שלום לכולם,

תודה רבה על כל החיזוקים, השאלות והרעיונות שקבלתי מכם השבוע. כל אלו עוזרים מאוד לדעת איך ואיפה אני תורם לכם ומה הנושאים שחשובים לכם. לפני שאתייחס לכמה מהרעיונות שקבלתי ניתן כבוד לשוק.

עוד שבוע של עליות שערים עבר עליו. אתם בוודאי תוהים איפה ירידות השערים והאם הן יגיעו.

רבים מסבירים שסביר שהשוק ימשיך לעלות. במובנים מסוימים זה אכן הגיוני. מה שקורה היום בעולם הוא שמדינות נחלשות וחברות מתחזקות. המדינות לוות/מדפיסות כסף, מגדילות גרעון ונושאות על גבן את עלות המגפה המשתוללת לרבות תמיכה בחברות שאינן נהנות מהחגיגה. החברות העסקיות (בהכללה כמובן) נהנות מרוח גבית של שינויים עולמיים, כניסה מאסיבית של משקיעים חדשים והזרמת כסף זול ואינן צריכות לממן את כל הבעיות של העולם. תיאורטית, ככל שהמצב ימשיך להיות רע, התופעה הזו יכולה להימשך. המדינות ימשיכו להדפיס כסף ולהשתעבד למחר והחברות ימשיכו לגייס ולהרוויח את הכסף הזה וליהנות בהווה.

העניין הוא שגם מדינה וגם חברה עסקית, הן בסך הכל ישות פיקטיבית שמאחוריה ניצבים אנחנו. כשמצבה של מדינה מחמיר, גם אם אנחנו מרוויחים על איזו מניה של חברת רכבים חשמליים, מצבנו מחמיר יחד עם המדינה. כשהביטקוין עולה ואתם קונים אותו בדולרים זולים, אתם קונים אותו בדולרים זולים שלכם שהמדינה הנואשת שלכם שופכת לשוק. כלומר, שאתם הנואשים שופכים לשוק. על פי חוקי הפיסיקה והטאו, כשמושכים חזק מדי לכיוון אחד, התגובה לכיוון השני תהיה חזקה. אם ממשיכים עוד קצת ועוד קצת לנפח את הבלון, הרעש של פיצוצו יהיה גדול יותר.

לצערי/נו, כאשר מדינה נחלשת היא משתמשת באמצעים שעומדים לרשותה: כוח (לרבות פגיעה בזכויות ופרטיות), רגולציה, מיסוי. לא ארחיב כאן בעניין הזה אבל מכיוון שהמדינה זה אנחנו והחברות שאנחנו משקיעים בהן עדיין משויכות למדינה, ההנגאובר מהחגיגה על כספי חובות מדינה יכול להיות קשוח.

• ה-S&P 500 צפוי לשבור היום שיא; ומה קורה באירופה?
• בכמה יעלה ה-S&P 500 בשנה הקרובה? תחזיות של הבנקים להשקעות
• המלצת המערכת: כל הכותרות 24/7

אחרי שקראתם את זה, זה בסדר לבחור באיזה משחק אתם ממשיכים לשחק. ״לסחוט את הלימון״ או ״לשמור על ההון״. להערכתי, הגם שאולי השחקנים הראשונים ימשיכו לחייך עוד זמן מה, האחרונים יודו לעצמם בסוף.

ההחלטה לשחק במשחק השני היא גם החלטה להתעלם מהשחקנים שבוחרים לסחוט את הלימון. לא ניתן לתזמן בדיוק את הופעתו של הברבור השחור שיתחיל את ההתדרדרות. GME היתה ברבורון שיצר פאניקה קלה שתוקנה. המשחק במניה הזו רק הראה לכם איך שוק יכול לרדת כשיש בהלה. תארו לכם מה יקרה כאשר יתנו לו סיבה קצת יותר טובה לרדת.

על גרף ה-S&P500 סימנתי שלושה סימנים של חולשה. הראשון הוא תבנית ה-דוג׳י שמאפיינת את יום המסחר האחרון. השני והשלישי הם הירידה של נפח המסחר ושל ה-RSI שלמעשה מתפצלים מכיוון המגמה הראשית. מדובר בסימן שמתחת לפני השטח לעליה החלשה שמעל פני השטח.

• קרב ענקים אווירי: איירבוס ובואינג משנות את מפת ההשקעות הגלובלית
• רואה החשבון שניצח את מס הכנסה - ולמה זה חשוב לכם?
• תוכן שיווקי שוק הסקנדרי בישראל: הציבור יכול כעת להשקיע ב-SpaceX של אילון מאסק
• טופס הפנסיה שעלול להפוך למוקש מס

על איזה חומר גלם מתחילים לדבר עכשיו? 

קורא נחוש לא וויתר עד שאבדוק את נושא ההשקעות ב-Graphene. לפני שאכתוב כאן על הממצאים אני רוצה לעודד אתכם להיות נחושים. אתם מכירים אותי כבר למעלה מ-20 שנים ויודעים שאני מחפש כל הזדמנות לשפר יכולות להבין את המציאות והשינויים בה. אבל, לפעמים זה לא נעשה מספיק מהר. בשביל לעזור לי לעזור לכולנו אתם מוזמנים להציג טיעונים בעד הרעיונות שלכם שיפרצו את המחסומים המנטאליים שלי ובהמשך של כולנו. נדרשת מכם נחישות ומשנת טיעונים סדורה: מה הרעיון, למה הוא מעניין, מה ומי תומכים בו, למה עוד לא ״גילו״ אותו ומתי יגלו אותו, איזה אפשרויות להשקיע בו. אתם מוזמנים לכתוב לי או לשתף ישר את כולם כאן בתגובות.

אז מה זה Graphene? על פי מכון דוידסון (הזרוע החינוכית של מכון ויצמן למדע) גרפן הוא החומר הדק בעולם-שכבה דו מימדית של אטומי פחמן. בנוסף לכך הוא חזק, שקוף בעל יכולת הן להיות מוליך חשמל והן להפוך להיות חומר מבודד. מגוון האפשרויות לשימוש בו הן רבות: מרכיבים קלים וחזקים לתעשיית התעופה והחלל, ריצוף DNA התפלת מים ו... ייצור סוללות. עכשיו אתם מבינים לאן זה הולך: רכבים חשמליים.

איך משקיעים: 

מנית Applied Graphene Materials נסחרת בבורסת לונדון תחת הסמבול AGM.L. החברה מפיקה גרפן ונחשבת לשחקן מרכזי בתעשיה.

אתר בשם Cartube מדווח כי Gac הסינית הציגה סוללות מבוססות גרפן שיוכלו להיטען ל-80% קיבולת בשמונה דקות. את המניה ניתן לרכוש בהונג קונג תחת הסימבול 2238.

חברת Aixtron היא חברה גרמנית שמתמחה בשימוש בגרפן בטכנולוגיות של פיתוח מוליכים למחצה אבל פועלת לפתח גם תחומים אחרים. נסחרת בבורסת גרמניה תחת הסימבול AIXA.

בארצות הברית תמצאו את CBT. בין מוצריה ישנם מוצרים מבוססי גרפן.

חברה קנדית בתחום היא Zen Graphene Solutions אותה תוכלו למצוא גם בארה״ב תחת הסימבול ZENYF.

ישנם עוד רעיונות, לרבות חברות כריה באוסטרליה אך נסתפק בזה כאן ונראה לאן נתגלגל בעזרתכם. אתם יכולים לבדוק גם את HAYD שנסחרת בלונדון וגם את VRS שנסחרת אף היא בלונדון.

לסיום חלק זה, רק נחזק את הדיסקליימר. כל המאמרים שלי נועדו להציע כלים, מיומנויות ורעיונות למשקיעים עצמאיים. בכל מקרה לא מדובר ביעוץ או המלצה. במקרה של ה-גרפן אני משתף אתכם ברעיון שמתגלגל מהפניית תשומת לב של קורא ושאני חוקר אותו ביחד אתכם. אל כל הנאמר כאן צריך להתייחס כאל רעיונות ומחשבות ועל אחת כמה וכמה להופעתם הראשונה של רעיונות חדשים וביחוד כשחלק מהמניות הנ״ל הן של חברות קטנות. יש בין הקוראים מדענים, מהנדסים ומומחים. מזומנים לחזק את הרעיונות עד רמת החוזק של גרפן...

מה אומר הגרף של TLRY? 

נשאלתי לגבי אחת המניות המעניינות שהוצגו כאן ושלדעתי עדיין מעניינת. מדובר ב-TLRY. סקטור המריחואנה חזק מאוד בימים אלו ומניותיו מתעוררות מרמות השפל אליהן הן התדרדרו.

TLRY שאמורה להתמזג עם APHA, היא שחקנית מובילה בענף ולכן כיוונתי אליה את הזרקור. המניה עלה הרבה ונוצרה דילמה טכנית: להחזיק או לממש.

בשביל הפרספקטיבה, אני מציג כאן גרף ארוך טווח של המניה. אומנם היא עלתה הרבה מהשפל אבל עוד רחוקה הרבה מהשיא. גם אם נניח שהחלק העליון של השיא הוא מחיר מנופח, טכנית יש לה עוד מרחב לעליה.

מנקודת מבט של הטווח הקצר תוכלו להבחין בפריצה סביב 20 דולר ותמיכה מעל 24 דולר. נראה שהתמיכה ב-24 דולר יכולה לעבוד כך שהיא תשמש אותנו למבחן ביחס למגמת העליה.

נתראה ביום רביעי. מוזמנים להשאיר תגובות כאן, או במייל [email protected]

כותב המאמר הינו זיו סגל, העוסק בתחום השווקים הפיננסיים, ניתוח טכני, מימון התנהגותי ואימון מנטאלי, בעל עיסוקים מגוונים בתחום באקדמיה ובפרקטיקה.