משקיעים בתשתיות ואנרגיה: פועלים שוקי הון וכלל ביטוח משיקות קרן השקעות; מנורה ודש אייפקס כבר בפנים
פועלים שוקי הון, מקבוצת בנק הפועלים, וקבוצת כלל ביטוח משיקות את קרן נוי - קרן שצפויה להשקיע במיזמים שונים בתחומי התשתיות והאנרגיה. עם ההכרזה על ההקמה קיימות התחייבויות בהיקף של 110 מיליון דולר.
עוד צפויה הקרן להשקיע בכ-10 עד 15 פרויקטים שונים בתחומי תשתיות בסיסיות, תחבורה, התפלה ומים, אנרגיה ואנרגיה מתחדשת. קרן נוי החלה כבר לבחון השקעות שונות בתחום החשמל והקמת תחנות כוח פרטיות גדולות, תשתיות כבישים ובינוי, פרויקטי תחבורה ציבורית ופרויקטים בתחום ה-PV. הקרן צפויה לגייס כ-150 מיליון דולר.
יאיר סרוסי, יו"ר בנק הפועלים ויו"ר פועלים שוקי הון: "הקרן החדשה, שהוקמה ביוזמת פועלים שוקי הון, מחזקת את המובילות של קבוצת בנק הפועלים בתחום התשתיות. הבנק מלווה לאורך שנים רבות פרויקטים מהגדולים שבוצעו במדינת ישראל. קרן נוי, הנהנית מגב של גופים גדולים, תהווה עוגן חשוב לפרויקטים חדשים בתחומי תשתית ואנרגיה, הנדרשים להמשך צמיחתו של המשק".
יו"ר קרן נוי, פיני כהן, לשעבר מנכ"ל אפריקה ישראל, ניהל כמה מפרויקטי ה-BOT הבולטים בישראל. יחד איתו יכהנו כמנהלים שותפים בקרן, רן שלח, שכיהן כשותף בכיר ב-TASC, מנהל אשראי בחטיבה העסקית בבל"ל ויועץ בכיר לממשלה לפרויקטי PPP וגלעד בושביץ ששימש בעבר כמנהל השקעות ריאליות, נדל"ן ואשראי לתשתיות ב"עמיתים" ומנהל פיתוח עסקי בחברה יזמית בתשתיות "אתגל".
לדברי פיני כהן, יו"ר קרן נוי: "קרן נוי קמה על מנת לענות על הביקוש המתעצם להשקעות בתחום התשתיות והאנרגיה בישראל ומחוצה לה. למשקיעי העוגן בקרן, פועלים שוקי הון וכלל ביטוח, הצטרפו גופים מוסדיים מובילים נוספים כמו מנורה ודש איפקס. גופים אלו זיהו את הפוטנציאל הקיים בתחום והתחייבו מראש להשקיע בקרן סכום הגבוה יותר ממה שקבעה לעצמה לגייס טרם הקמתה."
עוד הוסיף כהן ואמר: "בעשור הקרוב ידרשו השקעות של למעלה מ-40 מיליארד שקלים לפיתוח תשתיות אנרגיה, תחבורה, מים ובינוי בישראל. השקעות אלו יצריכו הרחבה וגיוון משמעותיים של מקורות ההון וקרנות הון מתמחות תשתיות דוגמת קרן נוי, מהוות את אחד הפתרונות המשמעותיים בעולם לכיסוי פערים מימוניים."
אמיר אביב, מנכ"ל פועלים שוקי הון: "אנו גאים להוביל יחד עם קבוצת ניהול איכותית, בראשות פיני כהן ושותפנו לייסוד הקרן, כלל ביטוח, קרן ייחודית שתוכל לתרום תרומה משמעותית לפיתוח התשתיות בישראל. הניסיון המצטבר, הידע וההיכרות של השותפים והמנהלים בקרן יאפשר לה להיות הגוף מוביל בתחום התשתיות והאנרגיה בישראל תחום שהפך לאחד הצומחים ביותר בעולם. בחמש השנים האחרונות הוקמו עשרות קרנות חדשות בתחום זה על ידי גופים פיננסים מהגדולים בעולם, ביניהם Goldman Sachs, Macquarie, ING ו-ABN AMRO".
- 1.חיים ליברמן 02/02/2011 09:51הגב לתגובה זוSYSCON ENGINEERING 6/9 KAM AVE. POB 1241 RAMAT-GAN ISRAEL 52112 TEL : 972-3-6779910. FAX : 972-3-6770545 [email protected] A sea-waves powered " DESALINATION" and / or " ELECTRICAL" power generation - === " S W E D" === No Electricity is Required !!! System / process cuts operational costs by 50%. Annual Water production capacities 5-50Mm3 of pure water. And Power Of 2,5 – 25MW Annual Electricity production 20-200MkWh. Designed / Developed and Ready for serial production. Searching for strategic Investor / Partner A-s-k F-o-r M-o-r-e D-e-t-a-i-l-s הפרויקט " ענק" בקנה-מידה בינלאומי
ניהול סיכונים כושל של בנק ישראל
בנק ישראל מחזיק ברזרבות מט"ח של 235 מיליארד דולר - מה התשואה שהוא משיג על הסכום הזה ולמה הפיזור מסוכן?
קרוב ל-80% מרזרבות המט"ח של ישראל חשופות לנעשה בבורסות זרות. כלומר, במקרה של קריסת הבורסות הללו וזה יכול להיות מסיבות שונות ומגוונות כמו פלישת סין לטאיוואן או רוסיה למזרח אירופה, רזרבות המט"ח של ישראל תפגענה באופן חמור ביותר שעלול לייצר למדינת ישראל הפסד של עשרות של מיליארדי דולרים, שווה ערך למחיר של מלחמה.
ניתן לגדר את הסיכון הזה ע"י העברת השקעות מהבורסות לפקדונות בבנקים מרכזיים וע"י רכישת זהב ומתכות אחרות, אך עד כה דבר לא נעשה.
צריך לזכור שזה הכסף של כולנו וזה מעורר חשש לניהול סיכונים כושל של בנק ישראל. עוד לא הזכרנו את התשואה הנמוכה אותה השיג הבנק על רזרבות המט"ח האלו ב-5 השנים האחרונות.
לבנק ישראל שלושה תפקידים מרכזיים: שמירה על אינפלציה נמוכה, פיקוח על מערכת הבנקאות וניהול רזרבות המט"ח של המדינה. את החלק הראשון הוא עושה ע"י החזקת הריבית גבוהה מדי לזמן ארוך מדי, זאת לפחות ע"פ רוב הכלכלנים ואנשי שוק ההון - ואת החשבון משלמים לוקחי האשראי במשק. את החלק השני הוא עושה היטב ע"י הבטחה שמערכת הבנקאות הישראלית היא אמנם אולי הכי יציבה פיננסית בעולם, אך זאת במחיר של רווחיות גבוהה מאד על חשבון הציבור. בכל הנוגע לחלק השלישי הבנק המרכזי מחזיק ומנהל יתרות מט"ח אדירות בהיקף 230 מיליארדי דולרים, שהם 735 מיליארדי ש"ח. יתרות אלו הן השלישיות בגובהן בעולם ביחס לתוצר והן אחד מהפקטורים המרכזיים שמשקיעים זרים בוחנים בהחלטות ההשקעה שלהם. היקפי מט"ח אלו מבטיחים שישראל היא מדינה מאד יציבה פיננסית. אלו הן היתרות הכספיות במט"ח של מדינת ישראל ולכן למעשה של כולנו.
- אפקט העושר: תיק הנכסים של הציבור בשיא של 6.9 טריליון שקל
- גליה מאור, חדוה בר ורוני חזקיהו- מה משותף להם?
- המלצת המערכת: כל הכותרות 24/7
תשואה נמוכה על תיק רזרבות המט"ח
בנק ישראל כשלוח שלנו לא עשה בשנים האחרונות עבודה מדהימה בכל הקשור לתשואה על הכסף הזה. ביצועי העבר של התיק המנוהל הזה שמושקע בעיקר באג"ח ובמניות היו נמוכים - תשואה שנתית ממוצעת של 3.1% ב-5 השנים שבין 2020 ל-2024 (התשואה היא במונחי סל מטבעות). גם במונחים שקליים המצב רחוק מלהיות מזהיר: 3.3% בלבד, בממוצע שנתי, בחמש השנים הללו.
לאומי פרטנרס ומשפחת שסטוביץ' לקראת רכישת נתח בפרופיט לפי שווי של 650 מיליון שקל
לאומי פרטנרס, זרוע ההשקעות הריאליות של בנק לאומי, ומשפחת שסטוביץ' במגעים להשקעה של כ-100 מיליון שקל בחברת פרופיט פיננסים.
לאומי פרטנרס, זרוע ההשקעות הריאליות של בנק לאומי, ומשפחת שסטוביץ' במגעים להשקעה משותפת של כ-100 מיליון שקל בחברת פרופיט פיננסים בה אסף בנאי הוא בעל שליטה. ההשקעה מבוססת על שווי של כ-650-660 מיליון שקל לפני הזרמת הכספים, גבוה כמעט פי 4 מהשווי שבו נרכשה השליטה בחברה לפני חמש שנים. לאומי פרטנרס יוביל את ההשקעה. כמחצית מהסכום יזרום ישירות לקופת החברה להרחבת פעילות, והיתרה תשולם לבעלי השליטה הקיימים - אסף בנאי ושלומי אלברג, שמחזיקים כל אחד ב-40%, ויוסי סגול עם 20% שהצטרף לפני כארבע שנים.
פרופיט הוקמה ב-2006, והיא "בית סוכנים" וסוג של פמילי אופיס. היא מתמחה בהפצת מוצרי ביטוח, פנסיה והשקעות פיננסיות. כיום היא מנהלת נכסים בהיקף של יותר מ-80 מיליארד שקל, עם צוות של מעל 300 מתכננים פיננסיים-סוכני ביטוח מורשים. החברה מפעילה גם קרן גידור שמנהלת 400 מיליון שקל, ומרוויחה על פי ההערכות כ-60-70 מיליון שקל בשנה.
פרופיט הרחיבה את פעילותה לתחום ההשקעות האלטרנטיביות וספגה מכה - גם הפסד כספי וגם מכה תדמיתית עם הנפקת פעילות בבורסה, מגדלור שמאוחר יותר נמחקה אחרי הפסדי עתק למשקיעים ואחרי שהציפה בעיות-תקלות גדולות בניהול השקעות ובדרך המחיקה של החברה - פרופיט בריבוע - אסף בנאי ושלומי אלברג שיווקו השקעות אלטרנטיבות והרוויחו פעמיים.
עם זאת, עדיין יש פעילות שאפילו מתרחבת בתחום ההשקעות האלטרנטיבות, רק שלא דרך חברה נסחרת. הפעילות הזו כוללת קרנות נדל"ן והלוואות פרטיות.
הנהלת פרופיט חוזקה לאחרונה עם מינויים בכירים: דניאל כהן, בעל ניסיון של 15 שנים בהפניקס, משמש כמנכ"ל, ואמיר כהנוביץ', כלכלן ראשי לשעבר בהפניקס, מנהל את מחלקת המחקר. השינויים האלה תורמים ליציבות, במיוחד לאחר סכסוך משפטי עם הפניקס ב-2023 על חשדות טוויסטינג, העברת לקוחות בין מוצרים ללא הצדקה. הסכסוך נפתר בהסכם שיתוף פעולה, שכלל גידול של 20% בהפצת מוצרי הפניקס דרך פרופיט, והוביל להכנסות נוספות של 25 מיליון שקל.
היסטוריית הבעלות בפרופיט כוללת תהפוכות. ב-2008 רכשה פסגות 50% מהמניות, וב-2012 השלימה שליטה מלאה. ב-2016 קנתה פסגות את יתרת המניות תמורת 56 מיליון שקל. ב-2021, בנאי ואלברג רכשו חזרה את השליטה ב-165 מיליון שקל, וסגול הצטרף בשווי 200 מיליון. השווי הנוכחי של מעל 650 מיליון הוא תודות להרחבת רשת הסוכנים מ-150 ל-300 והוספת שירותי ייעוץ דיגיטלי, שמגדילים את מספר הלקוחות במעל 10% בשנה.
