הירשמו
  1. ראשי
  2. ניתוח טכני

קבלו: 6 מפתחות להצלחה בבורסה

אייל גורביץ', המנתח הטכני של אתר Bizportal, מסביר על הטעויות הנפוצות שאנו מבצעים בעת המסחר, ומונה את המפתחות להצלחה
אייל גורביץ' | (19)
נושאים בכתבה בורסה מסחר ניירות ערך

"כאשר אינך יודע לאיזה נמל מועדות פניך שום רוח אינה פועלת לטובתך" (סנקה)

 

בלא מעט מקרים אנו עדים לכשלונות חוזרים ונשנים, אך איננו יודעים את מקורם. מהן הטעויות שאנו מבצעים ומה עלינו לשנות כדי לעלות על מסלול רווחי. קיימים 6 מפתחות שיוצרים את ההבנה הראשונית והבסיסית שתוביל למסחר נכון:

 

1. פרדוקס המקצוע – מרבית העוסקים בתחום באופן שאינו מקצועי אינם מודעים לצורך ללמוד את התחום. עבור רבים תחום זה נתפש כתהליך של ניסוי וטעייה ולא על ידי לימוד. במאמר הקודם העליתי את העובדה שלפיה מסחר בניירות ערך הוא מקצוע שאפשר וצריך ללמוד עם חוקים וכללים ברורים ומוגדרים. 

2. בחירת המניות הנכונות – אלו שעוסקים בתחום באופן שאינו מקצועי אינם מודעים לצורך לבחור את המניות הנכונות. כיצד אמורה להתנהג מניה שמספקת איתות קנייה? מהי מגמת עלייה מובהקת ומהי מגמה חסרת מובהקות? מאילו מניות יש להימנע בכל מחיר? האם לרכוש מניה מדשדשת או שמא לחפש הזדמנות אחרת? לא מעט שאלות מתעוררות והתשובות חייבות בסופו של דבר להסתמך על תהליך קבלת החלטות שיטתי ומסודר. 

3. גיוון – האיש הלא מקצועי סגור בדלת אמותיו והאשמה אינה בו. מרבית העוסקים בתחום בצורה שאינה מקצועית נוטים לבחור את אותן המניות פעם אחר פעם. להתמקד בשוק בודד, בסקטור בודד ובממד זמן בודד. הפעולה הנכונה היא להכיר מגוון רחב של שווקים כגון שוק המניות המקומי, האמריקאי, שוק תעודות הסל ושוק הסחורות, כמו גם שוק המט"ח. יתרה מכך, יש לשלוט היטב בשני צידי השוק ולא להתמקד רק ברכישה של מניות, אלא גם בפעולות של מכירה בחסר. 

4. עודף מידע – הדעה הרווחת היא שככל שייאסף מידע רב יותר, כך תהיה ההחלטה נכונה ואינטליגנטית יותר. במרבית המקרים אין הדבר כך. איסוף מידע מיותר ובלתי רלוונטי מוביל למצב שבו מרוב עצים לא רואים את היער. על המידע להיות מזוקק וממוקד.

5. פעולות על בסיס רגשי – ההחלטות המתקבלות ברמה שאינה מקצועית נעות על רצף שבצידו האחד פחד ובצידו השני חמדנות. למען הסר ספק, הרגש הדומיננטי יותר הוא הפחד. מעולם לא שמענו את המונח "חמדנות מוות", ואילו "פחד מוות" הוא מונח שגור. פחד הוא אדון איום ואליו מתלווים במרבית המקרים חבריו הקרובים, הדאגה והחרדה. אלו רגשות משתקים שמובילים לביצוע טעויות חוזרות ונשנות. אין פירושו של מסחר מקצועי "מסחר ללא רגשות" משום בסופו של דבר בני אדם אנו, אלא שאין לתת לרגשות להכתיב את אופן הפעולה. 

תגובות לכתבה(19):

הגב לכתבה

השדות המסומנים ב-* הם שדות חובה
  • 14.
    סופר מרסדסים 08/03/2016 21:29
    הגב לתגובה זו
    אפילו לא צריך 5 יחידות צריך ראש בסטיונר למסחר !
  • 13.
    אם גורביץ היה מרוויח בבורסה למה לו לעבוד בביזפורטל??? (ל"ת)
    משה ראשל"צ 05/03/2016 21:46
    הגב לתגובה זו
  • 12.
    אנטי טכני 05/03/2016 01:12
    הגב לתגובה זו
    https://www.youtube.com/watch?v=wI8zhWnPkIc לדעתי הבן אדם חייב טיפול בהתמכרויות, יבוא יום שהוא יפסיד גם במכללה ואז בכלל הוא יתרסק. המשפחה שלו צריכה לעזור לו בטיפול נפשי. פשוט חבל
  • 11.
    הכריש 04/03/2016 22:17
    הגב לתגובה זו
    השקעתם במנייה יש סיכון תמידי שתפסידו..ולא תחזירו את הקרן לעולם....ושיטת המיצוע במניות יכול להוביל להפסד שהולך וגדל מיום ליום...יש סיכוי גם לרווח כמובן..50 50 שחור לבן קזינו הרי אנחנו לא רוצים להמר על כספנו..אז הדרך להימנע מקזינו היא השקעה במדדים..בסחורות...גז טבעי סחורה שנמצאת בשפל מחיר שיא 16 דולר.. מחיר עכשווי 1.6 דולר ליחידת גז..מינוס 90 אחוז..
  • 10.
    אנטי טכני 04/03/2016 20:47
    הגב לתגובה זו
    https://www.youtube.com/watch?v=kKPqiJ-Gp5Y
  • 9.
    אנטי טכני 03/03/2016 19:34
    הגב לתגובה זו
    https://www.youtube.com/watch?v=PYi3dSeOnco
  • 8.
    ועוד משהו אל תקנו טאוור!!! (ל"ת)
    בני 03/03/2016 09:01
    הגב לתגובה זו
  • 7.
    אנטי טכני 02/03/2016 22:35
    הגב לתגובה זו
    אף אחד מהם לא מרוויח כסף ממסחר או מהשקעה בשוק ההון,אחרת לא היו מלמדים, אחד מאפיק פיננסים עשו עליו כתבה(שילם כדי להשתתף) לא מיליונר ולא נעליים הוא מרוויח רק מהמכללה שלו. חבל שארץ ישראל נהרסת על ידי אנשים כאלה
  • 1 04/03/2016 20:29
    הגב לתגובה זו
    מאיר ברק משחק אותה כאלו התעשר מהימור במסחר יומי וכל החולמים הולכים לקורס שלו .מוכרים להם אשליות אבל לאדם יש טבע שהוא אוהב לקנות אותם. מסחר יומי הוא הימור לכל דבר עדיף כבר להמר בקזינו לפחות שם אתה מודע לסיכון .
  • מפסיד מרוויח 04/03/2016 16:52
    הגב לתגובה זו
    צודק... כולם גאונים גדולים במכוניות יוקרה. מתעשרים על חשבון הטיפשים. הרי אם הם יודעים לסחור או מבינים בכלכלה אז מדוע הם מוכרים את השיטה? הם חיים מהקופונים שמשאירים המסכנים... מכללת פסגות...לבעלים אין אפילו רקע אקדמי...נו באמת!
  • 6.
    גילוי נאות 02/03/2016 14:14
    הגב לתגובה זו
    אחרת איך נדע אם העצות שוות משהו? אם התעשרת ממסחר אז אפשר לחשוב על העצות, אחרת זאת הטעייה.
  • 5.
    המפתח השביעי הכי חשוב - לא להקשיב למנתחים טכניים (ל"ת)
    לא פראייר 02/03/2016 14:03
    הגב לתגובה זו
  • 4.
    יוסף פותר החלמות 02/03/2016 13:43
    הגב לתגובה זו
    זה אשליית החיזוי הידע והשליטה והטעיית הפעולה .
  • אחד מהעם 02/03/2016 17:04
    הגב לתגובה זו
    לא עובד הרי יש כל כך הרבה טעויות בזה! אתה שולל גם את חיזוי מזג האויר? מה השיטה שלך לעשית רווחים ממסחר?
  • יוסף פותר החלמות 02/03/2016 18:24
    לא לתזמן את השוק השקעה במדדים גאוגרפים וסקטוריאלים גלובלים וככל שתהיה זמן ארוך יותר בשוק ההון ההסתברות שלך להרוויח עולה . זה שאין שיטה נכון להיות כדאי לחזות את שוק ההון זה לא אומר שאתה צריך להשתמש בשיטה כושלת שעברה מאות מחקרים והתוצאות הראו שניתוח הטכני שווה להטלת מטבע . למה שלא תבנה לך תיק וירטואלי כזה ולאחר זמן של לפחות כמה שנים תראה איזה תיק עשה לך תשואה טובה יותר השיטה הטכנית או תיק פסבי .לצערי זה הדרך בעלת ההסתברות הגבוה ביותר להגדיל את ההון שלך לטווח הארוך .
  • יוסף פותר החלמות 02/03/2016 18:18
    דבר ראשון הכלים של חיזוי מזג האויר הם כלים בסיסיים בשונה מהכלים של ניתוח טכני שכל מנתח עושה אנליזה לשוק בעזרת הכלים שהוא בוחר (מאות כלים טכנים ) לכן השיטה לא יכולה אף פעם להיות מדויקת ואמפירית ובלשון המעטה תחזית מזג האוויר תלוי במינונים היחסיים של שלושה מרכיבים: אוויר, חום ומים. מנתחים את התחזיות שלהם על פי תמונות לוויין שמגיעות אליהם מהחלל. התחזית המרבית שניתן להעריכה היום בדיוק טוב יחסית היא לכשבוע, אולם גם היא מתעדכנת מדי יום, עם הגעתן של תמונות מעודכנות של תזוזת העננים בשמים.על מנת לחזות את מזג האוויר, משתמשים במפה סינופטית. זוהי מפה המציגה את מערכות הלחץ בזמן נתון. שקע הוא מערכת המעודדת עליית אוויר והיווצרות עננים ואילו רמה ברומטרית מעודדת שקיעת אוויר והיווצרות מזג אוויר בהיר. בשוק ההון אין שום אינפורמציה כמו בניתוח תחזית מזג האוויר (תמונות לויין מפות סינפטיות ) הוא שוק אקראי שנע בצורה כאוטית ובלתי ניתנת לחיזוי בשום שיטה .אין שום קשר בין תחזית מזג האוויר וניתוח טכני ששווה להטלת קובייה בשביל זה אתה יכול לספור קרנות נאמנות שמשתמשות בשיטה הטכנית .
  • 3.
    מסתכל מלמעלה 02/03/2016 10:48
    הגב לתגובה זו
    כרגיל את לוקח את הבמה - לשם פרסום אישי - למשוך את האנשים ה"תמימים" - ולשכנע אותם לבוא לקורסים שלך - זה המקום היחידי שהבנת שאתה מרוויח בחינם. כל שאר ההמלצות/השקעות שאתה מפסיד. אז תגיד אם אתה כל כך "חכם" - למה אתה לא שומר את כל הסודות שלך "איך להפסיד" על בטוח לעצמך... יש מעט אנשים שיודעים להסתכל נכון על השוק "מלמעלה" ולא לעשות את הטעיות היום יומיות שלך... אתה מוביל אנשים תמימים לתוך המלכודות - ומלמד אותם איך לעשות את הטעויות שאתה כותב עליהם כל יום... "חכם חנוכה"... חבל שבשביל בצע כסף אתה מוכן לעשות "הכל" - אילו לפחות היית "מבין" אך העסק הזה עובד - ו"עוזר" לאחרים - ולא לך באופן פרטי... טועה - מטעה - זהו שם הקורס שאתה מלמד. מה הבעייה איתך שאתה לא רואה את הטעויות שלך - אתה רק יודע שהשוק לפעמים (בדרך כלל) הולך נגדך - ואז מייד אתה מוציא מסמך "כיסוי" לשינוי... "חכם חנוכה" - בדיעבד תמיד אתה "מסלף /מסתיר" את מה שכתבת לפני כן.
  • 2.
    הפתרון הוא פשוט לקנות את כלל השוק - VT. (ל"ת)
    משקיע 02/03/2016 09:19
    הגב לתגובה זו
  • 1.
    נכון לגבי 2-6 (ל"ת)
    יואל 02/03/2016 08:53
    הגב לתגובה זו
מייקל ברי
צילום: מייקל ברי
ניתוח טכני

מה אומרים הגרפים על השורט של מייקל ברי?

אחרי שניבא את קריסת הסאב-פריים - מייקל ברי פתח שורט על פלנטיר ואנבידיה של מיליארד דולר - האם הוא הולך להפסיד את המכנסיים?

זיו סגל |
נושאים בכתבה מייקל ברי אנבידיה בואינג

לפי כתבה באתר Business Insider  מייקל ברי פתח פוזיציות שורט על PLTR ו-NVDA באמצעות אופציות מכר. מי שלא זוכר, ברי הוא המשקיע הידוע שהרוויח ממשבר הסאב פריים. על הפי הכתוב, מדובר בשורט על בועת הבינה המלאכותית, רעיון שמתחיל לחלחל לרחובות וול סטריט ביחד עם רוחות הסתיו - להרחבה: שובה של מכונת הכסף: מייקל ברי מהמר נגד אנבידיה ופלנטיר.


נבדוק היום את הגרפים של ה-S&P500 ואז את שתי מניות השורט של ברי ונראה מה אנחנו יכולים ללמוד מהם. 

- S&P500: נבלם בשרוול העליון של רצועת המסחר ונתמך ברמת התמיכה הקרובה האפשרית כפי שצוינה בשבוע שעבר: אזור ה-6750. עכשיו השאלה היא האם מנגנוני התמיכה יעבדו פה או שנראה מיצוי של התנודתיות עד הגבול התחתון של השרוול. שתי הרצועות שאתם רואים סביב המדד: בולינגר הירוקה וקלטנר הכחולה נמצאות במצב בו בולינגר עוטף את קלטנר. זה אומר שהתנודתיות שאנחנו רואים בשוק היא של דשדוש ולא של מהלכים חדים של מגמה. 



שתי הנקודות שלנו למעקב הן 6750 ו - 6830. מהלך מתחת ל-6750 יסמן את 6560-6630 כיעד הבא לירידה שאולי יהיה הזדמנות הכניסה. מהלך מעל 6830 ישאיר אותנו בגבול העליון של השרוול עם המשך לכיוון 7000. נראה שאנחנו צפויים בשוק לתנודתיות איפה שהוא בגבולות האלו בתקופה הקרובה ללמדנו שאנחנו: 1. צריכים לתפוס קצת פרספקטיבה מתנודתיות יומית ו-2. צריכים להתמקד בסקטורים חזקים ובמניות חזקות מתוכם. לפני שנבדוק את הסקטורים נבחן את השורט של ברי.


- NVDA. נמצאת במצב דומה ל-S&P500: תנודתיות סרק עולה, מגמתיות יורדת. התמיכה היא באזור 190 - 195. אופציות מכר רלבנטיות יכולות להיות PUT190 לטווח הקצר ו-PUT170 לטווח הארוך יותר למקרה של התרסקות. שימו לב שבשל העליה בסטיות התקן אופציות יהיו יקרות יחסית. תרשימים ארוכי טווח מראים שיש איזה שהיא תנועה כיוון מטה כך שאכן ראוי להיזהר קצת עם NVDA ובשל משמעותה לשוק אז גם עם השוק. 


להמשך הכתבה לחץ כאן