אנבידיה עולה בעקבות העלאת המלצה ומחיר יעד של 355 דולר
אנליסט מ-HSBC מעלה דירוג לאנבידיה NVIDIA COR ומציין את מעמדה כמובילה בתעשיית הבינה מלאכותית. מניית החברה מקבלת העלאת דירוג ל-"קנייה" והקפצה משמעותית במחיר היעד ל-355 דולר מ-175 דולר. מה שמייצג אפסייד של בערך 30%.
כתבות קשורות:
לפי אלפאבת השבבים של גוגל עוקפים את אלו של אנבידיה
אנבידיה מכריזה על שירותים חדשים, איזו חברה ישראלית מעורבת?
פרנק לי, ראש צוות טכנולוגיה ב-HSBC אמר כי היו לו חששות בעקבות הירידה בהכנסות ממרכזי הנתונים במהלך שני הרבעונים האחרונים, זאת בנוסף לעלייה במלאי של החברה. למרות זאת הוא מאמין שתמחור השבבים החדשים של אנבידיה שנועדו לתעשיית הבינה מלאכותית יותר חזק מהחסרונות הללו ומציג שינוי רציני למודל ההכנסות של החברה. "אנחנו בהלם מכוח התמחור של אנבידיה על שבבי הבינה מלאכותית שמובילים את הרווחים מעלה ומאפשרים הערכת שווי גבוהה יותר", כתב לי.
לפי הניתוח של HSBC, שבבי הבינה מלאכותית ימכרו במחיר גבוה יותר של בין פי 10 לפי 20 מהמחיר של שבבי גיימינג רגילים, כלומר אנבידיה לא תצטרך להגדיל את מחזורי המכירות שלה לרמות שצפו בעבר. צפי הבנק הוא שהחברה תשלוט בתעשיית ה-Generative AI עם נתח שוק של 90% עד ל-2024 כשהיא מקדימה משמעותית את מתחרותיה ADVANCED MICRO DEVICES , INTEL CORPORATION ו- MICRON TECHNOLOGY .
- AMD קופצת בעקבות שמועות על שיתוף פעולה עם מיקרוסופט
- מניית Chegg קורסת 48%
- המלצת המערכת: כל הכותרות 24/7
"למרות שעדיין קשה לחזות את גודל שוק ה-Generative AI, לאנבידיה הפוטנציאל הגבוה ביותר מכיוון החומרה" כתב לי. החברה מיקמה עצמה כמנהיגה בתעשיית הבינה מלאכותית כשהיא משתמשת במילה .A.I בכל פורום פומבי שהיא נמצאת בו. בשיחת המשקיעים האחרונה, היא הזכירה A.I. יותר מ-70 פעמים.
מוצרי Generative Ai מאומנים על טקסט, תמונות וסרטונים באופן גס על מנת לייצר תוכן. העניין בסוג זה של אינטליגנציה מלאכותית התעורר לאחר ש-OpenAI שחררה את ChatGPT בסוף שנה שעברה. התקווה היא שהצורך בשבבים אותם מייצרת אנבידיה על מנת לאמן מודלי AI בשביל שירותים מבוססי Generative AI יתרמו לביקוש למוצרי החברה.
האנליסט סטייסי רסגון כתב לפני כשבועיים "אנחנו בתחילת עקומת המאמצים (של טכנולוגיה חדשה), במהלך הזמן אנחנו מאמינים כי שווי שוק המטרה הכולל יגיע למיליארדי דולרים ככל שמודלי האינטליגנציה מלאכותית נהיים יותר מסובכים ויותר אנשים יאמצו את הטכנולוגיה", סטייסי העלה את מחיר המטרה למניית אנבידיה ל-300 דולר מ-265 דולר ואמר כי תחזיות החברה "נוטות מעלה" ומניית החברה היא הדרך הטובה ביותר להשתתף בשיגעון האינטליגנציה המלאכותית.
- ג’יי.פי מורגן: בועת ה-AI היא סיכון גדול יותר לשווקים מהמתיחות הגיאופוליטית
- לא רק AI: הנישה החדשה והצומחת שמתפתחת במקביל לתחום הלוהט
- תוכן שיווקי צברתם הון? מה נכון לעשות איתו?
- המניה הישראלית שזינקה אתמול פי 5 וצפויה להמשיך לעלות גם היום
הואנג וליפ בו טאןאנבידיה משקיעה 5 מיליארד דולר באינטל - מיריבות לשותפות אסטרטגית
ג'נסן הואנג עוזר לליפ בו טאן. מנכ"ל אנבידיה שלו היכרות קודמת עם מנכ"ל אינטל, הציע עסקה שאי אפשר לסרב לה. אנבידיה תשקיע סכום משמעותי באינטל ותפתח יחד איתה שבבים בתחום הדאטה סנטרס. אינטל שנסחרת בכ-2% מהשווי הכולל של אנבידיה, מזנקת בשיעור חד, אבל אם המיזם הזה יצליח, מדובר רק בהתחלה.
אנבידיה משקיעה 5 מיליארד דולר באינטל - שיתוף פעולה אסטרטגי בתחום הדאטה סנטרים
מניית אינטל מזנקת 33% לאחר הודעה דרמטית על השקעה של אנבידיה בהיקף של 5 מיליארד דולר, במחיר של 23.28 דולר למניה. ההשקעה היא חלק מהסכם אסטרטגי רחב במסגרתו החברות יפתחו במשותף מספר דורות של מוצרים ייעודיים לדאטה סנטרים ולמחשבים אישיים. נזכיר כי הממשל השקיע באינטל סכום של 9 מיליארד דולר לפני כחודשיים - הממשל האמריקאי רוכש 10% מאינטל בדיסקאונט של כ-20%
במסחר בניו יורק בטרום נסחרת מניית אינטל במחיר של 32.4 דולר - מחיר שיא של השנים האחרונות, ומניית אנבידיה עולה בטרום ב־2.6%. המהלך נתפס כהבעת אמון יוצאת דופן בחברת אינטל, שבשנים האחרונות התמודדה עם ירידה במעמדה מול מתחרות כמו AMD ואנבידיה עצמה.
מהות העסקה
אנבידיה, שמובילה את מהפכת הבינה המלאכותית עם שבבי ה־GPU שלה, מחפשת דרכים להרחיב את היכולות בתחום השרתים וה־PC באמצעות שילוב עם טכנולוגיות ייצור השבבים של אינטל. אינטל מצידה מקבלת חיזוק הוני משמעותי לצד אפשרות לשתף פעולה עם אחת החברות הדומיננטיות ביותר בשוק.
- ההשקעה המוצלחת של טראמפ: 5 מיליארד דולר בפחות מחודש
- אינטל - העבר, ההווה והעתיד לצד אנבידיה
- המלצת המערכת: כל הכותרות 24/7
במסגרת ההסכם, אינטל ואנבידיה צפויות לפתח במשותף ארכיטקטורות חדשות שיותאמו במיוחד ליישומים בדאטה סנטרים, תחום הצומח בקצב מסחרר עם העלייה בביקוש לשירותי בינה מלאכותית, ענן ו־edge computing.
צילום: Brett Sayles, Pexelsלא רק AI: הנישה החדשה והצומחת שמתפתחת במקביל לתחום הלוהט
כשהבינה המלאכותית והאוטומציה הם שני המגזרים הטכנולוגיים הכי צומחים בעולם, הם זקוקים לצדם לתשתיות מתאימות. Equinix, אחת החברות המובילות בעולם בהקמת מרכזי נתונים, היא רק דוגמה אחת לחברות שנהנות מהטרנד. וגם: למה למרות העלייה של מניית סופטבנק, וול סטריט ממשיכה לאהוב אותה
בפברואר 2024 עדכנתי כתבות עבר שעשיתי על ענקית האחזקות-השקעות היפנית סופטבנק (סימול:SFTBY) תחת הכותרת "הקונגלומרט היפני שוול סטריט לא אוהבת משקף פוטנציאל גדול". היתה זו כתבה שלישית או רביעית על החברה מאז תחילת המאה. מאז הכתבה המניה עלתה בקרוב ל-200%, אלא שבמהלך השנה האחרונה ולמרות העלייה במחיר וול סטריט מחבבת יותר ויותר את הקונגלומרט היפני הגדול שהקים ב-1981 היזם מסאיושי סאן, אז בן 24. מאז, סאן ללא ספק מצליח להוכיח שהוא קורא נכון את התפתחות מהפכת האינפורמציה ופועל בהתאם, וזאת למרות אישיות מוזרה ולקיחת סיכונים אדירים שלמעשה גרמו לאנליסטים להגדירו כ"ספקולנט".
סאן התחיל את דרכו כמפיץ תוכנות ומשחקי וידאו, אבל אז פגש בזכיין מקדונלד'ס ביפן ששכנע אותו לעבור וללמוד בארה"ב. סאן אכן עשה זאת, למד מחשבים ב-UCLA, חזר ליפן והקים את סופטבנק שאותה הוא מוביל מאז כיו"ר, נשיא ומנכ"ל.
קבוצת סופטבנק מוגדרת כחברת אחזקות-השקעות יפנית רב-לאומית שמתמחה בהשקעות בחברות טכנולוגיה שמקדמות את מהפכת המידע, תוך התמקדות בשבבים, בבינה מלאכותית, רובוטיקה חכמה, האינטרנט של הדברים, טלקומוניקציה, שירותי אינטרנט ואנרגיה נקייה. החזקות מרכזיות של הקבוצה כוללות את חברת הקניין הרוחני המובילה של מוליכים למחצה Arm Holdings (סימול:ARM) שבה סופטבנק שולטת ב-90%. שווי החזקה זו לבדה מגיע כיום לכ-80% משווייה הכולל של סופטבנק. החחזקה השנייה בגודלה היא בקרן ההון סיכון הגדולה בעולם SoftBank Vision, אשר משקיעה בגל הבא של טרנספורמציה טכנולוגית, ושם סופטבנק שותפה עם ממשלת ערב הסעודית.
- נוקיה מקימה מחלקת בינה מלאכותית ומגייסת מאינטל
- וישראל מובילה עולמית בשימוש ב-AI
- המלצת המערכת: כל הכותרות 24/7
השאיפה המוצהרת של סאן היא להפוך את הקונצרן לקבוצת התאגידים החיונית ביותר לכלכלה הגלובלית. אגב, החברה היא גם ממנהלי הכספים המובילות גלובלית ומנהלת נכסים של רוב חברות הטכנולוגיה המובילות, ביניהן אפל (סימול:AAPL) וקוואלקום (סימול:QCOM). החברה השקיעה הון סיכון ראשוני בחברות כמו אנבידיה, אובר, T-Mobile, עליבאבא וספרינט, ובכולן מכרה את רוב ההחזקות ברווחי שיא (את ARM רכשה בהצעת רכש). היו לה גם כישלונות בדרך כמו WeWork הישראלית. סופטבנק היא גם המשקיעה הגדולה בעולם בסטארטאפים בתחומי הטכנולוגיה שהזכרתי למעלה, במיוחד בתחום ה-AI.
