קופות הגמל שלכם הניבו 1% בנובמבר - מתחילת השנה 11%; אל תתרגלו

קופות הגמל בשנה חלומית, על רקע הגאות בשווקים - מדדי המניות בשיא וגם מדדי האג"ח שוברים שיאים  

|
(5)
ערימת מטבעות, צילום: Istock

קופות הגמל ממשיכות להציג תשואה מרשימה לחוסכים: מתחילת השנה הגיעו הקופות הכלליות הגדולות לתשואה ממוצעת של כ-11.2%, כלומר 1% בכל חודש, כאשר גם בנובמבר התשואה קרובה ל-1% - כך מעריך אבי ברקוביץ, משנה למנהל השקעות ראשי במיטב דש.

טווח התשואות בנובמבר צפוי לנוע בין 0.6% ל-1.2%. ביצועי הקופות בנובמבר ועד כה השנה, הם כתוצאה ממגמה חיובית חזקה בשוקי המניות בארץ ובעולם לצד עליות השערים באיגרות החוב הקונצרניות בארץ.

מדדי אגרות החוב המובילים עלו בקרוב ל-10%, הרבה מעבר לממוצע, וזה משאיר מעט מאוד מקום לעליות בהמשך - העליות האלו נובעות מהריבית האפסית ומהמחסור באלטרנטיבות השקעה. הכספים זורמים לאגרות החוב, השערים עולים, אנחנו מרוויחים, אבל בד בבד, מנפחים את בועת האג"ח. אל תתרגלו לתשואות האלו - זה לא יימשך.

מה התשואה הצפויה במסלולים המתמחים?
לפי ברקוביץ, קופות הגמל המנייתיות השיגו בנובמבר תשואה חיובית של כ-2.3% בטווח תשואה של 2-3%. מתחילת השנה מדובר בתשואה של כ-20.7% בטווח תשואות של 17% עד 27%. 

בקרב קופות הגמל המדדיות הצפי הוא לתשואה שלילית של כ-0.1% בטווח שינוע בין תשואה שלילית של 0.3% עד תשואה אפסית. מתחילת השנה מדובר בתשואה של 6.5% לקופות בטווח שינוע בין 5% עד 7.5%.

קופות הגמל השקליות צפויות להציג תשואה חיובית של 0.4% כאשר טווח התשואה ינוע בין 0.2-0.6%. מתחילת השנה, הערכות הן לתשואה של 6.5% בטווח של 5% עד 7%.

תגובות לכתבה(5):

התחבר לאתר

נותרו 55 תווים

נותרו 1000 תווים

הוסף תגובה

תגובתך התקבלה ותפורסם בכפוף למדיניות המערכת.
תודה.
לתגובה חדשה
תגובתך לא נשלחה בשל בעיית תקשורת, אנא נסה שנית.
חזור לתגובה
  • 4.
    בזק וטבע
    רונן 02/12/2019 06:22
    הגב לתגובה זו
    1 0
    שתיהן יחטםו חסק. לא לגעת בהן.אמרתי שאל על תחטוף ואכן חטפה
    סגור
  • 3.
    יופי ומה היה שער המניות בתאריך ב 24.12.2018? (ל"ת)
    סובלימציה 01/12/2019 23:15
    הגב לתגובה זו
    2 0
    סגור
  • 2.
    יש צפי לשנה הבאה?
    טל 01/12/2019 17:37
    הגב לתגובה זו
    2 1
    אפשר בכלל לחזות דבר כזה?
    סגור
  • 1.
    מחזיקי אגרות חוב יפסידו הון ב 2020
    כלכלן 01/12/2019 13:52
    הגב לתגובה זו
    3 0
    כי הם נותנים כעת תשואה ריאלית שלילית , הן אגרות חוב צמודות והן שיקליות ,במיוחד מלווה קצר מועד. כסף חדש לא ייכנס כעת כי מי שקונה בתשואה ריאלית שלילית מפסיד בהכרח. גם אלו שנשארו יפסידו במידה ויתחילו הפידיומות ,וזה רק עניין של זמן
    סגור
  • לך תגיד את זה
    קלקלן 01/12/2019 14:09
    הגב לתגובה זו
    4 0
    לאנשים ששנים קונים אגח של גרמניה בתשואה אפס..
    סגור
חיפוש ני"ע חיפוש כתבות