פרסום ראשון: שאול שני רכש את ECI ב-1.2 מיליארד דולר במזומן
אי סי איי טלקום (NASDAQ:ECIL), ספקית בינלאומית של ציוד תשתית לרשתות תקשורת, הודיעה היום על חתימת הסכם לפיו תימכר ל-Swarth Group , גוף השקעות בשליטת מר שאול שני, ולקרנות מסויימות אשר מינו את Ashmore Investment Management Limited כמנהל ההשקעות שלהן, קרן השקעות מובילה המתמחה בשווקים מתעוררים, בעסקה שהיקפה הכולל כ-1.2 מיליארד דולר.
על-פי תנאי ההסכם, במועד השלמת העסקה יקבלו בעלי המניות של החברה 10 דולר במזומן תמורת כל מניה שברשותם. מחיר זה משקף פרמיה בשיעור של 22% לעומת מחיר הסגירה הממוצע בו נסחרה המניה בנאסד"ק ב-30 ימי המסחר אשר הסתיימו ב-15 ביוני, 2007.
ביום 17 ביוני, 2007, אישרה החברה כי היא מקיימת מגעים עם משקיעים פוטנציאלים בנוגע למכירתה. התחייבותם של הגופים הרוכשים להשלמת העיסקה אינה מותנית בהשגת מימון.
מועצת המנהלים של החברה אישרה את ההסכם, והמליצה לבעלי המניות של החברה לאשר את העסקה. השלמת העסקה כפופה לאישור האסיפה הכללית של בעלי המניות של החברה, למספר אישורים רגולטוריים, וכן לתנאים מתלים כמקובל. להערכת החברה, השלמת העסקה צפויה להתרחש עד סוף שנת 2007. לאחר השלמת העסקה תחדלנה מניות ECI להיסחר בנאסד"ק, והיא תהפוך לחברה פרטית.
כור תעשיות, כלל תעשיות והשקעות וקבוצת משקיעים בראשות כרמל ונצ'רס, המחזיקות במצטבר כ-44% מהון המניות של ECI, התחייבו כל אחת בנפרד להצביע בעד אישור העסקה באסיפת בעלי המניות. תוקפן של התחייבויות אלו יפוג במידה ומועצת המנהלים של החברה תשנה את המלצתה לאשר את רכישת החברה על ידי הרוכשים הנ"ל.
על-פי ההסכם, זכאית ECI, במשך תקופה בת שלושים יום ממועד החתימה, לפעול באופן יזום להשגת הצעות רכישה חלופיות. אין בכוונת החברה למסור מידע אודות התפתחויות הנוגעות לתהליך זה, אלא אם כן תתקבל החלטה במועצת המנהלים של החברה להעדיף הצעה אחרת על-פני ההצעה הנוכחית. אין כל וודאות כי הצעה חלופית, אף אם תהיה גבוהה מהצעתן של Swarth Group וAshmore, תביא לעסקה עם רוכש אחר. בנוסף, בתנאים מסוימים תהיה ECI רשאית לשקול גם הצעות חלופיות אשר תגענה אליה שלא ביוזמתה. במקרה שהחברה תבחר לקבל הצעה חלופית גבוהה יותר מהצעתן של Swarth Group ו- Ashmore, היא תשלם לאחרונות תשלום מוסכם בגין ביטולה של העסקה.
כרמל ונצ'רס, צפויה להרוויח ממכירת ECI מעל 35 מיליון דולר. יחד עם מכירת אקטימייז לנייס היום מדובר בשני אקזיטים לכרמל ונצ'רס ביום אחד – אירוע היסטורי בתעשיית ה-VC.
שלמה דוברת, מייסד ושותף כללי בכרמל ונצ'רס ויו"ר אי.סי.איי, הוביל את ההשקעה ב ECI, את תהליך הבראה ואף את עסקת המכירה הנוכחית של החברה. כרמל סייעה בהבראת החברה, התוויית אסטרטגיה שהובילה לצמיחה מחודשת ורווחיות, כל זה בהתאם לאסטרטגיית ההשקעות של כרמל שמתאפיינת במעורבות פעילה בחברות.
רפי מאור, נשיא ומנכ"ל ECI, הוסיף וציין: "אנו שמחים מאד על ההזדמנות שעסקה זו מציבה בפני בעלי המניות שלנו, לקוחותינו, עובדינו ושותפינו העסקיים. אנו מאמינים כי כחברה פרטית בעלת יסודות איתנים, תוכל ECI לפעול ביתר גמישות ולהתמקד באסטרטגיה ארוכת טווח שמטרתה הפיכתה לספק מוביל וחדשני של פתרונות תשתית לרשתות תקשורת של הדור הבא. מהלך זה יעצים את החברה בנושאים כגון התמקדות בלקוחות, חדשנות טכנולוגית ומתן מענה מהיר לצורכי לקוחותינו. הידע והניסיון הרב של Swarth Group ו -Ashmore בתעשיית התקשורת, יהוו נכס משמעותי בבואנו להמשיך ולהצעיד את ECI קדימה.
אני מאמין כי ההשקעה הנוכחית בחברה הינה הבעת אמון במעמדנו המצוין בשוק, במוצרי החברה ובכישוריהם יוצאי הדופן של עובדי החברה. עם הפיכת החברה מציבורית לפרטית, אשאר מחויב לה ולאסטרטגיה ארוכת הטווח שלה. אני מצפה לעבוד בשיתוף פעולה עם שאול שני ועם יתר חברי קבוצת הרוכשים במטרה להשלים במהרה את העסקה ויחד עם הנהלת החברה להמשיך ולהצעיד את ECI קדימה. הצלחתנו נובעת בראש ובראשונה מעבודתם המסורה והנאמנה של עובדינו ברחבי העולם, ומתרומתם רבת הערך, ועל כך אני מודה להם."
שאול שני מ- Swarth Group אמר בשם הגופים הרוכשים: "Swarth Group וAshmore שמחות על ההזדמנות להיות חלק מ- ECI. יש לנו הערכה רבה לעובדי החברה המסורים והמוכשרים כמו גם לטכנולוגיה המובילה של החברה. Swarth Group ו-Ashmore מחוייבות להשקעה ב-ECI. אנו מביאים עימנו ניסיון נרחב בתעשייה ומחויבות לעמידה ביעדי הצמיחה ארוכי הטווח של ECI".
בנק ההשקעות Goldman, Sachs & Co., שימש יועץ פיננסי בלעדי ל- ECI בקשר לעסקה. משרד עורכי הדין האמריקני, Skadden, Arps, Slate, Meagher & Flom LLP , ומשרד עורכי הדין הישראלי, גולדפרב, לוי, ערן, מאירי ושות', שימשו יועציה המשפטיים של ECI. Credit Suisse שימש יועץ פיננסי של הרוכשים. משרדי עורכי הדין האמריקנים, Clifford Chance US LLP ו- Allen & Overy, ומשרדי עורכי הדין הישראלים, מיתר, ליקוורניק, גבע & לשם, ברנדויין ושות', ויוסי אברהם, ארד ושות', שימשו יועציהם המשפטיים של קבוצת הרוכשים.
