הירשמו
  1. ראשי
  2. גלובל

מניית טסלה מחקה את ההפסדים מתחילת השנה - מה חושבים האנליסטים?

נתוני המסירות החזקים של טסלה שלחו את המנייה שסבלה מתחילת השנה למעלה; האם מדובר בקפיצה חד פעמית או שהחשמל חוזר לטסלה?
רוי שיינמן | (2)
נושאים בכתבה אילון מאסק טסלה רכבים חשמליים

טסלה  TESLA INC היא ללא ספק אחת ממניות העשור הנוכחי. מניית חברת הרכבים החשמליים (שהיא גם חברת רובוטיקה ו-AI אם שואלים את אילון מאסק) זינקה מעל 730% מתחילת העשור. החברה פורצת דרך ומובילה בתחום הרכבים החשמליים אבל היא רכבה על טרנד שנראה שמאט כרגע, וזה השתקף גם במנייה שירדה ב-31% מתחילת השנה, אבל זה רק עד העליות שהתחילו בחודש שעבר.

מניית טסלה ירדה מהסיבה הפשוטה ששוק הרכבים החשמליים האט, כתבנו על כך רבות. אבל בתחילת-אמצע חודש יוני, עם תחילת הדיבורים וההערכות לקראת נתוני המסירות של הרבעון השני, המשקיעים הבינו שכנראה צפויה כאן הפתעה לטובה, והם קיבלו את החותמת לכך שהם צודקים כאשר החברות הסיניות דיווחו על מסירות טובות מהצפוי. 

הסימנים והתחושות אכן היו נכונים - טסלה הכתה את צפי האנליסטים במסירות כשדיווחה על 443,956 מסירות לעומת הצפי בוול סטריט שעמד על 439,000 רכבים והערכות של חלק מהאנליסטים שצפו באזור ה-420,000 רכבים. לפסימיסטיים היו סיבות טובות להמשיך עם הפסימיות, טסלה הרי אכזבה בדוחות המסירות האחרונים וגם המסירות של הסייברטראק היו חלשים, אבל טסלה בכל זאת הצליחה להפתיע וזה שלח את המנייה שלה אתמול למעלה ב-6% והיום ב-6% נוספים. 

בזאת מניית טסלה משלימה זינוק של 38% מתחילת חודש יוני ומוחקת את הירידות מתחילת השנה.

מניית טסלה מתחילת השנה

מניית טסלה מתחילת השנה

מה חושבים האנליסטים?

השאלה שנשאלת היא מה הלאה, ורוב האנליסטים אופטימיים להמשך: "כעת, כאשר רוב הורדות המחיר נמצאות מאחורינו והביקושים בעולם מתייצבים, במיוחד בסין, אנו מאמינים שהמסלול של טסלה למסור מיליון רכבים בשנה יכול להיות מושג כבר ברבעונים הקרובים", כתב דן אייבס, אנליסט בוודבוש.

אייבס המליץ על רכישת המניה והעלה את מחיר היעד שלו ל-300 דולר מ-275 דולר למניה, מחיר יעד המשקף אפסייד של 23%. גארט נלסון, אנליסט ב-CFRA, ממליץ גם כן על רכישת המניה. הוא העלה את מחיר היעד שלו ל-250 דולר למניה מ-230 דולר, אפסייד קטן של 3%. "מספר המסירות מקל מאוד על החששות לגבי ירידה בביקוש לרכבים חשמליים", כתב נלסון.

קיראו עוד ב"גלובל"

עם זאת, לא כל הדעות היו חיוביות. "ירידה של 5% במסירות אף פעם לא נראתה כל כך טוב", כתב רונאלד ג'ונסיקוב, אנליסט בגוגנהיים. הוא מאמין שרוב העלייה במנייה נבעה מפריסות של סוללות אגירת אנרגיה, ולא מנתוני המסירות.

טסלה מוכרת יחידות אגירת גיבוי סוללות ללקוחות ביתיים ולחברות חשמל. היא פרסה 9.4 ג'יגה-ואט שעות של אחסון ברבעון השני - שיא חדש. השיא הקודם עמד על 4.1 ג'יגה-ואט שעה. קפיצה ענקית כזו עשויה להוביל להערכות מכירות ורווחים גבוהות יותר, אומר ג'ונסיקוב.

למרות שחברת וולס פארגו מעריכה את מניית טסלה כ"מכירה" עם מחיר יעד של 120 דולר, טסלה הצליחה לעקוף את תחזיות המסירה של האנליסט קולין לנגן מהבנק שציפה ל-385,000 מסירות ברבעון השני. עם זאת, לנגן עדיין לא מאמין שטסלה תגיע ליעד הקונצנזוס הנוכחי של 1.8 מיליון מכירות ב-2024. למעלה מ-40 אנליסטים מסקרים את מניית טסלה, לפי פאקטסט. רובם יפרסמו דו"ח על מספר המסירות, אך בשורה התחתונה מדובר בניצחון לטסלה.

"טסלה בודקת קו מגמה יורד לטווח ארוך", אומרת קייטי סטוקטון, מייסדת ומנתחת טכנית ב-Fairlead Strategies. "סגירה שבועית מעל 226 דולר תהיה אות שורי משמעותי." סטוקטון לא עושה סיקור יסודי על מניית טסלה. אנליסטים טכניים מסתכלים על גרפים כדי לקבל מושג היכן משקיעים קנו ומכרו מניות בעבר ולאן כל מניה יכולה ללכת בטווח הקצר והבינוני.

לפי פרנק קאפלרי, מייסד CappThesis, קו המגמה היורד ניתן לשרטוט מהשיאים של 2021 כאשר המניה הייתה מעל 400 דולר. שמירה על מחיר מעל 226 דולר תהיה סימן חיובי לדבריו. יציבות מסוימת במחיר המניה לאחר המסירות תהיה סימן טוב למשקיעים האופטימיים. עם זאת, ישנם מספר אירועים שעומדים להתרחש שיכולים להזיז את המניה לכאן או לכאן.

חשוב גם לקחת בעירבון מוגבל את ההמלצות של האנליסטים כי רובם ממליצים על קנייה, הם מה שנקרא נליסטים מסוג SELL SIDE שמטרתם להגדיל את הברוקראז, לעזור למיתוג, לשיווק. קראו כאן על ההבדל בין SELL SIDE ל-BUY SIDE.

הצפי לדוחות טסלה

לקראת דוחות טסלה שצפויים להתפרסם בסוף החודש, וול סטריט צופה רווח למניה של 60 סנט, ונתוני החזקים והנתון של אגירת האנרגיה יהפכו את ההגעה למספר הזה לקלה יותר.

תגובות לכתבה(2):

הגב לכתבה

השדות המסומנים ב-* הם שדות חובה
  • 2.
    רונן 05/07/2024 02:25
    הגב לתגובה זו
    ממליץ להמתין ליום חמישי להחלטת דירקטוריון החברה על תיגמול הבעלים , במידה ותהיה התנגדות אמר שיפרוש מהחברה
  • 1.
    החיים 04/07/2024 09:18
    הגב לתגובה זו
    כמו לקנות אגח ל 100 שנה בריבית של 1 אחוז + אופציה לשיפור
דן אייבסדן אייבס

המניה הזאת מזנקת היום ב-2,900% - מה הסיבה?

הצטרפותו של דן אייבס ל־Eightco וההשקעה המתוכננת ב־Worldcoin הקפיצו את המניה באלפי אחוזים, אך המיזם עדיין בשלב מוקדם ושוויו רחוק מזה של ביטקוין ואתריום, מה שמותיר פוטנציאל לצד סיכונים משמעותיים

אדיר בן עמי |
נושאים בכתבה סם אלטמן מטבעות קריפטו קתי ווד

עדכון - אחרי זינוק של 2,900%, אייטקו מזנקת בטרום, ומה קורה באנבידיה?


דן אייבס, מהאנליסטים המוכרים בוול סטריט, גרם הבוקר לתזוזה חריגה בשוק כשהודיע שהוא מצטרף כיו"ר דירקטוריון לחברת Eightco Holdings Eightco -10.89%  – חברה קטנה וכמעט לא מוכרת. בעקבות ההודעה מזנקת מניית החברה ב־2,900% במהלך יום המסחר.


אייבס הוא מנהל  ואנליסט מחקר מניות בכיר בתחום הטכנולוגיה בחברת Wedbush Securities מאז 2018, ובמקביל משמש כראש מחקר הטכנולוגיה הגלובלי בחברה. הוא נחשב לאחד האנליסטים המובילים בוול סטריט עם יותר משני עשורים של ניסיון בניתוח תחום התוכנה והטכנולוגיה הרחבה. את הקריירה החל כאנליסט פיננסי ב-HBO, ובהמשך, לאחר סיום תואר MBA במימון, הצטרף ל-FBR Capital Markets, שם עבד במשך 16 שנה והתמקד בתחומי תוכנה, חומרה, אבטחת סייבר, מחשוב ענן, ביג דאטה והנוף המתפתח של עולם המובייל.


הסיבה לעניין החריג היא לא רק ההצטרפות של אייבס עצמו. הוא חשף כי Eightco מתכננת לגייס 250 מיליון דולר ולהשקיע את כולו בטוקן Worldcoin – פרויקט ביומטרי שנוי במחלוקת שהקים סם אלטמן.  גיוס ההון המתוכנן צפוי להיסגר באמצע ספטמבר, במחיר של 1.46 דולר למניה. לאחר מכן תשנה Eightco את שמה ל־ORBS .


Worldcoin מנוהל על ידי אלטמן לצד פעילותו ב־ChatGPT. מטרת המיזם היא ליצור מערכת זיהוי עולמית המבוססת על סריקת עיניים: המשתמש סורק את עיניו, מקבל זהות דיגיטלית ובנוסף גם טוקנים. הרעיון עשוי להישמע עתידני, אך אייבס טוען שמדובר בכלי הכרחי לעולם שבו בינה מלאכותית נוכחת בכל תחום.


להמשך הכתבה לחץ כאן
לארי אליסון
צילום: Photo courtesy of Hartmann Studios
דוחות

אורקל בתחזית צמיחה חסרת תקדים, מזנקת 27% במסחר המאוחר

ההכנסות הצפויות מחטיבת הענן ב-5 השנים הקרובות במיליארדי דולרים: 18, 32, 73, 114, 144; בעקבות הזינוק במסחר המאוחר החברה נכנסה לרשימת עשר החברות הגדולות בארצות הברית ולארי אליסון הוסיף להונו האישי קרוב ל-80 מיליארד דולר

גיא טל |
נושאים בכתבה אורקל לארי אליסון מיחשוב ענן

חברת התוכנה אורקל Oracle Corp 1.27%  פרסמה תוצאות מעורבות לרבעון השני של שנת 2025 עם הכנסות של 14.9 מיליארד דולר לעומת ציפיות השוק ל-15 מיליארד דולר, ורווח מתואם של 1.47 דולר למניה לעומת הקונצנזוס שהצביע על 1.48 דולר למניה ולעומת רווח של 1.39 דולר למניה ברבעון המקביל.

אבל הסיפור של הדוחות הוא לא תוצאות הרבעון הנוכחי אלא התחזית המדהימה שפרסמה החברה להכנסות בהמשך השנה ובשנים הקרובות, על סמך חוזים שכבר נחתמים מול לקוחות שונים, במיוחד בחטיבת הענן. צבר ההזמנות של החברה זינק ל-455 מיליארד דולר לעומת 138 מיליארד ברבעון הקודם, זינוק של 359%. רוב ההזמנות קשורות לחטיבת הענן של החברה, תחום שהיא נכנסה אליו רק לאחרונה, ומה שמעיד על המשך הביקוש חסר התקדים לכוח מחשוב בענן. הביקוש הזה בא לידי ביטוי גם בחוזה המיליארדים שנחתם אתמול בין מיקרוסופט לנביוס (להרחבה על נביוס והעסקה:נביוס אחרי עסקת הענק: הצמיחה החדה, הסיכונים והקשר הישראלי).

מדובר בחוזים שכבר סגורים לשנים הקרובות, כך שתחזית ההכנסות היא מבוססת ולא חלומות באספמיה. ספרא כץ, מנכ"לית החברה, אמרה כי ברבעון הפיסקלי הראשון של שנת 2026 (כלומר הרבעון הנוכחי) נחתמו 4 חוזים בשווי מילארדי דולרים מה שיצר את צבר ההזמנות האסטרונומי. ביחס לרבעון הנוכחי אמרה כץ כי היא צופה צמיחה של 12% עד 14% בהכנסות במונחי מטבע חוץ או 14% עד 16% בדולר אמריקאי, כלומר בין 16.9 ל-17.3 מיליארד דולר לעומת צפי השוק להכנסות של 16.2 מיליארד דולר. הרווח המתואם למניה צפוי להגיע ל1.61 עד 1.65 דולר, עליה של בין 10% ל-12%. התחזית המדהימה היא, כאמור, לשנים קדימה. ההכנסות מחטיבת הענן על פי תחזית החברה שברובה מבוססת על חוזים חתומים צפויות להיות ב-4 שנים הקרובות: 18 מיליארד בשנה הנוכחית, 32 מיליארד בשנת 2026, 73 מיליארד בשנת 2027, 114 מיליארד בשנת 2028 ו-144 מיליארד דולר בשנת 2029. 

ביולי האחרון הודיעה החברה על חוזה עם הכנסות שנתיות פוטנציאליות של 30 מיליארד דולר החל משנת 2028. באותו חודש דווחה החברה על הסכם עם חברת הבינה המלאכותית OpenAI לפיתוח מרכזי נתונים עבור פרויקט סטארגייט של החברה, עוד חוזה שמעורך במיליארדי דולרים. 

מתוך הודעת החברה לתקשורת: 




להמשך הכתבה לחץ כאן