצמי. האשראי לציבור גדל, הכנסות המימון עמדו על 3.233 מיליארד שקל. יחלק דיבידנד של 410 מיליון שקל - 30% מהרווחים
איציק יצחקי | (7)
נושאים בכתבה מזרחי טפחות משה לארי רבעון ראשון

הרווח הנקי של מזרחי טפחות מזרחי טפחות -0.14% ברבעון הראשון של השנה עומד על 1.367 מיליארד שקל, זאת לעונת 1.154 מיליארד ברבעון המקביל אשתקד - גידול של 18.5%. התשואה על ההון העצמי ברבעון הראשון הייתה 22.4% לעומת 21.9% ברבעון המקביל ו-20.1% ב-2022 כולה. ההון העצמי עמד על כ-24.8 מיליארד שקל, בהשוואה לכ-21.2 מיליארד ברבעון המקביל - גידול של 17.2%.

 

סך כל המאזן הסתכם בתום הרבעון הראשון בכ-434 מיליארד שקל, לעומת כ-394 מיליארד בתקופה המקבילה אשתקד - עלייה של 10.2%. האשראי לציבור הגיע בסוף הרבעון הראשון של 2023 לסכום של כ-312.3 מיליארד שקל, בהשוואה לכ-282.9 מיליארד שקל בתום הרבעון המקביל, גידול של 10.4%. פיקדונות הציבור הסתכמו בכ-348.5 מיליארד שקל, לעומת כ-312.6 מיליארד שקל בתקופה המקבילה אשתקד. זוהי עלייה של 11.5% מול הרבעון המקביל אשתקד.

הכנסות המימון של הבנק ברבעון הראשון עמדו על 3.233 מיליארד שקל, לעומת 2,261 מיליון שקל ברבעון הראשון של 2022 - עלייה של 43%. הכנסות המימון מפעילות שוטפת עמד על 2.942 מיליארד שקל, לעומת 1.834 מיליארד שקל ברבעון המקביל - עלייה של 60.4%.

 

הבנק הודיע גם על חלוקת דיבידנד של 410.1 מיליון שקל - 30% מרווחי הרבעון הראשון. 

הבנק יודע מאיפה הרווחים מגיעים. עליית הריבית עשתה לו רק טוב. לכן, הוא התמקד בדוח גם בנושא החזרי המשכנתא. "העלייה המשמעותית בסביבת הריבית במשק, בתוך תקופת זמן קצרה יחסית, מהווה אתגר לא מבוטל למי שכבר יש ברשותם משכנתה או לכאלה המעוניינים לקחת הלוואה לדיור בימים אלה", נמסר מהבנק. "כפי שמצופה מבנק המשכנתאות המוביל והגדול בישראל, מנהל מזרחי-טפחות מדיניות סיוע פרו-אקטיבית, שנועדה להקל על לקוחות המשכנתה, הקיימים והחדשים כאחד.

"במסגרת זו, מציע הבנק מספר פתרונות ללקוחות שההחזר החודשי בהלוואה שלהם עלה משמעותית, ומכביד על התנהלותם השוטפת. ללקוחות אלה – שלחלקם נעשתה פנייה יזומה, מאפשר הבנק, בין השאר, לדחות באופן מלא או חלקי את ההחזרים החודשיים לתקופה מסוימת, להאריך את תקופת ההלוואה ו/או למחזר את כולה או חלק ממנה.

"בנוסף, לקוחות שיש ברשותם גם משכנתה וגם חשבון עו"ש במזרחי-טפחות – שממנו משולמת ההלוואה, יכולים ליהנות במשך שנה מפטור על המינוס בחשבון, עד לגובה ההחזר החודשי של המשכנתה או עד לסכום של 6,000 שקל, הנמוך מביניהם. מדובר בהקלה משמעותית למי שנמצאים ביתרת חובה, במיוחד בתקופה שבה הריבית במשק גבוהה יחסית.

במקביל גם בנק דיסקונט דיסקונט 1.06% פרסם הבוקר את דוחותיו לרבעון הראשון כשרשם רווח של 1.27 מיליארד שקל על הכנסות של 4.3 מיליארד שקל. התשואה להון הגיעה לשיעור של 20.1%.

קיראו עוד ב"שוק ההון"

מנכ"ל הבנק משה לארי: "תוצאות הבנק ברבעון הראשון של 2023 מצביעות על המשך מגמת הצמיחה על רקע הסביבה המקרו-כלכלית המאתגרת התוצאות המדווחות לרבעון הראשון של 2023, משקפות את המשך מגמת הצמיחה המאפיינת את הבנק, בשנים האחרונות. רווח נקי של 1,367 מיליון שקל ותשואה להון של 22.4% מהווים הישג ראוי לציון, שנזקף, בראש ובראשונה, למאמץ ולהשקעה של כלל העובדות, העובדים, המנהלות והמנהלים בבנק, להשגת היעדים העסקיים שקבענו לעצמנו. ההישג בולט במיוחד, על רקע הסביבה המקרו-כלכלית המאתגרת והתגברות תנאי אי-הוודאות במשק.

"מהלך העלאת הריבית, שבנק ישראל החל בו ברבעון השני של 2022, נמשך גם ברבעון הראשון של השנה. מתום שנת 2022, העלה הבנק המרכזי את הריבית במשק שלוש פעמים ברציפות, מרמה של 3.25% ל-4.5% כיום. זאת, לנוכח המשך התרחבות האינפלציה, שהתבטאה בעלייה מצטברת של 1.2% במדד המחירים לצרכן, בשלושת החודשים הראשונים של 2023.

"השינוי המהיר בסביבת הריבית מציב קשיים בפני לקוחות רבים, בקרב משקי הבית והעסקים, בסגמנטים השונים. מזרחי-טפחות, המחזיק בתפיסת שירות אנושית, יוזמת ואקטיבית, פועל על בסיס יומיומי ורציף, באמצעות הבנקאים בסניפים וביחידות העסקיות, להעמיד בפני הלקוחות השונים, סל מושלם של מוצרים ופתרונות, שיאפשרו להם לצלוח את התקופה המורכבת הזו באופן מיטבי.

"לאחר סיומו המוצלח של פרויקט מיזוגו של בנק אגוד לתוך הבנק – בסוף שנת 2022 כמתוכנן, נחתמו ברבעון הראשון של השנה ההסכמים שהסדירו את קליטתם של העובדים לשעבר מאגוד, בבנק. הסכמים אלו כוללים, בין השאר, את המרת שכרם למבנה השכר הנהוג במזרחי-טפחות, זכויות הפנסיה של העובדים הנקלטים ועוד. מהלך זה, לצד ההתנתקות הסופית ממערכת המחשב החיצונית ששימשה את בנק אגוד לאורך השנים, השלימו למעשה את המיזוג על מכלול היבטיו, העסקיים, הטכנולוגיים, התפעוליים והאנושיים. עובדי אגוד לשעבר כבר משולבים בסניפי הבנק ויחידותיו המקצועיות, רתומים ליעדי הבנק, ומהווים חלק בלתי נפרד מהמרקם האנושי והחברתי הקיים. בנק יהב מקבוצת מזרחי-טפחות ממשיך להציג ביצועים נאים. ברבעון הראשון של השנה רשם הבנק רווח נקי של 97 מיליון שקל, לעומת 48 מיליון שקל בתקופה המקבילה אשתקד, ותשואה להון של 17.6%, בהשוואה לתשואה להון של 10.0% ברבעון הראשון של שנת 2022".

תגובות לכתבה(7):

הגב לכתבה

השדות המסומנים ב-* הם שדות חובה
  • 3.
    חיים ביטון 17/05/2023 10:30
    הגב לתגובה זו
    הבנת מר דודי אמסלם ( ליכוד ) ...אם אתה רוצה להצליח אתה צריך שילוב של כישרון יכולת אמביציה עם בכיינות.. אכלו לי .... שתו לי ..... לא תגיע לשום מקום .. תתבגר
  • 2.
    משה 17/05/2023 10:23
    הגב לתגובה זו
    יחס יעילות הכי נמוך במערכת הבנקאית ואין הסכם קיבוצי בבנק כבר שנה וחצי. איפה ההנהלה ואיפה הועד?
  • 1.
    מבין2 17/05/2023 09:17
    הגב לתגובה זו
    בחסות הנגיד שמסביר שזה מה שטוב למדינה . איפה הממשלה שתעצור את הטירוף? דור שלם משתעבד לחזירים.
  • ירושלמי 17/05/2023 11:10
    הגב לתגובה זו
    מי ביקש ממך לקחת הלוואה?אתה זקוק לכסף לא? תגיד תודה שנותנים לך. אם לא היית צריך את הבנק לא היית מגיע אליו. ידעת מראש מהם תנאי ההלוואה, אף אחד לא ממציא תנאים תוך כדי תנועה אז אולי תסביר עכשיו למה הבנק חזיר?
  • מבין2 17/05/2023 11:44
    מבחינתך ומבחינת חוזי הבנקים הריבית יכולה לעלות גם ל 50% העיקר שכבוד הנגיד החליט. הזוגות הצעירים שבויים של אוליגופול בנקים חזירי עם מדינה שאומרת להם או שיעבוד לטפחות או שתישנו ברחוב. זה לא רצון חופשי. קודם כל תכניס תחרות בנקים מחו''ל למשכנתאות ושהמדינה תדאג לבנות דירות כך שהמחירים יחזרו לשפיות ואז תדבר על רצון חופשי להלוואה מהבנקים
טבע תרופות
צילום: סיון פרג'

אופנהיימר: אפסייד של 30% בטבע

בבית ההשקעות אופנהיימר מציינים לחיוב את השיפור בכל חטיבות הפעילות של חברת התרופות, את העלאת התחזיות להכנסות מאוסטדו ויוזדי, והתקדמות בפיתוח מולקולת ה-TL1A; מחיר היעד למניה על 30 דולר עם המלצת "תשואת יתר"

מנדי הניג |
נושאים בכתבה טבע אופנהיימר

אופנהיימר מפרסמים סקירה חיובית על טבע טבע -1.78%   בעקבות דוחות הרבעון השלישי, שבהם הציגה החברה הכנסות של 4.5 מיליארד דולר - עלייה של 3% מהתקופה המקבילה וגבוהה מהצפי שעמד על 4.34 מיליארד דולר. 

כל חטיבות הפעילות - הגנריקה, הביוסימילרס ותרופות המקור - הראו שיפור בתוצאות, וטבע העלתה את התחזיות השנתיות שלה. בבית ההשקעות אופנהיימר משאירים את המלצת ה-Outperform ומחיר היעד על 30 דולר למניה, כשהם מתבססים על מכפיל 6.7 לרווח התפעולי המתואם של 2026.


צמיחה בכל החטיבות

בחטיבת הגנריקה נרשמה צמיחה של 2% בהכנסות, ל-2.58 מיליארד דולר, מעל תחזית השוק שעמדה על 2.41 מיליארד דולר. בארה"ב בלטה עלייה של 7% (במונחי מטבע מקומי), שהובילה להכנסות של 1.18 מיליארד דולר, בעוד שבאירופה נרשמה ירידה של 5% עקב בסיס השוואה גבוה. שאר העולם הציג צמיחה מתונה של 3%. תחת אותה חטיבה משולבות גם תרופות הביוסימילרס, שמהן כבר הושקו 10 תרופות, ועוד שש צפויות עד סוף 2027. אופנהיימר מציין כי השקת התרופות באירופה ב-2027 צפויה להאיץ את קצב הצמיחה בתחום, כאשר התחזית להכנסות נותרת על 800 מיליון דולר.

בחטיבת תרופות המקור הממוסחרות בלטה צמיחה משמעותית באוסטדו (Austedo) - עלייה של 38% ל-618 מיליון דולר. גם יוזדי (Uzedy) הציגה צמיחה של 24% ל-43 מיליון דולר, ואג’ובי (Ajovy) עלתה ב-19% ל-168 מיליון דולר. טבע מאשררת את תחזית ההכנסות לאוסטדו לשנת 2027 - 2.5 מיליארד דולר - וצופה כי לאחר חדירה לשוק האירופי היא תגיע להכנסות שיא של כ-3 מיליארד דולר. בהתאם לכך, החברה העלתה את התחזית השנתית ל-2025 ל-2.05-2.15 מיליארד דולר. גם יוזדי מתקדמת בקצב מהיר מהצפי - עם תחזית מעודכנת של 190-200 מיליון דולר השנה, לעומת 150 מיליון בתחזית הקודמת. שתי התרופות, יחד עם האולנזפין שצפויה להגיע לשוק ב-2026, מוערכות לייצר בשיאן בין 1.5 ל-2 מיליארד דולר.

בצד של הפיתוח, טבע מתכננת להגיש את זריקת האולנזפין (לטיפול בסכיזופרניה) ל-FDA עד סוף 2025, עם צפי למכירות מ-2026 והכנסות של עד 1.5 מיליארד דולר. מולקולת ה-TL1A, שמפותחת יחד עם סנופי, מתקדמת כמתוכנן, והחברה צופה לקבל בגינה תשלום ראשון של 250 מיליון דולר ברבעון הרביעי של השנה ועוד 250 מיליון נוספים ברבעון הראשון של 2026. בטווח הארוך מעריכה טבע כי מדובר בפוטנציאל הכנסות של 2-5 מיליארד דולר, לא כולל אינדיקציות נוספות.

להמשך הכתבה לחץ כאן
הבורסה לניירות ערך בתל אביב, צילום: מנדי הניגהבורסה לניירות ערך בתל אביב, צילום: מנדי הניג
סקירה

ג'י סיטי יורדת 12%, נורסטאר נופלת 6%; מגמה חיובית בת"א

העלאת תחזית הדירוג של S&P תומכת בשוק למרות ארביטרז' שלילי, המסחר מתנהל בעליות שערים; עונת הדוחות בת"א מעלה הילוך - מי צפויות לדווח?

מערכת ביזפורטל |
נושאים בכתבה שער הדולר מדד הבנקים מדד ת"א 35

המסחר בת"א מתנהל במגמה חיובית למרות ארביטרז' שלילי של כ-0.4%, כאשר מדד ת"א 35 עולה 0.1% ומדד ת"א 90 עולה ב-0.2%. 

במבט על הסקטורים, מדד הבנקים עולה ב-0.8%, מדד הביטוח עולה 0.4%, מדד הנדל"ן עולה 0.5% ומדד הנפט וגז יורד 0.4%.


בשוק האג"ח נרשמת יציבות לקראת החלטת הריבית בסוף החודש. אג"ח עם מח"מ של כ-10.5 שנים נסחר עם תשואה ברוטו של כ-4.06%. נזכיר כי בסוף השבוע מדד המחירים לצרכן צפוי להתפרסם, במה שיכריע את הכף האם הריבית תרד או לא בסוף החודש. נכון לבוקר זה השוק מתמחר הורדת ריבית באזור 70%.


השבוע הקודם ננעל במחזור ענק של כ-13.4 מיליארד שקל השני בגובהו אי פעם, שלב הנעילה (החדש) רשם מחזור של כ-9.4 מיליארד שקל על רקע עדכון המדדים החצי-שנתי. במסגרת העדכון הצטרפו למדד ת״א-35 מניות מגדל ביטוח מגדל ביטוח  ונקסט ויז׳ן נקסט ויז'ן 4.59%  , בעוד שמניות החברה לישראל חברה לישראל 0.13%    ואנרג׳יאן אנרג'יאן -3.02%   הועברו למדד ת״א-90. המהלך גרם לתנודתיות גדולה במיוחד בשתי האחרונות, בעיקר לאחר הצניחה במניית איי.סי.אל איי.סי.אל 0.87%   ובמניית בעלת השליטה בה - החברה לישראל - בעקבות הפשרה עם המדינה סביב זיכיון ים המלח. הישג ל-ICL? - תקבל 2.5 מיליארד דולר על החזרת זיכיון ים המלח למדינה, גם היום אייסיאל תעמוד במוקד לאחר שהשוק יאכל מחדש את השפעות ההתפתחויות על הרווחיות הליבתית שלה.



בעוד בוול סטריט כבר מסכמים ביצועים של סקטורים בתל אביב עונת הדוחות רק בתחילתה. בשבוע שעבר זכורים לנו דוחות טבע -1.78%  ו- נובה 1.5%   שהתוצאות שלהן גרמו לתנודתיות גבוהה, טבע לכיוון מעלה עם עקיפה של הציפיות ועדכון תחזית, נובה עם ביצועים קצת מעל הציפיות ותחזית שמרנית שדרדרו את המניה. גם השבוע מצפים לנו דוחות בעיקר מסקטורי האנרגיה מתחדשת, שבבים ו-IT. מהחברות שדיווחו על מועד הגשת התוצאות ניתן לצפות לדוחות של החברות הבאות: 

מחר: משק אנרגיה, טאואר, קמטק, נקסטויז'ן, קופיוג'ן ולייבפרסון, 

בשלישי - אלעל, הבורסה, בזק, אמות, וברייסנוויי. 

ברביעי - אייסיאל, אנלייט, אנרג'יקס, תורפז, מבנה, פריון, מטריקס, גילת ולוינשטיין

בחמישי ידווחו נייס וספיינס.


מניות במוקד

האם קיבלנו פרומו לדוחות החברות הביטחוניות? על פי דוחות סקופ סקופ 4.51%  , הגידול במכירות בישראל של החברה נבעו בעיקר מיישום אסטרטגיית צמיחה ומעלייה בביקוש למוצרי החברה המשמשים את הלקוחות המייצרים מוצרים ביטחוניים וכן עלייה במכירות המוצרים הטכניים. ההכנסות ברבעון עלו ל-535.4 מיליון שקל לעומת 472.6 מיליון שקל ברבעון המקביל - עלייה של כ-13%. הרווח הגולמי נשאר כמעט ללא שינוי ועמד על 166.3 מיליון שקל, אם כי ניתן לראות כי סקופ מצליחים להתייעל תפעולית מה שהקפיץ את הרווח התפעולי בכ-8.7% ל-63.7 מיליון שקל לעומת 58.6 מיליון שקל ברבעון המקביל. את הרווחיות הזאת חברת המתכות מצליחה לגלגל גם לשורה התחותנה כשהרווח הנקי ברבעון עלה בכ-7.6% ל-43.5 מיליון שקל לעומת 40.5 מיליון שקל בתקופה המקבילה. השיפור התזרימי מקבל ביטוי גם בקופה כשיתרת המזומנים של החברה עלתה ל-340 מיליון שקל לעומת 320 מיליון שקל ברבעון המקביל, בהקשר הזה נזכיר כי ביולי האחרון בהמשך לתוצאות הרבעון השני הכריזה החברה על חלוקת דיבידנד בהיקף של 33.1 מיליון שקל - כ-2.5 שקל למניה. הדיבידנד שולם לבעלי המניות ב-4 באוגוסט. סקופ: עליה של 13% בהכנסות ו-7.5% ברווח על רקע ביקושים מהתעשיות הביטחוניות

להמשך הכתבה לחץ כאן