יום המסחר בוול סטריט נסגר בירידות שערים. ברקע למסחר, הסחרור בשווקים המתעוררים ובפרט בטורקיה מחריף הערב, ומפעיל לחץ על סקטור הבנקאות האירופאי. עוד גורם שעשוי להעיב על המסחר הערב הוא משבר החובות באירופה שחוזר הערב לכותרות, כאשר תשואות האג"חים של איטליה וספרד מזנקות. מנגד, גם הערב הרכישות העצמיות של החברות (BUYBACK)  והחזרה של כסף לארה"ב משאר העולם  העניקו רוח גבית למדדים שנשארו חזקים ביחס לשאר העולם. 

מדדים בוול סטריט

S&P 500 0.32%

דאו ג'ונס 0.6%

נאסד"ק 0.22%

• לראשונה: הזהב עקף את האירו כנכס רזרבה
• לגארד קוראת לאירופה: הזמן להפוך את האירו לחלופה אמיתית לדולר
• המלצת המערכת: כל הכותרות 24/7

נציין כי הפד' היה פעיל הערב בשווקים, כאשר הצפי הוא להזרמה של  1.6 מיליארד דולר בשוקי האג"ח כחלק מניהול המאזן השוטף.

הסיפור המרכזי בשווקים ממשיך להיות הזינוק בדולר ובריחת ההון מרוב השווקים בעולם לכיוון ארה"ב. הלירה הטורקית נופלת כעת בכ-9% ונסחרת סביב רמה של 6.95 לירות לדולר. המטבע הטורקי משלים צניחה של קרוב ל-85% מתחילת 2018, והפך בימים האחרונים למשבר בנקאות שמשפיע גם על הבנקים האירופאים (לכתבה המלאה). נזכיר כי לפי הערכות של גולדמן זאקס בשבוע שעבר, צניחה של הלירה מתחת לרמה של 7.1 מול הדולר צפויה לרוקן לחלוטין את הנזילות של הבנקים במדינה.

הלחץ על השווקים המתעוררים מורגש גם ביתר השווקים המתעוררים: רוסיה/הודו/ברזיל.  היואן הסיני מאבד כעת 0.7% מול המטבע האמריקני וחוזר להיסחר ברמות שפל. הלחץ על השווקים שאינם ארה"ב צפוי להחריף לנוכח פעולות הפד' ונתוני האינפלציה בארה"ב (לכתבה המלאה).

כפי שדיווחנו ביום שישי האחרון לנוכח פעולות הבנק המרכזי באירופה (לכתבה המלאה), משבר החובות באירופה חוזר לכותרות, כאשר תשואות האג"ח של איטליה וספרד מזנקות כעת לשיא של חודשיים. התשואה על אג"ח איטליה ל-10 שנים עומדת כעת על 3.1%. הזינוק בתשואות האג"ח האיטלקיות צפוי להסב כעת נזק גדול לסקטור הבנקאות באירופה. בהקשר זה נציין את מניית דויטשה בנק (סימול:DB) שאיבדה הערב 3.2% לאחר שנפלה בכ-4.8% ביום המסחר הקודם.

תשואות האג"ח של איטליה מול קצב ההזרמות של הבנק המרכזי באירופה: משבר חוב באיטליה חוזר.

התחזקות הדולר בעולם לוחצת על הסחורות, ובפרט על המתכות. הזהב מאבד כ-1.5% ונסחר מתחת לרמה של 1,200 דולרים לאונקיה. הנפט נסגר בירידות של 0.4% במסחר תנודתי.

במרכז

סקטור הבנקאות ריכז עניין רב לנוכח הפגיעה האפשרית מהבנקים בטורקיה והבנקים באיחוד האירופאי. נציין בהקשר זה את מניית בנק אוף אמריקה (סימול:BAC), סיטי בנק (סימול:C), גולדמן זאקס (סימול:GS).

תעודות הסל העוקבות אחר השווקים ריכזו עניין רב לנוכח התחזקות משבר המט"ח. הסימול של תעודת הסל העוקבת אחר הסקטור הוא EEM.

יצרנית הרכבים טסלה (סימוך:TSLA) עלתה קלות למרות הדיווחים כי סוחרי השורט על מניית החברה הגישו בסופ"ש האחרון תביעה נגד מנכ"ל החברה, אלון מאסק, בטענה כי מאסק ביצע מניפולציה על מחיר המניה בשבוע שעבר.