לקראת דוחות אלפאבית: האם ענקית החיפוש תצליח לעמוד בציפיות?
הרווח למניה צפוי לזנק ב-30% ל-2.13 דולר; המשקיעים ממתינים לעדכונים על תוכניות ההשקעה ב-AI והתמודדות עם האיום מצד DeepSeek
אלפאבית, חברת האם של ענקית החיפוש גוגל Alphabet -0.71% , צפויה לפרסם את דוחותיה לרבעון הרביעי לאחר סיום המסחר והמשקיעים ממתינים בדריכות לעדכונים במספר תחומי מפתח: היקפי ההשקעות, התחרות בתחום החיפוש, ביצועי מגזר הענן והתפתחויות רגולטוריות. על פי תחזיות האנליסטים, ענקית הטכנולוגיה צפויה להציג רווח של 2.13 דולר למניה על הכנסות של 96.7 מיליארד דולר - עלייה משמעותית לעומת רווח של 1.64 דולר למניה והכנסות של 86.3 מיליארד דולר בתקופה המקבילה אשתקד.
שווקי המניות חוו טלטלה משמעותית מתחילת השנה, על רקע השפעות פוטנציאליות מצד סטארט-אפ הבינה המלאכותית הסיני DeepSeek, השלכות אפשריות של מכסים, ותוצאות הדוחות הכספיים של חברות "שבע המופלאות".
ההשקעות העצומות ב-AI
נושא מרכזי שממשיך להעסיק את המשקיעים הוא ההשקעות המאסיביות בבינה מלאכותית ג'נרטיבית. פרסומים ברשתות החברתיות בשבוע שעבר טענו כי DeepSeek פיתחה מודל בינה מלאכותית דומה ל-ChatGPT של OpenAI בעלות נמוכה משמעותית מההשקעות של חברות הטכנולוגיה האמריקאיות. למרות שבוול-סטריט העריכו מאוחר יותר כי העלות בפועל הייתה גבוהה מכפי שדווח, עדיין קיימים ספקות בשוק לגבי הצורך של ענקיות הטכנולוגיה להמשיך בקצב ההשקעות האינטנסיבי הנוכחי.
ברבעון השלישי דיווחה אלפאבית על הוצאות הוניות של 13.06 מיליארד דולר, והאנליסטים צופים כי סכום זה עלה ל-13.26 מיליארד דולר ברבעון הרביעי. המשקיעים מחכים לשמוע גם על המעמד התחרותי של החברה. גוגל שמרה על מעמדה כמלכת החיפוש במשך שנים, אך צ'אטבוטים מבוססי בינה מלאכותית ג'נרטיבית מאיימים על הדומיננטיות שלה.
- גוגל ודיסני נכנסות למלחמה - מיליוני צופים נותרו ללא ESPN ו-ABC
- הגרפים של גוגל וטסלה ולמה קריטי לשמור על ראש פתוח?
- המלצת המערכת: כל הכותרות 24/7
בנוסף ל-ChatGPT ול-Meta AI, מודל הצ'אט של DeepSeek מתחרה ישירות ב-Gemini של גוגל. בדצמבר הכריזה גוגל על Gemini 2.0 Flash, המציע זמני תגובה מהירים יותר מקודמו. אנליסט דויטשה בנק, בנג'מין בלק, כתב כי "DeepSeek שלח גלי הדף דרך חברות הטכנולוגיה הגדולות לאחרונה, ואנו מצפים שההנהלה תתייחס להשלכותיו על Gemini ותוכניות ההשקעה העתידיות".
מגזר הענן במוקד
ביצועי מגזר הענן הם תחום נוסף שהמשקיעים יבחנו בקפידה, במיוחד לאחר פרסום תוצאות מיקרוסופט בשבוע שעבר. מיקרוסופט דיווחה כי הכנסות Azure ושירותי הענן האחרים עלו ב-31% ברבעון השני, בהשוואה ל-33% ברבעון הקודם. האנליסטים מצפים כי הכנסות Google Cloud יצמחו ב-33% לעומת השנה שעברה ויגיעו ל-12.2 מיליארד דולר.
סקוט דוויט מ-Wedbush ציין כי "מגזר הענן של גוגל היה מקור לביצועי יתר ברבעונים האחרונים, ואנו מצפים שהתנופה תימשך ב-2025 כאשר הביקוש לבינה מלאכותית יתרום באופן משמעותי יותר לצמיחה הכוללת".
- 5 עובדות על וורן באפט והאם הוא ממשיך לממש באפל?
- סין מזהירה את אזרחיה: הימנעו מנסיעות ליפן על רקע מתיחות סביב טייוואן
- תוכן שיווקי שוק הסקנדרי בישראל: הציבור יכול כעת להשקיע ב-SpaceX של אילון מאסק
- לא מי שחשבתם: 10 המדינות עם התוצר לנפש הגבוה בעולם
המשקיעים יקשיבו בקשב רב לשיחת הוועידה של החברה כדי לשמוע אם להנהלה יש עדכונים בנוגע לתיק משרד המשפטים. בחודש אוגוסט קבע שופט כי גוגל שמרה על מונופול בשירותי חיפוש כלליים ופרסום טקסט כללי, כאשר משרד המשפטים הציע פיצול של החברה כפתרון אפשרי. דן סלמון, אנליסט ב-New Street Research, כתב כי "אנו מאמינים שהשוק ממשיך להפחית בערך את הסיכון לעסקי החיפוש של גוגל הן מתיק משרד המשפטים והן מהתחרות החדשה".
- 2.אנונימי 04/02/2025 20:43הגב לתגובה זובנתיים השוק האמריקאי מחפש סיבות לרדת יש לקחת בחשבון בום למטה באפטר. השוק בארהב לא מצליח לייצר יומיים רצופים של עליות.
- 1.פברואר השחור 04/02/2025 20:17הגב לתגובה זומחירי הדירות בגוש דן יפלו 30 אחוז עד סוף 2025.
- חולם בהקיץ (ל"ת)אנונימי 04/02/2025 21:21הגב לתגובה זו
יותר טובה מבאפט - מ-3 מיליון דולר לשווי של 300 מיליון דולר
האם ננסי פלוסי שהיתה יו"ר בית הנבחרים ופרשה לאחרונה מהקונגרס היא משקיעת על או סוחרת במידע פנים ועל הכוונה לאסור על פוליטיקאים לסחור במניות - "אם אתה רוצה לסחור במניות - לך לוול סטריט, לא לוושינגטון"
חברת הקונגרס הרפוליקאנית אנה פאולינה לונה מקדמת איסור גורף על מסחר במניות לנבחרי ציבור ובני משפחותיהם בהמשך לסיפור המדהים של ננסי פלוסי שהודיעה לאחרונה על פרישה מהקונגרס לאחר שהיתה יו"ר בית הנבחרים.
בראיון שנערך ברשת פוקס ניוז, הציגה פאולינה לונה, את השקפתה - "חברי קונגרס שנכנסים לפוליטיקה כדי לסחור במניות - לא צריכים להיות בוושינגטון, אלא בוול סטריט". לדבריה, נבחרי ציבור אינם יכולים לשמש גם מחוקקים וגם משקיעים עם גישה למידע פנים - זוהי תשתית לניגוד עניינים מערכתי.
לונה מקדמת הצעת חוק לאיסור מוחלט על מסחר במניות מצד חברי קונגרס, בני זוגם וילדיהם. על פי ההצעה, תותר רק החזקה בתעודות סל/ קרנות סל או בקרנות מדדים רחבות, תוך חובת דיווח שוטפת, וללא גישה לעסקאות במניות. החוק נועד למנוע תופעות של שימוש במידע רגולטורי או מדיניות ממשלתית לצורך רווחים פרטיים.
ננסי פלוסי - רווח של 10,000% תוך השירות הציבורי
ננסי פלוסי. פלוסי, שכיהנה בקונגרס מאז סוף שנות ה-80', החלה את דרכה הציבורית עם שווי מוערך של פחות מ-3 מיליון דולר. כיום, לפי הערכות עדכניות, הונה המשפחתי יחד עם בן זוגה, פול פלוסי, חוצה את רף ה־300 מיליון דולר.
בחישוב תשואה מצטברת, מדובר בזינוק של פי 100-150 לאורך כ־35 שנה, אם כי רוב ההון נצבר בעשור האחרון. מדובר על תשואה של בין 10,000% ל-15,000%. במונחים שנתיים, מדובר בתשואה ממוצעת של כ־17-18%% לשנה. תשואה כזו חורגת בהרבה מהממוצע של שוק ההון. למעשה בשנים האלו מדובר בתשואה טובה יותר מאשר של וורן באפט שהתשואה המשוקללת של 65 שנות השקעה מתקרבת ל-20%, אבל בעשורים האחרונים היא ירדה לכ-10%-12%. בין ההשקעות המוצלחות שלה בשנים האחרונות - אנבידיה, אפל וטסלה.
וול סטריט השוק האמריקאיטסלה עברה לעליות של 1.55, מיקרון מזנקת ב-5%
מניית הביוטק שמזנקת 100%, מניות השבבים, אנבידה, הישראליות ומה קורה בביטקוין?
מניית טסלה Tesla 0.8% התחילה את היום בירידות שהגיעו עד ל-5%. כעת היא בעליות של 1.4%. זה לא רק היא, זה בחק מרכזי מהמניות, בעיקר במניות השבבים - גם אנבידיה (הרחבה בהמשך) וגם מיקרון שעולה כעת 5% אחרי שהתחילה בירידה של 2%. האם השווי של החברות באמת השתנה על פני היום ב-7%? לא. זה הבדל גדול בין מה שקורה ב"מציאות" בשטח לבין המניות, אבל שוק המניות קם על יוצרו והוא זה שקובע. חזות הכל זה וול סטריט ולמרות שברור לכולם שלא ייתכן שביום אחד השווי של חברה ישתנה בתנודה של 7% בעיקר כי לא קרה כלום בחברה - זה מה שקובע.
התנודתיות הזו מעידה על סיכון. משקיעים ובעיקר סוחרים שרוכשים בלי קשר לשווי אמיתי-כלכלי. זה סימן אזהרה, למרות שהעוצמה של וול סטריט משתקפת היום במלוא הדרה - השוק מקבל הזרמות כספים ענקיות, והוא "לאט מסוגל לרדת".
מיקרון
המניות הדואליות צפויות לרדת בחדות בבורסה בת"א עם חידוש המסחר ביום ראשון. גילת -1.93% נמצאת בפער ארביטראז שלילי של 10.5%, מניות השבבים - טאואר -1.01% ו קמטק -2.03% נובה -2.58% בפער שלילי של 3% ומעלה גם טבע צפויה לרדת מעל 2.5%, הנה המניות הדואליות העיקריות, כנסו לקבלת מידע מעודכן ומלא:
- טאואר ירדה 6.9%, נייס עלתה 6.2%; נעילה שלילית בוול סטריט
- נעילה מעורבת בוול-סטריט; פריון זינקה ב-10%, גילת קפצה ב-7%, טאואר עם 6%
- המלצת המערכת: כל הכותרות 24/7
התחיל באדום, ועבר לירוק. הנאס"דק היה במינוס 2% ועבר לעלייה של 0.5%. אנבידיה היתה בירידה של 3.5% ועולה כעת 1.5%.
גאוזי, Gauzy -32.92% ישראלית קטנה שפועלת בפיתוח וייצור זכוכיות שמשמים לחלונות מיוחדים פתחה בנפילה של 50% וזו התמתנה ל-35%. הנפילה היא על רקע דחייה של פרסום הדוח הכספי. השוק מאוד חושש מדחיות כאלו שלרוב מתבררות כדחיות על רקע ויכוחים-עימותים בין הנהלת החברה לרואי החשבון שלה בגלל רישומים שונים בדוחות.
