אקלסנס ולידר העלו את מחיר היעד לדיסקונט אחרי הדו"חות
דיסקונט בנק דיסקונט פרסם הבוקר דו"חות טובים לרבעון הראשון של השנה, והתגובות בשוק לא מאחרות לבוא כאשר בלידר שוקי הון ובאקסלנס העלו את מחיר היעד למניית דיסקונט -5.52% אחרי הדו"חות. דיסקונט אמנם לא חילק דיבידנד הרבעון, אבל בשוק צופים כי זה לא יאחר לבוא.
אלון גלזר, לידר שוקי הון: "אם ננטרל את ההשפעות החריגות של שוק ההון הבנק הציג תשואה על ההון של כ-7%, כאשר לצד ההשפעות החיוביות של הצמיחה בפעילות והשפעות ההתייעלות, אנו רואים גידול בהפרשות להפסדי אשראי. יש לזכור כי רווחי המימון עדיין מושפעים לרעה בשל הריבית הנמוכה, כאשר ברבעון הנוכחי גם האינפלציה השלילית השפיעה לרעה על התוצאות. עליות השערים המרשימות במניית דיסקונט לאחר הצגת התכנית האסטרגית של הבנק הביאו את מכפיל ההון של הבנק לרמה של 0.71, ומכפיל ההון של הבנק נמצא בפער הנמוך ביותר בהשוואה ליתר הבנקים מזה זמן רב. אנו מעלים את מחיר היעד שלנו למניית דיסקונט ל- 9.5 שקל למניה (משקף מכפיל הון של 0.75), וממשיכים להמליץ על הבנק ב'תשואת שוק'".
מיכה גולדברג, מנהל מחלקת המחקר ואנליסט הבנקים של אקסלנס ברוקראז': "בנק דיסקונט פרסם הבוקר דוח טוב, עם רווח נקי של כ-303 מיליון שקל, בהתאם לצפי שלנו לרווח של 305 מיליון שקל ומעט מעל להערכת הקונצנזוס שצפה לרווח של 298 מיליון שקל (רוטירס). רווחי הרבעון נהנו בעיקר מרווחי הון משמעותיים (מימושים בפימי), רווחי מסחר נאים ומימוש נכסים. בשורה התחתונה, דיסקונט דיווחה על תשואה על ההון טובה של כ-8.5%, בעיקר כתוצאה מרווחי המימוש דלעיל. בנטרול חד-פעמיים, התשואה על ההון עמדה על כ-7%. אמנם נטרלנו את השפעתם של רווחי המימוש, אבל חשוב לזכור שדיסקונט ימשיך ליהנות מרווחי מימוש גבוהים ומרווח ממכירת נכסים, מאחר ואלו חלק מהאסטרטגיה של דיסקונט. כבר הרבעון, הבנק דיווח שהוא מצפה לרווחי מימוש נוספים של כ-62 מיליון שקל ברבעונים הקרובים, ללא קשר להערכתנו שהבנק ימשיך להראות רווחי מסחר באג"ח ברבעונים הקרובים".
גולדברג העלה את מחיר היעד לדיסקונט ל-10 שקל למניה ושימר את ההמלצה על 'קנייה'.
גולדברג: "מגמות הליבה של דיסקונט ממשיכות להיות חיוביות, והבנק עומד ביעדיו: ההכנסות גדלות בקצב מהיר של כ-13%, כאשר ההוצאות יציבות יחסית (1% ) כתוצאה מירידה במצבת כח האדם והתייעלות בסינוף. איכות האשראי משתפרת והלימות ההון נשארת יציבה יחסית, על אף הצמיחה המהירה בנכסי הסיכון. תיק האשראי צמח בקצב מרשים של כ-1.9% לעומת הרבעון הקודם, וקצב מרשים אף יותר של כמעט 11% במהלך השנה החולפת. איכות האשראי השתפרה: ה NPL ירדו בכ-10% לעומת הרבעון הקודם ויחס כיסוי ההפרשות (NPL coverage) עלה ל-93%. עלויות האשראי היו אמנם גבוהות מהצפי, אולם מדובר בעיקר על הפרשות קבוצתיות, כאשר ההפרשות הפרטנית דווקא הצביעו על קיטון קל כתוצאה מריקבוריס. ההכנסות מעמלות בלטו לטובה הרבעון, כאשר הם גדלו בכ-7% ברמה שנתית. גם יחס ההון העצמי נשאר יציב יחסית, וירד ל-9.7% (לעומת 9.8% בסוף השנה), בעיקר כתוצאה מיישום הוראות המעבר (גריעה של כ-10 נקודות בסיס) והגידול בנכסי סיכון, הודות לרווחיות הגבוהה ברבעון ומימוש האופציות (כ-120 מיליון שקל הרבעון)".
הבורסה לניירות ערך בתל אביב, צילום: מנדי הניגהבורסה ננעלה באדום: ת"א ביטוח איבד 6.9%, הבנקים 4.5% - איי.סי.אל זינקה 4.8%
הבורסה ננעלה בירידות חזקות, כשהבנקים וחברות הביטוח בירידות חדות, לאור איומי שר האוצר, סמוטריץ', על הכפלת המיסוי על הבנקים במידה ויגלגלו את המיסוי לצרכנים; סאמיט ירדה לאור ירידת שווי נכסים בניו יורק, ובמקביל הגישה הצעה לרכישת פורטפוליו של דה זראסאי, טורבוג'ן זינקה לאחר איזכור השם רפאל; ומי חברת האנרגיה המתחדשת שהורידה תחזיות ונפלה?
הבורסה ננעלה ביום אדום במיוחד, והפיננסים משכו את מדדי הדגל למטה, כשמספר גופים ירדו במהלך המסחר בשיעור דו-ספרתי, כולל הראל, מנורה, מזרחי ודיסקונט, אך לקראת הנעילה הירידות התמתנו מעט.
דווקא בכזה יום מעניין לראות את המניות שבכל זאת מצליחות לטפס. ארן ארן 15.25% מזנקת דו-ספרתית, ארן היא חברת מו"פ קטנה, היא מספקת שירותי פיתוח הנדסי לחברות בתעשיות שונות (רפואה, ביטחון, מים, פלסטיק), וגם משקיעה בסטארט-אפים, היא הודיעה על קבלת שתי הזמנות, האחת מחברה בטחונית ישראלית והשניה מחברה בטחונית בינלאומית לייצור מוצרים לשוק הבטחוני, בהיקף כולל של כ- 18.45 מיליון שקל, בנוסף להזמנה נוספת של כ-3 מיליון שקל. בהזמנות ארן כותבת שנכללת גם הזמנה לייצור מוצר שנבחר על ידי הלקוח כפתרון ייחודי בתחום מערכות אוויריות בלתי מאוישות (רחפנים).
סאמיט סאמיט -4.78% הגישה הצעה לרכישת פורטפוליו נכסי דיור להשכרה של חברת דה זראסאי גרופ בניו־יורק, בהיקף של כ־450 מיליון דולר, והצעתה נבחרה כהצעה המובילה במסגרת הליך מכירה פומבית המתנהל כחלק מהליכי חדלות פירעון של דה זראסאי מול הבנק המממן. במקביל, עדכנה סאמיט על אינדיקציה לירידת שווי של 65-70 מיליון דולר בנכסי הדיור הקיימים שלה בניו־יורק, נתון שממחיש את הלחץ המתמשך בשוק המגורים האמריקאי.
טורבוג'ן טורבוג'ן 9.25% זינקה היום אחרי שהודיעה על התקשרות עם רפאל כדי להשתמש במיקרו-טורבינה שעליה יש לרפאל קניין רוחני בשביל לעשות פיילוט עם חברה בטחונית, רפאל תקבל תמלוגים של 10% מההכנסות של הפרויקט. מכל ההודעה הזאת נראה שטורבוג'ן בעיקר משתמשת, לכאורה, בשם של רפאל כדי לקבל קרדיביליות מול מערכת הביטחון וגם השוק, נזכיר כי טורבוג'ן הודיעה שהיא בדרך לנאסד"ק: טורבוג’ן הגישה תשקיף ל-SEC
- אלביט עלתה 2.6%, מדד הביטוח ירד 2.1%; המדדים ננעלו בעליות קלות
- ראלי בת"א: טבע עלתה 2.6%, הבנקים עלו 1.4%, הייפר ועל בד זינקו 16%
- המלצת המערכת: כל הכותרות 24/7
ג'ין טכנולוגיות 6.41% דיווחה שנבחרה כספק יחיד לאספקת תשתית GenAI ארגונית לאחד משלושת גופי הבריאות הגדולים בישראל - לביזפורטל נודע שמדובר בקופת חולים מכבי. ההתקשרות המתוכננת היא לשלוש שנים וכוללת רישיון שימוש בפלטפורמה של החברה לצד שירותי פיתוח, התאמה, הטמעה וליווי מקצועי. נכון לעכשיו אין הזמנת עבודה מחייבת והמהלך כפוף לאישורים פנימיים אצל מכבי - ג׳ין טכנולוגיות תטמיע AI בקופ"ח גדולה - במי מדובר?
הבורסה לניירות ערך בתל אביב, צילום: מנדי הניגהבורסה ננעלה באדום: ת"א ביטוח איבד 6.9%, הבנקים 4.5% - איי.סי.אל זינקה 4.8%
הבורסה ננעלה בירידות חזקות, כשהבנקים וחברות הביטוח בירידות חדות, לאור איומי שר האוצר, סמוטריץ', על הכפלת המיסוי על הבנקים במידה ויגלגלו את המיסוי לצרכנים; סאמיט ירדה לאור ירידת שווי נכסים בניו יורק, ובמקביל הגישה הצעה לרכישת פורטפוליו של דה זראסאי, טורבוג'ן זינקה לאחר איזכור השם רפאל; ומי חברת האנרגיה המתחדשת שהורידה תחזיות ונפלה?
הבורסה ננעלה ביום אדום במיוחד, והפיננסים משכו את מדדי הדגל למטה, כשמספר גופים ירדו במהלך המסחר בשיעור דו-ספרתי, כולל הראל, מנורה, מזרחי ודיסקונט, אך לקראת הנעילה הירידות התמתנו מעט.
דווקא בכזה יום מעניין לראות את המניות שבכל זאת מצליחות לטפס. ארן ארן 15.25% מזנקת דו-ספרתית, ארן היא חברת מו"פ קטנה, היא מספקת שירותי פיתוח הנדסי לחברות בתעשיות שונות (רפואה, ביטחון, מים, פלסטיק), וגם משקיעה בסטארט-אפים, היא הודיעה על קבלת שתי הזמנות, האחת מחברה בטחונית ישראלית והשניה מחברה בטחונית בינלאומית לייצור מוצרים לשוק הבטחוני, בהיקף כולל של כ- 18.45 מיליון שקל, בנוסף להזמנה נוספת של כ-3 מיליון שקל. בהזמנות ארן כותבת שנכללת גם הזמנה לייצור מוצר שנבחר על ידי הלקוח כפתרון ייחודי בתחום מערכות אוויריות בלתי מאוישות (רחפנים).
סאמיט סאמיט -4.78% הגישה הצעה לרכישת פורטפוליו נכסי דיור להשכרה של חברת דה זראסאי גרופ בניו־יורק, בהיקף של כ־450 מיליון דולר, והצעתה נבחרה כהצעה המובילה במסגרת הליך מכירה פומבית המתנהל כחלק מהליכי חדלות פירעון של דה זראסאי מול הבנק המממן. במקביל, עדכנה סאמיט על אינדיקציה לירידת שווי של 65-70 מיליון דולר בנכסי הדיור הקיימים שלה בניו־יורק, נתון שממחיש את הלחץ המתמשך בשוק המגורים האמריקאי.
טורבוג'ן טורבוג'ן 9.25% זינקה היום אחרי שהודיעה על התקשרות עם רפאל כדי להשתמש במיקרו-טורבינה שעליה יש לרפאל קניין רוחני בשביל לעשות פיילוט עם חברה בטחונית, רפאל תקבל תמלוגים של 10% מההכנסות של הפרויקט. מכל ההודעה הזאת נראה שטורבוג'ן בעיקר משתמשת, לכאורה, בשם של רפאל כדי לקבל קרדיביליות מול מערכת הביטחון וגם השוק, נזכיר כי טורבוג'ן הודיעה שהיא בדרך לנאסד"ק: טורבוג’ן הגישה תשקיף ל-SEC
- אלביט עלתה 2.6%, מדד הביטוח ירד 2.1%; המדדים ננעלו בעליות קלות
- ראלי בת"א: טבע עלתה 2.6%, הבנקים עלו 1.4%, הייפר ועל בד זינקו 16%
- המלצת המערכת: כל הכותרות 24/7
ג'ין טכנולוגיות 6.41% דיווחה שנבחרה כספק יחיד לאספקת תשתית GenAI ארגונית לאחד משלושת גופי הבריאות הגדולים בישראל - לביזפורטל נודע שמדובר בקופת חולים מכבי. ההתקשרות המתוכננת היא לשלוש שנים וכוללת רישיון שימוש בפלטפורמה של החברה לצד שירותי פיתוח, התאמה, הטמעה וליווי מקצועי. נכון לעכשיו אין הזמנת עבודה מחייבת והמהלך כפוף לאישורים פנימיים אצל מכבי - ג׳ין טכנולוגיות תטמיע AI בקופ"ח גדולה - במי מדובר?
