הנתונים החדשים על שוק העבודה האמריקני הצביעו על האטה משמעותית, והשווקים הגיבו בירידה במניות ובעלייה באג"ח. מדדי המניות ירדו בעקבות החשש שהפדרל ריזרב יצטרך לנקוט בצעדים חפוזים כדי למנוע חולשה נוספת בשוק העבודה. ירידה של 12 נקודות בסיס בתשואות אג"ח לשנתיים מעידה על שינוי עמדות בשוק, כשמשקיעים פונים לאג"ח ממשלת ארה"ב כמקלט בטוח.

למרות הציפיות להורדת ריבית קרובה, שלושת המדדים העיקריים לא הצליחו להתאושש וסיימו את שבוע המסחר בירידות שערים, כאשר ה-S&P ירד ב-0.3%, הדאו עם 0.5% והנאסד״ק סיים סביב ה-0. החשש העיקרי הוא שהפדרל ריזרב מאחר בניהול המצב, כאשר שוק העבודה נחלש באותו זמן שהאינפלציה לא יורדת בצורה חדה. בוול-סטריט מציינים שעם הנתונים החדשים, הפד עומד בפני דילמה קשה – להוריד ריבית על מנת להחיות את שוק העבודה, או לחכות לירידה עקבית באינפלציה.

בהתאם לנתונים שפורסמו, תחזיות רבות מעידות על הפחתת ריבית הקרובה כבר בספטמבר. כלכלנים בג׳יי פי מורגן ובנק אוף אמריקה צופים שתי הפחתות ריבית השנה, בעוד שברקליס מציעה כי הפדרל ריזרב ינקוט בשלוש הפחתות עד סוף השנה. המשמעות של זאת עבור המשקיעים היא שהפדרל ריזרב יוכל להקל במדיניותו כדי להתמודד עם חולשת שוק העבודה, מה שיכול להביא לירידה בריביות.

• מורגן סטנלי: ה-S&P 500 יגיע ל-7,800 ב-12 החודשים הקרובים
• תשואה של 6.5% בשנה - מספיק לכם, ואיך להגדיל את הרווחים?
• המלצת המערכת: כל הכותרות 24/7

מנכ"ל קוואלקוםQUALCOMM INC 0.26%   : ״אינטל לא אופציה עבורנו כרגע״ - כריסטיאנו אמון מבהיר כי אינטל אינה עומדת בסטנדרטים הנדרשים ולכן אינה נחשבת אופציה לייצור שבבים עבור קוולאקום; בינתיים החברה בונה מנועי צמיחה חדשים בשוק הרכב ומכריזה על מערכת נהיגה אוטונומית שתשולב ב־BMW.

וורן באפט - האורקל מאומהה; מה הוא אמר ואיך תעזרו בזה בהשקעות? "גיוון הוא הגנה מפני בורות. זה לא הגיוני למי שיודע מה הוא עושה"; "עדיף לקנות חברה נפלאה במחיר הוגן מחברה הוגנת במחיר נפלא"; ההתחלה, ההצלחות, הכישלונות של באפט - דבר הגורו.

הזינוק המדהים של אופנדור: יותר מ-1,000% בפחות משלושה חודשים - מ־0.51 דולר ל-6 דולר תוך חודשיים; הזינוק המטורף בעקבות תזה של אריק ג׳קסון, מנהל קרן הגידור הקנדית, ודרישות לשינויים ניהוליים אחרי אזהרת מחיקה מהנאסד״ק, עם תוצאות מעורבות לדו"חות הרבעון השני.

• ג'ף בזוס חוזר לכסא המנכ"ל: יעמוד בראש פרומתאוס, סטארט אפ שגייס כבר 6.2 מיליארד דולר
• 10,000 עובדים עשויים לאבד את עבודתם ב-UBS עד 2027
• תוכן שיווקי שוק הסקנדרי בישראל: הציבור יכול כעת להשקיע ב-SpaceX של אילון מאסק
• המעשה הטוב של השבוע - חברה נתנה לה לפני 40 שנה הלוואה כדי...

סודות היופי של אודיטי - החברה הישראלית השכילה לזהות את נקודת ההשקה של מהפכת הטכנולוגיה והבינה המלאכותית עם תעשיית היופי והבריאות, ויצרה מודל חדשני שקוסם לצרכנים. עם הנהלה טובה ותחזיות חיוביות, נראה כי המניה, למרות חולשה שרשמה לאחרונה, מעניינת לרכישה.

מאקרו

משקיעים ב-S&P 500? ייתכן שבקרוב החשיפה שלכם לביטקוין - תגדל לאחר שעמדה בכל הדרישות הטכניות והציגה שווי שוק של כ־90 מיליארד דולר, סטרטג׳י עשויה להפוך לחברה הראשונה שמבוססת על ביטקוין ונכנסת למדד S&P 500. המהלך עלול להצית ביקושים אוטומטיים למניותיה בהיקף של 16 מיליארד דולר.

הזהב בדרך לשיאים חדשים? בגולדמן זאקס רואים תרחיש של 5,000 דולר לאונקיה - הבנק צופה עלייה למחיר של 4,000 דולר עד 2026, אך מזהיר כי פגיעה בעצמאות הפדרל ריזרב עלולה להצית זינוק חד – ולערער את מעמד הדולר כמטבע רזרבה עולמי.

OpenAI תשיק פלטפורמת דרושים ותוכנית להכשרת מיליונים לעידן ה-AI - במפגש בבית הלבן חשפה החברה יוזמה להקמת פלטפורמה שתתחרה בלינקדאין ותתאים עובדים לחברות בעזרת בינה מלאכותית, לצד תוכנית הסמכה רחבת היקף להכשרת 10 מיליון אמריקנים עד 2030.

סיכום שבוע בשוק הקריפטו: איזה מטבע מתחמם לקראת ראלי אחרי הראלי באת'ריום?האת'ריום זינק בכ-200% בחודשים האחרונים, אך כעת האנליסטים מסתכלים על מטבע אחר עם פוטנציאל לתנועה דומה; המאבק על המשך המגמה באת'ריום; משפחת טראמפ שמה פס על כל השאלות האתיות וממשיכה להדפיס כסף מהקריפטו

דיפסיק תשיק מודל בסוף שנה - התעשייה דרוכה - הסטארט־אפ הסיני שהדהים את התעשייה בתחילת השנה עם מודל R1, שסיפק נתוני שיא עם הוצאות מזעריות, מתכנן מהלך אסטרטגי נוסף לקראת סוף 2025, שיתמקד בסוכן בעל יכולת ביצוע עצמאית ותגובה אינטואיטיבית למשימות מורכבות

סוריה זקוקה לשיקום בהיקף של כחצי טריליון דולר. איזה מדינות ירימו את הכפפה? מלבד קטאר וסעודיה, רשימת השמות עשויה לכלול גם כמה שמות מפתיעים, ולמה בכל מקרה על ישראל לשקול היטב לפני שהיא חותמת על הסכם כלשהו עם השכנה מצפון

בהפגנת כוח צבאית חסרת תקדים, סין חשפה היום במצעד צבאי בכיכר טיאננמן שורה של מערכות נשק מתקדמות שמאיימות לשנות את מאזן הכוחות הגלובלי. עם מישהו חשב שבזמן שהמערב, סין יושבת בשקט - הוא התבדה. זה גם רמז עמוק למה שקורה בתחום ה-AI. ארה"ב חושבת שהיא מובילה בפער, אבל הסינים בעבודה מדויקת ומאומצת, סוגרים פערים. אל תחשבו שהפער הזה לא ייסגר, וכך גם העריך ג'נסן הואנג, מייסד ומנכ"ל אנבידיה הגדולה שהסביר שהפערים מצטמצמים והוא סבור שלסינים יש יכולות מרשימות - הנשק החדש של סין: לייזר, רובוטים וטילים מתקדמים; כך מאיימת בייג'ין על העולם

ההשקעה הגדולה של קטאר והאם היא יכולה להפוך ממעצמת אנרגיה למעצמה טכנולוגית שינוי דרמטי בתיק ההשקעות של קטאר. שינוי השקעות גם בערב הסעודית ובאיחוד האמירויות ועל הגיוס הענק של אנתרופיק

מניות במרכז

השליטה תתערער? אנבידיה נפלה ב-3% בעקבות עסקת ברודקום-  ברודקום מתחילה לאתגר את שליטתה של אנבידיה בשוק הבינה המלאכותית עם שיתוף פעולה עם OpenAI, ומניות החברה מזנקות ב־9% בעוד אנבידיה מאבדת 470 מיליארד דולר משוויה.

ריביאן Rivian Automotive -0.61%  מפטרת עובדים ומתכוננת לאתגרים כלכליים בשוק הרכבים החשמליים- הזיכוי הפדרלי מתבטל, התחרות הסינית גוברת והשוק נתקע: תעשיית הרכב החשמלי מתקשה לעמוד בהבטחות של מעבר מהיר לעתיד ירוק וכולל.

מניית AMD Advanced Micro Devices 0.92%  ירדה ב-7% בעקבות עדכוני אנליסטים שיצרו תחושות מעורבות סביב החברה. ג'יי גולדוורב מ־Seaport Global הוריד את דירוג המניה ל-"Hold" מ-"Buy", בעקבות בדיקות בשרשרת האספקה שהצביעו על ירידה בביקוש לעסקי מאיצי הבינה המלאכותית של החברה. במקביל, אנליסטים אחרים, כמו כריסטופר דנלי מ־Citi, שמר על דירוג "Hold" עם יעד של 180 דולר, בעוד וויק אריה מבנק אוף אמריקה שמר על דירוג "Buy" עם יעד של 200 דולר, מה שמעיד על פוטנציאל עלייה של כמעט 25%.

לולולמון Lululemon Athletica 3.49%  מתרסקת: המניה צנחה 18% אחרי הורדת תחזיות- החברה צופה הכנסות נמוכות מהצפוי – עד 11 מיליארד דולר; המכירות בארה״ב ממשיכות להיחלש, בעוד הצמיחה הבינלאומית לא מצליחה לקזז את הירידות.

ברודקום  Broadcom 2.42%   זינקה על רקע גידול חד בהכנסות מ-AI - המניה מטפסת ב-105 בטרום מסחר,  לאחר תוצאות טובות מהצפוי. ההכנסות הכוללות מגיעות ל-15.95 מיליארד דולר. ההכנסות מתחום הבינה המלאכותית מזנקות ב-63% ל-5.2 מיליארד דולר. החברה צופה ברבעון הבא הכנסות של 17.4 מיליארד דולר, מעל התחזיות. כמו כן, היא מצפה לגידול נוסף במכירות בשבבי AI ל-6.2 מיליארד דולר. המנכ"ל הוק טאן חושף כי החברה הבטיחה הזמנה חדשה של 10 מיליארד דולר מלקוח נוסף.  החברה גם משתפת פעולה עם openAI בפיתוח שבבי AI מתקדמים - ברודקום קופצת: דוחות שיא ועסקה ענקית עם OpenAI.

גיידווייר (Guidewire Software  ) זינקה 14% - חברת התוכנה לענף הביטוח הציגה תחזית אופטימית לשנת 2026 עם הכנסות צפויות של 1.39–1.41 מיליארד דולר, לעומת ציפיות של פחות מ-1.36 מיליארד. ברבעון האחרון  רשמה החברה רווח מתואם של 84 סנט למניה והכנסות של 356.6 מיליון דולר, מעל התחזיות.

מניית דוקוסיין (DocuSign -7.64%   ) עלתה בכ-8% לאחר דו"חות טובים מהצפוי לרבעון השני והעלאת תחזית ההכנסות השנתית.

ישראליות בוול סטריט

מאנדיי monday.com 1.41%   עלתה ב-2% למרות סנטימנט שלילי בסקטור התוכנה כשירות לאחר תחזית הכנסות חלשה מסיילפורס.

מובילאיי Mobileye -1.1%  עלתה אמש ב-8% לאחר שקיבלה אשרור המלצת ״ביצועי יתר״ מביירד והמלצת קנייה מדויטשה בנק.