הדרך למסחר נכון: 6 מפתחות להצלחה בבורסה
כאשר אינך יודע לאיזה נמל מועדות פניך שום רוח אינה פועלת לטובתך (סנקה)
בלא מעט מקרים אנו עדים לכישלונות חוזרים ונשנים כאשר איננו יודעים את מקורם. מהן הטעויות שאנו מבצעים ומה עלינו לשנות כדי לעלות על מסלול רווחי. עקרונית קיימים ששה מפתחות שיש לדעת אליהם את הדעת. ששה מפתחות אלה הן יוצרות את ההבנה הראשונית והבסיסית שתוביל למסחר נכון.
ששת המפתחות להצלחה
1. פרדוקס המקצוע – מרבית העוסקים בתחום באופן שאינו מקצועי אינם מודעים לצורך ללמוד את התחום. עבור רבים תחום זה נתפס שיכולת הנרכשת על ידי תהליך של ניסוי וטעייה ולא על ידי לימוד. בפרק הקודם העליתי את העובדה ולפיה מסחר בניירות ערך הוא מקצוע שאפשר לצריך ללמוד עם חוקים וכללים ברורים ומוגדרים.
2. בחירת המניות הנכונות – אלו העוסקים בתחום באופן שאינו מקצועי אינם מודעים לצורך לבחור את המניות הנכונות. כיצד אמורה להתנהג מניה המספקת איתות קנייה ? מהי מגמת עלייה מובהקת ומהי מגמה חסרת מובהקות? מאילו מניות יש להימנע בכל מחיר? האם לרכוש מניה מדשדשת או שמא לחפש הזדמנות אחרת? לא מעט שאלות מתעוררות כאשר התשובות חייבות בסופו של דבר להסתמך על תהליך קבלת החלטות שיטתי ומסודר.
3. גיוון – האיש הלא מקצועי סגור בדלת אמותיו והאשמה אינה בו. מרבית העוסקים בתחום בצורה שאינה מקצועית נוטים לבחור את אותן המניות פעם אחר פעם. להתמקד בשוק בודד, בסקטור בודד ובממד זמן בודד. הפעולה הנכונה היא להכיר מגוון רחב של שווקים כגון : שוק המניות המקומי, האמריקאי, שוק תעודות הסל ושוק הסחורות כמו גם את שוק המט"ח. יתרה מכך, יש לשלוט היטב בשני צידי השוק ולא להתמקד רק ברכישה של מניות כי אם גם בפעולות של מכירה בחסר.
4. עודף מידע – הדעה הרווחת היא שככל שיאסף מידע רב יותר כך תהיה ההחלטה נכונה יותר ואינטליגנטית יותר. במרבית המקרים אין הדבר כך. איסוף מידע מיותר ובלתי רלוונטי מוביל למצב שבו מרוב עצים לא רואים את היער. על המידע להיות מזוקק וממוקד וזו בדיוק מטרתו של ספר הלימוד הנוכחי.
5. פעולות על בסיס רגשי – ההחלטות המתקבלות ברמה שאינה מקצועית נעות על רצף שבצידו האחד פחד ובצידו השני חמדנות. למען הסר ספק. הרגש הדומיננטי יותר הוא הפחד. מעולם לא שמענו את המונח "חמדנות מוות" ואילו "פחד מוות" הוא מונח שגור. פחד הוא אדון איום ואליו מתלווים במרבית המקרים חבריו הקרובים: "הדאגה והחרדה". אילו הם רגשות משתקים המובילים לביצוע טעויות חוזרות ונשנות. אין פירושו של מסחר מקצועי "מסחר ללא רגשות" משום בסופו של דבר בני אדם אנו. אלא שאין לתת לרגשות להכתיב את אופן הפעולה.
מה אומרים הגרפים על השורט של מייקל ברי?
אחרי שניבא את קריסת הסאב-פריים - מייקל ברי פתח שורט על פלנטיר ואנבידיה של מיליארד דולר - האם הוא הולך להפסיד את המכנסיים?
לפי כתבה באתר Business Insider מייקל ברי פתח פוזיציות שורט על PLTR ו-NVDA באמצעות אופציות מכר. מי שלא זוכר, ברי הוא המשקיע הידוע שהרוויח ממשבר הסאב פריים. על הפי הכתוב, מדובר בשורט על בועת הבינה המלאכותית, רעיון שמתחיל לחלחל לרחובות וול סטריט ביחד עם רוחות הסתיו - להרחבה: שובה של מכונת הכסף: מייקל ברי מהמר נגד אנבידיה ופלנטיר.
נבדוק היום את הגרפים של ה-S&P500 ואז את שתי מניות השורט של ברי ונראה מה אנחנו יכולים ללמוד מהם.
- S&P500: נבלם בשרוול העליון של רצועת המסחר ונתמך ברמת התמיכה הקרובה האפשרית כפי שצוינה בשבוע שעבר: אזור ה-6750. עכשיו השאלה היא האם מנגנוני התמיכה יעבדו פה או שנראה מיצוי של התנודתיות עד הגבול התחתון של השרוול. שתי הרצועות שאתם רואים סביב המדד: בולינגר הירוקה וקלטנר הכחולה נמצאות במצב בו בולינגר עוטף את קלטנר. זה אומר שהתנודתיות שאנחנו רואים בשוק היא של דשדוש ולא של מהלכים חדים של מגמה.
שתי הנקודות שלנו למעקב הן 6750 ו - 6830. מהלך מתחת ל-6750 יסמן את 6560-6630 כיעד הבא לירידה שאולי יהיה הזדמנות הכניסה. מהלך מעל 6830 ישאיר אותנו בגבול העליון של השרוול עם המשך לכיוון 7000. נראה שאנחנו צפויים בשוק לתנודתיות איפה שהוא בגבולות האלו בתקופה הקרובה ללמדנו שאנחנו: 1. צריכים לתפוס קצת פרספקטיבה מתנודתיות יומית ו-2. צריכים להתמקד בסקטורים חזקים ובמניות חזקות מתוכם. לפני שנבדוק את הסקטורים נבחן את השורט של ברי.
- NVDA. נמצאת במצב דומה ל-S&P500: תנודתיות סרק עולה, מגמתיות יורדת. התמיכה היא באזור 190 - 195. אופציות מכר רלבנטיות יכולות להיות PUT190 לטווח הקצר ו-PUT170 לטווח הארוך יותר למקרה של התרסקות. שימו לב שבשל העליה בסטיות התקן אופציות יהיו יקרות יחסית. תרשימים ארוכי טווח מראים שיש איזה שהיא תנועה כיוון מטה כך שאכן ראוי להיזהר קצת עם NVDA ובשל משמעותה לשוק אז גם עם השוק.
- שובה של מכונת הכסף: מייקל ברי מהמר נגד אנבידיה ופלנטיר
- מייקל ברי - הרופא שנהפך למשקיע
- המלצת המערכת: כל הכותרות 24/7
