מאתרים הזדמנויות: 2 המניות האהובות ביותר על אחד ממנהלי הכספים הגדולים בארה"ב

מנהל ההשקעות של קרן אף.פי.איי קריסנט מסמן את 2 החברות שלדעתו צפויות להרוויח מהזדקנותה של ארה"ב ומנוסת המשקיעים מאירופה
דניאל פליישר |

לאחר שהצליחה להרשים את וול סטריט ולהציג תשואה של 5.02% בשנה ב-5 השנים האחרונות, קרן אף.פי.איי קריסנט מסמנת את המניות שלדעתה צפויות להעניק תשואה עודפת בתקופה הקרובה.

סטי רומיק, מנהל ההשקעות של הקרן, אומר שהדרך הנכונה היא "לחפש את המניות בעלות הסיכון הכי נמוך ולא אלו שיביסו את השוק". אסטרטגיית ההשקעה שלו כוללת את שלל המכשירים הפיננסיים הקיימים כאשר מניות מרכיבות 66% מתיק ההשקעות ורק 3.5% בפוזיציות שורט.

"עכשיו זה בהחלט לא הזמן להיכנס לאג"ח הקונצרני [בארה"ב] לאחר רמות החוב הקונצרני זינק עד לרמה של 8 מיליארד דולר ללא דירוג", אמר רומיק וציין כי מדובר בסיכון שלא ממולץ לקחת בזמן שכזה.

לעומת זאת, כן אוהב את מה שהוא רואה במניית רנו (סימול: RNSDF). "אנחנו מחפשים אחר חוסר איזון בין מחיר המניה לבין שוויה האמיתי אפילו שמדובר באירופה". החלק של רנו בניסן בגובה 43%, 70% בוולוו ופחות מ-2% בדיימלר מעניקים לדעתו של רומיק הזדמנות קנייה לפי המחיר הנוכחי של המניה.

הגב לכתבה

השדות המסומנים ב-* הם שדות חובה

לקרוא וללמוד: 7 מיתוסים שגורמים למשקיעים להפסיד כסף בבורסה

או: מה שאתה חושב שאתה יודע על כסף, רק יכול לפגוע בך בסופו של דבר. הנה 7 מיתוסים שכדאי להימנע מהם
מתן בן ברוך |
נושאים בכתבה השקעות מיתוסים
פעמים רבות המשקיע הממוצע בבורסה לא פועל ברציונליות אלא מתוך התבססות על מיתוסים ואמונות שנבנו על פני דורות של משקיעים. אין ספק שמערכת השווקים בבורסות העולם היא מערכת דינמית ולא פשוטה שדורשת הבנה ומשמעת על רצפת המסחר, לכן יש להימנע ממיתוסים ולפעול ברציונליות, אלו המיתוסים שהמשקיעים צריכים לשים לב אליהם: 1."גם אתה יכול להיות וורן באפט": במשך 30 שנה גרם וורן באפט לציבור המשקיעים בעולם להעריץ אותו. המיתוס הרווח הוא שבאפט "פשוט בוחר" את מניות הערך שלו כך טועים אנשים לחשוב בניסיון לשכפל את הישגיו. האמת רחוקה מכך, באפט בוחר בפינצטה את המניות שלו באופן מורכב מאוד, כך האורקל מאומהה מצליח להשיג תשואות נאות לאורך שנים.
2."דמי ניהול טובים יותר-ביצועים טובים יותר" מיליוני משקיעים "תקועים" בקרנות נאמנות שלא מצליחות להכות את מדד הייחוס שלהם לאורך שנים. יקר לא אומר בהכרח טוב יותר. 3."צריך להתמקד או בניתוח טכני או בניתוח פונדמנטלי": חסידי הגישה הפונדמנטלית יאמרו שצריך ללמוד ולהבין את יסודות החברה לעומק על מנת להעריך את ביצועיה בעתיד. לעומת זאת, מאמיני הניתוח הטכני דוגלים בגישה שהגרף מגלם בתוכו את כל המידע הרלוונטי, ההיסטוריה תספר על העתיד. האמת היא איפה שהוא באמצע, אין גביע קדוש אחד, צריך להיות עם ראש פתוח שכן לכל גישה יש את היתרונות והחסרונות שלה. מילת המפתח היא איזון. 4."השקעה פסיבית": אין כזה דבר משקיע "פסיבי", יש צורך תמידי באיזון מחדש של תיק ההשקעות, הכנסת רעיונות חדשים, חיזוק חולשות וכו'. מן העבר השני חשוב לזכור כי אקטיביות יתר יכולה לגרום לשחיקת רווחים על ידי עמלות.