שאלת ״השווקים לאן?״ ממשיכה לרחף באוויר. הקונפליקט הגדול בין הפסימיים - רואי המיתון והאופטימיים - צופי הורדת הריבית בהמשך הדרך נמשך. ביום שני הפסימיים הבקיעו שער.

להפחתת הפסימיות אפשר לציין את העובדה שיש שוני גדול בין הסקטורים. כידוע לכם, יש כבר הרבה מניות שהתרסקו ומולן יש מניות שהן בשיא היסטורי. השונות הזו מאפשרת להמשיך לסחור ויכולה לתרום ליציבות השווקים.

העובדה שביידן הודיע על התמודדות יכולה להיות טובה לשווקים שכן יהיה לנו ממשל מכהן שירצה לייצר הרגשה כלכלית טובה ולהימנע ממיתון וכך עלה הסיכוי לשנת טרום שנת בחירות חיובית על פי המסורת והסטטיסטיקה. לי אישית הרעיון של התמודדות בין ביידן לטראמפ נראה הזוי למדי אבל מאחורי ביידן יש מפלגה וממשל שינסו לשמר את שלטונם ומאחורי טראמפ יש מפלגה רפובליקנית ויכולת רטורית ליצר תקווה.

נתחיל עם שתי מניות שבחרתי כמעניינות ושמייצגות את סיפורי הגאות והשפל של השוק במצבו הנוכחי. 

הראשונה היא AI, אחת ממייצגות טרנד הבינה המלאכותית, גם בסמבול וגם במהות. המשיכה לרדת בשל הורדת דרוג של אנליסט. הגרף מראה שהיא נמצאת בנקודה ״קלאסית״ לקניה, אולי החלום לכל מי שראה אותה קופצת וחיכה להזדמנות. נמשיך לעקוב.

• הנאסד״ק עלה ב-1%; צ׳ק-אפ זינקה ב-190%, טבע נפלה ב-5%
• הנאסדק עלה 0.4% וסגר בשיא חדש; טסלה עלתה 7%
• המלצת המערכת: כל הכותרות 24/7

מהצד השני יש לנו את KO. כתבתי על חסינותה כאן לפני חודשים מספר ואף קבלתי ״נזיפה״ מוצדקת למדי על הצגת מניה של חברה שמוכרת מוצרים לא בריאים. אבל, קוקה קולה, כמו  ״אחותה״ לסקטור מקדונלד׳ס, נמצאת ברמות שיא ומכוונת גבוה יותר. הגרף מראה שמצד אחד היא מתחת לרמת התנגדות היסטורית אבל מצד שני חצתה קו מגמה יורד. מהלך מעל השיא ההיסטורי יהיה סימן קניה וסיכוי וילמד על סיכוי למהלך עליה נוסף.

ואם כבר במזון אנחנו עוסקים, שימו לב למנית הבית שלי, סטארבאקס - SBUX. אינפלציה ועליית מחיר הקפה? פיטורין ומיתון? יש את BBBY פושטת הרגל (אולי הזדמנות ב - 20 סנט???) ויש את החברה שגם ממותגת טוב וגם מנוהלת טוב - SBUX. הגרף מראה שהיא חזקה מאוד בהשוואה ל - S&P500 ויש סיכוי שגם אותה נפגוש בשיא בעתיד הנראה לעין.

ובפינה המשולבת מזון + מציאות יש לנו את STKH שמפגינה סימני התעוררות. מניית חברת הפוד-טק הישראלית אומנם עלתה חזק מהשפל אבל עדיין יש לה מקום טכני לעלות. תיבחן תמיכה ב - 0.75 ותמיכה כזו יכולה להיות סימן חיובי לעתיד.

• השוורים חוזרים: אסיה והחוזים בוול סטריט בעליות
• החוזים על וול סטריט עולים עד 1.2% - מתקרבים לסיום השביתה הגדולה במגזר הציבורי
• תוכן שיווקי שוק הסקנדרי בישראל: הציבור יכול כעת להשקיע ב-SpaceX של אילון מאסק
• הונאה של 2 מיליארד דולר - עונש של 11 אלף שנות מאסר - ומוות...

ההשקעה בפיננסים מחייבת בררנות, כנראה

עכשיו נעמיק בסקטור הפיננסים, סקטור שציטטתי לגביו ביום שני כי הוא נמצא בתקופת הכרעה היסטורית.

נתחיל בעדכון למניית שוואב / SCHW שמדובר בה רבות בתקופה האחרונה. מצד אחד נהנית מעולמות המסחר וההשקעות. מצד שני סובלת מסגמנט הבנקאות. מה שתרצו לבדוק בימים הקרובים היא שהיא מסתובבת למעלה מהאזור שסימנתי בעיגול ומייצרת סוג של ראש וכתפיים תחתית. כך נדע שיש פוטנציאל לתמיכה ועליה.

נמשיך בדיאלוג  עם הסקירה הטכנית השבועית של ארי ואלד, האנליסט הטכני המשובח של אופנהיימר.

בעוד אני הצגתי את KBE כקרן שתלמד אותנו על הלך הרוח, ארי מדבר על IAI, קרן ענף הברוקרים והמסחר. מסתנכרנת עם השיחה שלנו על שוואב. בדרך כלל ואלד ואני רואים עין בעין את הגרפים אבל בעניין IAI אני חולק עליו וחושש שהיא יכולה לרדת לאור שבירת קו המגמה. לכן נראה לי שמהלך נקודתי על SCHW יכול להיות מעניין יותר.

אני כן מתחבר להמלצה של ואלד על מנית הבורסה CBOE. מתחברת גם לדיון שלנו היום על רכישת מניות בשיא. מדובר בבורסה וותיקה לנגזרות פיננסיות. תחום מסחר שלא נעלם, בין אם בעליות ובין אם בירידות. הגרף מראה פריצה של רמת השיא ההיסטורי שהיא סימן לפוטנציאל עליה ארוך טווח. שימו לב שיש לנו מניה כמו SBUX בדרך לשיא, מניה כמו KO עם פוטנציאל פריצה ומניה כמו CBOE שמממשת מהלך משמעותי אחרי פריצה. כפי שאמרנו גיוון אפשרויות ללא קשר לשוק.

איזה מניות תיקחו לתיק? את הזולות והחבוטות או את היקרות והזוהרות? שאלה טובה. התשובה המנצחת, כמו בהרבה מקרים בחיים, היא גם וגם. כך מאזנים את התיק כפי שמדדי השוק התאזנו. היתרון הפוטנציאלי בניהול תיק על מדדים הוא שניתן להחליף את המניות בקצב מהיר יותר ממדדי המניות ולנסות ליצר רווח גם בשוק מדשדש.

טסלה ב - 2000 דולר למניה?

קת׳י ווד, המשקיעה שגילתה את טסלה, פרסמה השבוע עדכון למודל הערכת השווי לחברה עם מחיר יעד של 2000 דולר למניה לעוד חמש שנים. אין לי דעה על הרעיון הזה אבל הוא בהחלט נמצא, פילוסופית, על התפר שבין אומץ להזיה. למרות שביום שני כתבתי שאין למהר לקנות את המניה (וציינתי שזאת למרות שיש מי שחושבים שהיא הזדמנות) אין סיבה שנתעלם מקת׳י ווד ולא ניתן לגרף עוד מבט.

אם נרצה לראות משהו חיובי על הגרף, אוכל לציין שבאזור ה - 147 דולר יש פוטנציאל תמיכה. מתחברת לנקודת פתיחת פער המחיר העולה והיעד לירידה שנתתי כך שמי שמצטרף לקת׳י ווד יכול לנסות קניה באזור הזה.

ואם בטסלה עסקינן, שימו עיין שוב על F. לא מצליחה להתרומם אבל ממשיכה להיות מעניינת לסבלניים. שימו לב למשולש שאמור להיפרץ בקרוב עם סיכוי לפריצה למעלה ולמהלך עליה משמעותי בעקבותיה. נראה לי שגיוון בין טסלה לפורד יכול להיות מעניין ברוח התיק המתאים לימים אלו.

נסיים את סקירת המניות עם בקשה של הקורא מ. לעדכן את הניתוח הטכני של ENPH. החברה מתמחה בפתרונות אנרגיה חלופית/נקיה ביתית. הגרף מראה התנגדות ב - 230 ותמיכה שמתכנסת לכיוון 200. סה״כ המניה מתחת לממוצע הנע ל - 200 יום כך שנראה שרכישה למעוניינים יכולה להיות או מעל השער 200 או לאחר פריצה ב - 230. בנקודת הסגירה של אתמול אפשר להמתין.

ומילה על השוק לאור הירידות מאמש. אנחנו עדיין באזור התנודתיות. הירידות מאמש כמובן לא עוזרות עם שבריריות מהלך העליה אליה התייחסתי ביום שני אבל נראה לי שכדאי להמתין זמן מה לפני שממהרים למסקנות. בינתיים שיהיה חג שמח.

כותב המאמר הינו זיו סגל ([email protected]) העוסק בתחום השווקים הפיננסיים, ניתוח טכני, מימון התנהגותי ואימון מנטלי, בעל עיסוקים מגוונים בתחום באקדמיה ובפרקטיקה.

*אין לראות באמור לעיל משום המלצה לביצוע פעולות ו/או ייעוץ השקעות ו/או שיווק השקעות ו/או ייעוץ מכל סוג שהוא. המידע המוצג הינו לידיעה בלבד ואינו מהווה תחליף לייעוץ המתחשב בנתונים ובצרכים המיוחדים של כל אדם. כל העושה במידע הנ"ל שימוש כלשהו - עושה זאת על דעתו בלבד ועל אחריותו הבלעדית. החברה ו/או הכותבים מחזיקים ו/או עלולים להחזיק חלק מן הניירות המוזכרים לעיל.