איתקה השלימה את ההנפקה: האם יש דיסקאונט על ההנפקה? - בדלק חושבים שכן אבל המניה דווקא נופלת ב-10%
למרות האכזבה המסוימת מהשווי הנמוך יחסית - איתקה איתקה משלימה את ההנפקה לפי שווי של 2.88 מיליארד דולר (בהתאם לשער הפאונד. השווי הרשמי הוא 2.5 מיליארד פאונד). החברה גייסה 350 מיליון דולר. המניה תחל להסחר היום בבורסה הראשית של לונדון תחת הטיקר "ITH". מדובר כזכור בחברה הבת של קבוצת דלק דלק קבוצה -3.19% של יצחק תשובה המנוהלת על ידי עידן וולס.
בסביבת החברה אומרים שמדובר בהישג חסר תקדים, בוודאי לאור העובדה שאין הנפקות כעת בעולם. בחברה גם דוחים את הדיווחים שהיו בעולם על שווי של 5-6 או 4 מיליארד דולר ומציינים שמדובר על הנפקת האנרגיה הכי גדולה בלונדון ב-5 השנים האחרונות ומעכשיו איתקה היא פלטפורמה ציבורית להשקעה.
כמה כסף תקבל דלק?
דלק נפגשת עם 350 מיליון דולר, לא כולל הדיבידנדים שאיתקה תכריז עליהם (איתקה צופה 820 מיליון דולר בשנתיים). בחברה גם מאמינים שהשווי של איתקה כעת נמוך ומאמינים שהשווי של איתקה צריך להיות מעל 5 מיליארד דולר, כי החברות האחרות נסחרות נמוך ב-30% על ה-NAV ומבקשים לציין שהייתה הנחת דיסקאונט על ההנפקה - אבל בשוק בינתיים לא מתרשמים והמניה נופלת ב-10%.
על פי החברה, בהנפקה נרשמו ביקושים ממשקיעים בינלאומיים וישראלים שהגיעו לכ-1.3 מיליארד דולר. איתקה הנפיקה 10.4% ממניות החברה במחיר של 250 פני (בקצה הנמוך של הטווח) בתמורה ל-300 מיליון דולר והחתמים גולדמן סאקס ומורגן סטנלי יש אופציה של הקצאת יתר (“greenshoe”) בהיקף של 45 מיליון דולר, מה שיגדיל את היקף העסקה ל-350 מיליון דולר. במקרה כזה, סך מניות הציבור באיתקה יעמוד על כ-11.9%.
- למרות הירידה באיתקה, דלק נסחרת בדיסקאונט משמעותי על השווי הנכסי
- קרב ההמלצות על איתקה - וההשפעה על דלק
- המלצת המערכת: כל הכותרות 24/7
עידן וולס, מנכ"ל קבוצת דלק מסר: "אנו מאמינים כי ההנפקה היא רק הצעד הראשון בדרך למיצוי הפוטנציאל האדיר שקיים בנכסי איתקה הכוללים את מאגרי הגז והנפט הגדולים בבריטניה וזאת במיוחד על רקע הביקושים הגבוהים לאנרגיה בשוק העולמי. "
מדובר בהחלט על רווח משמעותי, עם זאת - בשוק דיברו לפני מספר חודשים על שווי שעולה על 4-5 מיליארד דולר כשהירידה במחיר הנפט והגז, הפחיתה את השווי להנפקה. אבל כן צריך לומר - קשה להנפיק בסביבת המאקרו הנוכחית של ירידות בשווקים ומהבחינה הזו מדובר בהצלחה.
מדובר באחת ההבטחות הגדולות של קבוצת דלק, במה שמשלים את הקאמבק של דלק והיציאה שלה מהמשבר הגדול. נזכיר - בעקבות הרכישה הממונפת של איתקה ונפילת מחירי הנפט בעקבות התפשטות מגיפת הקורונה קבוצת דלק נקלעה לסחרור, כאשר בשיא האג"ח שלה נסחרו בתשואות של עד 150%, כלומר הסדר חוב. אבל דלק הצליחה לעשות בשנתיים האחרונות מהלכים מרשימים והיא יצאה מהבוץ.
- אחרי אקזיט של 25 מיליארד דולר - ״אל תסתכלו לטווח קצר ועל מסיבת אקזיט מהירה, אפשר לבנות דברים גדולים״
- פלסאנמור: "בעלי המניות חכמים. GE בחוץ ואנחנו נצמח מהר מאד"
- תוכן שיווקי שוק הסקנדרי בישראל: הציבור יכול כעת להשקיע ב-SpaceX של אילון מאסק
- 100 אלף שקלים הפכו לעשרות שקלים - סייברוואן עושקת את...
כזכור, לאחרונה פרסמה קבוצת דלק דוח עתודות ומשאבים מעודכן ליום 30 ביוני 2022 שהוכן במסגרת מסמכי ההנפקה של איתקה. על פי הדוח, חלה עלייה בכמות עתודות הנפט והגז הטבעי מסוג P2 ובכמות המשאבים המותנים באומדן הטוב ביותר (C2) בכלל נכסי הנפט של איתקה, לכמות כוללת של כ-545.5 מיליון שווה ערך חביות נפט (MMBOE) (חלק החברה), לעומת כמות כוללת של כ-290.5 מיליון שווה ערך חביות נפט (MMBOE) ביחס לדוח המשאבים הקודם מיום 31.12.2021. העלייה, בסך 255 מיליון שווה ערך חביות נפט (MMBOE) מיוחסת בעיקר להשלמת העסקאות לרכישת מרובאני וסיקר פוינט עליהן דיווחה החברה מוקדם יותר השנה.
הערך הנוכחי של תזרים המוזמנים החזוי בשיעור היוון של 10%, עומד על כ-9.81 מיליארד דולר. שווי התזרים המהוון בגין העתודות מסוג P2 הוא כ- 5.82 מיליארד דולר, ושווי התזרים המהוון בגין משאבים מותנים מסוג C2 הוא כ- 3.99 מיליארד דולר נוספים.
ברבעון האחרון רשמה דלק תוצאות פנטסטיות - הכנסות של 2.9 מיליארד שקל ורווח של 2.5 מיליארד. החברה נהנית ממחירי האנרגיה הגבוהים ועלייה בתפוקה, בנוסף לרווח הזדמנותי עקב הכרה בהפסדים צבורים לצורכי מס של איתקה שאחראי ל-666 מיליון דולר מרווחי החברה, וכך עלה הרווח הנקי ל-2.5 מיליארד שקל.
- 12.קשקש 10/11/2022 03:15הגב לתגובה זוכבר כיום יש התקדמות עצומה בתעשיית הרכב לאלטרנטיבות של מימן חשמל סולרי ועוד המצאות שונות בקנה וחוץ מזה מחירי הדלק בשיא והדרך למטה פתוחה
- 11.אוהד 09/11/2022 21:50הגב לתגובה זוהכי טובה בשוק
- 10.YL 09/11/2022 15:29הגב לתגובה זובלי ואלס מזמן תשובה היתה לו פינה בקרן רחוב והוא היא מנגן ב דרבוקה
- 9.חזי 09/11/2022 14:49הגב לתגובה זוארץ אוכלת משקיעים
- 8.מאיר 09/11/2022 14:47הגב לתגובה זוציבור המשקיעים כבר לא מאמין בעסקאות של תשובה. מי שנכווה ברותחין נזהר בפושרים
- 7.מוישי זוכמיר 09/11/2022 12:21הגב לתגובה זורק מפגש עם כסף, להקטין חוב. בסה"כ זה קרוב לשווי בספרים. נא להירגע. היא עוד תעלה.
- 6.חזי 09/11/2022 11:37הגב לתגובה זופשוט בושה וחרפה
- 5.דלק במקום עליי של 10 % יורדת .זו רמת בתי ההשקעות בארץ (ל"ת)HAKY1 09/11/2022 10:21הגב לתגובה זו
- 4.אכזבה ענקית אין מה לומר (ל"ת)ליאור 09/11/2022 10:20הגב לתגובה זו
- 3.משקיע 09/11/2022 10:20הגב לתגובה זולמהההה יורדתתתת אדון עידן וואלס
- 2.אני 09/11/2022 10:18הגב לתגובה זוומניה יורדת ממש אירוע מטורף חסר תקדים בלה בלה בלה אתם נפגשים עם המיליאדים והמשקיעיםנמחקים בבורסה
- 1.dw 09/11/2022 10:15הגב לתגובה זוחברות הדירוג עדיין מדרגות את האגחים של דלק כמסוכנים בדירוג BBB. מתי יעלה לדירוג סולידי של A ויכנסו לתלבונד? (במקום אגחי ג'י סיטי? )
- יעלו לA אחרי שכולם כבר יבינו לבד שהם A. ככה זה עובד (ל"ת)גד 09/11/2022 21:08הגב לתגובה זו
רונן גינזבורג. קרדיט: רשתות חברתיות564 מיליון שקלים: דניה סיבוס זכתה במכרז להרחבת כביש 6
העבודות צפויות להימשך כ-3 שנים מרגע קבלת צו התחלה, התשלום לפי כמויות בפועל ובהצמדה למדדים, אך בינתיים ההתקשרות עדיין לא נסגרה
דניה סיבוס דניה סיבוס 1.02% מודיעה על זכייתה במכרז של דרך ארץ הייווייז (1997), החברה שמפעילה ומתחזקת את כביש 6, לביצוע הרחבת הכביש בשני מקטעים באזור מחלף דניאל ועד מנהרת חדיד. מדובר בפרויקט תשתית רחב שמצטרף לצבר העבודות של החברה בתחום התחבורה, עם עבודות שמתפרסות על כמה חזיתות ולא מסתכמות רק בהוספת נתיב.
היקף התמורה הכולל מוערך בכ-564 מיליון שקלים בתוספת מע"מ. התמורה צמודה לתמהיל מדדים שכולל את מדד תשומות הבניה למגורים ואת מדד תשומות סלילה וגישור, בהתאם למנגנון שנקבע בין הצדדים. בענף שבו עלויות החומרים והעבודה משתנות מהר, להצמדה הזו יש משמעות, גם אם היא לא מעלימה את חוסר הוודאות סביב מה שיקרה בשטח בפועל, מתי זה יתחיל ובאיזה קצב. נכון לעכשיו עדיין לא נחתמו חוזים מפורטים ומחייבים מול המזמינה, ועדיין לא התקבל צו התחלת עבודה.
המניה נסחרת היום סביב 149 שקלים, וכרגע בעלייה קלה של אזור ה-1%. מתחילת השנה היא מציגה עלייה של כ-34%, והיא כבר נוגעת באזור הגבוה של הטווח השנתי, אחרי שבשפל של השנה האחרונה הייתה סביב 90 שקלים. גם במחזור יש תנועה, עם מסחר יומי של כ-33 מיליון שקלים, ושווי שוק של כ-4.9 מיליארד שקלים.
- חצי שנה אחרי: לפידות קפיטל שוב מממשת בדניה סיבוס
- דניה מסכמת רבעון עם ירידה קלה בהכנסות אך שיפור ברווחיות התפעולית
- המלצת המערכת: כל הכותרות 24/7
ברקע הזכייה: הצבר גדל והפעילות מתרחבת
בדוח האחרון שפרסמה דניה סיבוס באוגוסט היא הציגה המשך התרחבות בפעילות, עם גידול בהכנסות וצבר הזמנות שהמשיך לעלות. ההכנסות ברבעון השני הסתכמו בכ-1.7 מיליארד שקלים, והצבר הגיע לכ-18.6 מיליארד שקלים, בין היתר בעקבות כניסת חלקה בפרויקט הקו הכחול של הרכבת הקלה בירושלים לדוחות.

פלסאנמור: "בעלי המניות חכמים. GE בחוץ ואנחנו נצמח מהר מאד"
לאור דיווח החברה על מכירת כל האחזקות של GE בפלסאנמור ועל כך שהפסיקה להיות בעלת עניין בחברה, מניית החברה מזנקת, לאחר שמכירות מתמשכות הפעילו לחץ על המניה, בייחוד לאחר שדיווחה על התקדמות משמעותית עם קבלת אישור FDA למוצר הדגל שלה; לאור החדשות, שוחחנו עם מנכ"ל פלסאנמור, אלעזר זוננשיין
בתחילת נובמבר, אחרי תקופה ארוכה של ציפייה, פלסאנמור פלסאנמור 7.9% קיבלה את אישור ה-FDA לשיווק המוצר המרכזי שלה, מכשיר האולטרסאונד הביתי ES-Pulsenmore, בשוק האמריקאי. היתה זו אבן דרך מהותית עבור החברה, שסימנה את ארה״ב
כיעד אסטרטגי מרכזי כבר לפני מספר שנים, ועברה כברת דרך שכללה ניסויים קליניים נרחבים, תהליך רגולטורי מורכב והתמודדות עם אתגרי תקופת המלחמה. לאחר האישור, זינקה מניית החברה בכ-33% ביום אחד, ומאז הלכה וירדה, עד שכיום היא נסחרת ב-28% מתחת למחיר שלפני הקפיצה, שווי
השוק של החברה ירד בימים האחרונים עד שהגיע לכ-131 מיליון שקל טרום הזינוק היום.
והיום, דיווחה פלסאנמור דיווחה כי GE (ג’נרל אלקטריק) חיסלה את כל האחזקה בחברה, בשיעור של 6.91% מההון, באמצעות מכירה בבורסה. והחברה מזנקת. ככלל, עסקאות בתוך הבורסה לוחצות על המניה כיוון שכל פעם שמגיע קונה ההיצע מרסן את העליה במניה ובמידה ולא קיים ביקוש העסקאות מתבצעות במחירים נמוכים יותר ויותר מה שמוביל כמובן לירידה בשערי המניה. עם זאת, המניה מזנקת היום, כאילו הוסרה מעליה עננה.
לאור זאת, שוחחנו עם אלעזר זוננשיין, מנכ"ל פלסאנמור, כדי להבין את המהלך הנוכחי.
על פניו, כשחברה בינלאומית גדולה יוצאת מעסקה עם חברה מקומית קטנה, אלו הן חדשות לא טובות. עם זאת, אנחנו רואים שהשוק הגיב באופן חיובי לחדשות הללו, כאילו הוסרה עננה. נשמח לשמוע ממך על איך החברה רואה את המהלך?
החדשות האחרונות הן בעצם סוף המהלך עם GE. במהלך התקופה האחרונה יצאנו במספר סבבים של הודעות מיידות על אי הסכמות שיש לנו איתם. זה התחיל בהודעה על כך שהם ביטלו הסכם מכירה של 15,000 יחידות. אנחנו טענו שכל ההודעות של GE הן עורבא פרח וישנן אי הסכמות מהותיות בין החברות. וזה הסתיים בזה שהם שילמו לנו פיצויים, כפי שגם פרסמנו.
- GE יוצאת מפלסאנמור אז למה המניה מתחזקת?
- פלסאנמור: "אנחנו נהיה ה-חברה בתחום ניהול ההריון"
- המלצת המערכת: כל הכותרות 24/7
לטענות שלהם לגבי השימושיות באייפון לא היו רגליים, ולראיה החברה קיבלה אישור דה-נובו (FDA) לאייפון ולאנדרואיד. בסופו של דבר, הם היו בסך הכל בעלי מניות שהשקיעו 21 מיליון דולר. אבל השורה התחתונה זה שהחברה תצמח עכשיו מהר מאוד. והם בחוץ.
ומהי החלופה ל-GE והמלאי הנוכחי של המוצר?

