הנפקה
הנפקה היא התהליך שבו חברה מציעה לראשונה את מניותיה או איגרות החוב שלה לציבור הרחב, וכך מגייסת הון לפעילותה. הנפקה ראשונית לציבור, המכונה IPO, נחשבת לאבן דרך משמעותית בחיי החברה, ולעתים גם להזדמנות עבור בעלי המניות הוותיקים לממש חלק מהחזקותיהם.
לפני
היציאה להנפקה מפרסמת החברה תשקיף מפורט, הכולל מידע על פעילותה, מצבה הפיננסי והסיכונים הכרוכים בהשקעה בה. תמחור ההנפקה הוא שלב רגיש, שכן מחיר גבוה מדי עלול להרתיע משקיעים, בעוד מחיר נמוך מדי מותיר כסף על השולחן.
בבורסת
ת"א מתקיימות הנפקות של חברות ממגוון סקטורים, ומספרן משקף לא אחת את מצב הרוח הכללי בשוק ההון. בתקופות של אופטימיזם גובר היקף ההנפקות, ואילו בעתות אי-ודאות חברות רבות מעדיפות לדחות את יציאתן
לשוק
עד להתבהרות התנאים.
לראשונה פלייטקה נסחרת בשווי נמוך מזה שבהנפקההחברה הונפקה ב-11 מיליארד דולר ולראשונה מגיעה לשווי של 10.6 מיליארד דולר, החברה נסחרת כעת במכפיל של 23.6 על הרווח המייצג ולה גירעון בהון העצמי של 1.7 מיליארד דולר- בדרך להנפקה בת"א עוצרים בסין: סיפיה זכתה במכרז לניטור נהג בסיןבמסגרת המכרז סיפיה עתידה להטמיע מערכת ניטור נהג בשני דגמי רכב של יצרנית סינית גדולה; בקרוב החברה תונפק בת"א וצפויה לגייס במחצית השניה של השנה לפי שווי של 450-500 מיליון שקל
- IPO סלברייט מישראל תונפק דרך ספאק לפי שווי של 2.4 מיליארד דולרחברת המודיעין הדיגיטלי תמוזג לתוך השלד TWC Tech Holdings II Corp (סימול: TWCT) ותחל להסחר בנאסד"ק תחת הסימול CLBT. החברה צפויה לגייס במיזוג 580 מ' ד', רובם דרך מכירת מניות מבעלי מניות קיימים למשקיעים מוסדיים
- אפקט הנמלה: למעלה מ-150 חברות ביטלו הנפקות בסין בגלל ANTהרגולטורים הסיניים שרצו לפתוח את השווקים הפיננסיים שלהם ולהתחרות בנאסד"ק, מחמירים בדרישות מחברות המנפיקות שהוביל לקרוב ל-170 ביטולים מאז נובמבר
- חמת מגייסת כ-19 מיליון שקל בדיסקאונט של 4%במסגרת הנפקת ההון, החברה צפויה לגייס סכום של כ-19 מיליון שקל תמורת הקצאה של כ-3.62% ממניותיה, לפי מחיר של 14.5 שקל למניה; בין המשתתפות בהנפקה נוקד קפיטל, פסגות והפניקס
- IPO האם כדאי להשתתף בהנפקות?כ-60 הנפקות היו מתחילת 2020 בבורסה המקומית. יש הנפקות מוצלחות מאוד, אבל הרוב הפסדיות; הציבור מופסד יותר - הוא לא יכול לקנות בהנפקה (אלא ביום הראשון למסחר) וביחס ליום המסחר הראשון שני שליש מההנפקות הפסדיות; בין הגרועות - אקופיה, קביסר, בלנדר, קוויק, קומפיולאב ואנרג'ן
- נפתח הסכר? אחרי קוינבייס: בורסות קריפטו נוספות פונות להנפקהקראקן, שנוסדה עוד לפני קוינבייס עשויה לבצע רישום ישיר ב-2022 ובחברה אומרים כי שווי של 10 מיליארד דולר הוא "נמוך מדי". לפי הפרסומים גם ג'מיני של האחים שהשקיעו בביטקוין פיצויים שקיבלו מצוקרברג תהפוך ציבורית, אולם בחברה מכחישים
- IPO לני רקנאטי ותדאה פרסמו תשקיף לקראת הנפקת ק.ב תעשיות מחזוראיש העסקים (בן דודם של לאון ואודי רקנאטי) ינפיק עם השותפה הציבורית תדאה את החברה המייצרת מפסולת ממוחזרת יריעות וחומרי גלם לתעשיית הבניה והחקלאות. 1.25 מ' ד' קנדי יגויסו מהציבור ועוד כ-8 מ' בהקצה פרטית. לק.ב גירעון בהון העצמי וב-2020 הפסידה 15 מ' ש'
- סטורג' דרופ: תתמזג עם מדיוי ותכנס לבורסה בתל אביבלפי מזכר ההבנות שנחתם בין הצדדים, בעלי המניות של סטורג' דרופ יחזיקו עד כ-75% בדילול מלא מהון המניות של מדיוי, שהתמקדה עד כה בייצור מוצרי קנאביס רפואי.