באפט אמר ללכת ולקנות: האנליסטים בארץ בוחרים מניות ישראליות שצריכות להיות בתיק

וורן באפט עורר את שוק המניות מחדש ביום שישי האחרון לאחר שפרסם מאמר בניו יורק טיימס. ולמעשה שלח את המשקיעים לקנות מניות. המשקיעים הבינו שאם וורן באפט מאיץ בהם לקנות מניות כנראה שהתמחורים נעשו זולים.

כשכולם מפחדים וורן באפט נהיה חמדן ונראה שיש לא מעט משקיעים שכבר החלו לאסוף את "המלאכים הנופלים" של המשבר. השאלה כעת היא מה לקנות? שאלנו את בתי ההשקעות אלו מניות כדאי עכשיו, לאחר הנפילות, להתחיל לרכוש.

לידר שוקי הון: טבע, בזק ואלביט מערכות

בלידר שוקי הון בחרו שלוש מניות משלושה סקטורים שונים ודפנסיביים כדי לצלוח את המשבר ולהציף ערך למשקיעים.

אם בהשקעות ערך עסקינן אז בלידר בחרו גם חברה בעלת תשואת דיבידנד גבוהה. המניה הראשונה עליה ממליצים בלידר היא בזק, חברה בעלת תזרים מזומנים יציב, ונמצאת בעיצומם של תהליכי התייעלות. תשואה דיבידנד שמציעה החברה במחיר הנוכחי עומד על 10%.

התחזקות הדולר מסייעת מאוד לאלביט מערכות ולטבע, ולטענת האנליסט יואב בורגן מלידר שוקי הון מצוי המשקיע במצב בו הוא מרוויח פעמיים. מצד אחד עולה ערך המניה במונחים שקליים בעקבות התחזקות הדולר, ומעבר לכך צפוי שווי החברות לעלות בהשפעת התחזקות הדולר.

אלביט מערכות, צמיחה אורגנית משמעותית שיפור מרשים במרווחים. תחום הפעילות סולידי ומאוד דפנסיבי. מגמות גלובליות מאוד חיוביות, סכסוכים בינלאומיים בעצימות נמוכה, מעורבות אמריקנית בעירק ואפגניסטן. יציאה צפויה מאזורים אלו, מעבר לפלטפורמות לחימה בלתי מאויישות.

יואב בורגן אנליסט בלידר שוקי הון אומר שמניית טבע רשמה ירידות חדות בוול סטריט גם בשל הסחירות שלה. סביבה פוליטית מאוד אוהדת בארה"ב לתעשיה הגנרית. לאיזה כיוון שהבחירות ילכו טבע תרוויח, שני המועמדים שיבחרו צפויים להיות פרו גנריים. הרכישה של באר, מגדילה מהותית את פער המנהיגות של טבע בתעשיה הגנרית העולמית. תחום הפארמצבטיקה והגנריקה נחשב מאוד דפנסיבי וחסין מיתון.

פרפקט שוקי הון: שופרסל סלקום ופרטנר

שחר ברנר מנהל תחום מניות ישראל בפרפקט שוקי הון ממליץ בעיקר על מניות שהקשר בינן לבין מצב הכלכלה הוא חלש יותר. ברנר אומר שהכיוון הוא פחות ליטול סיכונים ויותר להיצמד לסקטורים דפנסיביים.

הבחירה הראשונה של פרפקט היא שופרסל. "תחום המסחר הבסיסי צפוי להיפגע פחות ממיתון, החברה מבוססת בצורה טובה מאוד לתקופות רעות במשק", אומר ברנר. הצריכה הבסיסית נפגעת פחות והחברה מחלקת דיבידנד, וזה עוד דבר מסווג את המניה כדפנסיבית", אומר ברנר.

"מה שמנחה היום את המשקיעים הם הסקטורים הדפנסיביים, שופרסל נכללת בהגדרה הזאת. הצמיחה של החברה לא גבוהה מדי והסיכון הוא נמוך יותר. היום מחפשים את היציבות של העסק על חשבון הצמיחה והיא המועדפת לתקופות קשות, היא המניה הנכונה", מדגיש מנהל תחום מניות ישראל בפרפקט שוקי הון.

ברנר מציע גם את אלביט מערכות. ברנר אומר שהחברה מפגינה סיכון נמוך שנגזר מצבר הזמנות נותן ביטחון לחזות את העסק במחצית של השניה 2008 ו-2009. אפשר לציין שבאופן כללי כל היצואניות נהנות מהדולר.

ברנר מסיים בסלקום ופרטנר שעונות להגדרה של חברות תזרימיות, המחלקות דיבידנד, כך על פי דבריו. כמו כן מציין שהן לא נדרשות להשקעות קפיטליות גבוהות. "הביקוש קשיח אם יעלו בעוד 5% את המחיר הרגישות של הצרכנים תהיה נמוכה -הם לא יפסיקו להשתמש בטלפון בגלל זה. הגישה היא להפחית את הסיכון בתיק, אנחנו מחפשים את הסקטורים הנכונים בתקופה של מיתון", מסכם ברנר ואומר.