שפיר הנדסה בדרך לבורסה: תנסה לגייס כ-500 מיליון שקל, צפו בפרטים

אחרי מספר פעמים שבהן מהלך ההנפקה הראשונית לא יצא לפועל ואחרי שהסדר החוב בחברת שפיר פרוייקטים נשכח, מנסים בני משפחת שפירא להנפיק את חברת שפיר הנדסה. התוכנית - לגייס כ-500 מיליון שקל לפי שווי של כ-2.5 מיליארד שקל.

הכנסות חברת התשתיות בשנת 2013 הסתכמו בכ-2.21 מיליארד שקל. הרווח הנקי הסתכם בכ-195 מיליון שקל.

שפיר הנדסה הוקמה בשנת 1968 על ידי משפחת שפירא והיום 4 אחים מחזיקים בבעלות עליה: הראל, ישראל, גיל וחן שפירא. כל אח מחזיק 25% מהמניות והתוכנית היא למכור 20% מהמניות במסגרת ההנפקה. עדיין לא ברור אם וכמה מניות ימכרו האחים במסגרת ההנפקה.

החברה פועלת ב-4 מגזרים עיקריים: תעשייה, זכיינות, תשתיות ומגורים.

מגזר התעשיה המגזר הגדול בקבוצה, בבעלותה 4 מחצבות עם זכיונות ארוכי טווח מהמדינה, 14 מפעלי בטון, 3 מפעלי אספלט מבוססי טכנולוגיה מתקדמת, וכן צי רחב של משאיות המשמשים להובלת התוצרת. ההכנסות ממגזר התעשייה מהוות כ-43% מסך הכנסות החברה.

תחום הזכיינות הקימה ומנהלת בזכיינות מספר פרוייקטים מרכזיים ברחבי הארץ, וביניהם: הנתיב המהיר, כנסת ישראל, חניון הלאום, חניוני הדסה, חלוקת הגז בצפון ובמרכז (הנמצאים בשלבי הקמה) , הקטעים הצפוניים של כביש 6 (בהקמה) ועוד.

• חודש קשה לאלקטרה ושפיר הנדסה - הנה הסיבה
• שפיר עם נפילה של 40% ברווח ברבעון וירידה של 10% בהכנסות

תחום התשתיות מתמחה בהקמה וביצוע של מגה פרוייקטים מורכבים. בין הפרוייקטים בהם מעורבת החברה כיום: נמל חיפה (מכרז בהיקף של 4 מיליארד שקל בו זכתה החברה החודש יחד עם שותפה), מנהרות הרכבת המהירה לירושלים, הקטעים הצפוניים של כביש 6, מחלף רעננה דרום, כביש 20 (החיבור עם 531) ועוד.

תחום המגורים מתכננת ומקימה כיום כ-1,100 יחידות דיור ברחבי הארץ, לרבות באור יהודה, ראש העין ונתניה, וכן פועלת להקמת פרוייקטי פינוי-בינוי.

צבר העבודות הכולל של שפיר מסתכם בכ-5.5 מיליארד שקל. לחברה נכסים שלא מקבלים את ביטויים בדוחותיה הכספיים וצפויים להוסיף ערך נוסף, כגון: פרוייקטי BOT, פרוייקטי הגז הטבעי , פצלי שמן ורישיונות חיפוש.

החתמים בהנפקה יהיו פועלים אי.בי.אי, לאומי פרטנרס, אקסלנס ואייפקס. האם יצליחו להנפיק את ענקית תשתיות המקומית לפי השווי החלומי שפורסם? כדי לקבל פרופורציות נציין שלחברת דניה סיבוס הכנסות שנתיות של כ-3.6 מיליארד שקל והיא נסחרת בשווי של 660 מיליון שקל.

• מה יהיה מחר בבורסה? על הראלי בוול סטריט והאם זה יתורגם לעליות בת"א
• קרנות השתלמות באפריל - תשואה של 0.7%-0.5% למרות הנפילות בוול סטריט
• תוכן שיווקי "הקרנות הפאסיביות מהוות 60% מהענף"