דנקנר משפר את ההצעה: יזרים 240 מיליון ש' וייתן 15% מ-IDB אחזקות
קבוצת IDB בשליטת איש העסקים נוחי דנקנר נמצאת במגעים קדחתניים מול שתי חזיתות: החזית אחת, מול מחזיקי אג"ח אידיבי אחזקות לה הגישה החברה מתווה משופר להסדר חוב וחייבת למחזיקי האג"ח 1.8 מיליארד שקל והחזית השנייה מול מחזיקי אג"ח חברת הבת, אידיבי פיתוח, לה חייבת 4.1 מיליארד שקל.
לפי ההצעה האחרונה שהועברה אתמול למחזיקי האג"ח של אידיבי אחזקות, דנקנר יבצע הזרמה מיידית של 240 מיליון שקלים (מתוכם 40 מיליון שקלים כבר הוזרמו), זאת לעומת ההצעה הקודמת בה עמדה ההזרמה של 180 מיליון שקלים בלבד. בנוסף, מחזיקי האג"ח יקבלו לידיהם 15% ממניות החברה (בשווי כ-78 מיליון שקלים), זאת לעומת 10% בהצעה הקודמת. בתוך כך, בשנה השלישית יקבלו מחזיקי האג"ח עוד 55 מיליון שקלים ובשנה הרביעית עוד 55 מיליון שקלים כך שבסה"כ מדובר על הזרמה בהיקף של 350 מיליון שקלים. בהצעה החדשה ישנה גם העלאה מסוימת של הריבית בסידרת האג"ח.
נציין כי הבוקר (ה') התקיימה אסיפת מחזיקים סוערת של מחזיקי אג"ח אידיבי פיתוח, שם מנכ"ל החברה, חיים גבריאלי, תקף את נציגויות בעלי האג"ח, ובראשן קרן ההשקעות הזרה יורק, כאשר טען כי פעולותיהם מעלות חשש כבד לאינטרסים שלא לטובת החברה, ומתוך מניעים פסולים.
- 11.אבי 16/02/2013 22:06הגב לתגובה זוומה תעשה עם החברה בתור בעל אג"ח, תיפרד מכל הכסף שלך?
- 10.משקיע ותיק 16/02/2013 18:19הגב לתגובה זוקחו לדנקנר את כל המניות ותשלחו אותו הביתה. זה החוק, וזה גם הדבר הנכון לעשות.
- 9.גינו 16/02/2013 08:47הגב לתגובה זונראה לי סביר, קשה לי לראות הסכם יותר חיובי עבור בעלי האגח
- 8.אבי 15/02/2013 20:35הגב לתגובה זועם בעלי האג"חים.ברגע שמביאים סכום כסף כזה מהבית לטובת האג"חים יש על מה לדבר.אם מישהו אחר מוכן לשים יותר- אפשר גם לדבר איתו(אבל אין אף אחד כזה). צריך להביא בחשבון שאלשטיין ישים כ100 מיליון דולר עבור 30 אחוזים ממניות אידיבי אחזקות (אין אף אחד אחר שמוכן לשים כסף), כך ש15 אחוז שוים עוד כ50 מיליון דולר. בכל מיקרה בתור בעל אג"ח אני רוצה לקבל את התמורה המקסימלית לכספי וכרגע זה הרבה יותר טוב מפירוק או לקיחת החברה.
- 7.פירוקי ראווה של נוחי+זיסר ימנעו/יצמצמו בעתיד מצבים כאלה (ל"ת)פירוקי ראווה 15/02/2013 08:39הגב לתגובה זו
- 6.דנקנר לא יזרים אגורה! כמו בן דב! פתי מאמין לכל דבר! (ל"ת)הנביא 14/02/2013 22:22הגב לתגובה זו
- 5.השפנים בכובע של נוחי נגמרו. להעביר החברה לנושים (ל"ת)נוחי - the end 14/02/2013 20:29הגב לתגובה זו
- 4.אהרון 14/02/2013 18:36הגב לתגובה זואידיבי אחזקותלא שווה שקל . לא להסכים לשום הסדר ללא קבלתלפחות 30 אחוז מערך האגח במזומן .כי אגח אחר ופריסות למניהם זה למשוך זמן שאול .
- 3.דיווחים והנפקת זכויו 14/02/2013 18:15הגב לתגובה זודיווחים והנפקת זכויות שבדרך פראייר משהו מכר היום אפריקה תעלה מיום ראשון ל 1400
- 2.אני 14/02/2013 18:10הגב לתגובה זוההצעה בלתי מספקת אבל דנקנר בדרך הנכונה ואפשר לגשר על הפערים. בכל מקרה ההצעה של ג'רמי לא תתקרב לזה אלא יותר לקרחת של בדש.
- 1.ר 14/02/2013 17:52הגב לתגובה זואין זמן. צריך לסדר את פיתוח ולעשות את עסקת כור כלל ולהעיף את ג'רמי הבייתה
- איילי 14/02/2013 18:19הגב לתגובה זוהם נוכלי נבלות ומי שיפסיד אם הם ישתלטו על החברה , הם בעלי אג"חי אחזקות ופיתוח שגם להם הקרן הזו תעשה תספורת. עדיף להגיע להסדר עם החברה בלבד. כמובן שגם ההצעה הזו שלהם לא מספקת ויצטרכו לתת יותר ממה שהציעו.
- מבין עניין 14/02/2013 18:16הגב לתגובה זונכון להעיף את ג'רמי (ובדש באותה הזדמנות) אבל לא למהר מדי עם ההסדר ולשאוף שהתספורת תהייה רק תסרוקת
לקראת דוחות הבנקים - יש עוד לאן לעלות? ומה עם מניות הביטוח
תחזיות האנליסטים מצביעות על רווח נקי של עד 9 מיליארד שקל לרבעון השני ותשואות גבוהות על ההון; גם מניות הביטוח נהנות מהגאות בשווקים, אך כמה מהטוב כבר מגולם אחרי העליות מתחילת השנה?
הבנקים הגדולים בישראל צפויים לדווח בשבוע הבא, והמשקיעים מצפים לתוצאות חזקות לרבעון השני של 2025 כאשר התחזיות מדברות בעד עצמן: לפי הערכות בשוק, סך הרווח הנקי של חמשת הבנקים הגדולים (פועלים, לאומי, דיסקונט, מזרחי טפחות והבינלאומי) ינוע סביב 8.5-9 מיליארד
שקל, עם שיפור בתשואה להון שתעמוד על 16%-17% בממוצע, המשך שיפור ביחס לרבעון הראשון.
מדובר בהמשך ישיר לתקופה חזקה עבור הבנקים, כאשר ברבעון הראשון הם הציגו יחד רווח נקי של כ-6.8 מיליארד שקלים ותשואה ממוצעת להון של כ-15.3%. לאומי ופועלים הובילו את
הטבלה עם רווחים של מעל 2.4 מיליארד שקלים כל אחד, בעוד מרבית הבנקים הציגו תשואות מרשימות להון של מעל 15.5%.
ריבית גבוהה וכלכלה יציבה תומכות בשורת הרווח
ברקע התחזיות החיוביות עומדת סביבה כלכלית שעדיין תומכת ברווחיות הבנקים. המדיניות המוניטרית של בנק ישראל לא השתנתה מאז ינואר 2024, והריבית נותרה גבוהה, בשיעור של 4.5%, ולמרות הציפיות להורדות עתידיות הבנקים ממשיכים ליהנות ממרווחי ריבית גבוהים. יתרת העו"ש של הציבור עדיין גבוהה יחסית שם הריבית אפסית מה שמאפשר לבנקים גמישות פיננסית, ומנגד הצרכנים והעסקים ממשיכים לקחת הלוואות, מה שתורם להכנסות מריבית.
- הבנקים יקרים? IBI סבורים שיש עוד 22% אפסייד
- המדריך להבנת דוח אפס - ולמה הוא חשוב לכל מי שקונה דירה
- המלצת המערכת: כל הכותרות 24/7
גם הכלכלה הישראלית, על אף האתגרים הביטחוניים והפוליטיים, מראה סימני צמיחה. נתוני הצריכה הפרטית ממשיכים להיות חיוביים, התעסוקה בשיא, והאינפלציה אמנם מעט טווח היעד אך נותרת יציבה. אלו מעניקים רוח גבית לפעילות הבנקאית הקמעונאית והמסחרית. בנוסף, ברבעון השני חל גידול בפעילות שוק ההון, כולל עליות במדדים ומחזורי מסחר גבוהים, מה שצפוי להתבטא גם בהכנסות מעמלות ופעילות ניירות ערך בבנקים.
איומי תחרות ורגולציה
איך לתפוס טרמפ על טראמפ? קרנות הסל שלפני פריצה
טראמפ מזרים השקעות לאמריקה ומאיים להעניש את מי שלא יתיישר על פיו מה שכבר מוביל לגאות בקרנות הסל; זיו סגל פותח את הגרפים ומזהה הזדמנויות טכניות מעניינות
ניתוח טכני שלום לכולם, היום נעמיק בכמה אפשרויות השקעה בקרנות סל מעניינות.
לפני כן תודה לכל מי שהתעניינו לאן נעלמתי בשבוע האחרון. אני נמצא בנסיעה לחו״ל שפחות מסתנכרנת עם לו״ז פרסום המאמרים. בכל אופן משתדל להתמיד.
להשקיע בתוצרת אמריקה
טראמפ מיצר הרבה רעשים וגלים אבל סביר להניח שמתחת לכול הרעש תהיה תנועה מסוימת לכיוון הייצור האמריקאי. וכשיש תנועה תעשיית קרנות הסל עולה עליה.
באמצע 2024 הושקה קרן סל עם הסימול MADE. הקרן עלתה וירדה ואז שוב עלתה ונמצאת היום כ-10 אחוזים מעל מחיר ההשקה. טכנית, מעל 27.7 אפשר לבחון להצטרף לתנועת ה- MAGA.
מכאן נמשיך לקרן שהיא די במרכז תשומת הלב היום IWM iShares Russell 2000 -0.29% מדובר בקרן סל שעוקבת אחרי מדד הראסל 2000 שמיצג חברות שמוגדרות כבעלות שווי שוק קטן. חברות אלו אמורות לעזור בדחיפת השוק מלמטה כאשר החברות הגדולות מושכות אותו מלמעלה.
