מה עשתה פוליסת החיסכון שלך? מי המפתיעה שבצמרת ומי הפסידה 3.5%

חודש יוני היה חודש חלש לחוסכים בפוליסות החיסכון. המסלול הכללי איבד בממוצע כ-0.8%, והמסלול המנייתי ירד בכ-2.2%. בתוך הירידות בלטה בצמרת הכשרה-אלטשולר שחם, ששמרה על יציבות במסלול הכללי עם תשואה אפסית כמעט, והסתפקה בירידה של כ-0.8% במסלול המנייתי. בקצה השני עמדה איילון - המסלול הכללי שלה ירד בכ-1.2%, והמסלול המנייתי איבד כ-3.5%. עם זאת, בהיבט של 12 חודשים אחרונים, איילון בצמרת. 

בחודש יוני נרשמו ירידות שערים חדות בשוק המקומי - מדד ת"א 35 ירד ב-8.7%, מדד ת"א 125 ירד ב-9.5%, מדד ת"א 90 ירד בשיעור של 11.2%, ומדד יתר 60 ירד בשיעור של 5.6%. בוול סטריט היתה מגמה מעורבת: מדד הדאו עלה ב-2.5%, מדד ה-500 S&P ירד ב-1.1% ומדד הנאסד"ק ירד ב-2.8%. התחזקות הדולר מול השקל הוסיפה כ-5.9% לתשואות אלה במונחים שקליים. אגרות החוב שהן המרכיב הגדול ביותר במסלול כללי (כ-50%) עלו בחודש יוני בכ-0.4%. 

מסלול S&P 500 רשם ביוני עלייה של כ-4.7%. המדד האמריקאי הצליח להתגבר על חלק גדול מפגיעת המטבע, בזמן שמסלולים מנייתיים מפוזרים יותר התמודדו גם עם הירידות בתל אביב וגם עם חשיפות נוספות מעבר לים.

לדירוג קרנות ההשתלמות - דירוג קרנות ההשתלמות - מה עשתה קרן ההשתלמות שלך ביוני?

חודש חלש, שנה חזקה

כלל ביטוח מובילה את המסלול הכללי מתחילת שנה עם תשואה של כ-7.4%, הכשרה-מור אחריה עם כ-7.1%, והראל קרובה עם כ-7%. איילון, שדורגה אחרונה ביוני, נמצאת סביב 6.9% מתחילת השנה. בטווח של 12 חודשים איילון עוברת מתחתית הטבלה החודשית אל המקום הראשון, עם תשואה של כ-16.6% במסלול הכללי. כלל רשמה כ-16.5%, והכשרה-מור כ-16.3%. הכשרה-אלטשולר שחם, שהובילה ביוני, השיגה כ-10.5% בשנה, פער של יותר מ-6 נקודות אחוז מהמובילות.

במסלול המנייתי, כלל מובילה מתחילת השנה עם כ-13.5%, הראל עם כ-12.6% והכשרה-מור עם כ-10.8%. ב-12 חודשים כלל רשמה כ-30%, הראל כ-28%, הכשרה-מור כ-27% ומנורה כ-26.5%.

פוליסת חיסכון מאפשרת להפקיד סכום חד-פעמי או הפקדות שוטפות, לבחור מסלול ולמשוך את הכסף בכל שלב. מעבר בין מסלולים אצל אותה חברת ביטוח דוחה את מס רווחי ההון למועד המשיכה. למוצר גם אין תקרת הפקדה שנתית, יתרון משמעותי עבור חוסכים שמבקשים להשקיע סכומים גבוהים. הגמישות מגיעה במחיר. פוליסות חיסכון נוטות לגבות דמי ניהול גבוהים יותר מקופות גמל להשקעה, קרנות מחקות ותיקי השקעות פסיביים. הפער נראה קטן באחוזים, אך הופך לסכום גדול לאורך זמן.

בקופת גמל להשקעה קיימת תקרת הפקדה שנתית, לצד אפשרות להפוך את הכסף לקצבה פטורה ממס בגיל הפרישה, בכפוף לכללים. קרן השתלמות מעניקה יתרון מס משמעותי למי שזכאי להפקיד אליה. קרן מחקה יכולה להציע עלויות נמוכות מאוד, אך מעבר בין השקעות כרוך בדרך כלל באירוע מס. לפוליסת החיסכון יש יתרונות ברורים עבור מי שמבקש נזילות, ניהול מקצועי, מעבר נוח בין מסלולים וגישה גם לנכסים סחירים וגם לנכסים פרטיים. הבחירה בה צריכה לכלול משא ומתן על דמי הניהול. גם הפחתה של 0.2%-0.1% בשנה יכולה לשנות את התוצאה לאורך תקופת חיסכון ארוכה.