בעקבות הודעת בנק ישראל, צפוי גל הנפקות אג"ח בימים הקרובים
הנפקה עוד לא יבשה הדיו מהודעת בנק ישראל על כוונתו לרכוש אג"ח קונצרני בשוק המשני וגל של חברות הודיעו כי בכוונתן להוציא בימים הקרובים הנפקות של אגרות חוב, כאשר עד כה נצברו אצל החתמים הנפקות בהיקף של כ-2 מיליארד שקל שעליהם להוציא לפועל תוך מספר ימים, מתוך כוונה לנצל את זריקת המרץ של בנק ישראל לשוק האג"ח.
בין החברות שיגייסו בימים הקרובים: מגה-אור צפויה לגייס 250 מיליון שקל, שיכון ובינוי (הרחבת סדרה 7 והנפקת סדרה חדשה) 400 מיליון שקל, חברת הנדל"ן דמרי, סופרגז, ביג תגייס 200 מיליון שקל, דור אלון תגייס 200 מיליון שקל וככל הנראה תצא לפועל גם הנפקה של דה לסר האמריקאית. סה״כ צפויות ההנפקות היום ומחר להסתכם בהיקף של כ-2 מיליארד שקל.
בסך הכל מדובר כאמור בעסקאות בהיקף של יותר ממיליארד שקל שאמורות לצאת לדרך תוך יומיים שלושה. במקביל, נודע לביזפורטל כי עם הודעת בנק ישראל על רכישת אגרות החוב הקונצרניות החל שורט-סקוויז אלים למדי בחברות שסובלות מתשואות גבוהות כמו גזית גלוב וחברות נוספות שעד הודעת בנק ישראל לא יכלו לגייס ולו שקל אחד בשוק ההון.
התמיכה של 15 מיליארד השקלים עליה הודיע בנק ישראל יוצרת גם עיוותים. כך למשל מגה-אור שהנגישות שלה לשוק ההון היא מהטובות שיש ובימים רעים במיוחד יכולה הייתה לקבל כסף בריבית צמודה של 2.5%, תגייס היום בריבית נמוכה משמעותית מהריבית שהייתה משלמת לו לא הייתה התוכנית של בנק ישראל.
- צחי חג'ג' בחר לפגוע במשקיעים הפרטיים וחג'ג' אירופה נופלת 11%
- חברת הבלוקצ'יין שמזנקת 30% ביומה הראשון בבורסה
- המלצת המערכת: כל הכותרות 24/7
עיוות נוסף הוא בחברות דוגמת נורסטאר וגזית גלוב שלא היו יכולות לגייס חוב ועוררו את זעם המשקיעים בשוק ההון על תוכנית הרכישה העצמית של מניות שהשיקו. כעת, החברות יוכלו לגייס כסף בעקבות התוכנית הזו, אך כל השיח סביב יכולת החברות של כצמן לשרת את החוב שלהן – נותר ללא שינוי. כלומר אם עד כה החוב בסיכון היה לצורך הדוגמה של מיליארד שקל, הוא יתפח בעקבות התוכנית של בנק ישראל לחוב בסיכון של 1.5 מיליארד שקל.
- 8.ש.יוסף 08/07/2020 13:58הגב לתגובה זואל תגידו לא אמרנו
- 7.איזה זכות יש לממשלה להתערב במסחר בבורסה? (ל"ת)אני 08/07/2020 13:03הגב לתגובה זו
- 6.YL 08/07/2020 12:37הגב לתגובה זוכל בוגר גן חובה ב ישראל לומד דבר ראשון קונצרנים מנפיקים אגח ממוך ידיעה ש ****חובות מחזיר אלוהים ** לא החברות המנפיקות זו עובדה שאן עוררין לכן מה קרה ל נגיד????? האם עבר איומים של שליח מ הממשלה????? מעל לסביר
- 5.השפעה אמיתית 08/07/2020 12:19הגב לתגובה זוכי אם הם יכולים לגייס חוב במח"מ ארוך בזכות התוכנית של בנק ישראל בזול יותר, זה יסיר את החששות לגבי יכולת הפירעון שלה בשנים הקרובות.
- 4.אחד העם 08/07/2020 11:47הגב לתגובה זובעלת נכסים פתוחים!!
- 3.רבקה 08/07/2020 11:39הגב לתגובה זווצריך לעזור למקורבים לצלחת.
- 2.חזירות 08/07/2020 10:22הגב לתגובה זובזיון
- 1.החוק והצדק 08/07/2020 10:13הגב לתגובה זואיפה קונים קצת שכל איפה????? תדאגו לקטנים בלבד !
איתי בן זאב. קרדיט: Xאקזיט של מילארד שקל על ההשקעה במניית הבורסה
קרן מניקיי שהחזיקה בעבר כ-20% ממניות הבורסה לניירות ערך בת"א, השלימה מכירה כוללת של כל החזקותיה בתמורה מצטברת של כ-1.1 מיליארד שקל. המכירה האחרונה, בהיקף של 5.6% מהמניות תמורת כ-400 מיליון שקל, בוצעה לגופים מוסדיים מקומיים וזרים והביאה לסיום אחזקתה של הקרן בישראל.
האקזיט של מניקיי מהווה תשואה פנמנלית: הקרן רכשה את מניות הבורסה באוגוסט 2018 תמורת כ-110 מיליון שקל בלבד, לפי שווי חברה של כ-550 מיליון שקל. היא הרוויחה פי 11 על ההשקעה במניית הבורסה. השווי של הבורסה היום הוא פי 7.2 - פי 13 מהשווי ו היא השקיעה.
במהלך השנים ביצעה מניקיי מספר מכירות חלקיות. בתחילת 2025 היא מכרה 4.8% ממניות הבורסה לבורסה עצמה תמורת כ-200 מיליון שקל, מהלך בעייתי שבעצם סידר לה מחיר טוב על חשבון המשקיעים הקיימים.סוג של "חילוץ" ההשקעה על ידי הנהלת הבורסה. ביולי מכרה הקרן מניות נוספות בהיקף של כחצי מיליארד שקל וכעת היא מחסלת את ההחזקה.
הבורסה בת"א מתנהלת ללא גרעין שליטה כשלמעשה היא ביטוי לשלטון המנהלים. איתי בן זאב, המנכ"ל בעצם שולט בחברה בפועל. זה עלול לייצר חיכוך בין בעלי המניות לבין המנהלים, כשלעיתים האינטרסים לא משותפים.
- בהתאם לסטנדרטים הבינלאומיים: בורסת ת"א מרחיבה את היצע מדדי המניות
- הבורסה פורחת, המחזורים מזנקים - האם ישראל בדרך להפוך לשוק יעד עולמי?
- המלצת המערכת: כל הכותרות 24/7
הבורסה לניירות ערך סיימה את הרבעון השני של 2025 עם תוצאות מרשימות שמוכיחות שהשוק הישראלי ממשיך לשגשג למרות האתגרים. הרווח זינק ב-80% לכ-43.6 מיליון שקל, לעומת 24.3 מיליון שקל ברבעון המקביל אשתקד. גם ההכנסות עלו בקצב של 29% ל-136.1 מיליון שקל. ה-EBITDA המתואם עלה ב-56% ל-71.6 מיליון שקל, ושולי הרווח השתפרו מ-43.6% ל-52.6%.
פרנקל מגדיל שוב החזקה בתמר; מחזיק ב-17.5% מתמר פטרוליום
פרנקל רכש ממנורה 1.5% נוספים מתמר פטרוליום אחרי שיום קודם רכש מחברת הביטוח כ-9% ממניות תמר פטרוליום
אחרי שרק אתמול רכש כ-9% ממניות תמר פטרוליום מידי מנורה מבטחים, ממשיך אהרון פרנקל להעמיק את אחזקתו בחברה. פרנקל רוכש 1.5% נוספים מהחזקת מנורה בהיקף של כ-60 מיליון שקל ולפי מחיר של כ-40 שקל למניה. מנורה למעשה חיסלה את החזקתה בתמר פטרוליום.
שתי העסקאות שביצע פרנקל בתוך יממה בלבד הגדילו את אחזקתו בחברה ל-17.5%. מדובר במהלך שמחזיר את פרנקל לעמדת דומיננטיות בתמר פטרוליום, לאחר שבחודש יוני האחרון מכר כ-17% ממניות החברה לחברת האנרגיה הממשלתית של אזרבייג׳אן, סוקאר.
לפני המכירה לסוקאר, החזיק פרנקל ב-24.99% ממניות תמר פטרוליום ונכנס לעימות עקיף על שליטה עם אלי עזור, המחזיק גם הוא בנתח מהותי מהחברה. המהלך הנוכחי, שמשאיר את פרנקל כגורם היחיד מבין השניים שמוסיף להגדיל אחזקות, עשוי להעיד על רצון לחזור למאבק שליטה או לכל הפחות לשמר מעמד משפיע.
ראוי להזכיר כי ביוני האחרון מכר פרנקל גם 10% ממאגר הגז תמר עצמו לסוקאר, מתוכם 7% מאחזקותיו הישירות ו-3% מהמניות שהחזיק דרך תמר פטרוליום, וזכה לתמורה כוללת של 1.25 מיליארד דולר. העסקאות הנוכחיות, שבוצעו לפי שווי של כ-3.65 מיליארד שקל לתמר פטרוליום, מעידות על פער ניכר בין שווי המכירה הקודם לתמחור הנוכחי שבו בחר פרנקל לרכוש.
- אהרן פרנקל מגדיל אחזקות בתמר: רכש מניות ב-320 מיליון שקל ממנורה
- תמר פטרוליום מסכמת רבעון: ירידה ברווח הנקי ל-10.3 מיליון מול גידול בתזרים
- המלצת המערכת: כל הכותרות 24/7
מניית תמר פטרוליום רשמה היום עלייה של 4% והמשיכה את מגמת ההתאוששות שנרשמת בחודשים האחרונים. החברה מחזיקה ב-16.5% ממאגר הגז תמר, אחד מנכסי האנרגיה המרכזיים של ישראל.
תמר פטרוליום - עלייה חדה במניה
העסקה בוצעה במחיר השוק , כשמניית תמר פטרוליום זינקה בכ-76% מתחילת השנה.
