נעילה חיובית בוול-סטריט; פלנטיר זינקה ב-24%, ספוטיפיי עם 13%

המדדים בוול סטריט ננעלו בעליות שערים, כאשר הנאסד"ק עלה ב-1.3%, בעוד הדאו וה-S&P עלו ב-0.3% ו-0.7% בהתאמה. ברקע התפתחות מלחמת הסחר שטראמפ התחיל השבוע. הנשיא האמריקני כזכור הטיל מכסים של 25% על קנדה ומקסיקו ושל 10% על סין - מאז ארה"ב הספיקה להודיע על הקפאת המכסים על מקסיקו בעקבות שיחות בין מנהיגי שתי המדינות, במהלכן התחייבה מקסיקו לפרוס 10,000 חיילים בגבול המשותף, וגם סין הגיבה - היא הודיעה כי היא מטילה מכסים חדשים על סחורות אמריקאיות ופותחת בחקירה נגד גוגל.

מלחמת הסחר בה פתח טראמפ צפויה ללוות אותנו בתקופה הקרובה, זה גם מה שהאנליסטים בבלאקרוק חושבים: "ההשלכות הכלכליות הרחבות עלולות להיות משמעותיות יותר מההשפעות הישירות", כתבו האנליסטים. "המכסים הממושכים המוצעים עשויים לפגוע בצמיחה ולהגביר את האינפלציה. השלכה נוספת היא הצורך בהערכה מחדש של שרשראות האספקה. בדומה לארה"ב, גם קנדה ומקסיקו מתייחסות למכסים כאל סוגיה של ביטחון לאומי, תוך עידוד צריכה של מוצרים שאינם מארה"ב וצמצום התלות במסחר חוצה-גבולות. אנחנו מעריכים כי מניות בארה"ב עלולות להימצא תחת לחץ בטווח הקרוב, שכן משקיעים יחפשו פיצוי נוסף על הסיכונים. עם זאת, אנו מאמינים כי ירידה במחירי הנכסים המסוכנים עשויה להשפיע על היקף המכסים הסופי, כפי שניתן היה לראות בתקופת הממשל הראשון של הנשיא דונלד טראמפ", הוסיפו האנליסטים.

משבר היופי של אסתי לאודרEstee Lauder Companies Inc. -0.41%  : אלפי עובדים יפוטרו, המניה צנחה ב-16% - ענקית הקוסמטיקה תפטר עד 7,000 עובדים ותרשום הוצאות של 1.6 מיליארד דולר; המכירות בסין ממשיכות לאכזב והחברה מאבדת נתחי שוק

לקראת דוחות אלפאביתAlphabet -0.99%  : האם ענקית החיפוש תצליח לעמוד בציפיות? הרווח למניה צפוי לזנק ב-30% ל-2.13 דולר; המשקיעים ממתינים לעדכונים על תוכניות ההשקעה ב-AI והתמודדות עם האיום מצד DeepSeek.

• ליפט זינקה ב-28%, סולאראדג' ב-8.5%; המדדים ירדו עד 0.3%
• וול-סטריט ננעלה בעליות שערים; סולאראדג' זינקה ב-24%, פאגאיה עם 23%

נאסד"ק             
דאו ג'ונס       

מאקרו

איך משקיעים יכולים להתגונן לקראת העלייה במכסים . מאקרו: האם טראמפ משתמש במכסים ככלי נשק במשא ומתן או שהם מהווים חלק ממשנתו הכלכלית? השבוע נשלחו לשוק סיגנלים מעורבים ביחס לשאלה הקריטית הזו, הבלבול גורם לעודף תנודתיות עוד מאקרו: שני מחנות מתחילים להתגבש בפדרל רזרב ביחס להורדות הריבית עונת הדוחות: השוק נדיב יותר ביחס להפתעות חיוביות וסלחן יותר ביחס לפספוסים - אופטימיות יתר? וגם - בגולדמן זאקס ממליצים איך להתגונן מפני המכסים.

"אנחנו חיוביים על סקטור התוכנה; צמצמנו חשיפה לתחום השבבים". "מייקל פרידמן, מנהל השקעות מניות חו"ל בהפניקס, על השינוי וההתאמות שנעשו במניות הטכנולוגיה וממליץ על סיילספורס ואורקל מתחום התוכנה, ועל לאם ריסרץ' מתחום ציוד שבבים".

• הפסקת אש בין הודו לפקיסטן: סיום זמני למשבר גרעיני
• "אנבידיה יכולה להגיע ל-700 דולר"
• תוכן שיווקי "הקרנות הפאסיביות מהוות 60% מהענף"

מניות במרכז

למה סופר מיקרו Super Micro Computer -0.37%  קפצה ב-8%? על רקע החשש ממחיקה מהנאסד"ק והדד-ליין המתקרב להגשת הדוחות הכספיים, החברה תספק עדכון עסקי מיוחל בשבוע הבא; האנליסטים: "התקופה הקרובה קריטית להמשך דרכה של החברה".

פלנטיר Palantir -1.55%     זינקה אחרי פרסום הדוחות אתמול - פלנטיר ממשיכה לדהור קדימה אחרי עוד דוחות חזקים אתמול אחרי המסחר. מה היה בשיחת הועידה של החברה?

המניה שזינקה ב-100% ולמה משקיעים חושבים שהיא בתחום הקוונטים? מניה ששווה 9 מיליון דולר מרכזת מחזור של... 200 מיליון דולר; מה זאת מניה טרנדית, איך המשקיעים סוחרים במניה כזו ולמה לפעמים זה מסוכן לעלות על הגל?

וורן באפט מהמר על סיריוס: ברקשייר האת'וויי Berkshire Hathaway Inc 0.1%  רכשה מניות ב-54 מיליון דולר - למרות צניחה של 50% בשנה האחרונה: חברת ההשקעות של המיליארדר האגדי מחזיקה כעת ב-35% מחברת השידור הלווייני.

פרארי Ferrari 1.57%  עם תוצאות חזקות - קפצה ב-8% - למרות הירידה החדה במכירות בסין: פרארי מדווחת על צמיחה של 14% בהכנסות ועוקפת את תחזיות האנליסטים.

אנפייז Enphase Energy 3.52%   עלתה לקראת הדוחות - החברה תפרסם הערב את דוחותיה הכספיים לרבעון הרביעי של 2024 לאחר סגירת המסחר. האנליסטים צופים כי החברה תדווח על הכנסות של 376.8 מיליון דולר, המשקפות צמיחה של 24.5% בהשוואה לרבעון המקביל אשתקד. עם זאת, חשוב לציין כי ברבעון המקביל נרשמה צניחה חדה של 58.2% בהכנסות החברה. הרווח למניה בנטרול הוצאות חד פעמיות צפוי לעמוד על 0.75 דולר. בית ההשקעות גוגנהיים שדרג ביום שישי את המלצתו למניה מ"מכירה" ל"תשואת שוק", אך הדגיש כי השדרוג נובע בעיקר מירידת מחיר המניה ולא משיפור בפעילות החברה.

פייפאל PayPal Holdings -0.31%   הציגה תחזית חזקה ל-2025, למה המניה נפלה ? פייפאל צופה רווח של בין 4.95-5.1 דולר למניה ל-2025, מעל צפי האנליסטים שעומד על 4.91 דולר למניה, אבל המניה יורדת בגלל נפח עסקאות מאכזב - פייפאל מפסידה נתח שוק בסליקה, בין היתר לשחקנים כמו Apple Pay.

ספוטיפיי Spotify -1.07%    מציגה רווח שנתי ראשון עם זינוק במנויים ושיפור בשולי הרווח . הכנסות החברה ב-2024 צמחו ל-13.2 מיליארד אירו, והרווח הרבעוני עמד על 367 מיליון אירו; החברה הציגה רווח שנתי ראשון וזינוק במספר המשתמשים הפעילים החודשיים ; המניה מזנקת ב-10% במסחר המוקדם.

פייזר Pfizer Inc -1.15%   מכה את הצפי בשורה התחתונה ברבעון; מאשררת את התחזית.ענקית התרופות דיווחה על רווח של 63 סנט למניה ברבעון הרביעי, האנליסטים ציפו לרווח של 46 סנט; המניה נסחרת במכפיל עתידי 9.

מרק Merck & Co. Inc.   עם תחזית מאכזבת ל-2025; המניה נפלה. ענקית התרופות דיווחה כי היא צופה הכנסות של עד 65.6 מיליארד דולר לצד רווח של עד 9.03 דולר למניה ב-2025 - האנליסטים ציפו להכנסות של 67.4 מיליארד דולר ורווח של 9.21 דולר למניה; בנוסף, לאור המשך הירידה בביקושים בסין לתרופה Gardasil החברה ציינה כי היא עוצרת את המשלוחים של התרופה למדינה; המניה נופלת במסחר המוקדם.

AMD Advanced Micro Devices 1.12%   מפרסמת היום דו"חות - המשקיעים חוששים. אחרי סגירת המסחר היום תפרסם חברת השבבים את תוצאותיה לרבעון האחרון של 2024, אחרי שהמניה ירדה בחדות בחודשים האחרונים. האם הירידות יתבררו כמוצדקות? המשקיעים חוששים, בעיקר על רקע התחזיות שהחברה צפויה לפרסם בדו"חות.

הישראליות בוול סטריט

ולנס Valens -1.65%   מודיעה על שותפות עם ענקית האודיו סנהייזר. הטכנולוגיה של ולנס המאפשרת העברה של וידאו למרחקים ארוכים תתחבר עם מוצרי סנהייזר, שמשתלבים גם עם פלטפורמת Microsoft Teams; "זה חיזוק נוסף לערך הייחודי שהשבבים שלנו מביאים לשוק שיחות הועידה בווידאו", אמרה גילי פרידמן, ראש היחידה העסקית הבין-תעשייתית בולנס סמיקונדקטור

אודיוקודס AudioCodes Ltd.  מסכמת את 2024 עם צמיחה ברווח הנקי. החברה דיווחה על עלייה ברווח הנקי ועל צמיחה בתחום השירותים והבינה המלאכותית. דירקטוריון החברה הכריז על דיבידנד חצי-שנתי בגובה 18 סנט למניה; המניה עולה ב-5%.

סולאראדג' SolarEdge 8.47%   קופצת לקראת דוחות אנפייז, שצפויה לדווח הערב אחרי המסחר על צמיחה של 24.5% בהכנסות ברבעון הרביעי של 2024.

אאוטבריין Outbrain -2.12%   קופצת אחרי שדיווחה אתמול על השלמת רכישת המתחרה Teads ב-1 מיליארד דולר.