אוקסידנטל פטרוליום תרכוש את CrownRock ב-12 מיליארד דולר

חברת הנפטאוקסידנטל פטרוליום OCCIDENTAL PETROLEUM CP הודיעה כי תרכוש את יצרנית האנרגיהCrownRock בעסקה המוערכת ב-12 מיליארד דולר. לפיאוקסידנטל, הרכישה צפויה לעזור להגדיל את נוכחות החברה באגן מידלנד ולהוסיף כ-170,000 חביות נפט ליום לכוח הייצור של החברה."אנו מאמינים שרכישת הנכסים שלCrownRock עוזרת לשפר את התיק החזק והמבודל ביותר שהיה לאוקסידניטל", אמרה מנכ"לית החברה ויקי הולוב. מצאנו ש-CrownRock מתאים לנו אסטרטגית ונותן לנו את ההזדמנות להרחיב את עצמנו באגן מידלנד וכך למצב אותנו ליצירת ערך עבור בעלי המניות שלנו עם צבירת תזרים מזומנים חופשי מיידית".אוקסידנטל מתכננת לשלם עבור הרכישה כ-12 מיליארד דולר באמצעות רכישת חוב חדש בגובה של 9.1 מיליארד דולר והנפקת מניות בגובה של כ-1.7 מיליארד דולר. יצרנית הנפט תקבל גם את החוב הקיים שלCrownRock בסך 1.2 מיליארד דולר. אם עסקת הרכישה אכן תיסגר בהצלחה, אוקסידנטל צפויה להפוך לשחקן הגדול ביותר באגן הפרמיאן, יותר משברון ו-Hess יחדיו. התפוקה הכוללת של החברה עומד כיום על 1.2 מיליון חביות, נכון ל-30 בספטמבר. עסקתCrownRock צפויה להיסגר ברבעון הראשון של 2024.עסקאות הרכישה בחברות האנרגיה היו חמות השנה כשיצרניות הנפט הגדולות מחפשות להרחיב את נכסיהן. אקסון מוביל הודיעה באוקטובר כי תרכוש את פיוניר משאבי טבע תמורת סכום עתק של 64.5 מיליארד דולר. שברון אמרה באותו החודש כי הסכימה לרכוש את Hess תמורת 53 מיליארד דולר.אוקסידנטל פטרוליום הודיעה גם כי תגדיל את הדיבידנד הרבעוני שלה ב-4 סנט ל-22 סנט למניה. מניות החברה הגיבו בירידות, לאחר שבוול-סטריט לא התלהבו מהעסקה. "נכסיCrownRock נתפסים אומנם בדרך כלל כאיכותיים, אך סביר להניח שהמשקיעים מטילים ספק ביתרונות של הוספת מינוף נוסף למאזן של אוקסידנטל בשלב זה", אמר אנליסט האנרגיה ב-Third Bridge, פיטר מקנאלי. החברה מחזיקה בחוב ארוך טווח בגובה 18.6 מיליארד דולר, נכון ל-30 בספטמבר והעסקה צפויה להגדיל את החוב שלה לכמעט 28 מיליארד דולר.CrownRock תהיה העסקה הגדולה הראשונה של יצרנית הנפט מאז הרכישה עמוסת החובות של Anadarko Petroleum ב-2019."אנחנו די שליליים לגבי העסקה הזו", אמר אנליסט Sankey Research, פול סנקי. "החברה מוסיפה עוד חובות כאשר יש לה את האופציה לשלם במניות". באוקסידנטל ציינו כי החברה מתכננת להפחית את חובה בכ-15 מיליארד דולר בסך הכל וב-4.5 מיליארד דולר ב-12 החודשים הקרובים על ידי מכירת נכסים ותזרים המזומנים.