נראה ששוק האג"ח הקונצרני הראשוני, שהיה ברתיחה עד לפני מספר ימים, חטף הצטננות והתקרר. קוני ההנפקות האחרונות כבר מרגישים את נחת זרועו של השוק, וחלקם מופסדים "על הנייר" בפרק זמן קצרצר שחלף מאז השתתפו בהנפקה.

היום החלו להיסחר אג"ח של סקיילקס שם יש למזמינים בהנפקה הפסד של 1% .גם אלו שהזמינו בפניקס סובלים מהפסד של 1% ביום המסחר הראשון .

אתמול נסגרה בקושי ההנפקה של קבוצת דלק במחירי מקסימום ובתשואות גבוהות יחסית (החברה גייסה 352 מיליון שקל). בבית ההשקעות להבה אומרים כי "כושר הספיגה של השוק נעצר ופעילים רבים תקועים עם מלאי עצום של סחורה שנקנתה ברובה באשראים וצריכים להיפטר ממנה בהקדם האפשרי ולכן המשקיע הקטן יכול לנצל את המצב ולקנות בזהירות אג"ח טובות במחירים מתחת למחיר ההנפקה".

דור אלון, עם זאת, דיווחה היום (ה') כי סיימה בהצלחה את השלב הציבורי בהנפקת אגרות חוב בביקושי יתר בסכום כולל של כ-475 מיליון שקל. לאור הצלחת המכרז הציבורי, הגדילה החברה את היקף ההנפקה המתוכנן לכ- 220 מיליון שקל בשתי סדרות אג"ח בריביות נמוכות משמעותית מריבית המקסימום שנקבעה במכרז המוסדי.

כ-140 מיליון שקל גוייסו במסלול ריבית שקלית קבועה (לא צמודה) של 6.65% לעומת ריבית מקסימום של 7.05% במכרז המוסדי. מח"מ הסדרה הינו כ- 4.6 שנים. הריבית שנסגרה במכרז המוסדי הייתה 6.7%, אולם במכרז הציבורי הריבית ירדה ל-6.65%. כ- 80 מיליון שקל גוייסו במסלול ריבית שקלית משתנה במרווח של 2.25% מעל הגילון "817", לעומת ריבית מקסימום של 2.8% במכרז המוסדי, במח"מ של כ- 5. האג"ח דורגו בדירוג 2A ע"י מידרוג.