גלובל כנפיים הודיעה על עסקה שצפויה להניב תזרים פנוי של 16 מיליון דולר
גלובל כנפיים גלובל כנפיים 2.19% , הפועלת בתחום החכרת המטוסים ומחזיקה גם בחברת התעופה הקפריסאית TUS (49.9%), דיווחה על שתי עסקאות משמעותיות בפעילות הליסינג. הראשונה, מכתב כוונות למכירת הזכויות בנאמנויות המחזיקות בשני מטוסי איירבוס 320-200 שבבעלותה, אשר הוחכרו מחדש לפני כחצי שנה לחברת תעופה באירופה, כשהרוכשת המיועדת בעסקה הינה חברה מוכרת בתחום לה מכרה החברה בעבר מספר מטוסים אחרים.
במסגרת העסקה השנייה התקשרה החברה במכתב כוונות להחכרת מטוס איירבוס 330-200 לתקופה משמעותית לחברת תעופה באירופה (אשר הייתה בעבר לקוח של החברה). זאת, חלף עסקה קודמת למכירת המטוס, אשר בוטלה על ידי הרוכשת, ובה הגיעו הצדדים בסוף השבוע האחרון לסיום מוסכם של ההתקשרות וללא הליכים משפטיים, תוך הותרת חלק מהמקדמה בידי החברה.
תמורת מכירת שני מטוסי האיירבוס 320-200, בסך של 43 מיליון דולר, צפויה להניב לחברה תזרים פנוי, נטו, בסך כ- 16 מיליון דולר, לאחר פירעון מוקדם של הלוואות בנקאיות שנטלה החברה מבנק ישראלי בקשר למטוסים אשר יתרתן למועד הדיווח הינה בסך כ- 24 מיליון דולר, ובהתחשב בפיקדונות, דמי חכירה ורזרבות לשיפוץ ששולמו וישולמו לחברה על ידי החוכרת עד למועד השלמת המכירה, ואשר יוותרו בידי החברה.
בכוונת הצדדים לפעול להשלמת מכירת שני המטוסים עד סוף ספטמבר 2023 או מועד מאוחר יותר כפי שיוסכם בין הצדדים. עסקאות המכירה של כל אחד מהמטוסים אינן תלויות זו בזו. לאור העסקה צפויה החברה לרשום בדוחותיה הפרשה לירידת ערך בגין מטוסים אלו בסך של כ-6.7 מיליון דולר.
- חברות הביטוח ביטלו את כיסוי סיכוני מלחמה, חברות התעופה בורחות
- גלובל כנפיים קונה ותחכיר 2 מטוסים לחברת תעופה באמריקה
- המלצת המערכת: כל הכותרות 24/7
באשר למטוס האיירבוס 330-200, מטוס רחב גוף אשר אינו מוחכר, התקבולים מדמי חכירה בתקופת החכירה עם הלקוח האירופאי - עד למחצית השנייה של שנת 2028 - צפויים להסתכם לסך של כ- 15 מיליון דולר. בנוסף, לחוכרת אופציה להארכת תקופת החכירה עד לרבעון הראשון לשנת 2030, כשהתקבולים מדמי חכירה בתקופת האופציה, ככל שתמומש, צפויים להסתכם לסך של כ-2 מיליון דולר. דמי החכירה ישולמו בתשלום קבוע מדי חודש מראש. בנוסף, הגיעה החברה להסכמות לעניין סיום מוסכם של עסקת המכירה שבוטלה, והיפרדות הצדדים וויתור באופן בלתי חוזר על טענות ו/או דרישות, כאשר סך של כ- 0.7 מיליון דולר מתוך מקדמה בסך כ- 2 מיליון דולר ששילמה בשעתו הרוכשת יישאר בידי החברה, ויתרת המקדמה תושב לרוכשת.
עסקת החכרת המטוס כוללת הסכמות לפיהן החוכרת לא תשלם רזרבות שוטפות ובתום תקופת החכירה של המטוס תערך התחשבנות בין הצדדים על-פי מצב חיי המטוס ורכיביו המשמעותיים בתום תקופת החכירה בהשוואה למועד מסירת המטוס לחוכרת. בהתאם גם לא תידרש השתתפות מצד החברה במהלך תקופת החכירה. בכפוף להשלמת העסקה, בכוונת החברה לפעול לקבלת מימון בגין המטוס, אשר למועד זה הינו חופשי משעבודים וללא מימון, כאשר בהתאם לתהליך שניהלה החברה מול מממנים שונים, המימון האפשרי הינו בהיקף של כ- 17 מיליון דולר.
בכוונת הצדדים לפעול להשלמת העסקה ומסירת המטוס לחוכרת עד סוף ספטמבר 2023 או מועד מאוחר יותר כפי שיוסכם בין הצדדים, ובכל מקרה לא יאוחר מתום חודש נובמבר 2023. לאור העסקה צפויה החברה לרשום בדוחותיה ביטול הפרשה לירידת ערך בגין מטוס זה בסך של כ-12.5 מיליון דולר. יודגש, כי נכון למועד זה אין כל וודאות כי ייחתמו הסכמים מחייבים בגין העסקאות הנ"ל וכי תושלמנה. העסקאות תהיינה כפופות להתקיימות של תנאים מתלים כמקובל בעסקאות מכירה והחכרה מסוג זה.
- אקזיט של מילארד שקל על ההשקעה במניית הבורסה
- אהרון פרנקל מגדיל שוב את אחזקתו בתמר פטרוליום – נותר ללא מתחרים בקרב על השליטה אחרי שרק אתמול ר
- תוכן שיווקי צברתם הון? מה נכון לעשות איתו?
- המדדים ירדו 2% במחזור של 4.2 מיליארד שקל - ת"א סימנה את...
סידני סלסקי, מנכ"ל גלובל כנפיים, מסר: "עסקאות אלה, עם שתי חברות גלובאליות וותיקות בענף התעופה, עמן שיתפנו פעולה בעבר, הינן צעד נוסף ומשמעותי במימוש תוכניתנו לייצוב וטיוב פעילות הליסינג, על רקע ההתאוששות בענף ובהמשך לשורת מהלכים שביצענו מתחילת שנת 2022. מעבר לכך, ובהסתכלות קדימה, השלמת העסקאות תביא לשיפור הנזילות וחיזוק האיתנות הפיננסית של החברה כשעסקת המכירה מקטינה משמעותית את רמות המינוף."
משקיעים זרים מוכרים מניות, נוצר ע"י מנדי הניג באמצעות Geminiהזרים נשברו ומכרו - מה קרה אתמול מאחורי הקלעים בבורסה?
המחזור אתמול קפץ ב-50% והסתכם על שיא של 4.2 מיליארד שקל שהחליפו ידיים - אבל בעיקר לכיוון צד אחד - מכירות: מי מכר ומי קנה ומה עשה "הכסף החכם"? ניתוח ביזפורטל
המסחר אתמול בבורסה בתל אביב התאפיין בתנודתיות חריגה, כאשר המדדים המרכזיים פתחו בעליות, על רקע רגיעה מסוימת בתחושת הסיכון לאחר הנאום השני של ראש הממשלה נתניהו, שהגיע כדי "להסביר" את מה שנאמר יום קודם לכן. עם זאת, במהלך המסחר חל מהפך, כאשר גל מכירות סחף
את המדדים מטה, והירידות הלכו והחריפו ככל שהתקרבה הנעילה.
בסיום היום נרשמו ירידות חדות. מדד ת״א 35 איבד כ-1.9%, מדד ת"א 90 ירד 2.4% ומדד ת"א 125 איבד 2%. במבט על הסקטורים, מדדי הפיננסים והביטוח, שהיו הקטר של השוק בעליות, צנחו בכ-3.1% ו-4.3% בהתאמה,
כאשר הירידות לוו במחזור מסחר גבוה במיוחד של כ-4.2 מיליארד שקלים, כפול מהממוצע היומי מתחילת השנה, אשר בלט במיוחד ביחס ליום רביעי "רגיל" ללא פקיעה ולפני החגים, שבדרך כלל מתאפיין במחזורים נמוכים יותר.
מי הוביל את המכירות?
מבדיקת ביזפורטל עולה כי המשקיעים הזרים היו בצד הדומיננטי של המוכרים, ככל הנראה כתגובת המשך למה שכונה על ידי משקיעים רבים "נאום ספרטה" בשל הטון הלוחמני והמסרים על ניתוק כלכלי אפשרי. עיקר פעילות המכירה של הזרים התרכזת בתעודות סל על מדד ת״א 125, שם לבדן נרשמו מכירות של למעלה מ-100 מיליון שקלים נטו.
מעבר לכך, בלטו מכירות במניות דגל בשוק המקומי ובהן אלביט מערכות אלביט מערכות 2.21% , בנק הפועלים פועלים 0.66% , אל על אל על 2.32% , נקסט ויז'ן נקסט ויז'ן 5.54% והפניקס הפניקס 2.11% , שתרמו כולן ללחץ כלפי מטה על המדדים.
- הכסף ה'טיפש' מתגלה כחכם: המשקיעים הפרטיים גברו על וול סטריט במשבר האחרון
- פיימנט תעניק לקרן הפנסיה הותיקה עמיתים אופציות בפרמיה של 28%
- המלצת המערכת: כל הכותרות 24/7
עד כה, עבור המשקיעים הזרים השקעה בישראל היא שילוב של כלכלה פתוחה, יצוא מתקדם ויציבות מוסדית יחסית. כשהמסרים הפוליטיים מאותתים אפשרות של התרחקות ממדינות המערב ומעבר לכלכלה אוטרקית, הדבר מעלה חשש משורה של סיכונים, בהם פגיעה ביצוא וביבוא, שיובילו לפגיעה בזרימות ההון, וכמובן היחלשות המטבע והאטה בצמיחה. שוקי היעד המרכזיים של החברות הישראליות הם אירופה וארה״ב, וכל סימן ליחסים מתוחים עלול להוביל לצמצום ביקושים, חסמים רגולטוריים או מגבלות ייצוא. בנוסף, השקעה במדינה הנתפסת כמתבודדת נחשבת מסוכנת יותר, ולכן דורשת תשואת סיכון גבוהה יותר, דבר שאנחנו כבר רואים בתמחור של אגרות החוב הממשלתיות בימים האחרונים. ולסיום, משקיעים רבים יעדיפו לצמצם חשיפה, דבר שמוביל למכירות של זרים בשוק ההון המקומי ולהכביד על השקל, לייקר את היבוא, ולפגוע בפעילות הכלכלית. החששות הללו מספיקים כדי לגרום לזרים לפעול מהר ולצמצם סיכון.
פימי מימשה מניות בית שמש ב-500 מיליון שקל
קרן פימי, בניהולו של ישי דוידי, מבצעת מהלך נוסף למימוש רווחים. הקרן מכרה כ-8.8% ממניות מנועי בית שמש תמורת כ-500 מיליון שקל. בעקבות העסקה תרד אחזקת הקרן לכ-17% בלבד, לעומת שליטה מלאה שהחזיקה בעבר. המימוש נשעה בדיסקאונט של אחוזים בודדים על מחיר השוק. פימי מורווחת על ההשקעה בבית שמש פי 20, כשרוב העלייה הגיעה בשנתיים האחרונות.
המימוש בבית שמש מצטרף למימושים שביצעה הקרן בתקופה האחרונה. מתחילת החודש מכרה פימי גם כ-13% ממניות עשות אשקלון בהיקף של כ-250 מיליון שקל. באפריל היא מכרה 15% ממניות אורביט תמורת כ-100 מיליון שקל. מדובר בשלוש עסקאות מהותיות שביחד מצטברות למימושים של כ-850 מיליון שקל בתוך פחות מחצי שנה כשבשנה שעברה היו גם מימושים גדולים.
פימי רכשה את השליטה במנועי בית שמש בשנת 2016 מכלל תעשיות לפי שווי חברה של כ-300 מיליון שקל בלבד. השווי הנוכחי של החברה הוא כ-5.7 מיליארד שקל - כלומר, מדובר במימוש לפי שווי הגבוה כמעט פי 20 מההשקעה המקורית.
הדוחות האחרונים של בית שמש ביטאו צמיחה בהכנסות אך שחיקה מסוימת של הרווח. ההכנסות ברבעון השני עלו ב-24% לשיא של כ-77 מיליון דולר, בעיקר בזכות מגזר המנועים שנהנה מביקוש גבוה בשוק הביטחוני בארץ ובחו"ל ושמר על רווחיות גבוהה. מנגד, השורה התחתונה נשחקה, כאשר הרווח הנקי ירד ל-7.2 מיליון דולר לעומת 9 מיליון אשתקד, בעיקר בשל זינוק בהוצאות המימון ל-3.1 מיליון דולר והשפעת מס גבוהה שנבעו מתיסוף חד של השקל והגידול במינוף בעקבות רכישת Turbine Standard. כלומר, הפעילות עצמה ממשיכה להתרחב בקצב מהיר, אך חשיפת החברה לשערי מטבע ולחוב הפיננסי מטילה משקל כבד על התוצאות המדווחות. בנטרול האירועים החריגים ברבעון נראה שהחברה היתה מרוויחה מעל 10 מיליון דולר.
- לא רק מימושים: פימי רוכשת שליטה משותפת בכרמקס ב-85 מיליון דולר
- פימי ממשיכה לממש בעשות: מכרה 240 מיליון שקל למוסדיים
- המלצת המערכת: כל הכותרות 24/7
גידול בהכנסות ברבעון מול אשתקד נובע בעיקר מעליה במכירות בשני מגזרי הפעילות, בדגש על גידול במכירות מגזר המנועים. ההכנסות כוללות סך של כ-1.7 מיליון דולר הנובעים מעדכון מחירים ללקוחות ואת מכירותיה של Turbine Standard בהיקף של כ-8.6 מיליון דולר. הכנסות מגזר החלקים ברבעון צמחו בכ-4.4% לעומת הרבעון המקביל אשתקד והסתכמו בכ-43.9 מיליון דולר (מתוכן כ-2.3 מיליון דולר מכירות פנימיות).
