הנאסד"ק סחט אמש ניצחון נוסף בעוד שמדד ה-S&P 500 ירד מעט. אבל זה היה יום קשה במיוחד עבור הדאו, בעיקר בגלל שגולדמן זאקס ירד ביותר מ-6%. נתוני מדד המחירים ליצרן מצביעים על ירידה מ-7.4% ל-6.2% בראייה שנתית - טוב מהצפי ל-6.8%. גם בראייה חודשית נרשמה ירידה של 0.5% בדצמבר - טוב מהצפי לירידה של 0.1% בלבד. מדובר בנתונים טובים עבור השווקים שמעידים כי האינפלציה מתקררת מהר יותר מכפי שציפו. מדד הליבה ירד מ-6.2% ל-5.5%, טוב מהצפי ל-5.7%. בחודש דצמבר ירד ב-1.1%, טוב מהצפי לירידה של 0.4%. יו"ר הפד' האמריקאי, ג'רום פאוול, אובחן כחיובי לנגיף הקורונה. ב-1 בפברואר יפרסם הפד' את החלטת הריבית כאשר בשוק צופים לראשונה העלאה של 0.25%. מיקרוסופט MICROSOFT הודיע רשמית כי תפטר אלפי עובדים: "המצב בענף ממשיך להחמיר" - על פי הערכות, תפטר 11 אלף עובדים - כ-5% מכוח העבודה שלה. כזכור, הרבעונים האחרונים הצביעו על ירידה בשוק המחשבים הניידים. זה פגע במכירות של תוכנת החלונות ומוצרים נוספים. גם בישראל המצב לא מזהיר: על פי ההערכות, פוטרו כבר 12 אלף עובדים (לכתבה המלאה). מנכ"ל גולדמן זאקס דוד סולומון, רומז כי זה יהיה מאתגר להשיג את יעד התשואה על ההון – 13%. בשיחת ועידה עם אנליסטים ומשקיעים לאחר שהבנק דיווח על התוצאות הרבעוניות, סולומון אמר – "אכן, התוצאות אינן מדהימות, הפחתנו את הציפיות שלנו בתחום הצרכני וכמו כן, נפסיק לתת הלוואות בפלטפורמת הבנקאות המקוונת של מרקוס". מניית גודלמן זאקס GOLDMAN SACHS נופלת במסחר. מנגד, מורגן סטנלי MORGAN STANLEY עולה על רקע תוצאות טובות. איך ייתכן שיש שני בנקים ושניהם בתחום ההשקעות ואחד מפשל והשני מצליח בגדול? ובכן, התוצאות של גולדמן תנודתיות בשל ההישענות על הכנסות מבנקאות השקעות. מדובר בתחום לא יציב שתלוי במצב הבורסות. עכשיו המצב כידוע חלש, וזה מחלחל לתוצאות של גולדמן. בעוד גודלמן נשען על המצב בוול סטריט, מורגן סטנלי, מתמקד בניהול נכסים (לכתבה המלאה).  

S&P 500 0.88% נאסד"ק 1.31% דאו ג'ונס 0.38% BITCOIN 0.45%

מאקרו המכירות הקמעונאיות לחגים צנחו, אבל המסחר המקוון בעלייה - המכירות המקוונות היו אלו שראו את העליות הגדולות ביותר משנה לשנה, וזינקו ב-9.5% במהלך עונת החגים; בעלי החנויות צברו מלאים גבוהים שהובילו להנחות (לכתבה המלאה). בלקרוק: למרות התקוות בשווקים, המשקיעים צפויים להתאכזב - בענקית ניהול הנכסים אומרים שהבנקים המרכזיים יתקרבו ליעד האינפלציה רק באמצעות העלאות ריבית נוספות והתרחשות של מיתון שלא ניתן למניעה (לכתבה המלאה). אופטימיות בשוק הנפט שפתיחת סין תגביר את הביקוש - הצמיחה הכלכלית הסינית צפויה להתאושש כשהמדינה תיפתח מחדש לאחר שנים של הגבלות הקורונה (לכתבה המלאה). הביקוש למשכנתאות עולה - הביקוש השבועי למשכנתאות זינק לאחר שהריבית ירדה מעט, מה שמראה עד כמה השוק רגיש לתנועות שערים. הביקוש הכולל עלה בשבוע שעבר ב-28%, לפי איגוד בנקאי המשכנתאות, כאשר הריבית על המשכנתא הפופולרית בריבית קבועה ל-30 שנה ירדה ל-6.23% מ-6.42%. המשקיע האגדי: לאחר 40 שנה דרוש שינוי במנטליות ההשקעה - מאקרו: לדברי המשקיע המליארדר הוא ראה שני שינויים גדולים בעולם ההשקעות ב-50 שנה, אנו בעיצומו של השינוי השלישי; מהו השינוי הזה, שצריך לשנות את כל תפיסת ההשקעה שלנו? מיקרו: האם הגיע הזמן לחזור להשקעה בחברת צמיחה טכנולוגית? (לכתבה המלאה). סין: צמיחה של 3% בתמ"ג בשנת 2022, המכירות הקמעונאיות והייצור התעשייתי גברו על ההערכות - המכירות הקמעונאיות ירדו בחודש דצמבר ב-1.8% לעומת השנה שעברה, פחות מהצפי לצניחה של 9%; הייצור התעשייתי עלה ב-3.6% בשנת 2022, וב-1.3% בחודש דצמבר, הרבה מעל הצפי ל-0.1% (לכתבה המלאה). בבנק אוף אמריקה צופים עליית מחירים משמעותית בשוק המזון במחצית הראשונה של השנה שתביא לעלייה במניות החברות הקמעונאיות. לדבריהם, המניה היחידה שמעניינת כרגע היא "קרפור" (לכתבה המלאה). האם העליות בשווקים יימשכו - מה הרמה שצריך לשים אליה לב? איזו מניית שירותי תיירות מקוונים עדיפה והאם מניות התעופה סוף סוף מתחילות לשקף את הנעשה בענף? (לכתבה המלאה) מניות במרכז מניית מודרנה MODERNA קופצת במסחר המוקדם לאחר שחברת התרופות אמרה אמש כי חיסון ה-RSV שלה יעיל ב-84% במניעת מחלות בקרב מבוגרים. הניסוי הקליני גם לא הראה דאגות בטיחותיות מפני החיסון, המשתמש באותה טכנולוגיית RNA כמו חיסון הקורונה של החברה. חברת התעופה האמריקאית יונייטד איירליינס UNITED AIRLINES עולה במסחר המוקדם לאחר שפרסמה אמש את דוחותיה הכספיים בהם רשמה הכנסות של 12.4 מיליארד דולר ורווח מתואם של 2.46 דולר למניה - מדובר בתוצאות טובות מצפי האנליסטים להכנסות של 12.23 מיליארד דולר ורווח מתואם של 2.11 דולר למניה. מניית IBM INTERNATIONAL BUSINESS MACHINES יורדת במסחר המוקדם לאחר שמורגן סטנלי הורידה את המניה ל"משקל שווה" מדירוג "עודף משקל", וציינה חששות להאטה בצמיחה בהכנסות. מניית בנק PNC Financial PNC FINANCIAL SVCS GRP יורדת במסחר המוקדם לאחר שתוצאות הרבעון הרביעי של PNC החמיצו את הערכות וול סטריט. PNC דיווחה על רווח מתואם של 3.49 דולר למניה על הכנסות של 3.68 מיליארד דולר. האנליסטים ציפו ל-3.95 דולר למניה על הכנסות של 3.74 מיליארד דולר. האם אתם חוששים מחודש פברואר, והאם טסלה TESLA INC ואפל APPLE שוב מעניינות? תגובה למאמר יום שני מזהירה אותנו מירידות בפברואר. חשוב לפתוח דיון בנושא (לכתבה המלאה).

ישראליות בוול סטריט כשכולם נרטבים - גיל שויד נשאר יבש; איך הצליחה מניית צ'ק פוינט לעלות כשהנאסד"ק קורס ולמה נבחר שויד לאחד מאנשי השנה - שיחה עם מר סייבר הישראלי בוועידת ההשקעות של ישראל (לכתבה המלאה). מסקנת מומחי ההשקעות - מניית טבע טבע (US) מומלצת, אבל היא לא סתם "זולה". בפאנל איפה להשקיע ב-2023 בוועידת ההשקעות של ישראל, אמרו רבקה אלגריסי מפועלים, אביבית מנה קליל, אופנהיימר, כרמל קני מילין לפידות שתחום התרופות מעניין להשקעה, הרחיבו על הפוטנציאל של טבע, וגם הצביעו על הסיכון (לכתבה המלאה). מניית צים זינקה אמש 5% - צים נסחרת בכ-50% על המזומנים בקופה והיא צפויה לחלק דיבידנד נאה בחודשים הקרובים. הרבעון הרביעי צפוי להיות רווחי. המשקיעים חוששים שב-2023 אנחנו בדרך למטה מבחינת תוצאות במקביל לצניחה במחירי התובלה. ועדיין - חצי על המזומנים? אין הרבה חברות במצב הזה.