למרות הזינוק היום (רביעי) של יותר מ-4% במניית טסלה TESLA INC , המניה עדיין נמצאת בירידה של כ-15% מתחילת השנה, מה שמעלה שאלות לגבי עתידה של החברה בשוק התחרותי של רכבים חשמליים. עם זאת, יש שלושה גורמים שיכולים לעזור לטסלה להמשיך ולעלות: נתוני המסירות, אירוע הרובוטקסי והדוחות לרבעון השלישי.

הביצועים האחרונים של מניית טסלה משקפים לא רק את מצבה של החברה, אלא גם את המגמות הרחבות יותר בכלכלה האמריקאית. מדד מנהלי הרכש למגזר היצרני (ISM) לחודש אוגוסט, שעמד על 47.2, לעומת הצפי ל-47.5, מצביע על התכווצות מתמשכת בסקטור הייצור. זוהי אינדיקציה לאתגרים שעומדים בפני יצרניות רכב, כולל טסלה, בסביבה כלכלית מאתגרת.

 

שלושה אירועים מרכזיים

למרות הירידה השנתית, המשקיעים נראים כממתינים לקטליזטורים חיוביים שיכולים לדחוף את המניה קדימה. שלושה אירועים מרכזיים בחודשים הקרובים עשויים להוות נקודות מפנה: נתוני המסירות לרבעון השלישי, אירוע הרובוטקסי, ותוצאות הרבעון השלישי. כל אחד מאלה יכול לספק תובנות חשובות לגבי כיוון החברה ויכולתה להתמודד עם האתגרים הנוכחיים.

נתוני המסירות לרבעון השלישי, הצפויים להתפרסם ב-2 באוקטובר, יהיו במוקד תשומת הלב. האנליסטים מצפים למסירות של 460,000 כלי רכב, עלייה מ-435,000 ברבעון המקביל אשתקד. עם זאת, חשוב לציין כי במחצית הראשונה של 2024, טסלה חוותה ירידה של 7% במסירות בהשוואה לשנה שעברה. שיפור בנתון זה עשוי לסמן התאוששות ולחזק את אמון המשקיעים.

• אילון מאסק בדרך לטריליון דולר: השנה שקבעה רף חדש בצבירת הון
• וול-סטריט ננעלה בעליות מתונות; נייקי קפצה ב-5%, מיקרון עלתה ב-4%
• המלצת המערכת: כל הכותרות 24/7

אירוע הרובוטקסי, המתוכנן ל-10 באוקטובר, מייצג את הפוטנציאל העתידי של טסלה. המשקיעים מצפים לראות לא רק את הטכנולוגיה עצמה, אלא גם לקבל מידע על לוחות הזמנים להשקת שירות נהיגה אוטונומית מסחרי. הצלחה בתחום זה יכולה לפתוח בפני טסלה שווקים חדשים ומקורות הכנסה משמעותיים.

לבסוף, תוצאות הרבעון השלישי, שיפורסמו לאחר אירוע הרובוטקסי, יספקו תמונה מקיפה על מצבה הפיננסי של החברה. המשקיעים יחפשו לא רק גידול בהכנסות, אלא גם שיפור בשולי הרווח. התחזיות לשולי רווח תפעולי של 8%, עלייה מ-5.5% ברבעון הקודם, מצביעות על ציפיות לשיפור ביעילות התפעולית של החברה.

בעוד שהאתגרים בפני טסלה ברורים, הפוטנציאל לצמיחה וחדשנות עדיין קיים. היכולת של החברה לעמוד בציפיות השוק בשלושת האירועים הקרובים הללו עשויה להיות מכרעת בקביעת מסלול המניה לקראת סוף 2024 ומעבר לכך. המשקיעים והאנליסטים ימשיכו לעקוב בדריכות אחר התפתחויות אלו, מתוך הבנה שטסלה, כמו תמיד, עשויה להפתיע את השוק - לטוב או לרע.

• הפד נכנס ל-2026 מפולג: אינפלציה עקשנית, שוק עבודה מתקרר ויו"ר חדש באופק
• למרות ההבנות: סין ממשיכה להגביל חומרי גלם קריטיים לתעשייה האמריקאית
• תוכן שיווקי שוק הסקנדרי בישראל: הציבור יכול כעת להשקיע ב-SpaceX של אילון מאסק
• "הזדמנות קיצונית באנבידיה" -בברנשטיין מצפים לזינוק של 54%...

 

הדוחות לרבעון השני

בתוצאותיה לרבעון השני רשמה טסלה רווח למניה של 52 סנט על הכנסות של 25.5 מיליארד דולר. הצפי בוול-סטריט היה לרווח למניה של 59 סנט על הכנסות של 24.97 מיליארד דולר.

שיעור הרווח הגולמי עמד על 18%, לעומת צפי האנליסטים ל-17.4%. תזרים המזומנים החופשי עמד על 1.34 מיליארד, בעוד הצפי היה ל-1.92 מיליארד דולר. שיעור הרווח התפעולי עמד על 6%, ירידה של 3 נקודות אחוז לעומת השנה שעברה. המודל הזול של טסלה צפוי להגיע לייצור במחצית הראשונה של 2025.

החברה ציינה כי היא ממשיכה להרחיב את היצע הרכבים שלה בעולם, עם גרסאות חדשות למודל 3 ומודל Y. הייצור של סייברטראק יותר משולש וצפוי עד לסוף השנה להציג רווח. עסקי האנרגיה של טסלה הציגו שיא בהכנסות וברווח הגולמי ברבעון השני, עם פריסה של 9.4 ג'יגה וואט שעה. 

"ההתמקדות שלנו נשארה בהפחתת העלויות הכוללות, הגדלת עסקי החומרה המסורתיים שלנו והאצת הפיתוח של המוצרים והשירותים התומכים בבינה מלאכותית. למרות שהשקת הרובוטקסי תלויה בהתקדמות הטכנולוגית ובאישורים רגולטוריים, אנחנו עובדים על כך נמרצות בהתחשב בפוטנציאל המשמעותי על המוצר", אמרה החברה.