קניון TLV ממשיך לסבול מחבלי לידה - הפסד של כ-2.8 מיליון שקל ברבעון
קניון TLV שההשקה שלו לפני כשנתיים הייתה מאוד פושרת, ממשיך לסבול מחבלי לידה. הקניון דווח על שיפור בתוצאות, אך עדיין על הפסד בשורה התחתונה.
ההכנסות ברבעון האחרון הסתכמו ב-26.2 מיליון שקל, עלייה של 1.2 מיליון שקל ביחס לרבעון ה-2 של השנה, ועלייה של קרוב ל-2 מיליון שקל מתחילת השנה. מתחילת 2019 הסתכמו ההכנסות של הקניון ב-73.7 מיליון שקל, לעומת נתון של 70.9 מיליון שקל בתקופה המקבילה אשתקד.
הרווח הגולמי של עמד ברבעון האחרון על 17.6 מיליון שקל, לעומת נתון של 15.2 מיליון שקל בתקופה המקבילה אשתקד. בשורה התחתונה הפסיד הקניון 2.8 מיליון שקל ברבעון האחרון.
קניון TLV מוחזק בשותפות בין רבוע כחול נדל"ן, שבשליטת מוטי בן משה (50%); וגינדי השקעות, שהיא חברה משפחתית בשליטת גינדי קפיטל, המוחזקת בידי מנור גינדי, אורי לוי, אייל פרידמן וכפיר גינדי (25%) והאחים משה ויגאל גינדי (25%). לנוכח התוצאות החלשות של קניון, החברות נאלצו לבצע השנה מספר הפחתות בשווי של הנכס. נכון לסוף הרבעון האחרון, השווי הכולל של המתחם מסתכם ב-1.62 מיליארד שקל, לעומת הערכת שווי של 1.68 מיליארד שקל בתקופה המקבילה אשתקד.
- 4.רשרש. 01/12/2019 16:46הגב לתגובה זוקניון מעולה יש הכול מחירים מעולים.
- 3.המפרגנים 01/12/2019 13:46הגב לתגובה זואיש ניהול ושיווק מעולה , הוא יעשה את המהפך !
- 2.הכול יקר שם מי צריך קניון שברשת עולה פחות מרבע . (ל"ת)יגאל 01/12/2019 11:49הגב לתגובה זו
- 1.ירון 01/12/2019 10:17הגב לתגובה זומתי תבינו שאנשים קונים באינטרנט או במקומות יותר זולים נגמרה החגיגה של לשדוד את אנשים עדיף לכם להסב את המקום למשרדים כי אף חנות לא תשרוד שם
אופנהיימר: אפסייד של 30% בטבע
בבית ההשקעות אופנהיימר מציינים לחיוב את השיפור בכל חטיבות הפעילות של חברת התרופות, את העלאת התחזיות להכנסות מאוסטדו ויוזדי, והתקדמות בפיתוח מולקולת ה-TL1A; מחיר היעד למניה על 30 דולר עם המלצת "תשואת יתר"
אופנהיימר מפרסמים סקירה חיובית על טבע טבע -1.91% בעקבות דוחות הרבעון השלישי, שבהם הציגה החברה הכנסות של 4.5 מיליארד דולר - עלייה של 3% מהתקופה המקבילה וגבוהה מהצפי שעמד על 4.34 מיליארד דולר.
כל חטיבות הפעילות - הגנריקה, הביוסימילרס ותרופות המקור - הראו שיפור בתוצאות, וטבע העלתה את התחזיות השנתיות שלה. בבית ההשקעות אופנהיימר משאירים את המלצת ה-Outperform ומחיר היעד על 30 דולר למניה, כשהם מתבססים על מכפיל 6.7 לרווח התפעולי המתואם של 2026.
צמיחה בכל החטיבות
בחטיבת הגנריקה נרשמה צמיחה של 2% בהכנסות, ל-2.58 מיליארד דולר, מעל תחזית השוק שעמדה על 2.41 מיליארד דולר. בארה"ב בלטה עלייה של 7% (במונחי מטבע מקומי), שהובילה להכנסות של 1.18 מיליארד דולר, בעוד שבאירופה נרשמה ירידה של 5% עקב בסיס השוואה גבוה. שאר העולם הציג צמיחה מתונה של 3%. תחת אותה חטיבה משולבות גם תרופות הביוסימילרס, שמהן כבר הושקו 10 תרופות, ועוד שש צפויות עד סוף 2027. אופנהיימר מציין כי השקת התרופות באירופה ב-2027 צפויה להאיץ את קצב הצמיחה בתחום, כאשר התחזית להכנסות נותרת על 800 מיליון דולר.
בחטיבת תרופות המקור הממוסחרות בלטה צמיחה משמעותית באוסטדו (Austedo) - עלייה של 38% ל-618 מיליון דולר. גם יוזדי (Uzedy) הציגה צמיחה של 24% ל-43 מיליון דולר, ואג’ובי (Ajovy) עלתה ב-19% ל-168 מיליון דולר. טבע מאשררת את תחזית ההכנסות לאוסטדו לשנת 2027 - 2.5 מיליארד דולר - וצופה כי לאחר חדירה לשוק האירופי היא תגיע להכנסות שיא של כ-3 מיליארד דולר. בהתאם לכך, החברה העלתה את התחזית השנתית ל-2025 ל-2.05-2.15 מיליארד דולר. גם יוזדי מתקדמת בקצב מהיר מהצפי - עם תחזית מעודכנת של 190-200 מיליון דולר השנה, לעומת 150 מיליון בתחזית הקודמת. שתי התרופות, יחד עם האולנזפין שצפויה להגיע לשוק ב-2026, מוערכות לייצר בשיאן בין 1.5 ל-2 מיליארד דולר.
- טבע מזנקת ב-21% - האנליסטים צופים אפסייד של עוד 25%
- טבע מכה את התחזיות בהכנסות וברווח; המניה מזנקת
- המלצת המערכת: כל הכותרות 24/7
בצד של הפיתוח, טבע מתכננת להגיש את זריקת האולנזפין (לטיפול בסכיזופרניה) ל-FDA עד סוף 2025, עם צפי למכירות מ-2026 והכנסות של עד 1.5 מיליארד דולר. מולקולת ה-TL1A, שמפותחת יחד עם סנופי, מתקדמת כמתוכנן, והחברה צופה לקבל בגינה תשלום ראשון של 250 מיליון דולר ברבעון הרביעי של השנה ועוד 250 מיליון נוספים ברבעון הראשון של 2026. בטווח הארוך מעריכה טבע כי מדובר בפוטנציאל הכנסות של 2-5 מיליארד דולר, לא כולל אינדיקציות נוספות.
