קופות הגמל הגדולות רשמו תשואה של 6.3% מתחילת השנה
מיטב דש: התשואה בחודש אפריל צפויה לעמוד על כ-1.5%. בקופות הגמל המנייתיות נרשמה תשואה של כ-3.4% בחודש החולף ושל כ-12.5% מתחילת השנה
קופות הגמל הכלליות השיגו תשואה של כ-1.5% בחודש אפריל, ושל כ-6.3% מתחילת השנה. קופות הגמל המנייתיות השיגו תשואה של כ-3.4% באפריל, עם תשואה של כ-12.5% מתחילת השנה. כך עולה מאומדנים שבוצעו על ידי כלכלני מיטב דש. "עליות השערים בשוקי המניות בארץ ובעולם, באיגרות החוב הקונצרניות והממשלתיות בארץ, פעלו כגורם חיובי לתשואות הקופות החודש", מציינים במיטב דש. הערכת מיטב דש היא, שקופות הגמל וקרנות ההשתלמות הכלליות הגדולות יציגו באפריל 2019 תשואה נומינלית (ברוטו) משוקללת של 1.5%. תשואה צפויה זו מייצגת גם את התמונה בתעשייה כולה, כאשר טווח התשואות של כלל הקופות אמור לנוע במנעד רחב של בין תשואה של 1.0% לבין תשואה של 2.0%. על פי אומדני מיטב דש, קופות הגמל המנייתיות השיגו תשואה של כ-3.4% בחודש אפריל ושל כ-12.5% מתחילת השנה, לעומת תשואה של כ-0.7% לקופות הגמל המדדיות באפריל ושל כ-3.6% מתחילת השנה. תשואה של 0.2% צפויה לקופות הגמל השקליות באפריל ושל כ-2.3% מתחילת השנה. מה עשו המדדים המרכזיים? בארה"ב נרשמה מגמה חיובית בחודש אפריל, כאשר ה-S&P500 עלה ב-3.9%, הנאסד"ק עלה ב-4.7% והדאו ג'ונס עלה ב-2.6%. באירופה נרשמה מגמה חיובית חזקה אף יותר: ה-DAX הגרמני עלה ב-7.1%, ה-CAC הצרפתי עלה ב-4.4% וה-Eurostoxx 50 עלה ב-4.9%. גם בשוק המניות בארץ נרשמו עליות שערים נאות: מדד ת"א 35 ומדד ת"א 125 עלו ב-3.6% כ"א, מדד יתר 50 עלה ב-0.6% ומדד ת"א 90 עלה ב-3.2%. באג"ח הקונצרני המקומי נרשמו עליות שערים. מדד התל בונד 20 עלה ב-0.8%, מדד התל בונד 40 עלה ב-1.0% ומדד תל בונד 60 עלה ב-0.9%. איגרות החוב הלא מדורגות עלו ב-1.2%. באיגרות החוב הממשלתיות בישראל נרשמה תשואה חיובית בשיעור של 0.5%, כאשר איגרות החוב הצמודות למדד עלו ב-0.9% ואיגרות החוב השקליות עלו ב-0.2%.
- 2.יהודה 02/05/2019 13:02הגב לתגובה זונראה מה יראו בסוף השנה?
- 1.אחרי שהפסדנו את כספינו ב- 2018 (ל"ת)מסכן 01/05/2019 20:32הגב לתגובה זו
למכור את קרן ההשתלמות על ה-S&P? היא סיפקה תשואה שלילית כשהמדד עלה
קרוב ל-1.8 טריליון שקל מנוהלים בפנסיה, בקופות הגמל ובקרנות ההשתלמות, מתוכם מעל 140 מיליארד שקל במכשירים עוקבי המדד S&P 500. מדובר בקטגוריה שהיתה הצומחת ביותר בשנים הקודמות כשהיא נהנית מהגאות בשוק המניות האמריקאי ומהרציונל שלעקוב אחרי מדדים עדיף על השקעות מנוהלות אקטיבית, אבל היא בנסיגה בחצי השנה האחרונה על רקע התשואות הפושרות של וול סטריט ביחס לבורסה בת"א.
ממבט על קרנות ההשתלמות בקטגוריה מתחילת השנה עולה כי למרות התשואה החיובית של ה-S&P מתחילת השנה של כ-6%, הקרנות הניבו תשואה שלילית של2.4%. הסיבה היא כמובן הירידה בשער הדולר. זה הפסד כבד, כשגם אם הייתם בוחרים במכשיר השקעה ששומר על חשיפה שקלית היה "קנס" כי לגופים המוסדיים עולה לגדר את הקרן בסכומים לא מעטים שמוערכים בשנה במעל 2%-2.5%. וכל זה כשבשנה האחרונה השוק המקומי סיפק תשואה עודפת משמעותית על פני ה-S&P ובראייה של 3 ו-5 שנים התשואות די קרובות עם יתרון מסויים להשקעה מקומית.
על רקע זה, חוזר העניין של הטרנדים? אתם שומעים מחברים, שכנים ובעבודה על השקעה מעניינת, לא בטוח שזה תמיד נכון לכם. ה-S&P היה מאז ומתמיד השקעה מעניינת וחשובה לתיק שלכם, אבל לא לכל התיק, בגיוון, בהדרגה. בשנים האחרונות הרבה אנשים, בעיקר צעירים חסכו רק דרך ה-S&P ועכשיו הם משלמים את המחיר.
צברתם הון ? זה הזמן לנהל אותו נכון! היכנסו
- "השווקים מתקרבים לבועה מסוכנת"
- הנאסד״ק עלה ב-1%; סולאראדג׳ זינקה ב-16%, טאואר עם 6%
- המלצת המערכת: כל הכותרות 24/7
מעבר לכך, חשוב מאוד להבין את החשיפה הדולרית של המכשיר שלכם ולא פחות חשוב את דמי הניהול - כשקרנות ההשתלמות יצרו לכם תשואה שלילית על ה-S&P 500 הם לקחו לכם דמי ניהול לרוב של 0.5% עד 0.7%. הרי זה מכשיר עוקב מדדים, אין כאן ניהול אקטיבי, למה לקחת דמי ניהול כאלו?
למכור את קרן ההשתלמות על ה-S&P? היא סיפקה תשואה שלילית כשהמדד עלה
קרוב ל-1.8 טריליון שקל מנוהלים בפנסיה, בקופות הגמל ובקרנות ההשתלמות, מתוכם מעל 140 מיליארד שקל במכשירים עוקבי המדד S&P 500. מדובר בקטגוריה שהיתה הצומחת ביותר בשנים הקודמות כשהיא נהנית מהגאות בשוק המניות האמריקאי ומהרציונל שלעקוב אחרי מדדים עדיף על השקעות מנוהלות אקטיבית, אבל היא בנסיגה בחצי השנה האחרונה על רקע התשואות הפושרות של וול סטריט ביחס לבורסה בת"א.
ממבט על קרנות ההשתלמות בקטגוריה מתחילת השנה עולה כי למרות התשואה החיובית של ה-S&P מתחילת השנה של כ-6%, הקרנות הניבו תשואה שלילית של2.4%. הסיבה היא כמובן הירידה בשער הדולר. זה הפסד כבד, כשגם אם הייתם בוחרים במכשיר השקעה ששומר על חשיפה שקלית היה "קנס" כי לגופים המוסדיים עולה לגדר את הקרן בסכומים לא מעטים שמוערכים בשנה במעל 2%-2.5%. וכל זה כשבשנה האחרונה השוק המקומי סיפק תשואה עודפת משמעותית על פני ה-S&P ובראייה של 3 ו-5 שנים התשואות די קרובות עם יתרון מסויים להשקעה מקומית.
על רקע זה, חוזר העניין של הטרנדים? אתם שומעים מחברים, שכנים ובעבודה על השקעה מעניינת, לא בטוח שזה תמיד נכון לכם. ה-S&P היה מאז ומתמיד השקעה מעניינת וחשובה לתיק שלכם, אבל לא לכל התיק, בגיוון, בהדרגה. בשנים האחרונות הרבה אנשים, בעיקר צעירים חסכו רק דרך ה-S&P ועכשיו הם משלמים את המחיר.
צברתם הון ? זה הזמן לנהל אותו נכון! היכנסו
- "השווקים מתקרבים לבועה מסוכנת"
- הנאסד״ק עלה ב-1%; סולאראדג׳ זינקה ב-16%, טאואר עם 6%
- המלצת המערכת: כל הכותרות 24/7
מעבר לכך, חשוב מאוד להבין את החשיפה הדולרית של המכשיר שלכם ולא פחות חשוב את דמי הניהול - כשקרנות ההשתלמות יצרו לכם תשואה שלילית על ה-S&P 500 הם לקחו לכם דמי ניהול לרוב של 0.5% עד 0.7%. הרי זה מכשיר עוקב מדדים, אין כאן ניהול אקטיבי, למה לקחת דמי ניהול כאלו?
