לא רק מנכ"ל ג'י פי מורגן: גם וורן באפט ואלון מאסק גרפו מיליונים בהשקעה ספציפית במניות
מנכ"ל ג'י פי מורגן, ג'יימי דימון, ביצע רכישה ענקית בחודש פברואר אשתקד בשיא הפאניקה בשווקים ובזמן שהמניות בוול סטריט צנחו. דימון כאמור ביצע רכישה של 500 אלף מניות בסכום כולל של 26.6 מיליון דולר, וזאת לאחר שמניית הבנק צנחה כ-20% מתחילת אותה השנה. (לכתבה המלאה אודות העסקה, לחץ כאן). דימון לא היה היחיד שביצע השקעה מאסיבית במניות באותו שבוע, במעשה שזכה לכינוי "תחתית דימון".
המשקיע האגדי וורן באפט, המיועד לשר האוצר בארה"ב סטיבן מנצ'ין, היזם הנודע אלון מאסק, ואליל הקזינו סטיב ווין ביצעו גם הם רכישת מניות מאסיבית שהניבו להם רווחים של מיליוני דולרים לאחר שהשווקים נכנסו לראלי של עליות ומאז אותו פברואר עלה מדד ה-S&P 500 קרוב ל-25%.
הרכישה של דימון הייתה גדולה מהרכישות המקובלות שלו והביא להגדלת אחזקו במניות של ג'י פי מורגן בכ-8%. העסקה השתלמה בענק, כאשר מניית החברה נסקה מעל 60% מאז הרכישה, כאשר רק על העסקה הבודדת הזאת הרוויח דימון כ-16.4 מיליון דולר. וזה מבלי להחשיב את רווחיו באחזקה הכוללת שלו במניות ג'י פי מורגן שמסתכמות במעל ל-200 מיליון דולר.
מנצ'ין ביצע שתי רכישות של מניות CIT באותו השבוע כשהוא רוכש 229,800 מניות, במחיר של 26.3 דולר למניה, כלומר השקעה של מעט מעל ל-6 מיליון דולר. באותו העת מנצ'ין כיהן כסמנכ"ל בקבוצת CIT. לפני לרכישה הנ"ל, ביצע מנצ'ין השקעה נוספת של קרוב ל-115,000 מניות במחיר של 27.77 דולר למניה. כלומר מנצ'ין הגדיל את אחזקתו במניית החברה אל תוך הירידות. בחודש דצמבר טראמפ הכריז עליו כמומעד לשר האוצר של ארה"ב. סך הרכישות של מנצ'ין הניבו לו רווח של כמעט 5 מיליון דולר, עם תשואה להשקעה של כ-56%.
- “כשאתה רואה ג’וק אחד, כנראה שיש עוד כמה” המשבר הבא בוול סטריט?
- מנכ״ל ג׳יי.פי מורגן: ייתכן ומלחמת העולם השלישית כבר החלה
- המלצת המערכת: כל הכותרות 24/7
מנכ"ל ווין ריזורטס גם הוא ביצע רכישה מתוזמנת היטב כשהוא רכש מניות בסכום של כ-15 מיליון דולר באותו השבוע של "תחתית דימון". הרכישה של המנכ"ל באותו שבוע הייתה הפעם האחרונה עד כה שביצע השקעה במניות ווין. סטיב ווין הינו המרוויח הגדול אחרי דימון, כאשר המנכ"ל הצליח להשיג בעסקה בודדת זו רווח נאה של כ-10 מיליון דולר, למרות שמבחינת אחוזים, ווין הוא המנצח האמיתי כאשר השקעתו הניבה לו תשואה יוצאת מן הכלל של 67% בתוך פחות משנה (!). דימון לעומת זאת השיג תשואה של 62% באותה התקופה.
וורן באפט ביצע באותה תקופה השקעה של מעל מיליון מניות של חברת פיליפס 66 (סימול: PSX) שהיווה חלק ממסע רכישות בחברה שהתפרש לאורך כל השנה. ההשקעה בפיליפס הניבה את התשואה הנמוכה ביותר ברשימה עם תשואה של כ-8% בלבד.
- 3.כסף בא לכסף !! (ל"ת)אזרח 12/02/2017 05:31הגב לתגובה זו
- 2.אילון מאסק הרוויח מהרחיש שלו את חברת הבת שלו? (ל"ת)נתי 11/02/2017 10:04הגב לתגובה זו
- 1.איל 11/02/2017 08:46הגב לתגובה זומניות בשווי 100 מיליון דולר בטסלה...
סיפורה של חברה: אמזון חוגגת השבוע 25 שנים להיווסדה
החברה הונפקה לראשונה ב-1997, ובאופן מפתיע, הרוכשים הראשונים סבלו מתשואות נמוכות במיוחד, כאשר התפוצצות בועת הדוט.קום זמן קצר לאחר מכן העיבה על הסנטימנט סביב חברות האינטרנט. המשבר הכלכלי של 2008-2009 וה"כסף הזול" שמציף את השווקים מאז, שינו את המשוואה עבור אמזון. ב-5 השנים האחרונות זינקה החברה ביותר מ-460%. 
וורן באפט. קרדיט: רשתות חברתיותוורן באפט יוצא לפנסיה - מה יהיה עם ברקשייר? ועצות ממשקיע העל
באפט, האיש שעומד מאחורי אחת מהחברות המצליחות בעולם, ברקשייר האת'וויי, יסיים מחר את תפקידו כמנכ"ל החברה. אחרי 60 שנים של הובלה, הוא מוסר את המושכות לגרג אבל. עם זאת, באפט יישאר יושב ראש החברה ובעל המניות הגדול ביותר, כך שהשפעתו אמורה להישאר משמעותית
וורן באפט וורן באפט, בן 95, מסיים את תפקידו כמנכ"ל ברקשייר האת'וויי לאחר 60 שנה של ניהול. גרג אבל, בן 63, שכבר מכהן כמנהל תחום העסקים הלא-ביטוחיים מאז 2018, יעמוד בראש הניהול היומיומי החל מינואר 2026. אבל, יליד קנדה עם רקע בהנדסה והתמחות באנרגיה, הצטרף לחברה דרך רכישת מידאמריקן אנרג'י ב-1999, והוביל אותה להכנסות של כ-30 מיליארד דולר בשנה.
באפט ימשיך להחזיק כמעט 14% מהחברה, שוויים מוערך בכ-147 מיליארד דולר, ובשליטה של 30% בזכות מניות מסוג A עם זכויות הצבעה מוגברות. לצד זאת, באפט תורם כ-5% מהחזקותיו לצדקה מדי שנה, כפי שעשה בנובמבר 2025 עם תרומה של 2.7 מיליון מניות מסוג B בשווי כ-1.5 מיליארד דולר לארבע קרנות משפחתיות, אך אין בכוונתו למכור מניה בודדת כל עוד הוא חי.
החלטות מהותיות כמו חלוקת דיבידנד, רכישות מחדש של מניות והשקעות מכספי המזומנים של החברה, הנאמדים בכ-382 מיליארד דולר נכון לסוף הרבעון השלישי של 2025, עשויות להישאר בלתי פתורות עד לאחר פרישתו המלאה של באפט. ברקשייר לא חילקה דיבידנד מאז 1967, ומעדיפה להשקיע מחדש ברווחים כדי להגדיל את הערך הפנימי, כפי שהדגים באפט במכתבו האחרון למשקיעים בנובמבר 2025, שבו ציין כי המזומנים הגבוהים משקפים זהירות בשוק יקר. החברה לא ביצעה רכישות חוזרות מאז מאי 2024, אך השקיעה כ-9.7 מיליארד דולר באוקסידנטל פטרוליום ברבעון השלישי של 2025, כולל אופציות לרכישת 83.9 מיליון מניות נוספות. המזומנים עלו מ-277 מיליארד דולר בסוף 2024, בעקבות רווחי תפעול של כ-11 מיליארד דולר ברבעון האחרון, בעיקר מביטוח ואנרגיה.
תשואת חסר בשנה האחרונה - תשואה פנומנלית על פני עשרות שנים
ביצועי המניה ותיק ההשקעות המסתורי מושכים תשומת לב רבה. בשנה שעברה, התשואה של מניות ברקשייר עמדה על כ-10%, נמוך מתשואת מדד ה-S&P 500 שהגיעה לכ-19%. ב-2025 כולה, עד סוף נובמבר, המניה עלתה בכ-9.7%, בעוד המדד עלה בכ-22%, מה שמשקף פיגור של 11 נקודות אחוז. המניה נסחרת בשווי של כ-1.5 פעמים שווי ספרים מוערך לאמצע 2025, נמוך מהממוצע ההיסטורי של 1.6, אך גבוה מה-1.2 ב-2020. למרות שהתשואה השנתית הממוצעת ב-20 השנים האחרונות עולה על זו של השוק הכללי בכ-2%, בעשור האחרון ברקשייר הובילה מעט מאחורי המדד, עם תשואה ממוצעת שנתית של 14.1% לעומת 14.9% ב-S&P. שווי השוק של החברה עומד על כ-1.1 טריליון דולר, עם כ-2.2 מיליארד מניות מסוג B במחזור.
- וורן באפט בשבוע האחרון כמנכ"ל: איך הטעות הכי גרועה שלו יצרה אימפריה של טריליון דולר
- בדרך לעידן שאחרי באפט: טוד קומבס עוזב, מבנה הניהול נבנה מחדש
- המלצת המערכת: כל הכותרות 24/7
עזיבתו של טוד קומבס, אחד ממנהלי ההשקעות שעמד גם בראש אגף ביטוח הרכב גייקו מאז 2020, מותירה תעלומה סביב ניהול תיק ההשקעות של ברקשייר, בשווי של כ-300 מיליארד דולר. קומבס, שהצטרף ב-2010 והיה אחראי על השקעות כמו אפל ואמזון, עוזב בדצמבר 2025 כדי להוביל קרן השקעות אסטרטגית של 10 מיליארד דולר בג'יי.פי מורגן, לאחר ששיפר את רווחי גייקו מ-1.5 מיליארד דולר ב-2019 לכ-3 מיליארד דולר ב-2024. השאלה המרכזית היא האם טד וושלר, שניהל חלק מהתיק בעבר והוביל השקעות כמו דייקין תעשיות, ייקח על עצמו את ניהול התיק כולו או שגרג אבל יתמקד בכך, תוך שמירה על גישה שמרנית שמעדיפה חברות איכותיות כמו קוקה-קולה, שבה מחזיקה ברקשייר 400 מיליון מניות בשווי 28 מיליארד דולר.
