40 בקשות ב-18 חודשים: גל של בנקים חדשים בארה"ב, וחצי מהם של חברות קריפטו ופינטק
בזמן שכל העיניים בוול סטריט על ה-AI ומרכזי הנתונים, מתפתח בארה"ב גל שקט של בנקים חדשים. ב-18 החודשים האחרונים הוגשו למפקח על הבנקים הפדרלי, ה-OCC, 40 בקשות לרישיון בנק לאומי חדש, כמעט כמו 48 הבקשות שהוגשו בכל 13 השנים שלפני כן. זו הרמה הגבוהה ביותר מאז תחילת שנות ה-2000.
אבל אלה לא בנקים עם סניפים וקופות. לפי הנתונים, כמחצית מהמבקשים הם חברות קריפטו ופינטק, ורובם מתכננים לפעול באופן דיגיטלי בלבד. בין מי שכבר קיבלו אישור מותנה: ריפל, זרוע הנכסים הדיגיטליים של פידליטי, World Liberty Trust, שכ-38% ממנה בבעלות גוף שקשור למשפחת טראמפ, ורבולוט, הפינטק האירופית שקיבלה החודש אישור מותנה לפעול כבנק בארה"ב. על הבקשה של ריפל כתבנו כאן: ריפל (XRP) מגישה בקשה לרישיון בנקאות אמריקאי.
למה עכשיו? ראש ה-OCC, ג'ונתן גולד, אומר בגלוי שהרגולטור פתוח שוב לעסקים, אחרי יותר מעשור שבו מבקשי רישיון הבינו שאין טעם לנסות. לדבריו, הקריפטו הוא חלק מעסקי הבנקאות. גם סביבת הריבית עוזרת: ריבית גבוהה טובה לבנקים, כי היא מגדילה את הפער בין מה שהם מרוויחים על הלוואות למה שהם משלמים על פיקדונות. הפד העלה בשבוע שעבר את הריבית לטווח של 3.75% עד 4%, והשוק מתמחר העלאה נוספת באוקטובר, כך שהתנאים לבנקאות חדשה נראים היום טובים יותר מאשר בכל העשור הקודם.
כדי להבין את השינוי, צריך לחזור לאחור. בסוף שנות ה-90 פתיחת בנקים הייתה בשיא: ב-1998 הוגשו 138 בקשות, ו-116 מהן אושרו. גל המיזוגים של אותן שנים השאיר הרבה אזורים בלי בנק מקומי, ומנהלים שאיבדו את עבודתם במיזוגים הקימו בנקים חדשים. אבל המשבר הפיננסי של 2008, הרגולציה שבאה אחריו ועשור של ריבית אפסית חיסלו את התופעה. בין 2011 ל-2017 ה-OCC קיבל בסך הכול 7 בקשות.
בשנים האלה חברות הפינטק מצאו דרכים עוקפות. סטרייפ, קוינבייס ואפירם עבדו בשיתוף עם בנקים קיימים, וחברות כמו SoFi וצ'יים פשוט קנו בנקים קטנים. עכשיו, כשהדלת פתוחה, רבות מהן מעדיפות רישיון משלהן, שמאפשר לקבל פיקדונות ישירות ולהוריד עלויות.
עם זאת, ה-OCC לא מאשר כל בקשה. מתוך 40 הבקשות, 21 אושרו, שתיים נדחו והשאר עדיין בבדיקה. אחת הנדחות היא של Wise הבריטית, שהשלוחה האמריקאית שלה נקנסה ב-4.2 מיליון דולר בגלל ליקויים בתוכנית למניעת הלבנת הון. השנייה היא Bunq ההולנדית, שלפי הרגולטור לא מחזיקה מספיק הון, ההנהלה שלה חסרת ניסיון והיא לא הוכיחה דרך לרווחיות. מאז יוני ה-OCC מפרסם את מכתבי הדחייה, כך שהציבור יכול לראות למה בקשה נפלה.
והסיכונים כבר מתחילים להופיע. רבולוט מסרה נתונים של מאות לקוחות למי שהתחזה לגוף ממשלתי, ועכשיו היא מתמודדת עם איומי סחיטה מהאקר שטוען שעומד מאחורי הפרצה. החברה הודיעה שחסמה את המתחזה, דיווחה לרשויות ושהמערכות וכספי הלקוחות לא נפגעו. להרחבה: רבולוט מסרה מידע על לקוחות למתחזים. גם המעורבות של משפחת טראמפ בקריפטו מעוררת ביקורת, והיא אחת הסיבות שהסנאט חסם השבוע את חוק CLARITY, שנועד לקבוע מסגרת רגולטורית לנכסי קריפטו. הקריפטו מחכה לסנאט: חוק CLARITY.
השאלה הגדולה היא מה בכלל נחשב היום לבנק, ומי ישלם אם חלק מהבנקים החדשים ייכשלו. בנקים שמקבלים פיקדונות צריכים בדרך כלל גם ביטוח פיקדונות של ה-FDIC, כלומר רשת הביטחון הממשלתית. ככל שיותר חברות קריפטו ופינטק נכנסות לתוכה, גדל הסיכון שהמבחן האמיתי שלהן יגיע במשבר הבא.
