ביום שני, במאמר בלוגסטריט של תחילת השנה, נתתי את הכותרת הראשית לוורן באפט. היא התבססה על פוטנציאל הפריצה של המניה  BERKSHIRE HATHAWAY B (BRK-B) שהוא מעניין למסחר כשלעצמו ועל המשמעות שלו - מעבר הסנטימנט להשקעות סולידיות. היום אני רוצה לחזור לוורן באפט משתי סיבות.

היום ב-19:00 שיעור בקורס ללימודי שוק ההון - כל מה שצריך לדעת על השקעות סולידיות, מרצה: אבישי עובדיה. לכניסה לחצו כאן

הראשונה היא שהכיוון הזה עובד בינתיים. המניה של באפט אכן פרצה למעלה בעוד שמניות הצמיחה והמומנטום הראו סימני חיים ביום שני ומחקו אותם, בהכללה, ביום שלישי. על הגרף של BRK/B אתם יכולים לראות את הפריצה, התמיכה מעל רמת ההתנגדות שנפרצה ואת עליית המניה ממנה. אז אם אנחנו שואלים מהו הלך הרוח של המשקיעים לתחילת 2022, נראה שהוא בכיוון הסולידי.

לפני שאמשיך לסיבה השניה אתייחס להערה שהעיר קורא ביחס לריבוי הרעיונות שאני מעלה בבחינת ״משהו יתפוס״. די מדויק למעט הנרטיב. אני משקיע זמן רב בקריאה, חקירה טכנית וגיבוש מתווה לעלילת כל מאמר כך שיהיה מחובר לשוק ובתכניו. התוצאה, כפי שרבים מכם גם מפרגנים עליה, היא התנהלות דינמית מול השוק והצפת רעיונות רלבנטיים לכל נקודת זמן. מכאן הם שלכם לבחירה, חקירה וגם, כידוע, בקשה לבחינה מחודשת שלהם כאן במאמרים. זה הנרטיב המתאים. הגישה ש״משהו יתפוס״ היא חלק מהעניין.

• אירוע נדיר: "תמכרו את המניה של וורן באפט"; ברקשייר האת'וויי קיבלה המלצת מכירה
• וורן באפט קונה את חטיבת הכימיקלים של אוקסידנטל ב־9.7 מיליארד דולר
• המלצת המערכת: כל הכותרות 24/7

על יסודות הבחירות הטכניות אפשר לבצע מהלכים. אלו שמתפתחים יפה, כמו BRK-B , זוכים להישאר כמעניינים. אלו שלא מתפתחים יפה, ויש רבים כאלו בחצי השנה האחרונה, ממתינים להבשלה במקרה הטוב (דוגמאות בהמשך) ולעיתים הופכים להיות הפסד ממומש.

העבודה הטכנית היא מאמץ לאיתור רעיונות רלבנטיים למסחר והשקעה. מכאן ממשיכים למעקב אחרי התנועה ולא לנבואה כפי שרבים מצפים. ניתוח טכני הוא לא נבואה של מה שיהיה. ניתוח טכני הוא זיהוי תבניות חוזרות של התנהגות משקיעים (כמו פריצה של רמת התנגדות במקרה של BRK-B) וגיבוש אסטרטגיות מסחר המבוססות עליהן. התחזית היחידה היא מה נעשה בכל מצב ולא איזה מצב ״בוודאות״ יקרה.

הסיבה השניה (לא שכחתי...) שאנחנו חוזרים לחברה של באפט היא שהמגאזין בארונס, שאני מקוראיו הנאמנים, הציג השבוע מניה שלה הוא קורא ״מיני בארקשייר״. נכתב לגביה שהיא זולה. בימים האחרונים המניה זינקה יפה, הרבה יותר מ-BRK-b אז אולי כדאי לחכות לאיזה תיקון טכני לפני ששוקלים לרכוש אותה. סימנתי על הגרף נקודה מעניינת לעניין. הסימבול של המניה הוא GRAHAM HOLDINGS COMPANY (GHC) והחברה היא חברת אחזקות שמתנהלת ברוח החברה והניהול של באפט. על פי יאהו פייננס המכפיל הוא 6.6 כך שהיא באמת זולה.

• מה אומרים הגרפים על השורט של מייקל ברי?
• אנרגיה גרעינית: סיכוי או סיכון?
• תוכן שיווקי שוק הסקנדרי בישראל: הציבור יכול כעת להשקיע ב-SpaceX של אילון מאסק
• מה אומרים הגרפים על השורט של מייקל ברי?

נישאר כבדים מבחינת שווי שוק. כמה פעמים נכתב כאן לאחרונה בעד AMAZON (AMZN). הסיבה שאני חוזר אליה היא שההמלצות ביחס למניה ממשיכות להצטבר ומצפים לה שנה טובה אחרי שנת הדשדוש. על הגרף אין עוד סימנים למומנטום אבל לאור ההמלצות נראה שהגדלת פוזיציה ברמות תמיכה - שפל היא פעולה שראויה להישקל.

אתגרים טכניים

עד כאן פינת החיים הקלים. מכאן נעבור לפינת ״קשיי העיכול״ עם מניית הפוד-טק מיטק (MITC). מדובר באחת מחברת הפוד טק המבטיחות שמנייתה, כמו מניות רבות אחרות מהתחום ובכלל, נשחטה כאילו לא היתה טבעונית. אני חש שמתחת לפני השטח יש התעוררות של המניות החבוטות מהתחום ובכלל, התעוררות סביב נושא ה-ESG. יכול להיות שזה יהיה אחד המאפיינים הסקטוריאליים שיתפתחו השנה. בינתיים המניות מנסות להרים ראש. חלקן מצליחות (תיכף נראה דוגמא) וחלקן מתקשות (גם לכך נגיע).

ומה עם MITC? מבחינה טכנית היא הזדמנות. ראשית בגלל שהיא קרובה לתחתית. שנית מכיוון שבאזור סגירת פער המחיר (מסומן בצד שמאל של הגרף) נוצרת תבנית של היפוך מירידה לעליה (מסומנת בצד הימני של הגרף). הדבר נתמך גם על ידי מגוון אינדיקטורים טכניים.

הדוגמא למניה שהרימה ראש וכשלה ביום שלישי, גם היא ממרחב הקיימות ודיברנו עליה כאן, היא AMYRIS- INC. (AMRS). אחרי ירידה חדה היא התעגלה לכיוון מעלה וביום שני נתנה מהלך עליה. ביום שלישי היא החזירה הכל אבל אפשר לחכות איתה קצת בסבלנות. יש סיכוי לתעתועי אקראיות כאן. לא במובן שנאסים טאלב כתב עליו אלה במובן של התנודתיות האכזרית של מניות בחודשים האחרונים.

מניה שמוכרת לכם וכן מצליחה להתאושש ולהחזיק ראש מעל המים, מרמת השפל שהתדרדרה אליה, היא של חברת מוצרי ההדברה הביולוגיים  MARRONE BIO INNOVATIONS INC . MBII זה הסימבול. בזמן כתיבת המאמר, לקראת סיום המסחר ביום שלישי, היא פורצת את ההתנגדות וה-RSI פורץ אחרי זמן רב את אזור ה-50. אפשר לקוות לטוב.

זהו להיום. נושא ה-ESG הוא נושא שכאמור אעמיק בו השנה. מוזמנים/ות להציע רעיונות.