הירשמו
  1. ראשי
  2. ניתוח טכני

מתוח עד הקצה: סימני החולשה ב-S&P500 נמשכים

גורביץ': "זו לא תהיה הפתעה מרעישה אם שוק המניות יצא לגל ירידות אלים"

אייל גורביץ' | (33)
נושאים בכתבה S&P 500 אייל גורביץ' ניתוח טכני

מדד ה- S&P 500 0.13% מתוח עד הקצה. בגרף השנתי אפשר לראות את רצף העליות של השנתיים האחרונות. 2017 הסתיימה עם נר ירוק דומיננטי שהעיד על שליטה של הקונים. הוא בלט מעל לרצועת בולינגר העליונה, דבר שאמור להעיד על קירבה לנקודת מפנה. 

שנת 2018 דמתה מאוד התנהגותית לשנת 2000: נר אדום ששער הסגירה שלו נמוך מהגבוה של קודמה. הצללית העליונה בלבד בולטת מעל לגבוה של השנה הקודמת כאשר הנר ממוקם מעל לרצועת בולינגר העליונה. התנהגות זו מעידה על קרבה למפנה. 

2019 החלה עם עליות חדות ושוב יציאה מעל לרצועה עליונה. ישנה התנהגות משמעותית בין 2,683 – 2,940 הנקודות.

 

בגרף הרבעוני

כאן אפשר לראות מגמת עלייה כאשר נקודות השיא והשפל מסודרות במבנה עולה. בנוסף, הממוצעים הנעים תומכים אבל הרצף יורד ומחזורי המסחר נוטים ברורות להתרחב בירידות.

 

בגרף החודשי 

כאן אין מגמת עלייה כי אם דשדוש. נקודות השיא והשפל אופקיות והטווח הוא בין 2,500 – 2,900 פחות או יותר. 

הממוצעים הנעים כבר אינם מסודרים באופן חיובי אלא אופקיים לחלוטין וממוקמים האחד על השני. רצועות בולינגר הופכות לאופקיות והמרחק ביניהן מצטמצם כאשר תופעות אלו מעידות על דשדוש. 

מדד rsi חצה מטה את רמת 50% ונותר שם למרות העליות האחרונות והדבר מעיד על חולשה. מדד macd מעיד על מומנטום שלילי כאשר העקומה האדומה (macd) מתחת לירוקה (signal line) והאחרונה משופעת מטה. מדובר בדשדוש עם נטייה ברורה לשבירה מטה.

מסקנה

בטווח הארוך המתפרס על פני החודשים הקרובים מציע השוק רמת סיכון גבוהה. התשתית לירידות מוכנה והן בעלות פוטנציאל להיות אלימות. המיקום שלו בגרף השנתי, הרצף היורד ברבעוני וההתנהגות בגרף החודשי לא מבשרות טובות.

בטווח הבינוני

הטווח הבינוני הנסמך על הגרף השבוע מלמד על היעדר מגמת עלייה. נקודות השיא והשפל אינן מסודרות במבנה עולה. הממוצעים הנעים אינם תומכים ואף הם אינם מסודרים באופן חיובי. 

קיראו עוד ב"ניתוח טכני"

השבוע הסתיים עם סימן חולשה מהותי – נר של מוכרים מעל לרצועת בולינגר העליונה. מספר המפתח הוא 2,800. סגירה בתום שבוע המסחר מתחת לרמה זו תעיד על שבירה נוספת של הרצף העולה. 

מסקנה

סימני החולשה קיימים גם קיימים. הם עדיין אינם מתממשים אם כי זו לא תהיה הפתעה מרעישה אם שוק המניות יצא לגל ירידות אלים.

הערה: כל הזכויות שמורות. אין לשכפל, להעתיק, לתרגם, לצלם, להקליט או להעביר בכל צורה שהיא כל חלק מן החומר אלא באישור מפורש בכתב מן המחבר.  

תגובות לכתבה(33):

הגב לכתבה

השדות המסומנים ב-* הם שדות חובה
  • 22.
    משה 31/03/2019 07:52
    הגב לתגובה זו
    מזה חודשים הניתוחים שלך מצביעים על כך שיהיו ירידות והמפולת בפתח , ושוקי ההון עלו מאז עשרות אחרוזים... סביר להניח שמתי שהוא שוקי ההון יתחילו לרדת ואז תציינו שחזיתם את הירידות .
  • 21.
    אופיר 31/03/2019 00:38
    הגב לתגובה זו
    לא סיים את השבוע מתחת ל 2,800 מה זה אומר ? אנחנו לפני גל עליות ?
  • 20.
    גבי 25/03/2019 23:20
    הגב לתגובה זו
    במשך שלושה חודשים אתה מזהיר מפני ירידות צפויות. בגללך מכרתי את התיק שלי בירידות כיוון שאמרת שהתחתית לא תגמר ולמעשה הפסדתי המון כסף בגלל ששמעתי לך. בוודאי שאם תטען במשך 4 חודשים שהירידות בפתח אז יהיה תיקון של יום או יומיים. אבל בפועל כל התנהלות הבורסה שונה מההמלצות שלךאז תסיק מסקנות......
  • 19.
    סבא מוסא 25/03/2019 11:57
    הגב לתגובה זו
    השאלה הגדולה אם לא נחשפת למרגין קול
  • 18.
    ROSEN 24/03/2019 23:47
    הגב לתגובה זו
    אחרי שהוא טעה בגדול במשך 3 חודשים ברציפות וגרם נזק עצום לכל אלו שהאמינו בניתוחים שלו - מותר לו כעת להגיד- אתם רואים השוק כעת סוף סוף יורד אחרי שהוא עלה ב 21% במשך שלושת החודשים האחרונים
  • 17.
    שלמה 24/03/2019 23:14
    הגב לתגובה זו
    אם כבר אתה מתח כזה טוב אתה חייב לנו תשובה על טבע-אחרי המלצה שלך ירדה מעל 15 אחוז ואני עדין
  • 16.
    אחד שאכפת לו 24/03/2019 15:47
    הגב לתגובה זו
    השיטה הכי טובה להצליח בשוק ההון היא::כל מה שגורביץ אומר תעשה בדיוק הפוך!
  • אחד פחות טיפש 24/03/2019 18:13
    הגב לתגובה זו
    אני ממליץ לך ליישם את זה ובאופן מיידי . דבר איתי עוד שבוע
  • 15.
    התפוז המכני 24/03/2019 15:25
    הגב לתגובה זו
    לא ממליץ אבל יש דעות שכנראה חיובי .
  • אייל, מה עם כיל? האם כבר הגיעה לתחתית? תודה (ל"ת)
    Sassi6 25/03/2019 07:17
    הגב לתגובה זו
  • 14.
    מוטי 24/03/2019 14:43
    הגב לתגובה זו
    חברות מגיעות שוב לשווי שוק גבוה מאוד , למרות שהכול מראה על מיתון , השוק פשוט תלוי באוויר וזה בסוף יגמר.
  • 13.
    וכשהמדד היה 2400 ואמרת לנו שורט הוא גם היה מתוח? (ל"ת)
    רוני 24/03/2019 14:37
    הגב לתגובה זו
  • לא אמר שורט ב2400 - אמר שזה תהליך מתמשך (ל"ת)
    שקר וכזב 24/03/2019 22:46
    הגב לתגובה זו
  • 12.
    אלי 24/03/2019 14:29
    הגב לתגובה זו
    כי מי שמבין את השפה יודע . לכו ללמוד ואחר כך תעבירו ביקורת
  • אורי 24/03/2019 16:25
    הגב לתגובה זו
    ניתוח פונדמנטלי נחשב המדע, ניתוח טכני נחשב האמנות. ובאמנות כל אחד רואה משהו אחר ומבין משהו אחר. למען האמת ניתוח טכני זה קצת כמו מבחן רורשך.
  • 11.
    זו לא תהיה הפתעה מרעישה אם גורביץ טועה שוב.. (ל"ת)
    המבין 24/03/2019 14:05
    הגב לתגובה זו
  • 10.
    לא מאמין של S&P תיפגש עם 389.76 !!!!! סיכוי קטן מאד !!! (ל"ת)
    אוראנג אוטאן 24/03/2019 13:04
    הגב לתגובה זו
  • 9.
    180מעלות 24/03/2019 12:17
    הגב לתגובה זו
    ויאפ +'כמות המניות מספיקים לעבודה כל היתר קישקוש על המסך
  • 8.
    מני 24/03/2019 11:37
    הגב לתגובה זו
    לכולם אמרתי לכם.
  • 7.
    h 24/03/2019 11:31
    הגב לתגובה זו
    פחדתי שהעובדה שהשוק חצה את רף ה2800 תביא את איל למחשבה שניה (זה מה שהוא כתב לפני שבוע) אבל איל צופה ירידות אז אני רגוע...
  • אז המשך להיות רגוע ולהפסיד לא רק חלק ניכר אלא הכל... (ל"ת)
    אתה רגוע? 24/03/2019 11:43
    הגב לתגובה זו
  • יעקב 24/03/2019 11:40
    הגב לתגובה זו
    רציתי למכור עכשיו קונה
  • 6.
    עליות.התשתית לעליות מוכנה!!! (ל"ת)
    ישראל 24/03/2019 11:22
    הגב לתגובה זו
  • 5.
    יצחק 24/03/2019 10:27
    הגב לתגובה זו
    עד יום חמישי השוק שייט לו למעלה , ביום ששי היו ירידות חדות , אז מה קרה בולינגר ביום ראשון יקבר סופית הדוח של החוקר המיוחד מולרוהשוק ביום שני יעלה למעלה , כי מה אפשר לעשות הכלכלה בארה'ב טובה ואילו המצב באירןפה לא מעניין מדובר שם בגן ילדים בו הילדים רבים כל הזמן והגננת (מרקל)הזדקנה ואין לה כוח לטפל בשובבים
  • אישפזו אותו במחלקת תשושים יחד עם וויליאמס (ל"ת)
    אלי 24/03/2019 11:58
    הגב לתגובה זו
  • 4.
    אלון 24/03/2019 09:19
    הגב לתגובה זו
    פגעת 1/10 ואתה לא קוסם... מספיק עם התחזיות הקודרות האלה כבר.
  • ואם הוא יתן תחזיות אופטימיות, כמו שאתה רוצה, השוק יעלה? (ל"ת)
    Sassi6 24/03/2019 11:14
    הגב לתגובה זו
  • 3.
    התפוז המכני 24/03/2019 09:10
    הגב לתגובה זו
    לאור המצב שחלה החמרה בהאטה הכלכלית מזה כשלושה חודשים , השוק המשיך בעליות ללא מחסומים אז , מה קרה פתאום שיש החרפה בהאטה באירופה ושוק המניות לא ממשיך בעליות הרי עד כשיו האטה לא הפריעה להמשך העליות בבורסה חול אז השורטים הפסיקו להעלות את מדד אס פי 500 ועברו ל WIX להרים באחוזים נקרים 20% לפחות ביום אחד . כל זה משחק של ספקולנטים שמשחקים במדדים ובמניות חד משמעית ?!
  • 2.
    אין עליך גורביץ (ל"ת)
    ירון 24/03/2019 09:03
    הגב לתגובה זו
  • אין עליך גורביץ שאתה ממשיך לעבוד על כמה גלמים פה (ל"ת)
    לירון העיפרון 25/03/2019 18:47
    הגב לתגובה זו
  • שלמה 24/03/2019 11:27
    הגב לתגובה זו
    אני מקווה שאתה לא עובד בביזפורטל
  • 1.
    אבי 24/03/2019 09:01
    הגב לתגובה זו
    אין כעת שום ירידות השוק האמריקאי חזק וכל ירידה היא לצורך עלייה עד 2940 באסאנפי . אנו נמצאים בשבוע של עליות ידוע שאת מטרתו ישיג השוק 2940
  • עונה לאבי 24/03/2019 12:15
    הגב לתגובה זו
    השבוע רק ירידות אחרי 3 חודשי עליות בס&פ
מייקל ברי
צילום: מייקל ברי
ניתוח טכני

מה אומרים הגרפים על השורט של מייקל ברי?

אחרי שניבא את קריסת הסאב-פריים - מייקל ברי פתח שורט על פלנטיר ואנבידיה של מיליארד דולר - האם הוא הולך להפסיד את המכנסיים?

זיו סגל |
נושאים בכתבה מייקל ברי אנבידיה בואינג

לפי כתבה באתר Business Insider  מייקל ברי פתח פוזיציות שורט על PLTR ו-NVDA באמצעות אופציות מכר. מי שלא זוכר, ברי הוא המשקיע הידוע שהרוויח ממשבר הסאב פריים. על הפי הכתוב, מדובר בשורט על בועת הבינה המלאכותית, רעיון שמתחיל לחלחל לרחובות וול סטריט ביחד עם רוחות הסתיו - להרחבה: שובה של מכונת הכסף: מייקל ברי מהמר נגד אנבידיה ופלנטיר.


נבדוק היום את הגרפים של ה-S&P500 ואז את שתי מניות השורט של ברי ונראה מה אנחנו יכולים ללמוד מהם. 

- S&P500: נבלם בשרוול העליון של רצועת המסחר ונתמך ברמת התמיכה הקרובה האפשרית כפי שצוינה בשבוע שעבר: אזור ה-6750. עכשיו השאלה היא האם מנגנוני התמיכה יעבדו פה או שנראה מיצוי של התנודתיות עד הגבול התחתון של השרוול. שתי הרצועות שאתם רואים סביב המדד: בולינגר הירוקה וקלטנר הכחולה נמצאות במצב בו בולינגר עוטף את קלטנר. זה אומר שהתנודתיות שאנחנו רואים בשוק היא של דשדוש ולא של מהלכים חדים של מגמה. 



שתי הנקודות שלנו למעקב הן 6750 ו - 6830. מהלך מתחת ל-6750 יסמן את 6560-6630 כיעד הבא לירידה שאולי יהיה הזדמנות הכניסה. מהלך מעל 6830 ישאיר אותנו בגבול העליון של השרוול עם המשך לכיוון 7000. נראה שאנחנו צפויים בשוק לתנודתיות איפה שהוא בגבולות האלו בתקופה הקרובה ללמדנו שאנחנו: 1. צריכים לתפוס קצת פרספקטיבה מתנודתיות יומית ו-2. צריכים להתמקד בסקטורים חזקים ובמניות חזקות מתוכם. לפני שנבדוק את הסקטורים נבחן את השורט של ברי.


- NVDA. נמצאת במצב דומה ל-S&P500: תנודתיות סרק עולה, מגמתיות יורדת. התמיכה היא באזור 190 - 195. אופציות מכר רלבנטיות יכולות להיות PUT190 לטווח הקצר ו-PUT170 לטווח הארוך יותר למקרה של התרסקות. שימו לב שבשל העליה בסטיות התקן אופציות יהיו יקרות יחסית. תרשימים ארוכי טווח מראים שיש איזה שהיא תנועה כיוון מטה כך שאכן ראוי להיזהר קצת עם NVDA ובשל משמעותה לשוק אז גם עם השוק. 


להמשך הכתבה לחץ כאן