דירקטוריון סטרטסיס דוחה את הצעות הרכש המעודכנות שקיבלה החברה מ-3D Systems ומננו דיימנשן
חברת סטרטסיס סטרטסיס העוסקת בפתרונות הדפסת תלת-ממד פולימריים, הודיעה כי לאחר בדיקה והתייעצות עם יועציה הפיננסיים והמשפטיים, קבע דירקטוריון החברה פה אחד, כי הצעת הרכש החלקית המתוקנת של ננו דיימנשן ננו דיימנשן , שהוצעה ב-27 ביוני 2023, לרכישת מניות רגילות של סטרטסיס תמורת 20.05 דולר למניה במזומן, משקפת הערכת חסר משמעותית של סטרטסיס ואינה לטובת בעלי המניות של החברה. היות וכך, הדירקטוריון ממליץ פה אחד לבעלי המניות לדחות את ההצעה המתוקנת ולמסור הודעת התנגדות נגד ההצעה.
ב-30 במאי 2023, דחה דירקטוריון סטרטסיס את הצעת הרכש החלקית הקודמת של ננו, לרכישת מניות רגילות של סטרטסיס תמורת 18 דולר למניה במזומן. סטרטסיס קוראת לבעלי המניות שלה שלא לקבל את ההצעה החלקית הנוכחית של ננו ומציינת, כי היענות להצעה רק תעודד את הניסיון האופורטוניסטי והכופה של ננו לרכוש את סטרטסיס במחיר לא הולם.
בניגוד להצעות רכש בארה"ב, על פי הכללים בישראל, הצעת הרכש של ננו תיכשל אם מספר המניות בשלן יוגשו בפועל הודעות התנגדות יהיה גדול או שווה למספר המניות שיצטרפו להצעה. על כן, בנוסף לאי היענות להצעת הרכש, הגשה של הודעת התנגדות יכולה להביא לכישלון ההצעה. אי הצטרפות להצעה לבדו, עלול לגרום לכך, שבעלי מניות שלא יצטרפו להצעה יישארו כבעלי מניות מיעוט בחברה בשליטת ננו. "לכן אנו ממליצים בתוקף לבעלי המניות של סטרטסיס להגיש את הודעת ההתנגדות שלהם, על מנת להפחית את הסיכון שיהפכו לבעלי מניות מיעוט".
סטרטסיס קיבלה משוב מבעלי מניות וברוקרים רבים, על פיו תהליך הגשת ההתנגדות להצעה, אשר הותווה על ידי ננו הינו לא הוגן, כופה, מקשה ומבלבל עבור בעלי מניות המחזיקים במניות סטרטסיס (כמו הרוב המכריע של בעלי המניות של החברה), והמבקשים להגיש הודעת התנגדות מטעמם. סטרטסיס הודיעה כבר לננו, לסוכני הצעת הרכש שלה ולבתי המשפט בישראל, כי יש לתקן הליך זה, כך שהגשת הודעת התנגדות מצד בעלי מניות החברה תהיה נגישה וקלה באותה מידה כמו הליך ההצטרפות להצעת הרכש החלקית של ננו.
- איי.סי.אל: ירידה של 16.5% ברווח הנקי ל-91 מיליון דולר
- ממשיכה במומנטום החיובי: אלוט מכה את הצפי - המניה קופצת
- המלצת המערכת: כל הכותרות 24/7
דירקטוריון סטרטסיס קורא לבעלי המניות לדחות את הצעת הרכש החלקית, למשוך בחזרה מניות שכבר הצטרפו אליה, ולהגיש הודעת התנגדות מטעמם. כדי למסור הודעת התנגדות, מנחה סטרטסיס את בעלי מניותיה ליצור קשר עם הברוקר ולהורות לו לשלוח הודעת התנגדות בשמכם. גם אם כבר ניתנה הסכמה לקבלת ההצעה בעבר, ניתן למשוך אותה כעת.
- 3.סמי 03/07/2023 13:33הגב לתגובה זורבים על קופת מזומנים ושליטה בחברה עם צמיחה נמוכה ורווח ירוד.
- 2.יוני 03/07/2023 12:53הגב לתגובה זולננודיימנשן בכלל ולי. שטרן בפרט אין שום ערך מוסף עבורם
- 1.שלום 03/07/2023 11:36הגב לתגובה זוחזירות ישראלית כרגיל
הבורסה לניירות ערך בתל אביב, צילום: מנדי הניגהבורסה ננעלה באדום: ת"א ביטוח איבד 6.9%, הבנקים 4.5% - איי.סי.אל זינקה 4.8%
הבורסה ננעלה בירידות חזקות, כשהבנקים וחברות הביטוח בירידות חדות, לאור איומי שר האוצר, סמוטריץ', על הכפלת המיסוי על הבנקים במידה ויגלגלו את המיסוי לצרכנים; סאמיט ירדה לאור ירידת שווי נכסים בניו יורק, ובמקביל הגישה הצעה לרכישת פורטפוליו של דה זראסאי, טורבוג'ן זינקה לאחר איזכור השם רפאל; ומי חברת האנרגיה המתחדשת שהורידה תחזיות ונפלה?
הבורסה ננעלה ביום אדום במיוחד, והפיננסים משכו את מדדי הדגל למטה, כשמספר גופים ירדו במהלך המסחר בשיעור דו-ספרתי, כולל הראל, מנורה, מזרחי ודיסקונט, אך לקראת הנעילה הירידות התמתנו מעט.
דווקא בכזה יום מעניין לראות את המניות שבכל זאת מצליחות לטפס. ארן ארן 15.25% מזנקת דו-ספרתית, ארן היא חברת מו"פ קטנה, היא מספקת שירותי פיתוח הנדסי לחברות בתעשיות שונות (רפואה, ביטחון, מים, פלסטיק), וגם משקיעה בסטארט-אפים, היא הודיעה על קבלת שתי הזמנות, האחת מחברה בטחונית ישראלית והשניה מחברה בטחונית בינלאומית לייצור מוצרים לשוק הבטחוני, בהיקף כולל של כ- 18.45 מיליון שקל, בנוסף להזמנה נוספת של כ-3 מיליון שקל. בהזמנות ארן כותבת שנכללת גם הזמנה לייצור מוצר שנבחר על ידי הלקוח כפתרון ייחודי בתחום מערכות אוויריות בלתי מאוישות (רחפנים).
סאמיט סאמיט -4.78% הגישה הצעה לרכישת פורטפוליו נכסי דיור להשכרה של חברת דה זראסאי גרופ בניו־יורק, בהיקף של כ־450 מיליון דולר, והצעתה נבחרה כהצעה המובילה במסגרת הליך מכירה פומבית המתנהל כחלק מהליכי חדלות פירעון של דה זראסאי מול הבנק המממן. במקביל, עדכנה סאמיט על אינדיקציה לירידת שווי של 65-70 מיליון דולר בנכסי הדיור הקיימים שלה בניו־יורק, נתון שממחיש את הלחץ המתמשך בשוק המגורים האמריקאי.
טורבוג'ן טורבוג'ן 9.25% זינקה היום אחרי שהודיעה על התקשרות עם רפאל כדי להשתמש במיקרו-טורבינה שעליה יש לרפאל קניין רוחני בשביל לעשות פיילוט עם חברה בטחונית, רפאל תקבל תמלוגים של 10% מההכנסות של הפרויקט. מכל ההודעה הזאת נראה שטורבוג'ן בעיקר משתמשת, לכאורה, בשם של רפאל כדי לקבל קרדיביליות מול מערכת הביטחון וגם השוק, נזכיר כי טורבוג'ן הודיעה שהיא בדרך לנאסד"ק: טורבוג’ן הגישה תשקיף ל-SEC
- אלביט עלתה 2.6%, מדד הביטוח ירד 2.1%; המדדים ננעלו בעליות קלות
- ראלי בת"א: טבע עלתה 2.6%, הבנקים עלו 1.4%, הייפר ועל בד זינקו 16%
- המלצת המערכת: כל הכותרות 24/7
ג'ין טכנולוגיות 6.41% דיווחה שנבחרה כספק יחיד לאספקת תשתית GenAI ארגונית לאחד משלושת גופי הבריאות הגדולים בישראל - לביזפורטל נודע שמדובר בקופת חולים מכבי. ההתקשרות המתוכננת היא לשלוש שנים וכוללת רישיון שימוש בפלטפורמה של החברה לצד שירותי פיתוח, התאמה, הטמעה וליווי מקצועי. נכון לעכשיו אין הזמנת עבודה מחייבת והמהלך כפוף לאישורים פנימיים אצל מכבי - ג׳ין טכנולוגיות תטמיע AI בקופ"ח גדולה - במי מדובר?
נבות בר, מנכ"ל קיסטון קרדיט: דודי מוסקויץלאומי מספק מימון של 1.7 מיליארד לקיסטון בריבית טובה וזה עדיין מעל ריבית המשכנתא שלכם
לאומי הצליח "לגנוב" את המימון לקיסטון - יממן את שותפות אגד בעסקה שתכניס לבנק כ-100 מיליון שקל בשנה והרווח עלייה יהיה כ-30 מיליון; וגם איך שה שהבטוחה ההדרת - חברת אגד שווה פחות לביטחון מהדירה שלכם?
קיסטון קיסטון אינפרא -1.11% , בעלת השליטה בקבוצת אגד, משלימה מימון מחדש בשותפות אגד, כשבנק לאומי מוביל מימון בהיקף של כ-1.75 מיליארד ש"ח בחיתום מלא. קיסטון נסחרת סביב ה-10 שקלים. מתחילת החודש היא עולה ב-2.2%, מתחילת השנה היא קפצה ב-74.8%, וב-12 החודשים האחרונים היא עלתה ב-71%. שווי השוק של החברה עומד על כ-1.9 מיליארד ש"ח.
המהלך מחליף שני הסכמי מימון נפרדים שהיו בעבר, וכל אחד מהם נשען על קונסורציום של כמה גופים מממנים. כעת המימון מתרכז בבנק אחד ובהסכם אחד, מה שמפשט את ניהול החוב בשוטף.
המימון החדש מיועד למחזור החוב הקיים, והוא כולל גם מסגרת למימון רכישת יתרת 13.2% מאגד במסגרת אופציית ה-PUT השנייה והאחרונה, שצפויה בפברואר 2026. מבחינת השותפות, זה גם מייצר מסגרת מימון מראש לאירוע המימוש, ולא רק מחליף חוב קיים.
מה הריבית האפקטיבית ולמה היא גבוהה יותר ממשכנתא
הריבית האפקטיבית המשוקללת בעסקה עומדת על כ-6% נכון להיום. חלק משמעותי מהחוב בריבית משתנה, כך שאם סביבת הריבית יורדת, גם עלות המימון עשויה להתעדכן כלפי מטה לפי התמהיל בפועל.
- קיסטון קופצת לאחר זינוק בהכנסות וברווח
- קיסטון: זינוק בהכנסות וברווח - מעלה את תחזית התזרים בכ-57%
- המלצת המערכת: כל הכותרות 24/7
כדי להבין איך מתקבל המספר צריך להסתכל על ריביות הבסיס ועל מרווחי האשראי שמתווספים אליהן. חלק מההלוואה בריבית פריים, חלק בריבית בסיס שקלית או צמודה שמחוברת לשוק האג"ח, ובמסלול הצמוד נכנסת גם ההצמדה למדד שמעלה את העלות האפקטיבית כשמגלמים אינפלציה. סיכוי טוב שהריבית תרד בהמשך השנה הבאה. אם בנק ישראל אכן יוריד את המשכנתא בלפחות 0.5%, הריבית על החוב תרד ל-5.5%.
