כור חושפת: ירידה נוספת של 7.6% בקרדיט סוויס עלולה לגרור פרעון מידי להלוואות

הירידות החדות שנרשמו במניית קרדיט סוויס בחודשים האחרונים בכלל ובימים האחרונים הביאה את כור לקבל היום הלוואת גישור מחברות האם. עם נעילת המסחר היום, חשפה כור בהמשך לדרישת רשות ניירות ערך, כי ירידה נוספת בשיעור של פחות מ-10% במניות הבנק השוויצרי עלולה לגרום למלווים לדרוש פרעון מיידי להלוואת שניתנו לחברה.

הבוקר דיווחה כור, כי קיבלה הלוואת גישור בסך חצי מיליארד שקלים מחברות האם, דיסקונט השקעות ואידיבי פיתוח. ההלוואות אשר אינן נושאות ריבית ואינן מובטחות בבטחונות נועדו להגדיל את יתרת הפיקדונות המשועבדים לטובת הבנקים מהם לקחה הלוואות - מורגן סטנלי וסיטיגרופ - ובכך להקטין את יחס החוב לבטוחה. מועד פירעונן של ההלוואות יהיה המוקדם מבין המועד בו כור תקבל בפועל בחשבון בנק שלה את כספי הלוואה שתועמד לה במסגרת השלמת עסקת המיזוג בין מכתשים אגן תעשיות לבין כמצ'יינה הסינית.

כור לקחה בעבר הלוואות וקווי אשראי והעמידה כבטוחה את החזקותיה בקרדיט סוויס. במסגרת ההלוואות נתנה כור לתאגידים המלווים זכות להביא את האשראי לפירעון מיידי במקרה של ירידה במחיר מניית קרדיט סוויס למחיר שנקבע. נכון להיום, יתרת הפיקדונות המשועבדים לטובת התאגידים המלווים מסתכמת בכ-1.6 מיליארד שקלים. נכון ל-16 במאי 2011, יתרת האשראי שניצלה כור הסתכמה ב-3.8 מיליארד שקלים.

"נטילת הלוואת הגישור נעשתה, בין היתר, בעקבות התנודתיות הגבוהה וירידות המחירים החדות בבורסות בעולם והירידה המשמעותית שנרשמה במחיר מניית קרדיט סוויס בימים האחרונים", נכתב בהודעת כור הבוקר לבורסה.

מניית קרדיט סוויס צנחה ב-40.9% בששת החודשים האחרונים ובשבוע האחרון איבדה המנייה כ-15% מערכה. הירידות במנייה בתקופה האחרונה שנבעו בין היתר מחוסר הוודאות בכל הנוגע למשבר החובות באירופה ומצב הכלכלה האמריקנית, הסבו לכור הפסד על הנייר בסך של כ-2.5 מיליארד שקלים.

מרחק של 7.6% ממחיר מימוש הבטוחות

עם רדת החשכה ואחרי נעילת המסחר בבורסה שיחררה כור הודעה נוספת בה חשפה כי המחיר בו לתאגידים המלווים זכות להעמדת האשראי לפירעון מיידי עומד על 22 פרנק שוויצרי - נמוך ב-7.6% בלבד ממחיר הנעילה של המנייה ביום שישי האחרון. כור פרסמה את המספר בהתאם לדרישת רשות ניירות ערך. כור הוסיפה בהודעתה כי היא מצויה במגעים מתקדמים עם התאגידים המלווים בדבר הפחתת משמעותית של המחיר.

בתוך כך, מוקדם יותר היום אישרה אסיפת בעלי המניות של מכתשים אגן את מכירתה של החברה לכימצ'יינה הסינית. בכך נסללה הדרך של כור למכירת החברה של סינים וקבלתם של 1.1 מיליארד דולר מידי כימצ'יינה. לצורך השלמת העסקה נדרש אישור נוסף של רשות ההגבלים העסקיים של האיחוד האירופי. העסקה צפויה להיות מושלמת עד סוף אוקטובר.

מניות כור ודיסקונט השקעות איבדו היום מעל 17% מערכן זאת על רקע ההפסדים הנערמים בהשקעה בקרדיט סוויס. החברה החזיקה נכון לסוף הרבעון הראשון של השנה 38.6 מיליון מניות של הבנק בסכום השקעה מצטבר של 6.97 מיליארד שקלים.

עד השנה החולפת ההשקעה בקרדיט סוויס הניבה לכור רווח נאה שתרם רבות לקבוצת אידיבי. בשנים האחרונות רשמה החברה, בגין מימוש מניות קרדיט סוויס וקבלת דיבידנדים, רווח מצטבר לאחר מס של כ-3.4 מיליארד שקלים.